ANALISIS LAPORAN KEUANGAN PT DJARUM

Tugas Analisis Laporan Keuangan Perusahaan :- Fadli Anzardi(1301055520)- Maria Venensia Sarita Putri(1301062236)- Willy Peatrick Pratama S. (1301045772)- Mohammad Yudha Putra (1100017356)- Ditatio Pakuarga(1301062343)- Roni Angga Subarkah(1301061164)KELAS : 06 PAZ

NERACA

LAPORAN LABA RUGI

ANALISIS• PROFITABILITY RATIO• SOLVABILITY RATIO• LIQUIDITY RATIO

PROFITABILITY RATIO• NET PROFIT MARGIN• RETURN ON ASSET• RETURN ON INVESTMENT• RETURN ON EQUITY

NET PROFIT MARGIN• NPM = GROSS PROFIT / SALES• NPM 2007 = Rp2,651,017,374,800 / Rp14,667,269,103,974 =

0.1807 = 18.07%• NPM 2008 = Rp2,917,698,310,350 / Rp17,537,280,180,582 =

0.1664 = 16.64%• KESIMPULAN : NPM PERUSAHAAN TURUN, BERARTI

PERUSAHAAN MENGALAMI PENURUNAN KEUNTUNGAN YANG DIDAPAT DARI SETIAP PENJUALAN

RETURN ON ASSET• ROA = NET INCOME / TOTAL ASSET• ROA 2007 = Rp716,926,540,894 / Rp10,300,918,027,251 =

0.0696 = 6.96%• ROA 2008 = Rp687,367,909,351 / Rp13,066,092,885,591 =

0.0526 = 5.26%• KESIMPULAN : ROA PERUSAHAAN TURUN, BERARTI

KEMAMPUAN PERUSAHAAN UNTUK MENGHASILKAN LABA BERDASARKAN TOTAL ASSET YANG DIMILIKI MENURUN

RETURN ON INVESTMENT• ROI = NET INCOME / (LONG TERM LIABILITIES + EQUITY)• ROI 2007 = Rp716,926,540,894 /(Rp683,543,872,645 +

Rp5,625,719,549,007 ) = 0.1136 = 11.36%• ROI 2008 = Rp687,367,909,351 / (Rp3,297,528,070,297 +

Rp5,458,087,458,358 ) = 0.0785 = 7.85%• KESIMPULAN : ROI PERUSAHAAN TURUN, BERARTI

KEMAMPUAN PERUSAHAAN UNTUK MENGHASILKAN LABA BERDASARKAN KEGIATAN INVESTASI MENURUN

RETURN ON EQUITY• ROE = NET INCOME / EQUITY• ROE 2007 = Rp716,926,540,894 / Rp5,625,719,549,007 =

0.1274 = 12.74%• ROE 2008 = Rp687,367,909,351 / Rp5,458,087,458,358 =

0.1259 = 12.59%• KESIMPULAN : ROE PERUSAHAAN TURUN, BERARTI

KEMAMPUAN PERUSAHAAN UNTUK MENGHASILKAN LABA BERDASARKAN MODAL YANG DIMILIKI MENURUN

SOLVABILITY RATIO• DEBT RATIO• DEBT TO EQUITY RATIO• TIME INTEREST RATIO

DEBT RATIO• DR = DEBT / TOTAL ASSET• DTA 2007 : Rp4,674,805,521,749 / Rp10,300,918,027,251 =

0.45• DTA 2008 : Rp7,607,532,542,533 / Rp13,066,092,885,591 =

0.58• KESIMPULAN : DR PERUSAHAAN NAIK, BERARTI RESIKO

TERJADINYA HUTANG DARI KEBERADAAN ASSET MENINGKAT

DEBT TO EQUITY RATIO• DTE = DEBT / TOTAL EQUITY• DTE 2007 = Rp4,674,805,521,749 / Rp5,625,719,549,007 =

0.83• DTE 2008 = Rp7,607,532,542,533 / Rp5,458,087,458,358 =

1.39• KESIMPULAN : DTE PERUSAHAAN NAIK, BERARTI RISIKO

DISTRIBUSI LABA USAHA PERUSAHAAN SEMAKIN BESAR UNTUK MELUNASI KEWAJIBAN PERUSAHAAN

TIME INTEREST RATIO• TIE = EBIT / INTEREST• TIE 2007 = Rp1,237,274,584,007 / Rp159,926,714,596 = 7.74 • TIE 2008 = Rp1,321,599,832,527 / Rp235,833,184,495 = 5.60 • KESIMPULAN : TIE PERUSAHAAN TURUN, BERARTI

