PEMBAHARUAN - Corfina · UNTUK DIPERHATIKAN GROW -2- PROSPER tidak termasuk instrumen investasi...

Tanggal Efektif: 22 Maret 2007 Tanggal Mulai Penawaran: 28 Maret 2007

Prospektus Grow – 2 – Prosper

Reksa Dana GROW -2- PROSPER adalah Reksa Dana berbentuk Kontrak Investasi Kolektif

berdasarkan Undang-Undang No. 8 tahun 1995 tentang Pasar Modal beserta peraturan

pelaksanaannya.

Reksa Dana Grow-2-Prosper (selanjutnya disebut “GROW-2-PROSPER”) bertujuan untuk

mendapatkan tingkat pertumbuhan dana yang optimum dengan tetap mempertahankan nilai modal

dalam jangka menengah dan panjang melalui penempatan dana pada ekuitas dan pasar uang.

Komposisi investasi yang direncanakan adalah minimal 80% (delapan puluh persen) dan

maksimal 100% (seratus persen) dari Nilai Aktiva Bersih pada efek ekuitas, minimal 0% (nol

persen) dan maksimal 20% (dua puluh persen) dari Nilai Aktiva Bersih pada instrumen pasar

uang yang mempunyai jatuh tempo kurang dari 1 (satu) tahun yang diterbitkan berdasarkan

peraturan perundang-undangan yang berlaku di Indonesia.

PENAWARAN UMUM

PT Corfina Capital selaku Manajer Investasi melakukan penawaran umum Unit Penyertaan

GROW -2- PROSPER secara terus menerus sampai dengan 400.000.000 (empat ratus juta) Unit

Penyertaan.

Adapun batas minimum pembelian awal dan maksimum pembelian awal Unit Penyertaan adalah

sebagaimana diuraikan dalam BAB XIII angka 13.2 dari Prospektus ini.

Setiap Unit Penyertaan GROW -2- PROSPER ditawarkan dengan harga sama dengan Nilai

Aktiva Bersih awal per Unit Penyertaan sebesar Rp 1.000,- (seribu rupiah) pada hari pertama

penawaran. Selanjutnya harga pembelian Unit Penyertaan GROW -2- PROSPER ditetapkan

berdasarkan Nilai Aktiva Bersih per Unit Penyertaan pada akhir hari bursa yang bersangkutan.

Pemegang Unit Penyertaan GROW -2- PROSPER dikenakan biaya pembelian Unit Penyertaan

(subcription fee) maksimum sebesar 1,50% (satu koma lima puluh persen ) dan biaya penjualan

kembali Unit Penyertaan (redemption fee) maksimum 2,50% (dua koma lima puluh persen ).

Uraian lengkap mengenai biaya-biaya dapat dilihat pada Bab IX tentang Imbalan Jasa dan Alokasi

Biaya.

BAPEPAM dan LK TIDAK MEMBERIKAN PERNYATAAN MENYETUJUI ATAU TIDAK

MENYETUJUI EFEK INI, TIDAK JUGA MENYATAKAN KEBENARAN ATAU KECUKUPAN

ISI PROSPEKTUS INl. SETIAP PERNYATAAN YANG BERTENTANGAN DENGAN HAL-HAL

TERSEBUT ADALAH PERBUATAN MELANGGAR HUKUM.

PENTING : SEBELUM ANDA MEMUTUSKAN UNTUK MEMBELI UNIT PENYERTAAN INI,

ANDA HARUS TERLEBIH DAHULU MEMPELAJARI ISI PROSPEKTUS INI, KHUSUSNYA

BAB III MENGENAI MANAJER INVESTASI, BAB V MENGENAI TUJUAN DAN KEBIJAKAN

INVESTASI, DAN BAB VIII MENGENAI MANFAAT INVESTASI DAN FAKTOR RESIKO

Prospektus ini diterbitkan di Jakarta pada tanggal 22 Januari 2013

PROSPEKTUS

PEMBAHARUAN

Manajer Investasi

PT. CORFINA CAPITAL

Gedung Indosurya Plaza, Lantai 3A

(d/h. Exim Melati) – Thamrin Nine

Jl. M.H. Thamrin No. 8-9

Jakarta 10230

Telp: (62-21) 293-88500

Fax: (62-21) 293-88501

Bank Kustodian

Deutsche Bank A.G., Cabang Jakarta

Deutsche Bank Building

Jl. Imam Bonjol No.80

Jakarta 10310

Telp: (62-21) 318-9137 / 318-9141

Fax: (62-21) 318-9130 / 318-9131

UNTUK DIPERHATIKAN

GROW -2- PROSPER tidak termasuk instrumen investasi yang dijamin oleh Pemerintah, Bank Indonesia, ataupun institusi lainnya. Sebelum membeli Unit Penyertaan, calon investor harus terlebih dahulu mempelajari dan memahami Prospektus dan dokumen penawaran lainnya. Isi dari Prospektus dan dokumen penawaran lainnya bukanlah suatu saran baik dari sisi bisnis, hukum, maupun pajak. Calon Pemegang Unit Penyertaan harus menyadari bahwa terdapat kemungkinan pemegang Unit Penyertaan akan menanggung resiko sehubungan dengan Unit Penyertaan yang dipegangnya. Dengan kemungkinan adanya resiko tersebut, apabila dianggap perlu calon Pemegang Unit Penyertaan dapat meminta pendapat dari pihak-pihak yang berkompeten atas aspek bisnis, hukum, keuangan, pajak, maupun aspek lain yang relevan sehubungan dengan investasi dalam GROW -2- PROSPER.

DAFTAR ISI

BAB I. ISTILAH DAN DEFINISI ........................................................................................... 3

BAB II. KETERANGAN TENTANG GROW-2-PROSPER .................................................... 7

BAB III. MANAJER INVESTASI ............................................................................................. 9

BAB IV. BANK KUSTODIAN ................................................................................................ 11

BAB V. TUJUAN DAN KEBIJAKAN INVESTASI ................................................................ 12

BAB VI. METODE PERHITUNGAN NILAI PASAR WAJAR DARI EFEK DALAM

PORTOFOLIO GROW-2-PROSPER ...................................................................... 14

BAB VII. PERPAJAKAN ........................................................................................................ 16

BAB VIII. MANFAAT INVESTASI DAN FAKTOR RESIKO .................................................... 18

BAB IX. IMBALAN JASA DAN ALOKASI BIAYA ................................................................. 19

BAB X. HAK-HAK PEMEGANG UNIT PENYERTAAN ....................................................... 21

BAB XI. PENDAPAT DARI SEGI HUKUM ........................................................................... 22

BAB XII. PENDAPAT AKUNTAN TENTANG LAPORAN KEUANGAN ................................ 32

BAB XIII. PERSYARATAN DAN TATA CARA PEMBELIAN UNIT PENYERTAAN .............. 33

BAB XIV. PERSYARATAN DAN TATA CARA PENJUALAN KEMBALI UNIT

PENYERTAAN ....................................................................................................... 35

BAB XV. SKEMA PEMBELIAN DAN PENJUALAN KEMBALI UNIT PENYERTAAN

GROW-2-PROSPER .............................................................................................. 37

BAB XVI. PEMBUBARAN DAN LIKUIDASI ............................................................................ 39

BAB XVII. PENYEBARLUASAN PROSPEKTUS .................................................................... 42

Grow -2- Prosper 3

BAB I ISTILAH DAN DEFINISI

1.1 REKSA DANA Reksa dana adalah wadah yang dipergunakan untuk menghimpun dana dari

masyarakat pemodal untuk selanjutnya diinvestasikan dalam Portofolio Efek oleh Manajer Investasi. Sesuai Undang-Undang tentang Pasar Modal, Reksa Dana dapat berbentuk Perseroan Tertutup atau Terbuka dan Kontrak Investasi Kolektif. Bentuk hukum reksa dana yang ditawarkan dalam prospektus ini adalah Kontrak Investasi Kolektif.

1.2 KONTRAK INVESTASI KOLEKTIF Kontrak Investasi Kolektif adalah kontrak antara Manajer Investasi dan Bank Kustodian

yang mengikat pemegang Unit Penyertaan, dimana Manajer Investasi diberi wewenang untuk mengelola portofolio investasi kolektif dan Bank Kustodian diberi wewenang untuk melaksanakan penitipan kolektif.

1.3 MANAJER INVESTASI Manajer Investasi adalah pihak yang kegiatan usahanya mengelola Portofolio efek untuk

para nasabah atau mengelola portofolio investasi kolektif untuk sekelompok nasabah. 1.4 BANK KUSTODIAN Bank Kustodian adalah Bank Umum yang telah mendapat persetujuan BAPEPAM dan

LK untuk menyelenggarakan kegiatan usaha sebagai Kustodian, yaitu memberikan jasa penitipan Efek (termasuk Penitipan Kolektif atas Efek yang dimiliki bersama oleh lebih dari satu Pihak yang kepentingannya diwakili oleh kustodian) dan harta lain yang berkaitan dengan Efek serta jasa lain, termasuk menerima dividen, bunga dan hak-hak lain, menyelesaikan transaksi Efek, dan mewakili pemegang rekening yang menjadi nasabahnya.

1.5 EFEK Efek adalah surat berharga, yaitu surat pengakuan utang, surat berharga komersial, saham, obligasi, tanda bukti utang, Unit Penyertaan kontrak investasi kolektif, kontrak berjangka atas Efek, dan setiap derivatif dari Efek. Sesuai dengan Peraturan BAPEPAM dan LK No. IV.B.1, Lampiran Keputusan Ketua

BAPEPAM DAN LK No. Kep-552/BL/2010 tanggal 30 Desember 2010, Reksa Dana berbentuk Kontrak Investasi Kolektif hanya dapat melakukan pembelian dan penjualan atas:

a. Efek yang telah dijual dalam Penawaran Umum dan/atau diperdagangkan di Bursa

Efek baik di dalam maupun di luar negeri; b. Efek bersifat utang seperti surat berharga komersial (commercial paper) yang

sudah mendapat peringkat dari perusahaan pemeringkat Efek, Surat Utang Negara, dan/atau Efek bersifat utang yang diterbitkan oleh lembaga internasional dimana Pemerintah Indonesia menjadi salah satu anggotanya;

c. Efek Beragun Aset yang ditawarkan melalui Penawaran Umum dan sudah mendapat peringkat dari perusahaan pemeringkat Efek;

d. instrumen pasar uang dalam negeri yang mempunyai jatuh tempo kurang dari 1 (satu) tahun, meliputi Sertifikat Bank Indonesia, Surat Berharga Pasar Uang, Surat Pengakuan Hutang, dan Sertifikat Deposito, baik dalam rupiah maupun dalam mata uang asing; dan/atau

e. Surat berharga komersial dalam negeri yang jatuh temponya di bawah 3 (tiga) tahun dan telah diperingkat oleh perusahaan pemeringkat Efek.

Grow -2- Prosper 4

1.6 PORTOFOLIO EFEK Portofolio Efek adalah kumpulan Efek. 1.7 BUKTI KEPEMILIKAN Reksa Dana berbentuk Kontrak Investasi Kolektif menghimpun dana dengan menerbitkan Unit Penyertaan kepada Pemodal.

Unit Penyertaan adalah satuan ukuran yang menunjukkan bagian kepentingan setiap pemegang unit penyertaan dalam portofolio investasi kolektif. Dengan demikian Unit Penyertaan merupakan bukti ke pesertaan pemegang Unit Penyertaan dalam Reksa Dana berbentuk Kontrak Investasi Kolektif. Manajer Investasi melalui Bank Kustodian akan menerbitkan Surat Konfirmasi Kepemilikan Unit Penyertaan yang berisi jumlah Unit Penyertaan yang dimiliki oleh masing-masing pemegang Unit Penyertaan dan berlaku sebagai bukti kepemilikan Unit Penyertaan Reksa Dana.

1.8 NILAI AKTIVA BERSIH (NAB) NAB adalah nilai pasar yang wajar dari suatu Efek dan kekayaan lain dari Reksa Dana

dikurangi seluruh kewajibannya. Metode Penghitungan NAB Reksa Dana harus dilakukan sesuai dengan Peraturan

BAPEPAM dan LK No. IV.C.2, Lampiran Keputusan Ketua BAPEPAM dan LK No. Kep-402/BL/2008 tanggal 9 Oktober 2008 tentang Nilai Pasar Wajar dari Efek Dalam Portofolio Reksa Dana, dimana perhitungan NAB menggunakan nilai pasar wajar dari Efek yang ditentukan oleh Manajer Investasi.

NAB Reksa Dana dihitung dan diumumkan setiap Hari Bursa. 1.9 AFILIASI Afiliasi adalah:

a. hubungan keluarga karena perkawinan dan keturunan sampai derajat kedua, baik secara horisontal maupun vertikal;

b. hubungan antara satu pihak dengan pegawai, Direktur, atau Komisaris dari

pihak tersebut; c. hubungan antara 2 (dua) perusahaan dimana terdapat satu atau lebih anggota

Direksi atau Komisaris yang sama; d. hubungan antara perusahaan dengan suatu pihak, baik langsung maupun tidak

langsung, mengendalikan atau dikendalikan oleh perusahaan tersebut; e. hubungan antara 2 (dua) perusahaan yang dikendalikan baik langsung maupun

tidak langsung oleh pihak yang sama; atau f. hubungan antara perusahaan dan pemegang saham utama.

1.10 BAPEPAM dan LK BAPEPAM dan LK adalah Badan Pengawas Pasar Modal dan Lembaga Keuangan.

Grow -2- Prosper 5

1.11 EFEKTIF

Efektif adalah terpenuhinya seluruh tata cara dan persyaratan Pernyataan Pendaftaran dalam rangka Penawaran Reksa Dana Berbentuk Kontrak Investasi Kolektif yang ditetapkan dalam Undang-Undang Pasar Modal dan Peraturan Nomor: IX.C.5 Lampiran keputusan Ketua BAPEPAM DAN LK Nomor: Kep-430/BL/2007 tanggal 19 Desember 2007 (“Peraturan IX.C.5”). Surat pernyataan efektif Pernyataan Pendaftaran Dalam Rangka Penawaran Umum Reksa Dana Berbentuk Kontrak Investasi Kolektif dikeluarkan oleh BAPEPAM dan LK dengan No.S-1301/BL/2007pada tanggal 22 Maret 2007.

