Daily 2019 (Ruslan) -...
Transcript of Daily 2019 (Ruslan) -...
• Kembangkan Jaringan 4G, EXCL Anggarkan Rp 6 Triliun.
• PT Timah Targetkan Indonesia Eksportir Timah Nomor Satu.
• Semen Baturaja Raup Pendapatan Rp266 Miliar di Awal Tahun.
• Sido Muncul Serius Garap Pasar Ekspor.
DAILY RESEARCH
Statistics Highlight
Opening Today Nikkei AORD
Change
Market Preview
Senin, 18 Maret 2019
Pada perdagangan akhir pekan lalu (15/03/19), IHSG ditutup men-
guat 47,92 poin (+0,75%) di level 6461,18. Penguatan IHSG dipimpin oleh
sektor Industri Dasar (+2,35%), Keuangan (+1,29%) dan Perdagangan
(+0,52%). Adapun sektor yang menahan penguatan IHSG dipimpin oleh
Aneka Industri (-0,60%), Pertambangan (-0,23%), dan Pertanian (-0,19%).
Penguatan IHSG sejalan dengan bursa regional. Penguatan IHSG lebih di-
dorong oleh sentimen positif dari neraca perdagangan Indonesia Februari
2019 surplus senilai US$330 juta, jauh lebih baik dari ekspektasi yakni defisit
senilai US$841 juta. Badan Pusat Statistik (BPS) mencatat nilai ekspor Febru-
ari 2019 sebesar US$12,53 miliar, sedangkan impor Februari 2019 sebesar
US$12,2 miliar. Sebagai catatan, IHSG sejak awal tahun 2019 hingga saat ini
sudah menguat 4,31% (YoY) diiringi dengan net foreign buy sebesar Rp9,86
triliun.
Sementara Wall Street akhir pekan lalu ditutup menguat. Pengua-
tan Wall Street dipimpin saham-saham perusahaan teknologi yang terimbas
sentimen positif dari laporan kemajuan pembicaraan perdagangan antara
AS dan China. Indeks DJIA menguat 138,93 poin (+0,54%) menjadi
25.848,87, kemudian S&P 500 menguat 14 poin (+0,50%) menjadi 2.822,48,
dan Nasdaq menguat 57,62 poin (+0,76%) menjadi 7.688,53.
Memasuki perdagangan awal pekan, IHSG diperkirakan bergerak
cenderung menguat seiring kemajuan pembicaraan perdagangan antara AS
dan China dan penguatan nilai tukar rupiah. Pada perdagangan hari ini IHSG
akan menguji support terdekat di level 6.423, jika berhasil tertembus maka
support selanjutnya di level 6.386, dan resisten terdekat berada di level
6.493.
S1 6.423 S2 6.386 R1 6.493 R2 6.526
Index Last Chg %
DJIA 25848.87 138.93 0.54
S&P 500 2822.48 14.00 0.50
FTSE 100 7228.28 42.85 0.60
CAC 40 5405.32 55.54 1.04
DAX 11685.69 98.22 0.85
NIKKEI 225 21450.85 163.83 0.77
HANGSENG 29012.26 160.87 0.56
STI 3200.18 2.26 0.07
SHENZHEN 1641.37 23.11 1.43
SHANGHAI 3021.75 31.07 1.04
Commodities Price Chg %
Oil (US$/barrel) 58.44 (0.11) (0.19)
CPO (RM/M.T) 2063.00 0.00 0.00
Gold (USD/T.oz) 1300.50 5.90 0.46
Nikel (USD/M.T 12932.50 47.50 0.37
Timah (USD/M.T) 21112.50 (80.00) (0.38)
Coal (USD/M.T) 93.85 (0.75) (0.79)
Exchange Rates Chg %
USD/IDR 14255.00 (7.00) (0.05)
EUR/USD 1.132 0.00 0.11
USD/JPY 111.55 (0.31) (0.28)
SGD/IDR 10542.72 19.67 0.19
AUD/IDR 10099.90 1.00 0.01
TLKM USD IDR Chg %
TLK.NYSE 26.15 3728 (0.03) (0.11)
Top Gain-
ers IDR % Chg
BHIT 93 14.81% 12
VINS-W 36 12.50% 4
LRNA-W 11 10.00% 1
RMBA 418 10.00% 38
BBYB 288 9.92% 26
Top Losers IDR % Chg
GAMA 55 33.73% 28
STAR 92 23.97% 29
DNAR 260 15.58% 48
PNSE 610 12.86% 90
TRIO 204 10.53% 24
Top Value IDR % (miliar)
BBRI 3,980 2.84% 795.19
BBCA 27,500 0.36% 674.55
BMRI 7,100 2.53% 601.65
ASII 7,225 0.69% 578.42
TLKM 3,740 0.27% 305.79
Top Vol-
ume IDR % (juta)
MYRX 106 3.92% 1.514.941
MABA 53 0.00% 1.243.623
TRAM 132 5.04% 1.232.806
RIMO 135 0.75% 965.683
NUSA 99 3.13% 723.570
IHSG 6,461.18
Change 47.91
Change (%) 0.75
Change (%/ytd) 1.66
Total Value (IDR triliun) 11.408
Total Volume (miliar sa-
ham) 16.846
Net Foreign Buy (IDR
miliar) 409.674
Up: 246 Down: 182
Unchange:
140
� Kembangkan Jaringan 4G di Luar Pulau Jawa, EXCL Anggarkan Rp 6 Triliun. PT XL Axiata Tbk
(EXCL) semakin gencar berekspansi di 2019. Kali ini sasarannya adalah luar Pulau Jawa.
