analisis teknikal dengan modified candlestick - cover
13
ANALISIS TEKNIKAL SAHAM PT ASTRA INTERNATIONAL TBK DENGAN MODIFIED CANDLESTICK PERIODE SEPTEMBER 2008 – JUNI 2009 SKRIPSI Oleh Muhammad Fariz 0900808882 Universitas Bina Nusantara Jakarta 2009
-
Upload
muhammadfariz6 -
Category
Documents
-
view
440 -
download
7
description
technical analysis using Hendra Syamsir version of candlestick as in his book 'Candlestick And Its Application In Indonesia Market'. this method is simple, using only microsoft excel, yet quite effective.
Transcript of analisis teknikal dengan modified candlestick - cover
ANALISIS TEKNIKAL SAHAM PT ASTRA INTERNATIONAL
TBK DENGAN MODIFIED CANDLESTICK
PERIODE SEPTEMBER 2008 – JUNI 2009
SKRIPSI
Oleh
Muhammad Fariz
0900808882
Universitas Bina Nusantara
Jakarta
2009
i
ANALISIS TEKNIKAL SAHAM PT ASTRA INTERNATIONAL
TBK DENGAN MODIFIED CANDLESTICK
PERIODE SEPTEMBER 2008 – JUNI 2009
SKRIPSI
Diajukan sebagai salah satu syarat
Untuk mendapatkan gelar sarjana pada
Fakultas Ekonomi dan Bisnis
Jurusan Akuntansi
Jenjang Pendidikan Strata 1
Oleh
Muhammad Fariz
0900808882
Universitas Bina Nusantara
Jakarta
2009
ii
TANDA PERSETUJUAN SKRIPSI
N a m a : Muhammad Fariz
N I M : 0900808882
F a k u l t a s : Ekonomi dan Bisnis
J u r u s a n : Akuntansi
Bidang Studi : Pasar Modal
Judul Skripsi : Analisis Teknikal Saham PT. Astra International Tbk. Dengan
Modified Candlestick Periode September 2008 – Juni 2009
Skripsi tersebut di atas disetujui dan diterima baik sebagai salah satu karya
ilmiah mahasiswa yang bersangkutan dalam memenuhi salah satu syarat untuk
mendapatkan gelar Sarjana pada Fakultas Ekonomi dan Bisnis – Jurusan Akuntansi,
Universitas Bina Nusantara.
Jakarta, 25 Agustus 2009
Mengetahui,
Ketua Jurusan Dosen Pembimbing
(Gatot Soepriyanto, S.E., Ak., M.Buss (Acc)) (Tomy Gurtama Soemapradja, SE., MM.)
iii
ANALISIS TEKNIKAL SAHAM PT ASTRA INTERNATIONAL TBK DENGAN
MODIFIED CANDLESTICK PERIODE SEPTEMBER 2008 – JUNI 2009
Skripsi
Oleh
Muhammad Fariz 0900808882
Disetujui :
Pembimbing
Tomy Gurtama Soemapradja, SE., MM.
D2711
Universitas Bina Nusantara
Jakarta
2009
v
KATA PENGANTAR
Puji syukur penulis panjatkan atas kehadirat Allah SWT yang telah melimpahkan
rahmat dan petunjuk-Nya kepada penulis dalam menyelesaikan skripsi berjudul
“Analisis Teknikal Saham PT. Astra International Tbk. Dengan Modified Candlestick
Periode September 2008 – Juni 2009” ini.
Skripsi ini disusun untuk memenuhi salah satu syarat yang diwajibkan guna
memperoleh gelar pendidikan Strata 1 Sarjana Ekonomi Jurusan Akuntansi, Universitas
Bina Nusantara, Jakarta.
Dalam proses penyusunan skripsi ini baik dari persiapan, penyusunan, hingga
penyelesaiannya, penulis telah banyak menerima bantuan, pengarahan dan dukungan
dari berbagai pihak. Tanpa bantuan tersebut tentu saja skripsi ini tidak dapat selesai
dengan baik dan tepat waktu. Oleh karena itu, pada kesempatan ini penulis ingin
menyampaikan terima kasih yang setulus-tulusnya kepada pihak-pihak yang telah
membantu penulis, yaitu:
1. Bapak Prof. Dr. Gerardus Polla, Mapp.Sc., selaku Rektor Universitas Bina
Nusantara.
2. Bapak Dr. Engkos Achmad Kuncoro, SE., MM., selaku Dekan Fakultas
Ekonomi dan Bisnis Universitas Bina Nusantara.
3. Ibu Ersa Tri Wahyuni, SE., M.Acc., selaku Ketua Jurusan Akuntansi Universitas
Bina Nusantara.