1.12 FORMULIR PEMESANAN PEMBELIAN UNIT PENYERTAAN Formulir Pemesanan Pembelian Unit Penyertaan adalah formulir asli yang dipakai oleh calon pembeli untuk membeli Unit Penyertaan yang diisi, ditandatangani dan diajukan

oleh calon pembeli kepada Manajer Investasi. 1.13 FORMULIR PENJUALAN KEMBALI UNIT PENYERTAAN Formulir Penjualan Kembali Unit Penyertaan adalah formulir asli yang dipakai oleh

pemegang Unit Penyertaan untuk menjual kembali Unit Penyertaan yang dimilikinya yang diisi, ditandatangani dan diajukan oleh pemegang Unit Penyertaan kepada Manajer Investasi.

1.14 FORMULIR DATA NASABAH Formulir Data Nasabah adalah formulir yang diharuskan diisi oleh pemodal

sebagaimana diharuskan oleh Peraturan Nomor : V.D.10, Lampiran Keputusan Ketua BAPEPAM dan LK Nomor : Kep-476/BL/2009 tanggal 23 Desember 2009 tentang Prinsip Mengenal Nasabah, yang berisikan informasi mengenai calon nasabah (pemodal reksa dana) dan informasi tambahan mengenai : latar belakang dan identitas calon Nasabah; maksud dan tujuan pembukaan rekening Efek calon Nasabah; informasi lain yang memungkinkan Penyedia Jasa Keuangan di bidang Pasar Modal untuk dapat mengetahui profil calon Nasabah; dan identitas Pihak lain (beneficial owner), dalam hal calon Nasabah bertindak untuk dan atas nama Pihak lain (beneficial owner).

1.15 FORMULIR PROFIL PEMODAL REKSA DANA Formulir Profil Pemodal Reksa Dana adalah formulir yang diharuskan untuk diisi oleh

pemodal sebagaimana diharuskan oleh Peraturan Nomor: IV.D.2, Lampiran Keputusan Ketua BAPEPAM dan LK Nomor: Kep-20/PM/2004 tanggal 29 April 2004 tentang Profil Pemodal Reksa Dana, yang berisikan data dan informasi mengenai profil risiko pemodal GROW-2-PROSPER sebelum melakukan pembelian Unit Penyertaan GROW-2-PROSPER yang pertama kali di Manajer Investasi atau Agen Penjual GROW-2-PROSPER.

1.16 HARI BURSA Hari Bursa adalah hari diselenggarakannya perdagangan efek di Bursa Efek yaitu Senin

sampai dengan Jumat, kecuali hari tersebut merupakan hari libur nasional atau dinyatakan sebagai hari libur oleh Bursa Efek.

1.17 PENAWARAN UMUM Penawaran Umum adalah kegiatan penawaran Unit Penyertaan GROW-2-PROSPER

yang dilakukan oleh Manajer Investasi untuk menjual Unit Penyertaan kepada Masyarakat berdasarkan tata cara yang diatur dalam Undang-Undang Pasar Modal beserta peraturan pelaksanaannya dan Kontrak Investasi Kolektif.

Grow -2- Prosper 6

1.18 PERNYATAAN PENDAFTARAN Pernyataan Pendaftaran adalah dokumen yang wajib disampaikan oleh Manajer

Investasi kepada BAPEPAM dan LK dalam rangka Penawaran Umum Reksa Dana Berbentuk Kontrak Investasi Kolektif yang ditetapkan dalam Undang-Undang Pasar Modal dan Peraturan Nomor: IX.C.5, Lampiran Keputusan Ketua BAPEPAM dan LK Nomor: Kep-430/BL/2007 tanggal 19 Desember 2007.

1.19 PROSPEKTUS Prospektus adalah setiap pernyataan yang dicetak atau informasi tertulis yang

digunakan untuk Penawaran Umum Reksa Dana dengan tujuan agar pemodal membeli Unit Penyertaan Reksa Dana, kecuali pernyataan atau informasi yang berdasarkan peraturan BAPEPAM dan LK yang dinyatakan bukan sebagai Prospektus.

1.20 SURAT KONFIRMASI KEPEMILIKAN UNIT PENYERTAAN Surat Konfirmasi Kepemilkan Unit Penyertaan adalah surat konfirmasi yang

menunjukkan jumlah Unit Penyertaan yang dimiliki oleh Pemegang Unit Penyertaan dan berlaku sebagai bukti kepemilikan dalam GROW-2-PROSPER. Surat konfirmasi kepemilikan akan dikirimkan oleh Bank Kustodian paling lambat 7 (tujuh) Hari Bursa setelah pembelian atau penjualan kembali Unit Penyertaan GROW-2-PROSPER.

1.21 UNDANG-UNDANG PASAR MODAL

Undang-Undang Pasar Modal adalah Undang-Undang No. 8 tahun 1995 tentang Pasar Modal.

Grow -2- Prosper 7

BAB II KETERANGAN TENTANG GROW-2-PROSPER

2.1 PEMBENTUKAN GROW-2-PROSPER

GROW-2-PROSPER adalah Reksa Dana berbentuk Kontrak Investasi Kolektif antara PT Corfina Capital sebagai Manajer Investasi dan Deutsche Bank AG sebagai Bank Kustodian. Kontrak Investasi Kolektif GROW-2-PROSPER dibuat di hadapan Fathiah Helmi, SH, notaris di Jakarta, antara Manajer Investasi dan Bank Kustodian sebagaimana termaktub dalam Akta Kontrak Investasi Kolektif Reksa Dana GROW-2-PROSPER no.18 tanggal 22 Januari 2007 dan perubahannya

2.2 PENAWARAN UMUM

PT Corfina Capital sebagai Manajer Investasi melakukan penawaran umum atas Unit Penyertaan GROW-2-PROSPER secara terus menerus sampai dengan: 400.000.000 (empat ratus juta) Unit Penyertaan. Adapun batas minimum pembelian awal dan maksimum pembelian awal Unit Penyertaan adalah sebagaimana diuraikan dalam BAB XIII angka 13.2 dalam Prospektus ini. Setelah itu Manajer Investasi dapat menambah jumlah Unit Penyertaan setelah mendapat persetujuan dari BAPEPAM dan LK. Setiap Unit Penyertaan GROW-2-PROSPER ditawarkan dengan harga sama dengan Nilai Aktiva Bersih awal per Unit Penyertaan sebesar Rp 1.000,- (seribu rupiah) pada hari pertama penawaran. Selanjutnya harga pembelian Unit Penyertaan masing-masing GROW-2-PROSPER ditetapkan berdasarkan Nilai Aktiva Bersih per Unit Penyertaan pada akhir hari bursa yang bersangkutan.

2.3 MANFAAT BERINVESTASI PADA GROW-2-PROSPER

GROW-2-PROSPER bertujuan untuk mencapai tingkat pendapatan yang tinggi dalam jangka panjang melalui peningkatan modal, penghasilan deviden dan pendapatan bunga, serta mengurangi dampak resiko pasar terhadap portofolio GROW-2-PROSPER dengan cara mengalokasikan kekayaannya ke dalam berbagai macam efek yang terdiri dari ekuitas dan instrumen pasar uang.

2.4 PENEMPATAN DANA AWAL

Dalam rangka penawaran umum Unit Penyertaan GROW-2-PROSPER telah ditempatkan dana awal sebanyak 4.000.000 (empat juta) Unit Penyertaan GROW-2-PROSPER dengan nilai seluruhnya Rp 4.000.000.000,- (empat milyar rupiah) dengan rincian sebagai berikut:

No. Nama Perusahaan Jumlah Unit Penyertaan

Jumlah (Rupiah)

1 Dana Pensiun Bimantara 1.000.000 1.000.000.000

2 PT Euro Capital Investindo 1.000.000 1.000.000.000

3 PT Finansia Pasifica Raya 1.000.000 1.000.000.000

4 Anita Iswary * 1.000.000 1.000.000.000

TOTAL 4.000.000 4.000.000.000

Grow -2- Prosper 8

Catatan : *Data investor perorangan hanya untuk kepentingan BAPEPAM dan LK dan mohon dijaga kerahasiaannya.

2.5 PENGELOLA GROW-2-PROSPER

(Terlampir)

Grow -2- Prosper 9

BAB III

MANAJER INVESTASI 3.1 KETERANGAN SINGKAT MENGENAI MANAJER INVESTASI

PT Corfina Capital adalah Manajer Investasi GROW-2-PROSPER. Manajer Investasi didirikan berdasarkan Akta No.109 tanggal 25 April 2002, dibuat di hadapan Misahardi Wilamarta, S.H., Notaris di Jakarta, yang disahkan oleh Menteri Kehakiman dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia berdasarkan Surat Keputusan No.C-14828 HT.01.01.TH.2002 tanggal 8 Agustus 2002, dan telah diumumkan dalam Tambahan No.12692, Berita Negara Republik Indonesia No.83 tanggal 15 Oktober 2002.

Direksi dan Komisaris

Susunan Direksi dan Komisaris PT Corfina Capital yang bertindak sebagai Manajer Investasi GROW-2-PROSPER ini tercantum dalam Akta Pernyataan Keputusan Para Pemegang Saham No. 34 tanggal 09 Januari 2013 yang dibuat di hadapan Misahardi Wilamarta, S.H., Notaris di Jakarta adalah sebagai berikut:

Komisaris

Jabatan

Suryanto Wijaya

Komisaris Utama

Elisa Yoshigoe Wijaya

Komisaris

Yap Tjay Hing

Komisaris

Direksi

Jabatan

Bambang Rahardja Burhan

Direktur

Irsanto Aditia Soeraputra

Direktur

3.2 PENGALAMAN MANAJER INVESTASI

Sejak tahun 2003 Manajer Investasi pernah mengelola 3 (tiga) jenis Reksa Dana, yaitu Reksa Dana CORFINA CAPITAL PENDAPATAN TETAP, Reksa Dana RUPIAH PLUS dan Reksa Dana SAVE-2-PROSPER. Saat ini PT.Corfina Capital mengelola Reksa Dana saham yaitu GROW-2-PROSPER dan 2 (dua) jenis Reksa Dana Penyertaan Terbatas yaitu CORFINA BIMA BERIMBANG DOLLAR PENYERTAAN TERBATAS dan CORFINA BIMA BERIMBANG PENYERTAAN TERBATAS. PT Corfina Capital adalah perusahaan Manajemen Investasi yang hanya semata-mata mengelola dana nasabah dan tidak mengelola portofolio sendiri, sehingga semua keahlian dan kemampuan pengelolaan investasi diarahkan untuk kepentingan nasabah. Dengan didukung oleh para staf yang berpengalaman dan ahli dibidangnya, serta didukung oleh jaringan sumber daya PT Corfina Capital akan memberikan pelayanan yang berkualitas kepada para nasabahnya.

Grow -2- Prosper 10

3.3 PIHAK YANG TERAFILIASI DENGAN MANAJER INVESTASI

Manajer Investasi tidak memiliki hubungan afiliasi dengan pihak-pihak sebagaimana didefinisikan dalam Undang-Undang No. 8 Tahun 1995 tentang Pasar Modal, yang bergerak di bidang Pasar Modal maupun lembaga-lembaga keuangan yang berkaitan dengan kegiatan Reksa Dana oleh Manajer Investasi.

Grow -2- Prosper 11

BAB IV

BANK KUSTODIAN 4.1 KETERANGAN SINGKAT MENGENAI BANK KUSTODIAN

Deutsche Bank AG didirikan berdasarkan hukum dan peraturan perundang-undangan Negara Republik Federal Jerman, berkedudukan dan berkantor pusat di Frankfurt am Main, Republik Federal Jerman. Berdiri pada tahun 1870, dewasa ini Deutsche Bank AG telah berkembang menjadi salah satu institusi keuangan terkemuka di dunia yang menyediakan pelayanan jasa perbankan kelas satu dengan cakupan yang luas dan terpadu. Di Indonesia, Deutsche Bank AG memiliki 1 kantor di Jakarta dan 1 kantor cabang di Surabaya. Jumlah keseluruhan karyawan di Indonesia mencapai 280 karyawan dimana kurang lebih 80 orang diantaranya adalah karyawan yang berpengalaman dibawah departemen kustodian. Deutsche Bank AG Cabang Jakarta telah memiliki persetujuan sebagai Kustodian di bidang pasar modal berdasarkan Surat Keputusan Ketua Badan Pengawas Pasar Modal Nomor Kep-07/PM/1994 tanggal 19 Januari 1994.

4.2 PENGALAMAN BANK KUSTODIAN

Deutsche Bank AG Cabang Jakarta telah memberikan pelayanan jasa kustodian sejak tahun 1994 dan fund services sejak tahun 1996. Deutsche Bank AG Cabang Jakarta merupakan bank kustodian pertama yang memberikan jasa fund services untuk produk reksa dana pertama yang diluncurkan pada tahun 1996, yaitu reksadana tertutup. Untuk selanjutnya, Deutsche Bank AG Cabang Jakarta menjadi pionir dan secara konsisten terus memberikan layanan fund services untuk produk reksa dana dan produk lainnya untuk pasar domestik antara lain produk asuransi (unit linked fund), dana pensiun, discretionary fund, syariah fund dan sebagainya. Dukungan penuh yang diberikan Deutsche Bank AG Cabang Jakarta kepada nasabahnya dimasa krisis keuangan yang menimpa pasar modal di Indonesia dan negara lainnya di Asia pada tahun 1997, memberikan kepercayaan nasabah yang penuh sampai dengan saat ini. Hal ini terbukti dengan secara konsisten tampil sebagai pemimpin pasar fund services di Indonesia, baik dilihat dari jumlah reksa dana mau pun total Nilai Aktiva Bersih yang diadministrasikan. Deutsche Bank AG Cabang Jakarta memiliki nasabah baik dalam maupun luar negeri dari berbagai bidang usaha antara lain bank, manajer investasi, asuransi, reksadana, dana pensiun, bank investasi, broker-dealer, perusahaan dan lain sebagainya.

4.3. PIHAK YANG TERAFILIASI DENGAN BANK KUSTODIAN

Pihak yang terafiliasi dengan Bank Kustodian di pasar modal atau yang bergerak di bidang jasa keuangan adalah PT Deutsche Securities Indonesia.

Grow -2- Prosper 12

BAB V TUJUAN DAN KEBIJAKAN INVESTASI

5.1 TUJUAN INVESTASI

GROW-2-PROSPER bertujuan untuk mencapai tingkat pendapatan yang tinggi dalam jangka panjang melalui peningkatan modal, penghasilan deviden dan pendapatan bunga, serta mengurangi dampak resiko pasar terhadap portofolio GROW-2-PROSPER dengan cara mengalokasikan kekayaannya ke dalam berbagai macam efek yang terdiri dari ekuitas dan instrumen pasar uang.