KEMAMPUAN PERUSAHAAN UNTUK MEMBAYAR HUTANG MENURUN

LIQUIDITY RATIO• CURRENT RATIO• QUICK RATIO• DAYS SALES IN RECEIVABLES• ACCOUNT RECEIVABLES TURNOVER• DAYS SALES IN INVENTORY• INVENTORY TURNOVER• TOTAL ASSET TURNOVER

CURRENT RATIO• CR = CURRENT ASSET / CURRENT LIABILITY• CR 2007 = Rp8,268,991,583,059 / Rp3,991,261,649,104 = 2.07• CR 2008 = Rp11,159,644,580,885 / Rp4,310,004,472,236 =

2.59 • KESIMPULAN : CR PERUSAHAAN MENINGKAT, BERARTI

TINGKAT LIKUIDITAS PERUSAHAAN MENINGKAT

QUICK RATIO• QR = (CURRENT ASSET – INVENTORY) / CURRENT LIABILITY• QR 2007 = (Rp8,268,991,583,059 - Rp7,447,458,266,858 ) /

Rp3,991,261,649,104 = 0.21• QR 2008 = (Rp11,159,644,580,885 - Rp10,281,468,013,564 ) /

Rp4,310,004,472,236 = 0.20• KESIMPULAN : QR PERUSAHAAN MENURUN, BERARTI

TINGKAT LIKUIDITAS PERUSAHAAN MENURUN

DAYS SALES IN RECEIVABLES

• DSI = ACCOUNT RECEIVABLES / (SALES/ 365)• DSI 2007 = Rp 699,400,572,931 / (Rp14,667,269,103,974 /365)

= 16.66 • DSI 2008 = Rp 677,190,537,690 / (Rp17,537,280,180,582 /365)

= 14.09 • KESIMPULAN : DSI PERUSAHAAN MENURUN, BERARTI WAKTU

PELUNASAN HUTANG PERUSAHAAN MENURUN, SEHINGGA HUTANG PERUSAHAAN CEPAT BERKURANG

ACCOUNT RECEIVABLES TURNOVER

• ARTO = SALES / ACCOUNT RECEIVABLES• ARTO 2007 = Rp14,667,269,103,974 / Rp 699,400,572,931 =

21.91• ARTO 2008 = Rp17,537,280,180,582 / Rp 677,190,537,690 =

26.22• KESIMPULAN : ARTO PERUSAHAAN MENINGKAT, BERARTI

JUMLAH PENAGIHAN PIUTANG PERUSAHAAN BERTAMBAH. SEHINGGA LEBIH BANYAK PIUTANG YANG MENJADI CASH

DAYS SALES IN INVENTORY

• DSI = INVENTORY / (COGS/365)• DSI 2007 = Rp7,447,458,266,858 / (Rp12,016,251,729,174 /

365) = 226.22 • DSI 2008 = Rp10,281,468,013,564 / (Rp14,619,581,870,232 /

365) = 256.69 • KESIMPULAN : DSI PERUSAHAAN MENINGKAT BERARTI

WAKTU YANG DIBUTUHKAN UNTUK MENJUAL SUATU BARANG MENINGKAT. SEHINGGA INCOME YANG DIDAPAT AKAN BERKURANG

INVENTORY TURNOVER• ITO = COGS / INVENTORY• ITO 2007 = Rp12,016,251,729,174 / Rp7,447,458,266,858 =

1.61• ITO 2008 = Rp14,619,581,870,232 / Rp10,281,468,013,564 =

1.42• KESIMPULAN : ITO PERUSAHAAN MENURUN, BERARTI

TINGKAT PERPUTARAN PERSEDIAAN MENURUN, SEHINGGA AKAN BANYAK INVENTORY YANG MENUMPUK DI GUDANG

TOTAL ASSET TURNOVER• TATO = SALES / TOTAL ASSETS• TATO 2007 = Rp14,667,269,103,974 / Rp10,300,918,027,251

= 1.42• TATO 2008 = Rp17,537,280,180,582 / Rp13,066,092,885,591 =

1.31• KESIMPULAN : TATO PERUSAHAAN MENURUN, BERARTI

TINGKAT EFISIENSI PERUSAHAAN DALAM PENGGUNAAN AKTIVA MENURUN