Post on 17-Mar-2019
Asisten Deputi Moneter dan Neraca Pembayaran
Deputi Bidang Koordinasi Ekonomi Makro dan Keuangan - Kementerian Koordinator Bidang Perekonomian EDISI LXVII/IX/2018
LAPORAN PASAR HARIANKamis, 6 September 2018
• Pada penutupan perdagangan Kamis (6/9) Rupiah menguat 0,3% ke level Rp14.893 dibandingkan penutupan hari sebelumnya Rp14.938,
merupakan penguatan harian pertama sejak Selasa(28/8.) Secara YTD, Rupiah telah terdepresiasi 8,98%.
• Indeks Harga Saham Gabungan (IHSG) ditutup rebound, menguat 1,63% ke level 5.776,1. Pergerakan positif IHSG sejalan dengan mayoritas
bursa saham kawasan Asia lainnya: indeks FTSE Malaysia naik 0,17%, indeks SET Thailand 0,32%, indeks Hanoi Vietnam 0,01%.
• Sejalan dengan pergerakan rupiah, CDS Indonesia tenor 5 tahun berada di level 145,09 atau turun 70,20% secara year-to-date (ytd) pada hari
Kamis ( 6/9). Hal serupa terjadi pada negara emerging market lainnya, seperti: Turki 251% (ytd), Afsel 58,63% (ytd), Meksiko 17,74% (ytd),
sedangkan peningkatan terjadi pada Malaysia 76,17% (ytd), Brazil 83,32% (ytd), dan Filipina 29,98% (ytd).
• Yield Obligasi Indonesia 10T mencapai 8,53% sedangkan Yield Obligasi US 10T stagnan 2,89%.
• Harga minyak mentah WTI dan Brent melemah, masing - masing 0,3 poin ke level US$68,74 dan 0,15 poin ke level US$77,42 per barel.
Peristiwa Domestik dan Global:
• Rupiah membukukan kenaikan terbesar di Asia sepanjang perdagangan hari ini, salah satunya dipengaruhi faktor eksternal menguatnya
poundsterling Inggris terhadap dolar AS menyusul laporan Bloomberg pada Rabu bahwa Inggris dan Jerman siap mengabaikan tuntut an kunci
dalam negosiasi Brexit.
• Dilansir dari Bloomberg, negara emerging market di Asia mendapatkan sedikit ruang untuk bergerak naik saat dolar AS melemah dan investor
wait and see apakah pemerintah Amerika Serikat (AS) akan memberlakukan tarif baru terhadap lebih banyak barang dari China.
• Ditengah penguatan rupiah dan indeks MSCI Emerging Market Currency untuk pertama kalinya pekan ini, Bank Indonesia (BI) berencana akan
menaikkan suku bunga acuannya lebih lanjut. BI sepenuhnya mendukung upaya-upaya yang dilakukan pemerintah untuk mengendalikan
defisit transaksi berjalan. BI memastikan likuitas yang cukup serta efisiensi di pasar valas, dan juga akan siap membeli obli gasi pemerintah dari
pasar sekunder.
• Pemerintah telah mengumumkan berbagai langkah untuk mengatasi pelemahan rupiah. Salah satunya adalah dengan menaikkan pajak
penghasilan pasal 22 pada 1.147 pos tarif barang impor. Keputusan itu dituangkan dalam peraturan menteri keuangan (PMK) dan a kan terbit
pekan depan.