5.2 KEBIJAKAN INVESTASI

GROW-2-PROSPER akan menginvestasikan dananya dengan komposisi investasi sebesar minimal 80% dan maksimal 100% dari Nilai Aktiva Bersih pada efek ekuitas, minimal 0% dan maksimal 20% dari Nilai Aktiva Bersih pada instrumen pasar uang yang mempunyai jatuh tempo kurang dari 1 (satu) tahun yang diterbitkan berdasarkan peraturan perundang-undangan yang berlaku di Indonesia.

5.3 PEMBATASAN INVESTASI

Sesuai dengan Peraturan BAPEPAM dan LK Nomor IV.B.1, Lampiran Keputusan Ketua BAPEPAM dan LK Nomor: Kep-552/BL/2010 tanggal 30 Desember 2010 mengenai Pedoman Pengelolaan Reksa Dana berbentuk Kontrak Investasi Kolektif dalam melaksanakan pengelolaan GROW-2-PROSPER, Manajer Investasi tidak diperkenankan melakukan tindakan-tindakan sebagai berikut: a. memiliki Efek yang diperdagangkan di Bursa Efek luar negeri yang informasinya

tidak dapat diakses dari Indonesia melalui media massa atau fasilitas internet; b. memiliki Efek yang diterbitkan oleh satu perusahaan berbadan hukum Indonesia

atau berbadan hukum asing yang diperdagangkan di Bursa Efek luar negeri lebih dari 5% (lima per seratus) dari modal disetor perusahaan dimaksud atau lebih dari 10% (sepuluh per seratus) dari Nilai Aktiva Bersih GROW-2-PROSPER pada setiap saat;

c. memiliki Efek Bersifat Ekuitas yang diterbitkan oleh perusahaan yang telah mencatatkan Efeknya pada Bursa Efek di Indonesia lebih dari 5% (lima per seratus) dari modal disetor perusahaan dimaksud;

d. memiliki Efek yang diterbitkan oleh satu Pihak lebih dari 10% (sepuluh per seratus) dari Nilai Aktiva Bersih GROW-2-PROSPER pada setiap saat. Efek dimaksud termasuk surat berharga yang diterbitkan oleh bank. Larangan dimaksud tidak berlaku bagi:

1) Sertifikat Bank Indonesia; 2) Efek yang diterbitkan oleh Pemerintah Republik Indonesia; dan/atau 3) Efek yang diterbitkan oleh lembaga keuangan internasional dimana

Pemerintah Republik Indonesia menjadi salah satu anggotanya; e. melakukan transaksi lindung nilai atas pembelian Efek yang diperdagangkan di

Bursa Efek luar negeri lebih besar dari nilai Efek yang dibeli; f. memiliki Efek Beragun Aset lebih dari 10% (sepuluh per seratus) dari Nilai Aktiva

Bersih GROW-2-PROSPER, dengan ketentuan bahwa masing-masing Efek Beragun Aset tidak lebih dari 5% (lima per seratus) dari Nilai Aktiva Bersih GROW-2-PROSPER;

g. memiliki Efek yang tidak ditawarkan melalui Penawaran Umum dan/atau tidak dicatatkan pada Bursa Efek di Indonesia, kecuali:

1) Efek yang sudah mendapat peringkat dari Perusahaan Pemeringkat Efek; 2) Efek pasar uang, yaitu Efek bersifat utang dengan jatuh tempo kurang dari

1 (satu) tahun; dan 3) Efek yang diterbitkan oleh Pemerintah Indonesia dan/atau lembaga

keuangan internasional dimana Pemerintah Republik Indonesia menjadi salah satu anggotanya;

Grow -2- Prosper 13

h. memiliki Portofolio Efek berupa Efek yang diterbitkan oleh pihak yang terafiliasi dengan Manajer Investasi lebih dari 20% (dua puluh per seratus) dari Nilai Aktiva Bersih GROW-2-PROSPER, kecuali hubungan Afiliasi yang terjadi karena kepemilikan atau penyertaan modal pemerintah;

i. memiliki Efek yang diterbitkan oleh pemegang Unit Penyertaan dan/atau Pihak terafiliasi dari pemegang Unit Penyertaan berdasarkan komitmen yang telah disepakati oleh Manajer Investasi dengan pemegang Unit Penyertaan dan/atau pihak terafiliasi dari pemegang Unit Penyertaan;

j. terlibat dalam kegiatan selain dari investasi, investasi kembali, atau perdagangan Efek;

k. terlibat dalam penjualan Efek yang belum dimiliki (short sale); l. terlibat dalam Transaksi Marjin;

Pembatasan investasi tersebut berdasarkan pada peraturan yang berlaku saat prospektus ini diterbitkan, yang mana dapat berubah sewaktu-waktu sesuai dengan kebijakan yang ditetapkan oleh Pemerintah di bidang Pasar Modal termasuk Surat Persetujuan lain yang dikeluarkan oleh BAPEPAM dan LK berkaitan dengan pengelolaan Reksa Dana berbentuk Kontrak Investasi Kolektif. Dalam hal Manajer Investasi bermaksud membeli Efek yang diperdagangkan di Bursa Efek luar negeri, pelaksanaan pembelian Efek tersebut baru dapat dilaksanakan setelah tercapainya kesepakatan mengenai tata cara pembelian, penjualan, penyimpanan, pencatatan dan hal-hal lain sehubungan dengan pembelian Efek tersebut antara Manajer Investasi dan Bank Kustodian.

5.4 KEBIJAKAN PEMBAGIAN HASIL INVESTASI

Keuntungan yang diperoleh GROW-2-PROSPER dari dana yang diinvestasikan akan dibukukan kembali ke dalam GROW-2-PROSPER, sehingga selanjutnya akan meningkatkan Nilai Aktiva Bersihnya.

Grow -2- Prosper 14

BAB VI

METODE PERHITUNGAN NILAI PASAR WAJAR DARI EFEK DALAM PORTOFOLIO GROW-2-PROSPER

Metode Perhitungan Nilai Pasar Wajar Efek dalam portofolio GROW-2-PROSPER yang digunakan oleh Manajer Investasi adalah sesuai dengan Peraturan BAPEPAM DAN LK No. IV.C.2 tentang Nilai Pasar Wajar Dari Efek Dalam Portofolio Reksa Dana, Lampiran Keputusan Ketua BAPEPAM DAN LK No. Kep-402/BL/2008 tanggal 9 Oktober 2008, yang memuat antara lain ketentuan sebagai berikut: 1. Nilai Pasar Wajar Dari Efek dalam Portofolio Reksa Dana wajib ditentukan dan

disampaikan oleh Manajer Investasi kepada Bank Kustodian selambat-lambatnya pada pukul 17.00 WIB setiap hari kerja, dengan ketentuan sebagai berikut:

a. penentuan Nilai Pasar Wajar dari Efek yang aktif diperdagangkan di Bursa Efek

menggunakan informasi harga perdagangan terakhir Efek di Bursa Efek; b. dalam hal perdagangan terakhir Efek di Bursa Efek tidak mencerminkan Nilai

Pasar Wajar saat itu, Manajer Investasi wajib menentukan Nilai Pasar Wajar dari Efek dengan itikad baik dan penuh tanggung jawab berdasarkan metode yang ditetapkan dalam Kontrak Investasi Kolektif dan prospektus dengan mempertimbangkan: 1) harga perdagangan sebelumnya; atau 2) harga perbandingan Efek sejenis;

c. penentuan Nilai Pasar Wajar dari Efek yang diperdagangkan di luar Bursa Efek (over the counter) menggunakan harga referensi, sebagai berikut:

1) Surat Utang Negara menggunakan informasi harga yang dikeluarkan

oleh Penyelenggara Perdagangan Surat Utang Negara di luar Bursa Efek;

2) obligasi perusahaan menggunakan informasi harga yang tersedia

dalam sistem yang ditetapkan oleh BAPEPAM dan LK sebagaimana dimaksud dalam Peraturan BAPEPAM DAN LK No. X.D.1 tentang Laporan Reksa Dana;

d. penentuan Nilai Pasar Wajar dari Efek yang diperdagangkan di Bursa Efek luar

negeri menggunakan informasi harga dari sumber yang dapat dipercaya dan dapat diakses melalui media massa atau fasilitas internet yang tersedia;

e. penentuan Nilai Pasar Wajar dari Efek dari perusahaan yang dinyatakan pailit

atau kemungkinan besar akan pailit, atau gagal membayar pokok utang atau bunga dari Efek tersebut, wajib berdasarkan itikad baik dan penuh tanggung jawab oleh Manajer Investasi dengan menggunakan asas konservatif dan diterapkan secara konsisten. Nilai yang diperkirakan tersebut wajib didasarkan perkiraan harga yang paling mungkin terjadi antara penjual dan pembeli yang memiliki Fakta Material mengenai Efek tersebut serta tidak melakukan transaksi secara terpaksa. Fakta yang wajib dipertimbangkan oleh Manajer Investasi dalam membuat evaluasi antara lain adalah: 1) harga terakhir Efek yang diperdagangkan, kecenderungan harga saham

dan tingkat bunga umum sejak perdagangan terakhir; 2) informasi material yang diumumkan mengenai Efek tersebut sejak

perdagangan terakhir;

Grow -2- Prosper 15

3) dalam hal saham, perkiraan rasio pendapatan harga (price earning

ratio) dibandingkan dengan rasio pendapatan harga untuk Efek sejenis; 4) dalam hal efek Bersifat Utang, tingkat bunga pasar dari Efek sejenis

pada saat tahun berjalan dengan peringkat kredit sejenis; dan 5) dalam hal waran, right atau obligasi konversi, harga pasar terakhir dari

Efek yang mendasari; dan

f. Efek yang diperdagangkan dalam denominasi mata uang yang berbeda dengan denominasi mata uang Reksa Dana wajib diperhitungkan dengan menggunakan kurs tengah Bank Indonesia yang berlaku.

2. Perhitungan nilai aktiva bersih Reksa Dana, wajib menggunakan Nilai Pasar Wajar dari

efek yang ditentukan oleh Manajer Investasi. 3. Penentuan nilai aktiva bersih Reksa Dana Pasar Uang wajib menggunakan metode

harga perolehan yang diamortisasi. Yang dimaksud dengan metode harga perolehan yang diamortisasi adalah penilaian harga Efek dalam portofolio Reksa Dana Pasar Uang berdasarkan harga perolehan yang disesuaikan dengan cara melakukan amortisasi atas premium atau acrretion atas diskonto.

4. Nilai aktiva bersih per saham atau unit Penyertaan dihitung berdasarkan nilai aktiva

bersih pada akhir hari yang bersangkutan, setelah penyelesaian pembukuan Reksa Dana dilaksanakan, tetapi tidak termasuk permohonan pembelian dan atau pelunasan yang diterima oleh Bank Kustodian pada hari yang sama.

Selanjutnya, BAPEPAM dan LK telah mengeluarkan surat edaran mengenai aturan-aturan standard deviasi untuk obligasi perusahaan dan obligasi pemerintah yaitu melalui surat edaran nomor SE-02/PM/2005 tertanggal 9 Juni 2005 tentang ” Batas Toleransi (Standar Deviasi) Penentuan Nilai Pasar Wajar Obligasi Perusahaan ” dan Surat Edaran nomor SE-03/PM/2005 tertanggal 29 Juli 2005 tentang ”Batas Toleransi (Standar Deviasi) Penentuan Nilai Pasar Wajar Surat Utang Negara” . Manajer Investasi akan memenuhi ketentuan dalam Peraturan BAPEPAM DAN LK No. IV.C.2 tentang Nilai Pasar Wajar Dari Efek Dalam Portofolio Reksa Dana tersebut diatas, dan Surat Edaran BAPEPAM DAN LK nomor SE-02/PM/2005 tertanggal 9 Juni 2005 tentang ” Batas Toleransi (Standar Deviasi) Penentuan Nilai Pasar Wajar Obligasi Perusahaan ”, serta Surat Edaran BAPEPAM DAN LK nomor SE-03/PM/2005 tertanggal 29 Juli 2005 tentang ” Batas Toleransi (Standar Deviasi) Penentuan Nilai Pasar Wajar Surat Utang Negara ” tersebut diatas dengan tetap memperhatikan peraturan, kebijakan dan persetujuan BAPEPAM dan LK yang mungkin dikeluarkan atau diperoleh kemudian setelah diterbitkannya Prospektus ini.

Grow -2- Prosper 16

BAB VII

PERPAJAKAN Berdasarkan peraturan perpajakan yang berlaku, penerapan Pajak Penghasilan (PPh) atas pendapatan Reksa Dana yang berbentuk Kontrak Investasi Kolektif, adalah sebagai berikut:

No

Uraian

Perlakuan PPh

Dasar Hukum

A. B.

Penghasilan Reksa Dana yang berasal dari: a. Pembagian uang tunai

(deviden); b. Bunga obligasi; c. Capital gain/Diskonto obligasi d. Bunga Deposito dan Diskonto

Sertifikat Bank Indonesia; e. Capital Gain Saham di bursa f. Commercial Paper dan surat

utang lainnya Bagian Laba termasuk pelunasan kembali (redemption) Unit Penyertaan yang diterima oleh pemegang Unit Penyertaan.

PPh tarif umum PPh Final* PPh Final* PPh final 20% PPh final 0,1%

PPh tarif umum Bukan Obyek PPh

Pasal 4 (1) U PPh. Pasal 4 (2) UU No. 36 tahun 2008 jo. Pasal 3 huruf d PP No.16 tahun 2009 * Pasal 4 (2) UU No.36 tahun 2008 jo. Pasal 3 huruf d PP No.16 tahun 2009 * Pasal 2 PP 131 tahun 2000 jo. Pasal 3 Keputusan Menteri keuangan R.I. No. 51/KMK.04/2001. PP 41 tahun 1994 jo. Pasal 1 PP 14 tahun 1997. Pasal 4 (1) UU PPh. Pasal 4(3) huruf h UU PPh.

* Peraturan Pemerintah Nomor 16 Tahun 2009 (“PP No. 16/2009”) tentang Pajak

Penghasilan Atas Penghasilan Berupa Bunga Obligasi berlaku 1 Januari 2009. Dalam pasal 3 huruf d PP 16/2009 tersebut besar Pajak Penghasilan adalah sebagai berikut:

a.) 0% (nol persen) untuk Tahun 2009 sampai dengan tahun 2010; b.) 5% (lima persen) untuk tahun 2011 sampai dengan tahun 2013; dan c.) 15% (lima belas persen) untuk tahun 2014 dan seterusnya.