Perusahaan telekomunikasi ini pun getol mencari dana eksternal. XL Axiata akan menerbitkan
obligasi atau penambahan modal via rights issue. Bulan lalu, EXCL telah menerbitkan obligasi Rp
634 miliar dan sukuk senilai Rp 640 miliar. Dana tersebut akan digunakan ekspansi jaringan 4G. Di
2019, EXCL menargetkan agar 92% jaringan XL Axiata tahun ini sudah mencakup jaringan 4G.
Terkait dengan jaringan 4G, EXCL menganggarkan belanja modal Rp 7,5 triliun. Alokasinya 70%–
80% setara dengan Rp 6 triliun untuk pembangunan infrastruktur layanan data khususnya di luar
pulau Jawa juga peningkatan kualitas layanan data di pulau Jawa. ( IQ Plus,18/03/2019)
� PT Timah Targetkan Indonesia Eksportir Timah Nomor Satu. PT Timah Tbk menargetkan
Indonesia sebagai negara eksportir timah nomor satu dunia pada 2019, melalui peningkatan
kinerja, menambah alat pengolahan bijih timah serta meningkat kadar dari ore sebelum dilebur
menjadi logam atau balok timah. Saat ini, posisi Indonesia masih berada di nomor dua setelah
China sebagai eksportir dunia. Selain itu, PT Timah juga siap bersaing di era Revolusi Industri 4.0,
seiring permintaan timah dunia naik karena meningkatnya kebutuhan industri elektronik dunia.
PT Timah menyadari hal tersebut dan ini dibuktikan pada ekspor yang dilakukan PT Timah
sepanjang 2018 yang mencapai 33.250 metrik ton (MT) atau naik 15 persen dibanding tahun
sebelumnya sebesar 28.732 MT. ( IQ Plus,18/03/2019)
� Semen Baturaja Raup Pendapatan Rp266 Miliar di Awal Tahun. PT Semen Baturaja (Persero) Tbk
(SMBR) meraup pendapatan Rp266,54 miliar pada awal 2019 yakni terhitung Januari-Februari
atau tumbuh 2,0 persen jika dibandingkan periode yang sama tahun lalu. SMBR mengatakan,
kinerja positif ini disokong penjualan di segmen retail yang bisa tumbuh 14,0 persen. Capaian
positif ini lantaran pangsa pasar produk sudah cukup baik di wilayah pemasaran yakni 61,0
persen. Meski ada penurunan permintaan pada Februari sekitar 14,3 persen, SMBR tetap
membukukan kinerja positif. SMBR berupaya terus mengembangkan pasar retail yang
diperkirakan akan tumbuh signifikan sebagai efek domino telah selesainya berbagai proyek-
proyek infrastruktur. Badan Usaha Milik Negara ini optimistis penjualan produk akan tumbuh 20
persen pada 2019 setelah pada tahun lalu berhasil mencatat kinerja 26 persen. ( IQ
Plus,18/03/2019)
� Sido Muncul Serius Garap Pasar Ekspor. Perusahaan industri jamu dan farmasi PT Sido Muncul
Tbk serius menggarap pasar ekspor, salah satunya ke Filipina yang sudah dilakukan selama lima
bulan terakhir. Potensi pasar ekspor di Filipina cukup besar, bahkan lebih baik dibandingkan
pemasaran Sido Muncul di Indonesia. Selain Filipina, pihaknya juga tengah menggarap pasar
ekspor di negara lain seperti Jepang. untuk pengiriman di Jepang biaya yang harus dikeluarkan
cukup tinggi sehingga belum menjadi prioritas bagi Sido Muncul. Sementara itu, untuk pemasaran