• Kementerian Energi dan Sumber Daya Mineral (ESDM) akan menunda sejumlah proyek pembangkit listrik. Proyek kelistrikan 35.000 megawatt
(MW) yang semula ditargetkan selesai tahun 2019 ditunda hingga tahun 2021-2026. Langkah ini ditempuh pemerintah untuk menyelamatkan
rupiah dan menahan impor. (Ayu)Sumber: Bloomberg, CNBC Indonesia, VOA, Kontan
Nilai TukarPerubahan
(%)Malaysia Filipina Thailand Vietnam China
Indeks Dollar
Periode Indonesia Malaysia Filipina Thailand Vietnam China
06/09/2018 14.893Rp 0,30 0,07 -0,32 -0,01 0,00 -0,06 0,11 ######## 0,243 0,198 0,217 0,237 0,062 0,238
05/09/2018 14.938Rp -0,02 -0,21 -0,18 0,09 0,00 0,21 0,27
04/09/2018 14.935Rp -0,80 -0,24 -0,20 -0,37 -0,07 -0,31 -0,31
03/09/2018 14.815Rp -0,71 -0,48 0,14 0,23 0,00 0,13 0,00
31/08/2018 14.710Rp -0,20 0,00 -0,09 0,05 0,01 0,19 -0,44
30/08/2018 14.680Rp -0,24 -0,09 -0,11 -0,30 -0,03 -0,34 -0,13
Volatilitas Kurs (dihitung dengan standard deviasi % perubahan harian selama 1 tahun)
NILAI TUKAR
Periode
Indonesia Perubahan Nilai Tukar (% Harian)
92
94
96
98
100
102
104
106
108
110
11201/01/2018 01/02/2018 01/03/2018 01/04/2018 01/05/2018 01/06/2018 01/07/2018 01/08/2018 01/09/2018
Indonesia Malaysia Filipina Thailand
-8,98
-2,37
-7,45
-0,62
-2,64
-4,79
-11,38
1,15
-20,10
-15,52-42,36
-18,86
Indonesia
Malaysia
Filipina
Thailand
Vietnam
China
India
Jepang
Brazil
Rusia
Turki
Afrika Selatan
Indeks Mata Uang Indonesia dan Negara Kawasan terhadap US$ (1/1/2018=100)
14.893
13000
13500
14000
14500
15000
15500 Kurs Rupiah Terhadap US$ (Rp/US$)
Perbandingan Perubahan Kurs Negara (% YTD)
Ket: Positif (+) —> ApresiasiNegatif (-) —> Depresiasi
IHSG Indonesia
Return IHSG (%)
FTSE Malaysia
PSEi Filipina
SET Thailand
Hanoi Vietnam
Shanghai China
DJI US Periode Indonesia Malaysia Filipina Thailand Vietnam China
06/09/2018 5776,1 1,63 0,17 -1,46 0,32 0,01 -0,47 0,09 ######## 0,751 0,498 0,834 0,526 1,198 0,807
05/09/2018 5683,5 -3,76 -0,95 -1,64 -1,64 -0,68 -1,68 -0,05
04/09/2018 5905,3 -1,04 -0,05 0,63 -0,40 -1,38 1,10 0,00
03/09/2018 5967,6 -0,85 -0,33 -0,30 -0,02 0,00 -0,17 0,00
31/08/2018 6018,5 -0,01 0,00 0,03 0,07 -0,70 -0,46 -0,53
30/08/2018 6019,0 -0,76 -0,05 0,28 -0,11 1,45 -1,14 0,23
29/08/2018 6065,1 0,37 -0,34 -0,17 0,24 -0,24 -0,31 0,06
28/08/2018 6042,7 0,28 0,84 1,01 0,05 0,56 -0,10 1,01
27/08/2018 6026,0 0,96 0,17 0,00 0,79 0,00 1,89 0,00
PASAR SAHAM
Periode
Indonesia Return Saham (% Harian) Volatilitas Saham (dihitung dengan standard deviasi % perubahan harian selama 1 th)
-9,12
0,10
-10,75
-3,53
-7,54
-5,46
-18,61
10,27-7,29
-1,22
5,08
IHSG Indonesia
FTSE Malaysia
PSEi Filipina