Informasi perpajakan tersebut di atas dibuat oleh Manajer Investasi berdasarkan pengetahuan dan pengertian dari Manajer Investasi atas peraturan perpajakan yang ada sampai dengan Prospektus ini dibuat. Apabila di kemudian hari terdapat perubahan atau perbedaan interpretasi atas Peraturan Perpajakan yang berlaku maka Manajer Investasi akan menyesuaikan informasi perpajakan di atas.

Grow -2- Prosper 17

Bagi warga asing disarankan untuk berkonsultasi dengan penasihat perpajakan mengenai perlakuan pajak investasi sebelum membeli Unit Penyertaan GROW-2-PROSPER. Dalam hal terdapat pajak yang harus dibayar oleh pemodal sesuai dengan peraturan perundang-undangan di bidang perpajakan yang berlaku, pemberitahuan kepada pemodal tentang pajak yang harus dibayar tersebut akan dilakukan dengan mengirimkan surat tercatat kepada pemodal segera setelah Manajer Investasi mengetahui adanya pajak yang harus dibayar oleh pemodal.

Grow -2- Prosper 18

BAB VIII

MANFAAT INVESTASI DAN FAKTOR RESIKO Pemegang Unit Penyertaan GROW-2-PROSPER dapat memperoleh manfaat investasi sebagai berikut: (1) Memperoleh manfaat investasi melalui kenaikan NAB per unit (2) Memperoleh dividen (jika ada) Namun demikian semua investasi termasuk investasi dalam Reksa Dana, selain memiliki manfaat juga memiliki resiko. Walaupun GROW-2-PROSPER berusaha mengurangi resiko dengan melakukan investasi ke dalam portofolio yang terdiri dari beragam Efek yang bersifat ekuitas dan instrumen pasar uang, namun hal ini tidak berarti melenyapkan semua resiko. Adapun resiko yang melekat pada GROW-2-PROSPER meliputi: (1) Resiko perubahan kondisi ekonomi dan politik Perubahan kondisi ekonomi di luar negeri sangat mempengaruhi kondisi ekonomi di

Indonesia karena Indonesia menganut sistem perekonomian terbuka. Demikian pula perubahan kondisi ekonomi dan politik di Indonesia sangat mempengaruhi kinerja perusahaan-perusahaan baik yang tercatat pada Bursa Efek maupun perusahaan yang menerbitkan instrumen pasar uang, yang pada akhirnya mempengaruhi nilai saham maupun efek pendapatan tetap yang diterbitkan perusahaan-perusahaan tersebut.

(2) Resiko berkurangnya Nilai Unit Penyertaan Penurunan Nilai Aktiva Bersih GROW-2-PROSPER dapat disebabkan oleh perubahan harga efek ekuitas, efek hutang dan efek lainnya, dan biaya-biaya yang dikenakan setiap kali investor melakukan pembelian dan penjualan kembali. (3) Resiko likuiditas Penjualan kembali (pelunasan) tergantung kepada likuiditas dari portofolio atau dari

kemampuan Manajer Investasi untuk membeli kembali (melunasi) dengan menyertakan uang tunai.

(4) Resiko Wanprestasi

Resiko ini dapat terjadi apabila penerbit efek dimana GROW-2-PROSPER berinvestasi atau pihak lainya yang berhubungan dengan GROW-2-PROSPER wanprestasi (default) dalam memenuhi kewajibannya. Hal ini akan mempengaruhi hasil investasi GROW-2-PROSPER.

Grow -2- Prosper 19

BAB IX

IMBALAN JASA DAN ALOKASI BIAYA Dalam pengelolaan GROW-2-PROSPER terdapat biaya-biaya yang harus dikeluarkan oleh, GROW-2-PROSPER, Manajer Investasi maupun pemegang Unit Penyertaan. Perincian biaya - biaya dan alokasinya adalah sebagai berikut: 9.1 BIAYA YANG MENJADI BEBAN GROW-2-PROSPER

a. Imbalan jasa Manajer Investasi yang dihitung secara harian dari Nilai Aktiva Bersih berdasarkan 365 (tiga ratus enam puluh lima) hari per tahun dan dibayarkan setiap bulan.

b. Imbalan jasa Bank Kustodian yang dihitung secara harian dari Nilai Aktiva Bersih

berdasarkan 365 (tiga ratus enam puluh lima) hari per tahun dan dibayarkan setiap bulan.

c. Imbalan Jasa Agen Penjual yang dihitung secara harian dari Nilai Aktiva Bersih

berdasarkan 365 (tiga ratus enam puluh lima) hari per tahun dan dibayarkan setiap bulan.

d. Biaya transaksi Efek dan registrasi Efek. e. Imbalan jasa Akuntan, Konsultan Hukum, Notaris dan konsultan-konsultan lainnya

(jika ada) setelah ditetapkannya pernyataan efektif atas GROW-2-PROSPER oleh BAPEPAM dan LK.

f. Biaya distribusi Pembaharuan Prospektus, laporan keuangan tahunan dan Surat

Konfirmasi Kepemilikan Unit Penyertaan ke pemodal setelah GROW-2-PROSPER dinyatakan efektif oleh BAPEPAM dan LK.

g. Pengeluaran pajak berkenaan dengan pembayaran imbalan jasa dan biaya-biaya

di atas.

9.2 BIAYA YANG MENJADI BEBAN MANAJER INVESTASI

a. Biaya persiapan pembentukan GROW-2-PROSPER yaitu biaya pembuatan Kontrak Investasi Kolektif dan penerbitan dokumen-dokumen yang diperlukan termasuk imbalan jasa Akuntan, Konsultan Hukum dan Notaris.

b. Biaya administrasi pengelolaan portofolio GROW-2-PROSPER yaitu biaya

telepon, faksimili, fotokopi dan transportasi. c. Biaya pemasaran termasuk biaya pencetakan brosur, biaya promosi dan iklan dari

GROW-2-PROSPER. a. Biaya pencetakan dan distribusi Formulir Pemesanan Pembelian Unit Penyertaan,

Formulir Penjualan Kembali Unit Penyertaan, Prospektus Awal dan biaya pencetakan pembaharuan Prospektus, laporan keuangan tahunan dan Surat Konfirmasi Kepemilikan Unit Penyertaan setelah GROW-2-PROSPER dinyatakan efektif oleh BAPEPAM dan LK..

b. Beban biaya pembubaran dan likuidasi GROW-2-PROSPER, termasuk biaya

Imbalan jasa Konsultan Hukum, Akuntan Publik, Notaris dan beban lain kepada pihak ketiga.

Grow -2- Prosper 20

9.3 BIAYA YANG MENJADI BEBAN PEMEGANG UNIT PENYERTAAN

a. Biaya pembelian (subscription fee) yang dikenakan pada saat calon pemegang Unit Penyertaan membeli Unit Penyertaan GROW-2-PROSPER.

b. Biaya penjualan kembali (redemption fee) yang dikenakan pada saat pemegang

Unit Penyertaan melakukan penjualan kembali Unit Penyertaan GROW-2-PROSPER.

c. Biaya transfer bank atau pemindahbukuan hasil penjualan kembali Unit

Penyertaan (bila ada) ke Rekening Pemegang Unit Penyertaan. d. Pajak yang berkenaan dengan pemegang Unit Penyertaan (bila ada).

9.4 ALOKASI BIAYA

JENIS

GROW-2-PROSPER

KETERANGAN

Dibebankan kepada Reksa Dana: a. Imbalan Jasa Manajer

Investasi; b. Imbalan jasa Bank

Kustodian; c. Imbalan jasa agen penjual Dibebankan kepada Pemegang Unit Penyertaan: a. Biaya Pembelian (selling

fee); b. Biaya Penjualan Kembali

(Redemption fee);

Maks 2,50% Maks 0,25% Maks 1,00.% Maks 1,50% Maks 2,50%

Per tahun dari Nilai Aktiva Bersih yang dihitung secara harian berdasarkan 365 hari per tahun dan dibayarkan setiap bulan. Yang dihitung dari nilai Pembelian. Yang dihitung dari nilai Penjualan Kembali.

Grow -2- Prosper 21

BAB X

HAK-HAK PEMEGANG UNIT PENYERTAAN Dengan tunduk pada syarat-syarat sesuai tertulis dalam Kontrak Investasi Kolektif, setiap Pemegang Unit Penyertaan GROW-2-PROSPER mempunyai hak-hak sebagai berikut: a. Hak Untuk Mendapat Bukti Penyertaan GROW-2-PROSPER yaitu Surat Konfirmasi

Kepemilikan Unit Penyertaan

Pemegang Unit Penyertaan akan mendapatkan Surat Konfirmasi Kepemilikan Unit Penyertaan yang menyatakan jumlah Unit Penyertaan yang dimiliki dan Nilai Aktiva Bersih ketika Unit Penyertaan dibeli.

b. Hak Untuk Memperoleh Pembagian Hasil Investasi

Pemegang Unit Penyertaan mempunyai hak untuk memperoleh pembagian hasil investasi sesuai Kebijakan Pembagian Hasil Investasi.

c. Hak Untuk Menjual Kembali Sebagian Atau Seluruh Unit Penyertaan GROW-2-

PROSPER

Pemegang Unit Penyertaan mempunyai hak untuk menjual kembali sebagian atau seluruh Unit Penyertaan kepada Manajer Investasi.

d. Hak Untuk Memperoleh Informasi Mengenai Nilai Aktiva Bersih Harian per Unit

Penyertaan dan Kinerja GROW-2-PROSPER

Setiap Pemegang Unit Penyertaan mempunyai hak untuk mendapatkan informasi mengenai Nilai Aktiva Bersih harian per Unit Penyertaan GROW-2-PROSPER yang di publikasikan di harian tertentu.

e. Hak Untuk Memperoleh Laporan-Laporan Sebagaimana Dimaksud Dalam

Peraturan BAPEPAM dan LK No. X.D.1. f. Hak Untuk Memperoleh Bagian Atas Hasil Likuidasi Secara Proporsional Dengan

Kepemilikan Unit Penyertaan Dalam Hal GROW-2-PROSPER Dibubarkan dan Dilikuidasi

Dalam hal GROW-2-PROSPER dibubarkan dan dilikuidasi maka hasil likuidasi harus dibagi secara proporsional menurut komposisi jumlah Unit Penyertaan yang dimiliki.

Grow -2- Prosper 22

BAB XI

PENDAPAT DARI SEGI HUKUM

Grow -2- Prosper 23

Grow -2- Prosper 24

Grow -2- Prosper 25

Grow -2- Prosper 26

Grow -2- Prosper 27

Grow -2- Prosper 28

Grow -2- Prosper 29

Grow -2- Prosper 30

Grow -2- Prosper 31

Grow -2- Prosper 32

BAB XII PENDAPAT AKUNTAN TENTANG

LAPORAN KEUANGAN

REKSA DANA GROW-2-PROSPER

LAPORAN KEUANGAN DAN

LAPORAN AUDITOR INDEPENDEN

(Terlampir)

Grow -2- Prosper 33

BAB XIII

PERSYARATAN DAN TATA CARA PEMBELIAN UNIT PENYERTAAN 13.1 TATA CARA PEMBELIAN UNIT PENYERTAAN Sebelum melakukan pembelian, pemodal harus sudah membaca dan mengerti isi Prospektus GROW-2-PROSPER ini beserta ketentuan-ketentuan yang ada di dalamnya. Para pemodal yang ingin membeli Unit Penyertaan GROW-2-PROSPER harus terlebih dahulu membuka rekening yang ditunjuk oleh Manajer Investasi, mengisi dan menandatangani formulir pembukaan rekening GROW-2-PROSPER dan Formulir Pemesanan Pembelian Unit Penyertaan melengkapinya dengan bukti pembayaran dan fotokopi jati diri (KTP/paspor untuk perorangan dan fotokopi anggaran dasar, NPWP (Nomor Pokok Wajib Pajak), dan KTP/paspor pejabat yang berwenang untuk badan hukum) serta dokumen pendukung lainnya sesuai dengan prinsip Mengenal Nasabah sebagaimana diatur dalam Peraturan BAPEPAM DAN LK No. V.D.10 yang disampaikan kepada Manajer Investasi secara langsung atau melalui Agen Penjual yang ditunjuk oleh Manajer Investasi. Para pemodal yang melakukan pembelian Unit Penyertaan GROW-2-PROSPER yang pertama kali (pembelian awal) disyaratkan untuk mengisi dan menandatangani Formulir Data Nasabah GROW-2-PROSPER sebelum melakukan pembelian. Formulir Data Nasabah dan Formulir Pemesanan Pembelian Unit Penyertaan dapat diperoleh dari Manajer Investasi atau dari Agen Penjual serta perwakilan Manajer Investasi pada bank lain yang ditunjuk oleh Manajer Investasi. Pembelian Unit Penyertaan GROW-2-PROSPER oleh pemodal tersebut harus dilakukan sesuai dengan syarat dan ketentuan yang tercantum dalam Prospektus dan dalam Formulir Pemesanan Pembelian Unit Penyertaan. Pembelian Unit Penyertaan oleh pemodal yang dilakukan menyimpang dari syarat dan ketentuan tersebut di atas tidak akan dilayani. Dalam hal terdapat keyakinan adanya pelanggaran ketentuan sebagaimana diatur dalam Peraturan BAPEPAM DAN LK No. V.D.10, Manajer Investasi wajib menolak pesanan pembelian Unit Penyertaan dari calon Pemegang Unit Penyertaan. Pembelian Unit Penyertaan oleh pemodal yang dilakukan menyimpang dari syarat dan ketentuan tersebut di atas tidak akan dilayani. 13.2 BATAS MINIMUM PEMBELIAN DAN MAKSIMUM PEMILIKAN UNIT PENYERTAAN Minimum pembelian awal Unit Penyertaan GROW-2-PROSPER dan minimum pembelian selanjutnya Unit Penyertaan GROW-2-PROSPER adalah sebagai berikut:

Reksa Dana

Minimum Pembelian Awal

Minimum Pembelian Selanjutnya

GROW-2-PROSPER

Rp. 5.000.000,-

Rp.1.000.000,-

13.3 HARGA PEMBELIAN UNIT PENYERTAAN Setiap Unit Penyertaan GROW-2-PROSPER ditawarkan dengan harga sama dengan Nilai Aktiva Bersih awal yaitu sebesar Rp 1.000,- (seribu rupiah) setiap Unit Penyertaan pada hari pertama penawaran. Selanjutnya harga pembelian Unit Penyertaan GROW-2-PROSPER