di luar benua Asia, sudah dilakukan ke Australia, Nigeria, dan Amerika. ( IQ Plus,18/03/2019)
News Update
Senin, 18 Maret 2019
TBLA : Trading Buy
Last price : Rp840 Support : Rp820
Target price : Rp1.385 Resistance : Rp850
Entry point : Rp820-Rp850
Stop loss : Rp800
Tunas Baru Lampung Tbk (TBLA) merupakan emiten Crude Palm Oil (CPO). Sejak awal tahun 2019 hingga saat ini
(18/3/19) saham TBLA melemah 2,89% seiring dengan melemahnya harga CPO dunia. Sejak awal tahun hingga saat ini
harga CPO sudah melemah 2,69% menjadi 1.950 MYR/MT. Pada perdagangan kemarin, (15/3/19) TBLA berhasil ditutup
menguat 2,44% menjadi di level Rp840/lembar. Secara kinerja sepanjang kuartal 3 2018 (9M18) mengalami penurunan.
Laba bersih TBLA 9M18 turun 23,64% menjadi Rp537,69 miliar, sebelumnya sebesar Rp704,18 miliar 9M17. Penurunan
laba bersih TBLA 9M18, berbanding terbalik pada 9M17 yang berhasil tumbuh 50,4% (yoy). Disaat yang sama penda-
patan bersih TBLA sepanjang 9M18 mengalami penurunan sebesar 4,83% menjadi Rp6,29 triliun, sebelumnya pada
9M17 sebesar Rp6,6 triliun. Penurunan pendapatan bersih 9M18, berbanding terbalik pada 9M17 yang berhasil tumbuh
46,66% (yoy). Pencapaian laba bersih 9M18 mencerminkan 65,37% dari proyeksi kami di Rp822,57 miliar atau turun
13,32% (yoy) dari realisasi tahun lalu Rp948,99 miliar pada 2017. EPS TBLA tahun 2018 berpeluang mencapai Rp154,04
atau turun 13,46% (yoy) dari realisasi 2017 sebesar Rp178. Secara valuasi, harga saham TBLA berpeluang ditransaksikan
dengan PE 9X (E/19) dengan harga Rp1.385/lembar. Artinya ada ruang penguatan sebesar 64,88% dari harga saat ini di
level Rp840/lembar. Kami melihat harga CPO berpeluang menguat seiring dengan aturan B20, kemudian tahun 2019
berpeluang diterapkan menjadi B25 dan pada 2020 menjadi B30. Sebagai catatan saja, perluasan program B20, utilisasi
rate pabrik biodiesel TBLA dapat mencapai full kapasitas sedangkan saat ini baru terpakai 40%. Selain itu, marjin dari
biodiesel dapat meningkat lebih dari 20% dari sebelumnya lebih 18%, didukung oleh efisiensi.
Stock Picks
Senin, 18 Maret 2019
BMRI : Trading Buy
Last price : Rp7.100 Support : Rp6.950
Target price : Rp9.450 Resistance : Rp7.200
Entry point : Rp7.000-Rp7.100
Stop loss : Rp6.900
Emiten perbankan, Bank Mandiri (Persero) Tbk (BMRI) pada perdagangan kemarin (15/03/19) ditutup menguat 2,53%
menjadi Rp7.100/lembar. Sebulan terakhir saham BMRI melemah 1,05%, diiringi dengan net foreign sell sebesar
Rp1,44 triliun. Jika, kita perhatikan sejak awal tahun hingga saat ini BMRI sudah melemah sebesar 3,75%. Secara kinerja
sepanjang tahun 2018, BMRI tumbuh dengan positif. Laba bersih BMRI pada tahun 2018 tumbuh 21,23% menjadi
Rp25,02 triliun, sebelumnya Rp20,63 triliun pada 2017. Pertumbuhan laba bersih tahun 2018, masih lebih rendah di-
bandingkan pertumbuhan pada tahun 2017 yang mampu tumbuh 49,49% dari Rp13,80 triliun menjadi Rp20,63 triliun.