4. Ibu Rindang Widuri, S.Kom., MM., selaku Sekretaris Jurusan Akuntansi
Universitas Bina Nusantara.
vi
5. Bapak Tomy Gurtama Soemapradja, SE., MM., selaku dosen pembimbing
penulis dalam pembuatan skripsi ini. Terima kasih sebesar-besarnya pak untuk
bimbingannya selama ini. Pak tomy is the best. Semoga tuhan selalu memberkati
bapak
6. Rusdi Sulan dan Zulaika Fatimah. Ayah bundo adalah orangtua paling hebat
seluruh dunia, inspirator, motivator, dan role model terbesar dalam hidup saya.
Terima kasih atas segalanya.
7. Riyan, Univer, Adit, Usa, Alvin, Deni, Agus, Dita, Febri, Ricci dan teman-teman
seperjuangan lain di kampus binus tercinta. Mari kita terus berjuang memberikan
yang terbaik dalam hidup kita.
8. Sari Puspita.
9. Semua pihak yang telah membantu penulis dalam menyelesaikan skripsi ini,
yang namanya tidak dapat disebutkan satu per satu. Terima kasih banyak.
Akhir kata, penulis menyadari masih terdapat kekurangan dalam skripsi ini.
Maka dari itu penulis mengharapkan kritik dan saran dalam memperbaiki skripsi ini.
Semoga skripsi berguna untuk penulis pada khususnya dan segenap pembaca skripsi ini
pada umumnya.
Jakarta, 25 Agustus 2009
Penulis
vii
DAFTAR ISI
Halaman Judul Luar
Halaman Judul Dalam .............................................................................................. i
Tanda Persetujuan Skripsi ......................................................................................... ii
Halaman Persetujuan Hard Cover ............................................................................ iii
Halaman Pernyataan Dewan Penguji
Abstrak ..................................................................................................................... iv
Kata Pengantar ......................................................................................................... v
Daftar Isi ................................................................................................................... vii
Daftar Gambar ........................................................................................................... x
Daftar Lampiran ....................................................................................................... xiii
BAB I. PENDAHULUAN
I.1. Latar Belakang Penelitian ...................................................................... 1
I.2 Ruang Lingkup Penelitian ....................................................................... 4
I.3 Tujuan dan Manfaat Penelitian .............................................................. 4
I.3.1 Tujuan Penelitian .................................................................................... 4
I.3.2 Manfaat Penelitian .................................................................................. 4
I.4 Metodologi Penelitian ............................................................................ 5
I.5 Sistematika Pembahasan ........................................................................ 5
BAB II. LANDASAN TEORI
II.1 Analisis Saham ........................................................................................ 7
II.2 Analisis Teknikal ................................................................................... 7
II.2.1 Chart ...................................................................................................... 9
viii
II.2.2 Trend ...................................................................................................... 9
II.2.3 Support dan Resistance .......................................................................... 11
II.3 Jenis-jenis Analisis Teknikal .................................................................. 12
II.3.1 Simple Moving Average (SMA) ............................................................... 12
II.3.1.1 Simple Moving Average Modified Trend (SMAMT) ............................... 14
II.3.2 Candlestick ............................................................................................. 16
II.3.2.1 Macam-Macam Pola Candlestick .......................................................... 17
II.3.2.2 Identifikasi Pola Candlestick .................................................................. 18
II.3.2.3 Support Resistance dalam Pola Candlestick .......................................... 20
II.3.3 Level Konfirmasi ................................................................................... 21
II.3.5 Relative Strength Index (RSI .................................................................. 24
BAB III. OBJEK DAN METODOLOGI PENELITIAN
III.1 Objek Penelitian ..................................................................................... 26
III.1.1 Gambaran Singkat PT. Astra International Tbk. .................................... 26
III.1.2 Bidang Usaha ......................................................................................... 27
III.1.3 Struktur Organsisasi ............................................................................... 31
III.2 Metodologi Penelitian ............................................................................ 32
III.2.1 Jenis dan Sumber Data ........................................................................... 32
III.2.2 Pengumpulan Sampel ............................................................................. 32
III.2.3 Metode Analisis dan Perhitungan Data .................................................. 32
III.2.4 Penyajian Data ....................................................................................... 33
III.3 Operasionalisasi Variabel Penelitian ...................................................... 33
BAB IV. PEMBAHASAN