Grow -2- Prosper 34

ditetapkan berdasarkan Nilai Aktiva Bersih GROW-2-PROSPER pada akhir hari bursa yang bersangkutan. 13.4 PEMROSESAN PEMBELIAN UNIT PENYERTAAN Formulir Pemesanan Pembelian Unit Penyertaan beserta bukti pembayaran yang disetujui oleh Manajer Investasi dan pembayaran untuk pembelian tersebut diterima dengan baik (in good fund) oleh Bank Kustodian sampai dengan pukul 13.00 WIB (tiga belas Waktu Indonesia Barat) akan diproses oleh Bank Kustodian berdasarkan Nilai Aktiva Bersih GROW-2-PROSPER pada akhir hari Bursa tersebut. Formulir Pemesanan Pembelian Unit Penyertaan beserta bukti pembayaran yang disetujui oleh Manajer Investasi dan pembayaran untuk pembelian tersebut diterima dengan baik (in good fund) oleh Bank Kustodian setelah pukul 13.00 WIB (tiga belas Waktu Indonesia Barat), akan diproses oleh Bank Kustodian berdasarkan Nilai Aktiva Bersih GROW-2-PROSPER pada akhir hari bursa berikutnya. 13.5 SYARAT PEMBAYARAN Pembayaran pembelian Unit Penyertaan GROW-2-PROSPER dilakukan dengan pemindahbukuan atau transfer dalam mata uang Rupiah dan pembayaran tersebut dilakukan kepada rekening GROW-2-PROSPER sebagai berikut: Bank : Deutsche Bank AG, Cabang Jakarta Rekening : GROW-2-PROSPER Nomor : 0086504-00-9 Biaya pemindahbukuan atau transfer tersebut di atas, bila ada, menjadi tanggung jawab pemodal. 13.6 PERSETUJUAN PEMBELIAN UNIT PENYERTAAN Manajer Investasi dan Bank Kustodian berhak menerima atau menolak pemesanan pembelian Unit Penyertaan secara keseluruhan atau sebagian. Bagi pemesanan pembelian Unit Penyertaan yang ditolak seluruhnya atau sebagian, sisanya akan dikembalikan oleh Manajer Investasi tanpa bunga dengan pemindahbukuan atau transfer ke rekening yang ditunjuk oleh pemegang Unit Penyertaan. Bank Kustodian akan mengirimkan Surat Konfirmasi Kepemilikan Unit Penyertaan yang menyatakan jumlah Unit Penyertaan yang dimiliki dan Nilai Aktiva Bersih per Unit Penyertaan GROW-2-PROSPER pada saat Unit Penyertaan GROW-2-PROSPER dibeli selambat-lambatnya 7 (tujuh) hari bursa setelah pembayaran dan aplikasi pembelian Unit Penyertaan diterima dengan baik (in good funds and in complete application).

Grow -2- Prosper 35

BAB XIV

PERSYARATAN DAN TATA CARA PENJUALAN KEMBALI UNIT PENYERTAAN

14.1 PENJUALAN KEMBALI UNIT PENYERTAAN Pemegang Unit Penyertaan dapat menjual kembali sebagian atau seluruh Unit Penyertaan GROW-2-PROSPER yang dimilikinya pada setiap hari bursa. Penjualan kembali oleh Pemegang Unit Penyertaan GROW-2-PROSPER dilakukan dengan mengisi dan menyampaikan Formulir Penjualan Kembali Unit Penyertaan yang ditujukan kepada Manajer Investasi secara langsung atau melalui Agen Penjual yang ditunjuk oleh Manajer Investasi atau dikirimkan kembali melalui pos tercatat. Penjualan kembali oleh Pemegang Unit Penyertaan GROW-2-PROSPER tersebut harus dilakukan sesuai dengan syarat dan ketentuan yang tercantum dalam Prospektus dan dalam Formulir Penjualan Kembali Unit Penyertaan. Penjualan kembali oleh Pemegang Unit Penyertaan GROW-2-PROSPER yang dilakukan menyimpang dari syarat dan ketentuan tersebut di atas tidak akan dilayani. 14.2 BATAS MINIMUM PENJUALAN KEMBALI DAN MINIMUM KEPEMILIKAN Batas minimum Penjualan Kembali Unit Penyertaan dan minimum kepemilikan Unit Penyertaan GROW-2-PROSPER adalah sebagai berikut:

Reksa Dana

Minimum Penjualan Kembali

Saldo Minimum Kepemilikan

GROW-2-PROSPER

Rp.1.000.000,-

1.000 Unit Penyertaan

Apabila jumlah kepemilikan Unit Penyertaan kurang dari 1.000 (seribu) Unit Penyertaan, maka Manajer Investasi berhak untuk menutup rekening Pemegang Unit Penyertaan tersebut, mencairkan seluruh Unit Penyertaan yang tersisa milik Pemegang Unit Penyertaan tersebut dan mengembalikan dana hasil pencairan tersebut dengan cara pemindahbukuan atau transfer ke rekening yang ditunjuk oleh Pemegang Unit Penyertaan. 14.3 PEMBAYARAN PENJUALAN KEMBALI Sesuai ketentuan BAPEPAM dan LK, pembayaran atas penjualan kembali Unit Penyertaan GROW-2-PROSPER dilakukan oleh Manajer Investasi sesegera mungkin, tidak lebih dari 7 (tujuh) hari bursa sejak Formulir Penjualan Kembali Unit Penyertaan yang telah dipenuhi sesuai dengan syarat dan ketentuan yang tercantum dalam Prospektus dan Formulir Penjualan Kembali Unit Penyertaan GROW-2-PROSPER, diterima secara lengkap oleh Manajer Investasi dan Bank Kustodian. Pembayaran dana hasil penjualan kembali Unit Penyertaan GROW-2-PROSPER akan dilakukan dengan pemindahbukuan atau transfer ke rekening yang ditunjuk pemegang Unit Penyertaan. Biaya penjualan kembali, seperti dijelaskan pada Bab IX butir 9.4 serta biaya pemindahbukuan atau transfer, bila ada, merupakan beban dari pemegang Unit Penyertaan. Bank Kustodian akan mengirimkan konfirmasi kepemilikan yang menyatakan jumlah Unit Penyertaan yang masih dimiliki, jumlah Unit Penyertaan yang dijual dan Nilai Aktiva Bersih per Uni Penyertaan pada saat Unit Penyertaan tersebut dijual.

Grow -2- Prosper 36

14.4 HARGA PENJUALAN KEMBALI UNIT PENYERTAAN Harga penjualan kembali setiap Unit Penyertaan GROW-2-PROSPER adalah harga setiap Unit Penyertaan pada hari bursa yang ditentukan berdasarkan Nilai Aktiva Bersih Reksa Dana yang bersangkutan pada akhir hari bursa tersebut. 14.5 PEMPROSESAN PENJUALAN KEMBALI UNIT PENYERTAAN Jika Formulir Penjualan Kembali Unit Penyertaan yang telah dipenuhi sesuai dengan syarat dan ketentuan yang tercantum dalam Prospektus dan Formulir Penjualan Kembali Unit Penyertaan GROW-2-PROSPER, diterima secara lengkap oleh Manajer Investasi dan Bank Kustodian sampai dengan pukul 13.00 WIB (tiga belas Waktu Indonesia Barat) akan diproses oleh Bank Kustodian berdasarkan Nilai Aktiva Bersih GROW-2-PROSPER pada akhir hari bursa tersebut. Jika Formulir Penjualan Kembali Unit Penyertaan yang telah dipenuhi sesuai dengan syarat dan ketentuan yang tercantum dalam Prospektus dan Formulir Penjualan Kembali Unit Penyertaan GROW-2-PROSPER, diterima secara lengkap oleh Manajer Investasi dan Bank Kustodian setelah pukul 13.00 WIB (tiga belas Waktu Indonesia Barat) akan diproses oleh Bank Kustodian berdasarkan Nilai Aktiva Bersih GROW-2-PROSPER pada akhir hari bursa berikutnya. 14.6 BATASAN MAKSIMUM PENJUALAN KEMBALI UNIT PENYERTAAN Dalam kondisi luar biasa dimana Manajer Investasi menerima atau menyimpan permohonan penjualan kembali lebih dari 20% (dua puluh persen) dalam sehari dari total Nilai Aktiva Bersih, yang diterbitkan pada hari bursa yang bersangkutan, maka kelebihan permohonan penjualan kembali tersebut akan diproses dan dibukukan serta dianggap sebagai permohonan penjualan kembali pada hari bursa berikutnya yang ditentukan berdasarkan urutan permohonan (first come first served) di Manajer Investasi.

Grow -2- Prosper 37

BAB XV SKEMA PEMBELIAN DAN PENJUALAN KEMBALI

UNIT PENYERTAAN GROW-2-PROSPER PEMESANAN PEMBELIAN

Formulir Aplikasi Pembelian + Dokumen Pendukung

Surat Konfirmasi

Batch Pemesanan Pembelian Laporan Hasil

- Formulir Pembelian

- Dokumen Pendukung

Rp

MANAJER INVESTASI/ DEUTSCHE BANK 1. Pengenalan nasabah dan profil nasabah 2. Menjelaskan secara rinci tentang Reksa Dana 3. Menerima dan memeriksa kelengkapan

dokumen 4. Notifikasi ke Manajer Investasi

DEUTSCHE BANK 1. Pemeriksaan Formulir dan Dokumen Pendukung 2. Penerimaan dana di rekening reksa dana 3. Proses pendaftaran/pembukaan rekening 4. Alokasi Jumlah Unit Penyertaan 5. Informasi ke PT Corfina Capital

PT CORFINA CAPITAL 1. Pemeriksaan Formulir dan Dokumen Pendukung 2. System Update 3. Autorisasi Aplikasi Pemesanan Pembelian 4. Pembuatan dan pengiriman Surat Konfirmasi

INVESTOR

Grow -2- Prosper 38

PEMESANAN PENJUALAN -Formulir Penjualan Kembali -Dokumen Pendukung

Surat Konfirmasi Rp

Batch Penjualan Kembali Laporan -Formulir Hasil Penjualan

-Dokumen Pendukung Kembali

DEUTSCHE BANK 1. Pemeriksaan Formulir dan Dokumen Pendukung 2. Verifikasi Kepemilikan 3. Perhitungan Hasil Penjualan Kembali 4. Pembayaran Hasil Penjualan Kembali 5. Informasi ke PT Corfina Capital

MANAJER INVESTASI/ DEUTSCHE BANK 1. Pemeriksaan Formulir dan Kelengkapan

Dokumen Pendukung 2. Notifikasi ke Manajer Investasi

PT CORFINA CAPITAL 1. Pemeriksaan Formulir dan Dokumen Pendukung 2. System Update 3. Autorisasi Aplikasi Pemesanan Pembelian 4. Pembuatan dan pengiriman Surat Konfirmasi

INVESTOR

Grow -2- Prosper 39

BAB XVI PEMBUBARAN DAN LIKUIDASI

16.1. GROW-2-PROSPER berlaku sejak ditetapkan pernyataan efektif oleh BAPEPAM dan

LK dan wajib dibubarkan, apabila terjadi salah satu dari hal-hal sebagai berikut : a. dalam jangka waktu 60 (enam puluh) Hari Bursa, GROW-2-PROSPER yang

pernyataan pendaftarannya telah menjadi efektif memiliki dana kelolaan kurang dari Rp25.000.000.000,- (Dua Puluh Lima Miliar Rupiah); dan atau

b. diperintahkan oleh BAPEPAM dan LK untuk membubarkan GROW-2-PROSPER sesuai dengan Peraturan Perundang–undangan di bidang Pasar Modal; dan atau

c. total Nilai Aktiva Bersih GROW-2-PROSPER kurang dari Rp 25.000.000.000,-

(Dua Puluh Lima Miliar Rupiah) selama 90 (sembilan puluh) Hari Bursa berturut-turut; dan atau

d. Manajer Investasi dan Bank Kustodian sepakat membubarkan Reksa Dana

GROW-2-PROSPER

16.2. Dalam hal Reksa Dana wajib dibubarkan karena kondisi sebagaimana dimaksud dalam Bab 16.1 huruf a, maka Manajer Investasi wajib : a. menyampaikan laporan kondisi tersebut kepada BAPEPAM dan LK dan

mengumumkan rencana pembubaran, likuidasi, dan pembagian hasil likuidasi GROW-2-PROSPER kepada para Pemegang Unit Penyertaan paling kurang dalam 1 (satu) surat kabar harian berbahasa Indonesia yang berperedaran nasional, paling lambat 2 (dua) Hari Bursa sejak berakhirnya jangka waktu sebagaimana dimaksud pada Bab 16.1 huruf a Prospektus ini.

b. menginstruksikan kepada Bank Kustodian untuk membayarkan dana hasil

likuidasi yang menjadi hak Pemegang Unit Penyertaaan dengan ketentuan bahwa perhitungannya dilakukan secara proporsional dari Nilai Aktiva Bersih pada saat pembubaran namun tidak boleh lebih kecil dari dari Nilai Aktiva Bersih Awal (harga par) dan dana tersebut diterima Pemegang Unit Penyertaan paling lambat 7 (tujuh) Hari Bursa sejak berakhirnya jangka waktu sebagaimana dimaksud pada Bab 16.1 huruf a Prospektus ini.

c. membubarkan GROW-2-PROSPER dalam jangka waktu paling lambat 10

(sepuluh) Hari Bursa sejak berakhirnya jangka waktu sebagaimana dimaksud pada Bab 16.1 huruf a Prospektus ini, dan menyampaikan laporan hasil pembubaran GROW-2-PROSPER kepada BAPEPAM dan LK dalam paling lambat 10 (sepuluh) Hari Bursa sejak Reksa Dana GROW-2-PROSPER dibubarkan.