Pertumbuhan laba tersebut ditopang oleh tumbuhnya pendapatan BMRI sebesar 1,88% menjadi Rp80,99 triliun pada
tahun 2018, dari sebelumnya yang sebesar Rp79,50 triliun di tahun 2017. Pertumbuhan pendapatan BMRI tahun 2018,
masih lebih rendah dibandingkan pertumbuhan pada tahun 2017 yang mampu tumbuh 3,64% dari Rp76,70 triliun pada
tahun 2016 menjadi Rp79,50 triliun di 2017. Sepanjang tahun 2018, kredit BMRI tumbuh 12,4% menjadi Rp 820 triliun.
Adapun dana pihak ketiga (DPK) naik 3,1% menjadi Rp870 triliun. Tahun 2018, NPL BMRI turun 0,71% menjadi 2,75%
dengan nett interest margin (NIM) bertahan di level 5,74%. Tingginya penyaluran kredit dan rendahnya pertumbuhan
DPK membuat loan to deposit ratio (LDR) mencapai 97,08%. Namun, BMRI memiliki capital adequaty ratio (CAR) di kis-
aran 20,98%. Aset BMRI sepanjang tahun 2018 tumbuh 6,9% menjadi Rp 1.202,3 triliun. Pada kuartal IV-2018, BMRI
menyalurkan pembiayaan infrastruktur naik 29,3% menjadi Rp182,3 triliun. Kredit usaha rakyat (KUR) naik 31,8% men-
jadi Rp17,58 triliun.
Laba bersih BMRI tahun 2019, kami diproyeksikan mampu tumbuh 10,23% menjadi Rp28,07 triliun, sebelumnya sebe-
sar Rp25,02 triliun pada 2018. EPS tahun 2019 diproyeksikan sebesar Rp601,45. Secara valuasi, BMRI berpeluang ditran-
saksikan dengan PE 16X (E/19) atau Rp9.600/lembar. Artinya ada peluang penguatan sebesar 35,21% dari harga saat ini
di level Rp7.100/lembar.
Stock Picks
Senin, 18 Maret 2019
*catatan:
[S] merupakan kode untuk Saham Syariah
Stock Picks
SAHAM PILIHAN INDIKATOR
[S] LPPF
Untuk perdagangan hari ini perhatikan S1 3.720, S2 3.600 dan R1 3.940, R2
4.040. Target 4.280 dan stop loss 3.420. Stochastic golden cross. Trading
buy.
BNGA
Untuk perdagangan hari ini perhatikan S1 1.130, S2 1.120 dan R1 1.150, R2
1.160. Target 1.300 dan stop loss 1.100. Stochastic golden cross. Trading
buy.
[S] WSBP Untuk perdagangan hari ini perhatikan S1 382, S2 380 dan R1 386, R2 388.
Target 420 dan stop loss 376. MACD golden cross. Trading buy.
[S] INCO
Untuk perdagangan hari ini perhatikan S1 3.570, S2 3.500 dan R1 3.690, R2
3.740. Target 4.000 dan stop loss 3.550. Stochastic golden cross. Trading
buy.
[S] PGAS
Untuk perdagangan hari ini perhatikan S1 2.410, S2 2.370 dan R1 2.510, R2
2.570. Target 2.800 dan stop loss 2.400. Stochastic golden cross. Trading
buy.
[S] PTBA Untuk perdagangan hari ini perhatikan S1 4.000, S2 3.980 dan R1 4.050, R2
4.080. Target 4.500 dan stop loss 3.970. MACD golden cross. Trading buy.
[S] KLBF Untuk perdagangan hari ini perhatikan S1 1.525, S2 1.495 dan R1 1.570, R2
1.585. Target 1.700 dan stop loss 1.520. MACD goden cross. Trading buy.
[S] HOKI Untuk perdagangan hari ini perhatikan S1 590, S2 580 dan R1 605, R2 615.
Target 800 dan stop loss 580. MACD goden cross. Trading buy.