IV.1 Trading Plan .......................................................................................... 34
ix
IV.2 Analisis 5 Periode, SLT 0.6, MLT 1.5, OS 60 dan OB 40 ...................... 35
IV.3 Optimalisasi dengan Mengubah SLT ..................................................... 72
BAB V. SIMPULAN DAN SARAN
V.1 Simpulan ................................................................................................ 81
V.2 Saran ....................................................................................................... 82
Lampiran-lampiran
Daftar Pustaka
Surat Keterangan Penelitian
Daftar Riwayat Hidup
x
DAFTAR GAMBAR
BAB 2
1. Gambar II.1. Contoh Up Trend Line ............................................................ 10
2. Gambar II.2. Contoh Down Trend Line ....................................................... 10
3. Gambar II.3. Contoh Horizontal Trend........................................................ 11
4. Gambar II.4. Contoh Support – Resistance .................................................. 12
5. Gambar II.5. Contoh Moving Average ......................................................... 13
6. Gambar II.6. Perhitungan Derajat Kepentingan Poin SMA 5 Periode ......... 14
7. Gambar II.7. Identifikasi Tren SMAMT 5 Periode ....................................... 15
8. Gambar II.8. Bagian – Bagian Candlestick .................................................. 16
9. Gambar II.9. Pola Candlestick ..................................................................... 18
10. Gambar II.10. Formula Identifikasi Body dan Shadow ................................ 19
11. Gambar II.11. Formula Identifikasi Body dan Shadow ................................ 20
12. Gambar II.12. Upper Shadow dan Lower Shadow ....................................... 22
13. Gambar II.13. Konfirmasi Bullish ................................................................ 23
14. Gambar II.14. Konfirmasi Bearish .............................................................. 23
15. Gambar II.15. Contoh Grafik RSI ................................................................ 25
BAB 3
1. Gambar III.1. Struktur Organisasi Astra ....................................................... 31
2. Gambar III.2. Tabel Operasionalisasi Penelitian .......................................... 33
BAB 4
1. Gambar IV.1. Trading Plan .......................................................................... 34
2. Gambar IV.2. HS_All_Candle....................................................................... 35
xi
3. Gambar IV.3. HS_RSI_Rec ........................................................................... 36
4. Gambar IV.4. Grafik Candlestick Saham Astra
15 September – 6 Oktober 2008.................................................................... 37
5. Gambar IV.5. Analisis Modified Candlestick ............................................... 37
6. Gambar IV.6. Grafik Buy ke-1 ...................................................................... 39
7. Gambar IV.7. Grafik Sell ke-1 ...................................................................... 40
8. Gambar IV.8. Grafik 24 September – 16 Oktober ........................................ 44
9. Gambar IV.9. Grafik Buy ke-2 ...................................................................... 47
10. Gambar IV.10. Grafik Sell ke-2 .................................................................... 48
11. Gambar IV.11. Grafik Buy ke-1 17 November – 16 November ................... 50
12. Gambar IV.12. Grafik Buy ke-3 .................................................................... 52
13. Gambar IV.13. Grafik 1 Desember – 19 Desember ...................................... 53
14. Gambar IV.14. Grafik Sell ke-3 .................................................................... 54
15. Gambar IV.15. Grafik 24 September – 16 Oktober ...................................... 56
16. Gambar IV.16. Grafik Buy ke-4 .................................................................... 58
17. Gambar IV.17. Grafik Sell ke-4 .................................................................... 60
18. Gambar IV.18. Grafik Buy ke-5 .................................................................... 62
19. Gambar IV.19. Grafik Sell ke-5 .................................................................... 64
20. Gambar IV.20. Grafik 31 Maret – 15 April .................................................. 65
21. Gambar IV.21. Grafik Buy ke-6 .................................................................... 66
22. Gambar IV.22. Grafik Sell ke-6 .................................................................... 68
23. Gambar IV.23. Grafik Buy ke-7 .................................................................... 70
24. Gambar IV.24. Grafik Sell ke-7 .................................................................... 72
25. Gambar IV.25. Perbandingan SLT 0.2 dengan SLT 0.6 ............................... 73
xii
26. Gambar IV.26. Hasil Simulasi Back Testing dengan SLT 0.2 ...................... 75
27. Gambar IV.27. Hasil Simulasi Back Testing dengan SLT 0.3 ...................... 76
28. Gambar IV.28. Hasil Simulasi Back Testing dengan SLT 0.4 dan SLT 0.5 .. 77
29. Gambar IV.29. Hasil Simulasi Back Testing dengan SLT 0.6 ..................... 78
30. Gambar IV.30. Hasil Simulasi Back Testing dengan SLT 0.7 ..................... 79
31. Gambar IV.31. Hasil Simulasi Back Testing dengan SLT 0.2 – SLT 0.7 ...... 80
xiii
DAFTAR LAMPIRAN
Lampiran 1. Harga Saham Astra (ASII) 1 September 2008 – 5 Juni 2009 ............... L1
Lampiran 2. Table Analisis Modified Candlestick 5 Periode,
SLT 0.6, MLT 1.5, OB 60 dan OS 40 ................................................... L2