16.3. Dalam hal Reksa Dana GROW-2-PROSPER wajib dibubarkan karena kondisi sebagaimana dimaksud dalam Bab 16.1 huruf b, maka Manajer Investasi wajib ; a. mengumumkan pembubaran, likuidasi dan rencana pembagian hasil likuidasi

Reksa Dana GROW-2-PROSPER paling kurang dalam satu surat kabar harian berbahasa Indonesia yang berperedaran nasional paling lambat 2 (dua) Hari Bursa sejak diperintahkan BAPEPAM dan LK, dan pada hari yang sama memberitahukan secara tertulis kepada Bank Kustodian untuk menghentikan perhitungan Nilai Aktiva Bersih Reksa Dana GROW-2-PROSPER;

Grow -2- Prosper 40

b. menginstruksikan kepada Bank Kustodian untuk membayarkan dana hasil likuidasi yang menjadi hak Pemegang Unit Penyertaaan dengan ketentuan bahwa perhitungannya dilakukan secara proporsional dari Nilai Aktiva Bersih pada saat pembubaran dan dana tersebut diterima Pemegang Unit Penyertaan paling lambat 7 (tujuh) Hari Bursa sejak diperintahkan pembubaran Reksa Dana GROW-2-PROSPER oleh BAPEPAM dan LK; dan

c. Menyampaikan laporan hasil pembubaran, likuidasi dan pembagian hasil likuidasi

Reksa Dana GROW-2-PROSPER kepada BAPEPAM dan LK paling lambat 2 (dua) bulan sejak diperintahkan pembubaran Reksa Dana GROW-2-PROSPER oleh BAPEPAM dan LK dengan dilengkapi pendapat dari Konsultan Hukum dan Akuntan, serta Akta Pembubaran dan Likuidasi Reksa Dana GROW-2-PROSPER dari Notaris;

16.4. Dalam hal Reksa Dana wajib dibubarkan karena kondisi sebagaimana dimaksud

dalam Bab 16.1 huruf c, maka Manajer Investasi wajib: a. menyampaikan laporan kondisi tersebut kepada BAPEPAM dan LK dengan

dilengkapi kondisi keuangan terakhir Reksa Dana GROW-2-PROSPER dan mengumumkan kepada para Pemegang Unit Penyertaan rencana pembubaran, likuidasi, dan pembagian hasil likuidasi Reksa Dana GROW-2-PROSPER paling kurang dalam 1 (satu) surat kabar harian berbahasa Indonesia yang berperedaran nasional , dalam jangka waku paling lambat 2 (dua) Hari Bursa sejak berakhirnya jangka waktu sebagaimana dimaksud pada bab 16.1 huruf c Prospektus ini serta pada hari yang sama memberitahukan secara tertulis kepada Bank Kustodian untuk menghentikan perhitungan Nilai Aktiva Bersih Reksa Dana GROW-2-PROSPER;

b. Menginstruksikan kepada Bank Kustodian untuk membayarkan dana hasil

likuidasi yang menjadi hak Pemegang Unit Penyertaaan dengan ketentuan bahwa perhitungannya dilakukan secara proporsional dari Nilai Aktiva Bersih pada saat likuidasi selesai dilakukan dan dana tersebut diterima Pemegang Unit Penyertaan paling lambat 7 (tujuh) Hari Bursa sejak likuidasi selesai dilakukan; dan

c. Menyampaikan laporan hasil pembubaran, likuidasi dan pembagian hasil likuidasi

Reksa Dana GROW-2-PROSPER kepada BAPEPAM dan LK paling lambat 2 (dua) bulan sejak dibubarkan dengan dilengkapi pendapat dari konsultan Hukum dan Akuntan, serta Akta Pembubaran dan Likuidasi Reksa Dana GROW-2-PROSPER dari Notaris.

16.5. Dalam hal Reksa Dana wajib dibubarkan karena kondisi sebagaimana dimaksud

dalam Bab 16.1 huruf d, maka Manajer Investasi wajib ; a. menyampaikan kepada BAPEPAM dan LK dalam jangka waktu paling lambat 2

(dua) Hari Bursa sejak terjadinya kesepakatan pembubaran Reksa Dana oleh Manajer Investasi dan Bank Kustodian dengan melampirkan : 1) kesepakatan pembubaran dan likuidasi Reksa Dana GROW-2-PROSPER

antara Manajer Investasi dan Bank Kustodian; 2) alasan pembubaran; dan 3) kondisi keuangan terakhir;

dan pada hari yang sama mengumumkan rencana pembubaran, likuidasi, dan pembagian hasil likuidasi Reksa Dana GROW-2-PROSPER kepada para Pemegang Unit Penyertaan paling kurang dalam 1 (satu) surat kabar harian berbahasa Indonesia yang berperedaran nasional serta memberitahukan secara tertulis kepada Bank Kustodian untuk menghentikan perhitungan Nilai Aktiva Bersih Reksa Dana GROW-2-PROSPER;

Grow -2- Prosper 41

b. menginstruksikan kepada Bank Kustodian untuk membayarkan dana hasil likuidasi yang menjadi hak Pemegang Unit Penyertaaan dengan ketentuan bahwa perhitungannya dilakukan secara proporsional dari Nilai Aktiva Bersih pada saat likuidasi selesai dilakukan dan dana tersebut diterima Pemegang Unit Penyertaan paling lambat 7 (tujuh) Hari Bursa sejak likuidasi selesai dilakukan; dan

c. Menyampaikan laporan hasil pembubaran, likuidasi dan pembagian hasil likuidasi Reksa Dana GROW-2-PROSPER kepada BAPEPAM dan LK paling lambat 2 (dua) bulan sejak dibubarkan dengan dilengkapi pendapat dari konsultan Hukum dan Akuntan, serta Akta Pembubaran dan Likuidasi Reksa Dana GROW-2-PROSPER dari Notaris.

16.6. Dalam hal masih terdapat uang hasil likuidasi yang belum diambil oleh Pemegang

Unit penyertaan setelah tanggal pembagian hasil likuidasi kepada Pemegang Unit Penyertaan yang ditetapkan oleh Manajer Investasi, maka ; a. jika Bank Kustodian telah memberitahukan dana tersebut Pemegang Unit

Penyertaan sebanyak 3 (tiga) kali dalam tenggang waktu masing – masing 2 (dua) minggu serta telah mengumumkannya dalam surat kabar harian yang berperedaran nasional, maka dana tersebut wajib disimpan dalam rekening giro di Bank Kustodian untuk kepentingan Pemegang Unit Penyertaan dalam jangka waktu 30 ( tiga puluh) tahun;

b. Setiap biaya yang timbul atas penyimpanan dana tersebut akan dibebankan kepada rekening giro tersebut;

c. Apabila dalam jangka waktu 30 (tiga puluh) tahun tidak diambil oleh Pemegang

Unit Penyertaan, maka dana tersebut wajib diserahkan oleh Bank Kustodian kepada Pemerintah Indonesia untuk keperluan pengembangan industri Pasar Modal;

16.7. Manajer Investasi wajib memastikan bahwa hasil dari likuidasi Reksa Dana GROW-2-

PROSPER harus dibagi secara proposional menurut komposisi jumlah Unit Penyertaan yang dimiliki oleh masing–masing Pemegang Unit Penyertaan.

16.8. Setelah dilakukannya pengumuman rencana pembubaran, likuidasi, dan pembagian hasil likuidasi Reksa Dana GROW-2-PROSPER, maka Pemegang Unit penyertaan tidak dapat melakukan penjualan kembali (pelunasan).

16.9. Dalam hal Reksa Dana dibubarkan dan dilikuidasi, maka beban biaya pembubaran dan likuidasi Reksa Dana GROW-2-PROSPER termasuk biaya Konsultan Hukum, Akuntan dan beban lain kepada pihak ketiga menjadi tanggung jawab dan wajib dibayar Manajer Investasi kepada pihak–pihak yang bersangkutan.

Grow -2- Prosper 42

BAB XVII PENYEBARLUASAN PROSPEKTUS

Informasi, Prospektus dan Formulir Pemesanan Pembelian Unit Penyertaan dapat diperoleh di kantor Manajer Investasi, Agen-agen Penjual serta perwakilan Manajer Investasi pada bank lain yang ditunjuk oleh Manajer Investasi. Hubungi Manajer Investasi untuk keterangan lebih lanjut.

Manajer Investasi

PT CORFINA CAPITAL Gedung Indosurya Plaza, Lantai 3A (d/h. Exim Melati) – Thamrin Nine

Jalan M.H.Thamrin No.8 – 9 Jakarta 10230

Tel.: (62-21) 293-88500 Fax.: (62-21) 293-88501

Bank Kustodian

DEUTSCHE BANK AG, CABANG JAKARTA Deutsche Bank Building Jl. Imam Bonjol No. 80

Jakarta 10310 Telepon: (62-21) 3189 137 / 141 Faksimili: (62-21) 3189 130 / 131

Grow -2- Prosper 8

LAMPIRAN BAB II


Grow -2- Prosper 8.a


A. Komite Investasi

Komite Investasi GROW-2-PROSPER bertanggung jawab untuk memberikan pengarahan dan strategi manajemen aset secara umum. Komite Investasi GROW-2-PROSPER saat ini terdiri dari :

• Suryanto Wijaya Presiden Komisaris PT Corfina Capital dan Ketua Komite Investasi

Suryanto adalah Ketua Komite Investasi GROW-2-PROSPER. Sebelum mendirikan PT Corfina Capital, Suryanto bekerja di Bank of Tokyo (Jakarta) dan Citibank (Jakarta). Posisi terakhir di Citibank sebagai Vice President untuk Corporate Finance.

Suryanto berpengalaman di bidang corporate finance, termasuk restrukturisasi keuangan. Ia telah bekerja pada banyak perusahaaan besar sebagai Vice President di bidang Finance dan Business Development, dan juga pernah menjabat sebagai Direktur, Komisaris atau penasihat untuk beberapa perusahaan lokal. Sebelum mendirikan PT Corfina Capital, Suryanto mendirikan Corfina Mitrakreasi (bergerak di bidang financial advisory, M&A, & Corporate Valuation).

Suryanto memperoleh gelar sarjana di Tokyo University of Agriculture and Technology (Japan) dengan beasiswa dari Pemerintah Jepang (Mombusho) dan beasiswa untuk Mahasiswa Asia Tenggara.

Suryanto memiliki izin Wakil Penjamin Emisi Efek dari BAPEPAM-LK berdasarkan Surat Keputusan Ketua Bapepam-LK No. KEP-59/PM/IP/PEE/2000.

• Bambang Rahardja (Eric) Burhan, CFA Anggota Komite Investasi

Sebelum bergabung dengan Corfina, Bambang bekerja di Citibank (Jakarta), Standard Chartered Bank (Jakarta) dan Commercial General Union International (Hong Kong). Posisi terakhir di Citibank, adalah Vice President Corporate Bank dan posisi terakhir di Standard Chartered Bank adalah sebagai Country Chief Financial Officer.

Bambang memiliki pengalaman yang luas dan mendalam di bidang Audit, Corporate Lending, dan Insurance.

Bambang merupakan lulusan dari Hull University (U.K) di bidang ekonomi. Ia merupakan anggota dari Institute Chartered Accountants di Inggris dan Wales serta memiliki izin sebagai Wakil Manajer Investasi dari BAPEPAM berdasarkan Surat Keputusan Ketua Bapepam No.KEP-118/PM/WMI/2003 dan LK. Bambang adalah seorang Chartered Financial Analyst (CFA).

• Soni Atmodjo Anggota Komite Investasi

Soni Atmodjo memiliki pengalaman di bidang pasar modal lebih dari 11 tahun, memulai karirnya sebagai Research Analyst dengan jabatan terakhir sebagai Head of Research beberapa perusahaan Sekuritas. Pengalaman sebagai Analyst dan Pengelolaan Dana telah menempa yang bersangkutan untuk melakukan setiap penempatan investasi secara prudent dengan me-manage investment risk pada tingkat yang terstruktur. Bergabung di PT Corfina Capital sejak Juni 2008, sebelum bergabung Soni Atmodjo menjabat sebagai Direktur di PT Millenium Danatama Indonesia sebuah Perusahaan Manajer Investasi. Keikutsertaan di berbagai training dan kursus di Pasar Modal semakin memperkaya wawasan Soni Atmodjo tentang pengetahuan di pasar modal. Mengikuti program Magister Management jurusan Finance dari Universitas YAI di Jakarta dan telah memiliki izin sebagai Wakil Perantara Pedagang Efek dari BAPEPAM-LK berdasarkan Surat Keputusan Ketua Bapepam-LK No.KEP-149/PM/WPPE/2002.

Grow -2- Prosper 8.b

� Elisa Y. Wijaya Anggota Komite Investasi

Sebelum bergabung dengan PT Corfina Capital, Elisa telah memperoleh pengalaman di Citibank (Jakarta), GMO Hosting & Keamanan (Tokyo), dan Royal Bank of Scotland Coutts (Singapura) selama dan pasca kelulusan. Elisa lulus dari University of California, Berkeley (UC Berkeley), fakultas The College of Natural Resources, jurusan dalam bidang khusus ekonomi, BS Ekonomi dan Kebijakan Lingkungan. Elisa telah memperoleh izin sebagai Wakil Manajemen Investasi (WMI) dari BAPEPAM-LK, No.KEP-31/BL/WMI/2010.

B. Pengelola Investasi

• Irsanto Aditia Soeraputra Ketua Tim Pengelola Investasi

Irsanto memiliki pengalaman lebih dari 9 tahun dibidang Pasar Modal, memulai karirnya di PT Pacific Duaribu Investindo sebagai Portofolio Dealer dan berpengalaman di berbagai perusahaan Sekuritas. Bergabung dengan PT Corfina Capital sejak September 2009. Ia mendapat gelar sarjana dari Sekolah tinggi Ilmu Ekonomi & Perbankan. Memiliki beberapa izin dari BAPEPAM-LK antara lain sebagai Wakil Manajer Investasi berdasarkan Surat Keputusan Ketua Bapepam-LK No. KEP-12/PM/WMI/2003, Wakil Penjamin Emisi Efek No. KEP-48/PM/WPEE/2003, Wakil Perantara Pedagang Efek No. KEP-57/PM/IP/PPE/2000

• Gunawan Tjandra Anggota Tim Pengelola Investasi

Sebelum bergabung dengan PT Corfina Capital, Gunawan telah berpengalaman sebagai analis riset dan investasi. Ia mendapatkan gelar sarjana tehnik dari Universitas Trisakti dan gelar Master of Science dalam bidang Akuntansi dari Universitas Indonesia. Sejak tahun 2003 ia bergabung dengan PT Corfina Capital sebagai Fund Manager.

Gunawan telah mendapat izin sebagai Wakil Manajer Investasi dari BAPEPAM-LK berdasarkan Surat Keputusan Ketua Bapepam-LK No.KEP-103/PM/IP/WMI/2001 dan saat ini telah lulus ujian Chartered Financial Analyst level 2 (CFA level 2).