Senin, 18 Maret 2019
Cor porate Act ion
EMITEN HARGA
DEVIDEN
XISB IDR 2,55
GEMS USD 0,00255
CUM
DEVIDEN
15/03/19
28/12/18
RECORDING
DATE
19/03/19
03/01/19
PEMBAYARAN
DEVIDEN
28/03/19
10/01/19
KETERANGAN
Div Int TB 2018
Div Int TB 2018
XICD IDR 1.5829 04/03/19 06/03/19 21/03/19 Div Int TB 2019
MEGA IDR 114,8299 11/03/19 13/03/19 02/04/19 Div Int TB 2019
ARNA IDR 16 12/03/19 14/03/19 28/03/19 Div Int TB 2019
ADRO US$ 0,00235 26/12/18 02/12/18 15/01/19 Div Int TB 2018
SPTO 20 16/11/18 22/11/18 12/12/18 Div Int TB 2018
MAYA 35,00 16/11/18 22/11/18 13/12/18 Div Int TB 2018
MERK 3260,00 13/12/18 18/12/18 28/12/18 Div Int TB 2018
JTPE 15 18/12/18 20/12/18 08/01/19 Div Int TB 2018
RIGHT RASIO HARGA JADWAL KETERANGAN
ALDO
13/02/2019 Cum Date
14/02/2019 Ex Date
15/02/2019 Recording Date
19/02/2019-25/02/19 Trading Date
25/02/19 Subscription Date
Rp 365
New : Old
1 : 1
Senin, 18 Maret 2019
Disclaimer : Laporan ini dibuat dari opini analis hanya sebagai informasi untuk membantu investor dalam memahami
pasar saham Indonesia dan bukan ditujukan untuk memberikan rekomendasi kepada siapa pun untuk membeli atau
menjual suatu efek tertentu. Informasi yang ada pada laporan ini diambil dari sumber yang dianggap bisa dipercaya.
Namun demikian PT. FAC Sekuritas tidak menjamin dan bertanggung jawab atas kebenaran dan keakuratan dari infor-
masi dan pendapat yang ada pada laporan ini.
Panin Bank Centre 4th Floor Jl. Jend. Sudirman No. 1
Jakarta 10270, Indonesia Phone : +62 21 727 99888 Fax : +62 21 571 0895 Web : www.facsekuritas.co.id E-mail : [email protected]
KANTOR CABANG
Taman Palem Lestari : Taman Palem Lestari Blok B 17 8
Jakarta Barat 11730 Phone : +62 21 5595 3775
Yogyakarta : Jl. Tegalpanggung No. 20A
D.I Yogyakarta 55212 Phone: +62 274 - 557 559
Makassar : Jl. Gunung Bawakareng No. 71
Makassar 90157 Phone : +62 411 361 3122
Aceh : KP BEI Aceh
Jl. Tengku Imeum Leung Bata No. 84 Telp : 0651-35101
Surabaya : KP BEI Jawa Timur
Jl. Taman Ade Irma Suryani (TAIS) Nasution No. 21 Telp : 031-5340888
Bengkulu : KP BEI Bengkulu
Jl. Jend. Sudirman No. 219B, Pintu Batu, Teluk Segara Telp : 0736 - 7313449
Jambi : Kantor Perwakilan BEI Jambi
Jl. Kolonel Abunjani No. 11A dan 11B Jambi 36129
Phone : +62 741 591 1819
GALERI INVESTASI
Jambi :
Galeri Investasi Bursa Efek Indonesia (GIBEI)
IAIN Sultan Thaha Saifuddin Fakultas Ekonomi & Bisnis Islam
Jl. Arif Rahman Hakim No. 01, Telanaipura, Jambi 36363
Telp : 0741-584118
Aceh :
Galeri Investasi Bursa Efek Indonesia (GIBEI)
IAI Almuslim Aceh Fakultas Ekonomi & Bisnis Islam
Jl. Banda Aceh - Medan, Simpang Paya Lipah,Bieureun,
Aceh 24261
Padang :
Galeri Investasi Bursa Efek Indonesia (GIBEI)
UPI YPTK Padang
Jl. Raya Lubuk Begalung, Padang 25145
Telp : 0751-776666
Sampit :
Galeri Investasi Bursa Efek Indonesia (GIBEI)
Universitas Darwan Ali Sampit
Jl. Batu Berlian No. 10, Kayu Putih, Kalimantan Tengah 74322
Phone : +62 531 33342
fac.sekuritasindonesia fac channel
Disclaimer : Laporan ini dibuat dari opini analis hanya sebagai informasi untuk membantu investor dalam memahami
pasar saham Indonesia dan bukan ditujukan untuk memberikan rekomendasi kepada siapa pun untuk membeli atau
menjual suatu efek tertentu. Informasi yang ada pada laporan ini diambil dari sumber yang dianggap bisa dipercaya.