SET Thailand
STI Singapur
Hanoi Vietnam
Shanghai China
NIFTY India
KOSPI Korea
NIKKEI Jepang
Dow Jones US
Perbandingan Return Saham Negara (% YTD)
80
85
90
95
100
105
110
01/01/2018 01/02/2018 01/03/2018 01/04/2018 01/05/2018 01/06/2018 01/07/2018 01/08/2018 01/09/2018
IHSG Indonesia FTSE Malaysia
PSEi Filipina SET Thailand
Indeks Harga Saham Indonesia dan Negara-negara Kawasan (1/1/2018=100)
5.776
5400
5600
5800
6000
6200
6400
6600
6800
7000 Indeks Harga Saham Gabungan (IHSG)
Indonesia Malaysia Filipina Thailand Vietnam IndiaKorea
SelatanIndonesia Malaysia Filipina Thailand Vietnam India
Korea Selatan
06/09/2018 -58,7 -89,8 -18,9 -67,8 -9,9 227,4 -267,7 -108,0 -95,4 -56,2 -130,1 -10,1 430,3 -451,3
05/09/2018 -58,7 -89,8 -19,4 -67,8 -9,9 227,4 -66,1
04/09/2018 -28,8 -10,0 -4,8 -5,5 -0,3 227,4 100,0
03/09/2018 -20,5 4,4 -13,1 -56,7 -1,2 202,9 -217,6 Indonesia Malaysia Filipina Thailand Vietnam IndiaKorea
Selatan
31/08/2018 -29,3 11,7 -0,8 -20,7 -1,2 -409,0 450,8 -3729,5 -2241,0 -1413,6 -6412,1 1363,2 -261,2 -2391,8
30/08/2018 31,3 11,7 -2,0 -88,0 -0,6 113,0 195,7
Afrika Selatan
Thailand Mexico IndiaKorea
SelatanIndonesia
Afrika Selatan
China Thailand Mexico IndiaKorea
Selatan
06/09/2018 60,5 29,9 -81,8 -238,6 5,5 -663,3 10,4 14077,1 58,9 -1611,8 -663,3 82,6
05/09/2018 60,5 29,9 -81,8 -238,6 5,5
04/09/2018 -88,1 -66,2 -81,8 -238,6 52,0
03/09/2018 38,1 95,2 -81,8 -103,4 25,1 IndonesiaAfrika
SelatanChina Thailand Mexico India
Korea Selatan
31/08/2018 -59,9 19,5 -81,8 -47,9 39,3 381,2 -3867,3 65771,7 5680,1 780,0 381,2 34618,3
30/08/2018 -190,2 17,7 -81,8 -154,8 -168,11,00 Capital Inflow
-1,00 Capital Outflow
Keterangan Data Terakhir
Bond
Indonesia Malaysia Filipina Thailand Vietnam India Korea Selatan Indonesia Afrika Selatan Thailand Mexico India Korea Selatan
05/09/2018 05/09/2018 06/09/2018 05/09/2018 05/09/2018 04/09/2018 06/09/2018 05/09/2018 05/09/2018 05/09/2018 30/08/2018 04/09/2018 05/09/2018
Bond (Tahunan YTD)
Indonesia
-202,8
-202,8
-324,5
-136,0
104,6
386,5
Equity
CAPITAL INFLOW/OUTFLOW (Juta US$)
PeriodeEquity (Harian)
Periode
Bond (Harian)
Equity (Bulanan MTD)
Equity (Tahunan YTD)
Bond (Bulanan MTD)
-60
759
1.050
-48
-325
-798
-468
-844
-459
-1.376
-319
132
-760
-1.085
-750
-460-647
54
-106
01/02/2017 01/05/2017 01/08/2017 01/11/2017 01/02/2018 01/05/2018 01/08/2018
-1500
-1000
-500
0
500
1000
1500Equity Flow Bulanan
478
2.332
1.767
636
1.219
380652
2.198
-1.710
2.561
58
2.442
-1.536
768
-1.145-813
-311
633
1.007
01/02/2017 01/05/2017 01/08/2017 01/11/2017 01/02/2018 01/05/2018 01/08/2018
-2000
-1500
-1000
-500
0
500
1000
1500
2000
2500
3000Bond Flow Bulanan