• Deni Hamzah Anggota Tim Pengelola Investasi Deni Hamzah memiliki pengalaman di pasar modal sejak tahun 2003 dengan mengawali karir di pasar modal sebagai riset analis pada PT AAA sekuritas. Pengalaman pada pengelolaan investasi di pasar modal diperoleh dari PT Corfina Capital sebagai analis investasi dan PERUM Pegadaian sebagai asisten manajer riset dan penilai pada unit usaha lain-lain perseroan. Pengalaman sebagai manajer investasi di peroleh di PT Reliance Securities dan terakhir bergabung kembali pada PT Corfina Capital dengan posisi manajer invetasi. Deni Hamzah memperoleh gelar sarjana S1 dari Queensland University of Technology di bidang teknik dan komputer di tahun 2003 dan menyelesaikan studi S2 di Institut Pengembangan Manajemen Indonesia (IPMI) pada bidang bankir investasi di tahun 2007. Memiliki ijin wakil manajer investasi dari Bapepam-LK berdasarkan Surat Keputusan Ketua Bapepam No.KEP-35//PM/WMI/2006.

Grow -2- Prosper 32

LAMPIRAN BAB XII

PENDAPAT AKUNTAN TENTANG LAPORAN KEUANGAN


LAPORAN KEUANGAN UNTUK TAHUN YANG BERAKHIR 31 DESEMBER 2011

(Dengan Angka Perbandingan Pada Tanggal 31 Desember 2010)

DAN

LAPORAN AUDITOR INDEPENDEN

Grow -2- Prosper 32.a

Grow -2- Prosper 32.b


LAPORAN POSISI KEUANGAN

31 Desember 2011 dan 2010

(Dalam Rupiah)

2011 2010

ASET Portofolio efek (Catatan 2c, 2d dan 3)

Efek ekuitas 28.764.992.140 33.860.901.000

Deposito 3.028.109.207 2.000.000.000

Bank (Catatan 2c, 4 dan 17) 2.713.596.958 1.193.798.117

Piutang transaksi efek (Catatan 2c, 2d dan 5) 5.128.356.576 -

Piutang bunga (Catatan 2c) 1.294.206 701.370

Piutang lain-lain (Catatan 2c, 2d dan 6) - 12.595.938

JUMLAH ASET 39.636.349.087 37.067.996.425

LIABILITAS

Utang transaksi efek (Catatan 2c dan 7) 1.147.017.900 775.452.250

Biaya masih harus dibayar (Catatan 2c, 8 dan 17) 75.964.007 66.543.035

Utang pajak (Catatan 9) 14.349.589 40.975.361

Utang lain-lain (Catatan 2c dan 10) - 30.490.274

JUMLAH LIABILITAS 1.237.331.496 913.460.920

ASET BERSIH 38.399.017.591 36.154.535.505

Jumlah unit penyertaan yang beredar (Catatan 11) 19.169.140,09 16.951.065,41

NILAI ASET BERSIH PER UNIT PENYERTAAN (Catatan 2b) 2.003,17 2.132,88

Lihat Catatan atas Laporan Keuangan yang merupakan bagian yang tidak terpisahkan dari

Laporan Keuangan secara keseluruhan.

Grow -2- Prosper 32.c


LAPORAN LABA RUGI KOMPREHENSIF

Untuk Tahun Yang Berakhir Pada Tanggal-tanggal 31 Desember 2011 dan 2010

(Dalam Rupiah)

2011 2010

PENDAPATAN INVESTASI (Catatan 2e dan 12)

Pendapatan bunga 143.037.939 33.621.583

Pendapatan dividen 740.340.608 566.308.712

Pendapatan lain-lain - 384.328

Jumlah Pendapatan Investasi 883.378.547 600.314.623

BEBAN INVESTASI Pengelolaan investasi (Catatan 2e, 13 dan 17) 575.940.407 305.547.485

Jasa kustodian (Catatan 2e, 14 dan 17) 88.310.864 46.850.614

Lain-lain (Catatan 2e dan 15) 706.844.729 103.559.443

Jumlah Beban Investasi 1.371.096.000 455.957.542

PENDAPATAN (BEBAN) INVESTASI - BERSIH ( 487.717.453 ) 144.357.081

KEUNTUNGAN (KERUGIAN) INVESTASI YANG

TELAH DAN BELUM DIREALISASI Keuntungan bersih yang telah direalisasi

(Catatan 2c, 2d dan 2e) 4.268.081.109 5.178.788.581

Keuntungan (kerugian) bersih yang belum terealisasi

(Catatan 2c, 2d dan 2e) ( 5.337.107.461 ) 4.035.469.696

Jumlah Keuntungan Investasi – Bersih ( 1.069.026.352 ) 9.214.258.277

KENAIKAN (PENURUNAN) ASET BERSIH

YANG DIPEROLEH DARI OPERASI

SEBELUM PAJAK PENGHASILAN ( 1.556.743.805 ) 9.358.615.358

BEBAN PAJAK (Catatan 2f dan 16)

Pajak Penghasilan ( 161.954.000 ) ( 135.725.750 )

Pajak Final ( 28.607.588 ) ( 6.724.316 )

Jumlah Beban Pajak ( 190.561.588 ) ( 142.450.066 )

KENAIKAN (PENURUNAN) ASET BERSIH

YANG DIPEROLEH DARI OPERASI ( 1.747.305.393 ) 9.216.165.292



Grow -2- Prosper 32.d


LAPORAN PERUBAHAN ASET BERSIH


(Dalam Rupiah)

2011 2010

KENAIKAN ASET BERSIH YANG DIPEROLEH

DARI OPERASI

Pendapatan (beban) investasi - bersih ( 487.717.453 ) 144.357.081

Keuntungan investasi yang

telah direalisasi 4.268.081.109 5.178.788.581

Keuntungan (kerugian) investasi yang

belum direalisasi ( 5.337.107.461 ) 4.035.469.696

Beban pajak ( 190.561.588 ) ( 142.450.066 )

Jumlah Kenaikan Aset Bersih Yang Diperoleh

Dari Operasi ( 1.747.305.393 ) 9.216.165.292

TRANSAKSI DENGAN PEMEGANG

UNIT PENYERTAAN

Penjualan unit penyertaan 19.492.367.911 39.103.082.798

Perolehan kembali unit penyertaan ( 15.500.580.433 ) ( 22.338.960.576 )

Jumlah Transaksi dengan Pemegang Unit Penyertaan 3.991.787.478 16.764.122.222

KENAIKAN ASET BERSIH 2.244.482.085 25.980.287.514

ASET BERSIH PADA AWAL TAHUN 36.154.535.505 10.174.247.991

ASET BERSIH PADA AKHIR TAHUN 38.399.017.590 36.154.535.505



Grow -2- Prosper 32.e


LAPORAN ARUS KAS


(Dalam Rupiah)

2011 2010

ARUS KAS DARI AKTIVITAS OPERASI Pembelian aset keuangan ( 106.936.174.055 ) ( 71.773.773.003 )

Penjualan asset keuangan 105.178.156.431 54.174.713.184

Penerimaan dividen 752.936.546 553.712.774

Penerimaan bunga 142.445.103 333.600.598

Pembayaran beban operasi ( 1.361.675.028 ) ( 418.216.949 )

Pembayaran pajak ( 217.187.360 ) ( 115.547.633 )

Kas Bersih yang Digunakan untuk dari

Aktivitas Operasi ( 2.441.498.363 ) ( 17.245.511.029 )

ARUS KAS DARI AKTIVITAS PENDANAAN

Penjualan unit penyertaan 19.492.367.911 39.103.082.798

Perolehan kembali unit penyertaan ( 15.531.070.707 ) ( 22.308.470.302 )

Kas Bersih yang Digunakan untuk dari

Aktivitas Pendanaan 3.961.297.204 16.794.612.496

PENURUNAN BERSIH BANK 1.519.798.841 ( 450.898.533 )

BANK AWAL TAHUN 1.193.798.117 1.644.696.650

BANK BERSIH AKHIR TAHUN 2.713.596.958 1.193.798.117




CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk Tahun Yang Berakhir Pada Tanggal-tanggal 31 Desember 2011 dan 2010

(Dalam Rupiah)

Grow -2- Prosper 32.f

1. U M U M

Reksa Dana Grow-2-Prosper (“Reksa Dana”) adalah sebuah Reksa Dana bersifat terbuka berbentuk Kontrak

Investasi Kolektif yang dikelola oleh PT Corfina Capital yang dibentuk pada tanggal 22 Januari 2007 menurut

Undang-Undang Pasar Modal No. 8 tahun 1995 dan ketentuan ketua BAPEPAM No. KEP-22/PM/1996

tanggal 17 Januari 1996 yang telah mengalami beberapa kali perubahan dan perubahan terakhir berdasarkan

No. KEP-552/BL/2010 tanggal 30 Desember 2010 tentang Pedoman Pengelolaan Reksa Dana Berbentuk

Kontrak Investasi Kolektif.

Perjanjian Kontrak Investasi Kolektif antara PT Corfina Capital sebagai Manajer Investasi dan Deutsche Bank

A.G., cabang Jakarta sebagai Bank Kustodian dinyatakan di dalam Akta Kontrak Investasi Kolektif Reksa

Dana No. 18 tanggal 22 Januari 2007 yang dibuat di hadapan Fathiah Helmi. S.H., Notaris di Jakarta. Tanggal

efektif Reksa Dana berdasarkan Surat Keputusan Ketua Bapepam dan LK No. S-130/PM/2007 adalah tanggal

22 Maret 2007 dan tanggal penawaran umum adalah 28 Maret 2007.

Reksa Dana menawarkan secara terus menerus sampai dengan jumlah 400.000.000 (empat ratus juta) unit

penyertaan dengan nilai aset bersih awal sebesar Rp 1.000 per unit kepada masyarakat pada tanggal

28 Maret 2007, setelah mendapat pernyataan efektif dari Badan Pengawas Pasar Modal dan Lembaga

Keuangan (Bapepam & LK) pada tanggal 22 Maret 2007.

Tujuan investasi Reksa Dana adalah mendapatkan tingkat petumbuhan dana yang optimum dengan tetap

mempertahankan nilai modal dalam jangka menengah dan panjang melalui penempatan dana pada ekuitas dan

pasar uang.

Komposisi investasi yang direncanakan adalah minimal 80% dan maksimal 100% dari nilai aktiva bersih pada

efek yang bersifat ekuitas dan minimal 0% dan maksimal 20% dari nilai aktiva bersih pada instrument pasar

uang yang mempunyai jatuh tempo kurang dari satu tahun.

2. IKHTISAR KEBIJAKAN AKUNTANSI PENTING

Kebijakan akuntansi dan pelaporan yang diterapkan oleh Reksa Dana sesuai dengan prinsip akuntansi yang

berlaku umum di Indonesia. Kebijakan akuntansi yang penting dan diterapkan secara konsisten dalam

menyusun laporan keuangan untuk tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal 31 Desember 2010 dan 2009

adalah sebagai berikut:

a. Dasar Penyusunan Laporan Keuangan

Laporan keuangan disusun sesuai dengan Standar Akuntansi Keuangan Indonesia di Indonesia ("SAK")

yang terdiri dari Pernyataan Standar Akuntansi Keuangan (PSAK) dan Interpretasi Standar Akuntansi

Keuangan (ISAK) yang dikeluarkan oleh Dewan Standar Akuntansi Keuangan Indonesia Ikatan Akuntan.

Seperti yang diungkapkan lebih lanjut dalam catatan berikutnya yang relevan, beberapa standar akuntansi

yang direvisi dan diterbitkan diadopsi efektif tanggal 1 Januari 2011.

Laporan keuangan Reksa Dana telah disajikan sesuai dengan PSAK No 1 (Revisi 2009), "Penyajian

Laporan Keuangan". PSAK No 1 (Revisi 2009) mengatur penyajian laporan keuangan, antara lain, tujuan,

komponen laporan keuangan, adil presentasi, materialitas dan agregasi, saling hapus, perbedaan antara

aset lancar dan tidak lancar dan jangka pendek dan panjang jangka liabilitas, informasi komparatif dan

konsistensi penyajian dan memperkenalkan pengungkapan baru seperti, antara lain, estimasi kunci dan

penilaian, manajemen modal, pendapatan komprehensif lainnya, penyimpangan dari standar akuntansi dan

laporan kepatuhan.

Penerapan PSAK No 1 (Revisi 2009) memiliki dampak yang signifikan terhadap pengungkapan terkait

dalam laporan keuangan.

Kebijakan akuntansi yang dalam penyusunan laporan keuangan sesuai dengan yang diikuti dalam

persiapan laporan keuangan Reksa Dana untuk tahun yang berakhir 31 Desember 2010, kecuali untuk

penerapan SAK beberapa efektif tanggal 1 Januari 2011 sebagai diungkapkan dalam catatan yang berikut

ini.


CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN (Lanjutan) Untuk Tahun Yang Berakhir Pada Tanggal-tanggal 31 Desember 2011 dan 2010

(Dalam Rupiah)

Grow -2- Prosper 32.g

Laporan keuangan disusun atas dasar akrual menggunakan konsep biaya historis, kecuali untuk laporan

arus kas dan beberapa akun tertentu disusun berdasarkan pengukuran lain sebagaimana diuraikan dalam

kebijakan akuntansi masing akun tersebut.

Laporan arus kas disusun dengan menggunakan metode langsung dengan mengelompokkan arus kas

dalam aktivitas operasi, investasi dan pendanaan.

Mata uang pelaporan yang digunakan dalam laporan keuangan adalah Rupiah.

b. Nilai Aset Bersih Reksa Dana

Nilai aset bersih Reksa Dana dihitung setiap akhir hari bursa dengan menggunakan nilai pasar wajar yang

ditentukan oleh Manajer Investasi.

Nilai aset bersih per unit penyertaan dihitung berdasarkan nilai aset bersih pada akhir hari bursa yang

bersangkutan, setelah penyelesaian pembukuan Reksa Dana dilaksanakan, tetapi tidak termasuk

permohonan pembelian dan atau pelunasan yang diterima oleh Bank Kustodian pada hari yang sama.

c. Instrumen Keuangan

Aset keuangan

Aset keuangan diklasifikasikan menjadi 4 kategori, yaitu (i) aset keuangan pada nilai wajar melalui

laporan laba rugi komprehensif, (ii) pinjaman dan piutang, (iii) dimiliki hingga jatuh tempo aset keuangan

dan (iv) yang tersedia untuk dijual aset keuangan. Klasifikasi ini tergantung pada tujuan dilakukannya aset

keuangan tersebut diperoleh. Manajemen menentukan klasifikasi aset keuangan pada saat pengakuan

awal.