Namun demikian PT. FAC Sekuritas tidak menjamin dan bertanggung jawab atas kebenaran dan keakuratan dari infor-
masi dan pendapat yang ada pada laporan ini.
GALERI INVESTASI
Makassar :
Galeri Investasi Bursa Efek Indonesia (GIBEI)
STIE Nobel Indonesia
Jl. Sultan Alauddin No.212, Mangasa, Sulawesi Selatan 90231
Telp : 0411-887978
Yogyakarta :
Galeri Investasi Bursa Efek Indonesia (GIBEI)
Universitas Muhammadiyah Yogyakarta
Jl. Lingkar Selatan, Bantul, Daerah Istimewa Yogyakarta
55183
Yogyakarta :
Galeri Investasi Bursa Efek Indonesia (GIBEI)
Universitas Sarjanawiyata Yogyakarta
Jl. Kusumanegara 121, Daerah Istimewa Yogyakarta 55165
Telp : 0274-557455
Surakarta :
Galeri Investasi Bursa Efek Indonesia (GIBEI)
Universitas Muhammadiyah Surakarta
Jl. A. Yani Tromol Pos 1, Kartasura, Jawa Tengah 57162
Telp : 0271-717417
Bengkulu :
Galeri Investasi Syariah Bursa Efek Indonesia (GIS BEI)
Institut Agama Islam Negeri Bengkulu
Jl. Raden Fatah, Pagar Dewa, Selebar, Bengkulu 65144
Surakarta :
Galeri Investasi Bursa Efek Indonesia (GIBEI)
STIE St. Pignatelli
Jl. Duwet 1 Karangasem, Surakarta, Jawa Tengah 57145
Telp : 0271- 743211
Yogyakarta :
Galeri Investasi Bursa Efek Indonesia (GIBEI)
Fakultas Hukum Universitas Islam Indonesia
Jl. Taman Siswa No. 158, Mergangsan, Wirogunan, DIY 55151
Telp : 0274 - 379178
Pekalongan :
STIE Muhammadiyah Pekalongan
Jl. KH Mohamad Mansyur No.2, Bendan, Pekalongan Barat
Kota Pekalongan, Jawa Tengah 51119
Telp : 0285 - 431130
Jambi :
Galeri Investasi Bursa Efek Indonesia (GIBEI)
STAI Muara Bulian
Jl. Gajah Mada, Muara Bulian, Batang Hari, Jambi 36612
Telp : 0743 – 21749
Makassar :
Galeri Investasi Bursa Efek Indonesia (GIBEI)
Politeknik Negeri Ujung Pandang
Jl. Perintis Kemerdekaan Km. 10, Sulawesi Selatan 90245
Telp : 0411 - 585365
Banjarmasin :
Galeri Investasi Bursa Efek Indonesia (GIBEI)
STMIK Banjarmasin
Jl. Pangeran Hidayatullah Banjarmasin, Kalimantan Selatan 70122
Telp : 0511- 4315530
Kudus :
Galeri Investasi Bursa Efek Indonesia (GIBEI)
Universitas Muria Kudus
Jl. Lingkar Utara, Gondangmanis, Jawa Tengah 59327
Telp : 0291 - 438229
Jambi :
Galeri Investasi Bursa Efek Indonesia (GIBEI)
IAIN Kerinci
Jl. Kapten Muradi, Kecamatan Sungai Liuk, Jambi 37112
Telp : 0748- 21065
Samarinda :
Galeri Investasi Bursa Efek Indonesia (GIBEI)
Universitas Mulawarman
Jl. Kuaro, gunung Kelua, Samarinda, Kalimantan Timur 75119
Samarinda :
Galeri Investasi Bursa Efek Indonesia (GIBEI)
Institut Agama Islam Negeri Samarinda
Jl. H.A.M Rifaddin, Harapan Baru, Kalimantan Timur 75251
Wonosobo :
Galeri Investasi Bursa Efek Indonesia (GIBEI)
FE Universitas Sains Al-Quran
Jl. KH. Hasyim Asy'ari Km.03, Kalibeber Mojotengah 56351
Telp : 0286 - 3399204
Nganjuk :
Galeri Investasi Bursa Efek Indonesia (GIBEI)
Sekolah Tinggi Ilmu Ekonomi (STIE) Nganjuk
Jl. Abdul Rahman Saleh No.21 Nganjuk, Jawa Timur 64411