PEREKONOMIAN AS
95
85
87
89
91
93
95
97
99
101
103
4
0,0
2,0
4,0
6,0
8,0
10,0
12,0 Tingkat Pengangguran (%)
149.128
Employee on Non Farm Payroll
2,90
-0,5
0,0
0,5
1,0
1,5
2,0
2,5
3,0
3,5
4,0
4,5Inflasi US (% yoy)
Indeks Dollar
HARGA KOMODITAS
77,42
68,74
40
45
50
55
60
65
70
75
80
85
Oil Brent Oil WTI
Minyak (USD/Barel)
2.239
2000
2100
2200
2300
2400
2500
2600
2700
2800
2900
3000 CPO (MYR/MT)
2,8
2,0
2,5
3,0
3,5
4,0
Gas Alam (USD/MMBTu)
115
70
80
90
100
110
120
130 Batu Bara (USD/MT)
INDIKATOR RISIKO
300
350
400
450
500
550
600
0
1
2
3
4
5
6
7
8
9
Spread (bps) - RHS
Yield Obligasi Indonesia 10T
Yield Obligasi US 10T
70,20
17,74
17,30
251,78
83,32
58,63
76,17
29,98
Indonesia
Meksiko
Peru
Turki
Brazil
Afsel
Malaysia
Filipina
Perbandingan CDS 5T (% YTD)
8,53
2,89
2,39
2,18
2,75
4,17
6,49
3,62
Indonesia
US
Singapore
Hongkong
Thailand
Malaysia
Philipines
China
Perbandingan Yield Obligasi 10T (%)
0
100
200
300
400
500
600
700
Indonesia Turkey Brazil South Africa
Perbandingan CDS 5T
PERTUMBUHAN EKONOMI DAN INFLASI INDONESIA
5,27
5
5
6
6
7
7
Pertumbuhan Ekonomi Kuartalan (%, yoy)
3,12
0
1
2
3
4
5
6
7
8
9 Inflasi Bulanan (%, yoy)
Indonesia Malaysia
Philipines Thailand
Vietnam
Perbandingan Pertumbuhan Ekonomi Beberapa Negara (%, yoy)
Indonesia Malaysia Philipines
Thailand Vietnam
Perbandingan Inflasi Bulanan Beberapa Negara (%,yoy)
SEKTOR EKSTERNAL INDONESIA
-8.028
-5
-4
-3
-2
-1
0
1
2
Jun
-18
Mar
-18
Dec
-17
Sep
-17
Jun
-17
Mar
-17
Dec
-16
Sep
-16
Jun
-16
Mar
-16
Dec
-15
Sep
-15
Jun
-15
Mar
-15
Dec
-14
Sep
-14
Jun
-14
Mar
-14
Dec
-13
Sep
-13
Jun
-13
Mar
-13
Dec
-12
Sep
-12
Jun
-12
Mar
-12
Dec
-11
Sep
-11
Jun
-11
Mar
-11
Dec
-10
Sep
-10
Jun
-10
Mar
-10
-12000
-10000
-8000
-6000
-4000
-2000
0
2000
4000
Transaksi Berjalan (Juta US$) - RHS
% Transaksi Berjalan thd GDP
% Transaksi Berjalan thd GDP & Defisit Transaksi Berjalan
119,8
60
70
80
90
100
110
120
130
140
Cadangan Devisa (miliar USD)
5000
7000
9000
11000
13000
15000
17000
19000
21000
Nilai Ekspor
Nilai Impor
Nilai Ekspor dan Impor (Juta USD)
-2.030
31
/08
/20
18
31
/05
/20
18
28
/02
/20
18
30
/11
/20
17
31
/08
/20
17
31
/05
/20
17
28
/02
/20
17
30
/11
/20
16
31
/08
/20
16
31
/05
/20
16
29
/02
/20
16
30
/11
/20
15
31
/08
/20
15
31
/05
/20
15
28
/02
/20
15
30
/11
/20
14
31
/08
/20
14
31
/05
/20
14
28
/02
/20
14
30
/11
/20
13
31
/08
/20
13
31
/05
/20
13
28
/02
/20
13
30
/11
/20
12
31
/08
/20
12
31
/05
/20
12
29
/02
/20
12
30
/11
/20
11
31
/08
/20
11
31
/05
/20
11
28
/02
/20
11
30
/11
/20
10
31
/08
/20
10
31
/05
/20
10
28
/02
/20
10
-3000
-2000
-1000
0
1000
2000
3000
4000Nilai Neraca Perdagangan (Juta USD)