(i) Aset keuangan pada nilai wajar melalui laporan laba rugi komprehensif

Aset keuangan pada nilai wajar melalui laporan laba rugi komprehensif adalah aset keuangan yang

dimiliki untuk diperdagangkan. Aset keuangan diklasifikasikan sebagai dimiliki untuk

diperdagangkan jika diperoleh terutama untuk tujuan dijual atau dibeli kembali dalam waktu dekat

dan yang ada bukti dari pola yang sebenarnya baru-baru ini mengambil keuntungan jangka pendek.

Derivatif juga dikategorikan sebagai yang diperdagangkan kecuali ditetapkan dan efektif sebagai

instrumen lindung nilai.

(ii) Pinjaman dan piutang

Kredit dan piutang non-derivatif aset keuangan dengan pembayaran tetap atau telah ditentukan yang

tidak dikutip di pasar aktif. Pinjaman dan piutang awalnya diakui sebesar nilai wajar ditambah biaya

transaksi dan selanjutnya diukur sebesar biaya perolehan diamortisasi dengan menggunakan metode

suku bunga efektif.

(iii) Dimiliki hingga jatuh tempo aset keuangan

Dimiliki hingga jatuh tempo aset keuangan non aset keuangan derivatif dengan pembayaran tetap atau

telah ditentukan dan jatuh tempo yang pasti, dimana manajemen memiliki maksud positif dan

kemampuan untuk memiliki hingga jatuh tempo, selain:

(a) yang ditetapkan sebagai nilai wajar melalui laporan laba rugi komprehensif pada saat pengakuan

awal;

(b) yang ditetapkan sebagai tersedia untuk dijual, dan

(c) yang memenuhi definisi kredit dan piutang.

Ini pada awalnya diakui sebesar nilai wajar termasuk biaya transaksi dan selanjutnya diukur pada

biaya perolehan diamortisasi dengan menggunakan metode suku bunga efektif.



(Dalam Rupiah)

Grow -2- Prosper 32.h

(iv) Tersedia untuk dijual Aset keuangan

Aset yang tersedia untuk dijual keuangan aset keuangan non derivatif yang dimaksudkan untuk

dimiliki untuk waktu yang tidak terbatas, yang mungkin dijual dalam rangka pemenuhan likuiditas

atau perubahan suku bunga, nilai tukar atau yang tidak diklasifikasikan sebagai pinjaman dan piutang,

dimiliki hingga jatuh tempo investasi atau aset keuangan pada nilai wajar melalui laporan laba rugi

komprehensif.

Aset yang tersedia untuk dijual keuangan pada awalnya diakui sebesar nilai wajarnya, ditambah biaya

transaksi, dan kemudian diukur pada nilai wajar dengan keuntungan dan kerugian yang diakui dalam

laporan perubahan ekuitas, kecuali untuk kerugian penurunan nilai dan asing pertukaran keuntungan

dan kerugian, sampai aset keuangan tersebut dihentikan pengakuannya. Jika aset keuangan tersedia

untuk dijual telah terjadi-mengalami penurunan nilai, akumulasi keuntungan atau kerugian yang

sebelumnya diakui pada bagian ekuitas akan membatalkan pengakuan dalam laporan pendapatan

komprehensif. Namun, Keuangan penghasilan dihitung dengan menggunakan metode bunga efektif,

dan keuntungan mata uang asing atau kerugian atas aset yang diklasifikasikan sebagai tersedia untuk

dijual diakui dalam laporan laba rugi komprehensif.

Liabilitas keuangan

Liabilitas keuangan diklasifikasikan ke dalam kategori (i) liabilitas keuangan pada nilai wajar melalui

laporan laba rugi komprehensif dan (ii) liabilitas keuangan yang diukur pada biaya perolehan diamortisasi.

(i) liabilitas keuangan yang diukur pada nilai wajar melalui laporan laba rugi komprehensif

Liabilitas keuangan pada nilai wajar melalui laporan laba rugi komprehensif adalah liabilitas

keuangan yang diperdagangkan. Sebuah liabilitas keuangan diklasifikasikan sebagai dimiliki untuk

diperdagangkan jika diperoleh terutama untuk tujuan dijual atau dibeli kembali dalam waktu dekat

dan yang ada bukti dari pola yang sebenarnya baru-baru ini mengambil keuntungan jangka pendek.

Derivatif juga dikategorikan sebagai yang diperdagangkan kecuali ditetapkan dan efektif sebagai

instrumen lindung nilai.

(ii) liabilitas keuangan yang diukur pada biaya perolehan diamortisasi

Liabilitas keuangan yang tidak diklasifikasikan sebagai liabilitas keuangan pada nilai wajar melalui

laporan laba rugi komprehensif dikategorikan dan diukur dalam biaya.

Nilai wajar estimasi

Nilai wajar dari instrumen keuangan diperdagangkan di pasar aktif ditentukan berdasarkan harga pasar

yang berlaku pada tanggal laporan posisi keuangan.

Investasi efek ekuitas yang tidak memiliki nilai wajarnya tersedia dinyatakan sebesar biaya perolehan.

Nilai wajar dari instrumen keuangan lainnya yang tidak diperdagangkan di pasar aktif ditentukan dengan

menggunakan teknik penilaian standar.

d. Portofolio Efek

Transaksi portofolio efek dicatat pada tanggal transaksi sebesar harga perolehannya. Investasi dalam

obligasi dinyatakan sebesar nilai pasar. Portofolio efek terdiri atas efek utang (obligasi), efek ekuitas

(saham) dan deposito.

Investasi dalam efek utang (obligasi) dan efek ekuitas (saham) dinyatakan sebesar harga pasar wajar,

sesuai dengan peraturan Bapepam No. IV.C.2 mengenai Nilai Pasar Wajar dari Efek dalam Portofolio

Reksa Dana, sedangkan deposito berjangka dinyatakan sebesar nilai nominalnya.

Perbedaan antara nilai tercatat obligasi dan nilai pasarnya dicatat sebagai keuntungan atau kerugian

investasi yang belum direalisasi, sedangkan perbedaan antara nilai tercatat dengan harga jual bersih pada

saat penjualan obligasi diakui sebagai keuntungan atau kerugian investasi yang telah direalisasi.



(Dalam Rupiah)

Grow -2- Prosper 32.i

Efek utang yang dibeli dengan harga terpisah dari bunga berjalan, maka bunga yang dibayar tersebut

diakui sebagai piutang bunga.

e. Pengakuan Pendapatan dan Beban

Pendapatan bunga dari jasa giro, deposito dan obligasi diakui secara akrual berdasarkan proporsi waktu.

Keuntungan (kerugian) investasi yang telah dan belum direalisasi diakui dalam laporan laba rugi

komprehensif periode berjalan dan laporan perubahan aset bersih periode berjalan.

Beban jasa pengelolaan investasi, beban jasa kustodian dan beban jasa lain-lain diakui secara akrual

harian.

f. Perpajakan

Reksa Dana berbentuk Kontrak Investasi Kolektif adalah subyek pajak penghasilan sesuai dengan Surat

Edaran Direktur Jendral Pajak No. SE-18/PJ.42/1996 tanggal 30 April 1996 mengenai perpajakan Reksa

Dana. Berdasarkan peraturan tersebut, pembagian laba kepada pemegang unit penyertaan termasuk laba

dari perolehan kembali unit penyertaan, tidak dikenakan pajak karena laba yang diterima oleh pemegang

unit penyertaan telah dikenakan pajak di tingkat Reksa Dana.

Pendapatan investasi Reksa Dana, kecuali pendapatan bunga dari obligasi, merupakan objek pajak final

dan pendapatan tersebut disajikan sebelum pajak final. Pendapatan bunga dari obligasi yang diterima oleh

Reksa Dana selama lima tahun pertama sejak pendiriannya bukan merupakan obyek pajak penghasilan

berdasarkan Peraturan Pemerintah No. 6 tahun 2002 yang telah diubah dengan Peraturan Pemerintah

No. 16 tahun 2009 dimana untuk tahun 2009 dan 2010 dikenakan pajak final dengan tarif 0%, 2011

sampai dengan 2013 dikenakan pajak final dengan tarif 5% dan sebesar 15% setelah tahun 2014.

Pengakuan pajak penghasilan tangguhan tidak perlu diterapkan sehubungan tidak adanya perbedaan

temporer pada tanggal laporan keuangan, antara dasar pengenaan pajak atas aset dan liabilitas dan nilai

tercatatnya dalam laporan keuangan.

g. Informasi Segmen

Bentuk pelaporan segmen adalah segmen berdasarkan investasi Reksa Dana. Segmen investasi adalah

komponen investasi Reksa Dana yang dapat dibedakan berdasarkan jenis portofolio efek dan komponen

itu memiliki resiko dan imbalan yang berbeda dengan resiko dan imbalan segmen lain.

h. Adopsi lainnya standar akuntansi revisi dan interpretasi

Selain standar akuntansi revisi yang disebutkan sebelumnya, Reksa Dana juga mengadopsi standar

akuntansi revisi pada tanggal 1 Januari 2011, yang dianggap relevan dengan laporan keuangan tetapi tidak

memiliki dampak yang signifikan:

i) PSAK No 2 (Revisi 2009), "Laporan Arus Kas".

ii) PSAK No 8 (Revisi 2009), "Peristiwa setelah Periode Pelaporan".

iii) PSAK No 25 (Revisi 2009), "Kebijakan Akuntansi, Perubahan Estimasi Akuntansi dan Kesalahan".

i. Diubah standar akuntansi yang telah diterbitkan tetapi belum efektif

Standar akuntansi yang direvisi dan diterbitkan yang dianggap relevan dengan pelaporan keuangan Reksa

Dana tetapi belum efektif untuk laporan 2011financial adalah sebagai berikut:

1) PSAK No 10 (Revisi 2010), "Pengaruh Perubahan Nilai Tukar" mengatur bagaimana memasukkan

transaksi mata uang asing dan operasi asing dalam laporan keuangan dari suatu entitas dan

menerjemahkan laporan keuangan ke dalam mata uang presentasi.

2) PSAK No 16 (Revisi 2011), "Aset Tetap", mengatur perlakuan akuntansi aset tetap agar pengguna

laporan keuangan dapat memahami informasi mengenai investasi entitas di aset tetapnya dan



(Dalam Rupiah)

Grow -2- Prosper 32.j

perubahan dalam investasi tersebut. Masalah utama dalam akuntansi aset tetap adalah pengakuan aset,

penentuan jumlah tercatat dan biaya penyusutan dan kerugian penurunan nilai harus diakui.

3) PSAK No 24 (Revisi 2010), "Imbalan Kerja", mengatur akuntansi dan pengungkapan imbalan kerja.

4) PSAK No 26 (Revisi 2011) "Biaya Pinjaman", menyediakan biaya pinjaman yang dapat diatribusikan

secara langsung dengan perolehan, konstruksi, atau pembuatan aset kualifikasian dikapitalisasi bagian

dari biaya aset tersebut. Biaya pinjaman lainnya diakui sebagai beban.

5) PSAK No 30 (Revisi 2011), "Sewa", mengatur, baik bagi lessee maupun lessor, mengatur kebijakan

akuntansi dan pengungkapan yang sesuai untuk diterapkan dalam hubungannya dengan sewa yang

berlaku untuk perjanjian yang mengalihkan hak untuk menggunakan aset meskipun layanan besar

dengan lessor dapat disebut untuk sehubungan dengan operasi atau pemeliharaan aset tersebut.

6) PSAK No 46 (Revisi 2010), "Akuntansi Pajak Penghasilan", mengatur perlakuan akuntansi untuk

pajak penghasilan untuk memperhitungkan konsekuensi pajak kini dan masa depan pemulihan masa

depan (settlement) dari jumlah tercatat aset (liablitas) yang diakui dalam laporan posisi keuangan, dan

transaksi dan peristiwa lain dari periode berjalan yang diakui dalam laporan keuangan.

7) PSAK No 50 (Revisi 2010), "Instrumen Keuangan: Penyajian", menetapkan prinsip untuk penyajian

instrumen keuangan sebagai liablitas atau ekuitas dan saling hapus aset keuangan dan liablitas

keuangan.

8) PSAK No 55 (Revisi 2011), "Instrumen Keuangan: Pengakuan dan Pengukuran", mengatur prinsip-

prinsip dasar pengakuan dan pengukuran aset keuangan, liablitas keuangan dan kontrak pembelian

atau penjualan item non-keuangan. Persyaratan untuk menyajikan informasi tentang instrumen

keuangan dalam PSAK 50 (Revisi 2010): Instrumen Keuangan: Penyajian. Persyaratan untuk

mengungkapkan informasi mengenai instrumen keuangan dalam PSAK 60: Instrumen Keuangan:

Pengungkapan.

9) PSAK Nomor 60, "Instrumen Keuangan: Pengungkapan", memerlukan pengungkapan dalam laporan

keuangan yang memungkinkan pengguna untuk mengevaluasi signifikansi instrumen keuangan untuk

posisi keuangan dan kinerja, dan sifat dan tingkat risiko yang timbul dari instrumen keuangan dimana

entitas terkena selama periode dan akhir periode pelaporan, dan bagaimana Reksa Dana mengelola

risiko tersebut.

10) ISAK Nomor 20, "Penghasilan Pajak-Perubahan Status Pajak dari Badan atau Pemegang Saham nya",

menentukan bagaimana suatu entitas harus memperhitungkan konsekuensi pajak dari perubahan

status pajak itu dari pemegang saham.

11) ISAK Nomor 23, "Operasi Sewa-Insentif".

12) ISAK No 24, "Mengevaluasi Zat Transaksi Melibatkan Bentuk Hukum Sewa sebuah".

13) ISAK Nomor 25, "Hak Tanah".

Reksa Dana sedang mengevaluasi dan belum menentukan dampak dari Standar yang direvisi dan yang

baru dan Interpretasi terhadap laporan keuangannya.



(Dalam Rupiah)

Grow -2- Prosper 32.k

3. PORTOFOLIO EFEK

2011 Rasio Nilai

Tingkat Bunga Pasar Terhadap

Nilai Nominal Investasi Jatuh Tempo per tahun (%) Nilai Pasar*) Jumlah Investasi (%)

Ekuitas

Adhi Karya Tbk.

773.000 ADHI - - 448.340.000 1,41

Alumindo Light Metal Industry Tbk.

1.000 EALLML - - 910.000 0,00

Aneka Tambang Tbk.

900.000 EATAML - - 1.458.000.000 4,59

Astra Agro Lestari Tbk.

40.000 EASAGL - - 868.000.000 2,73

Bakrie Sumatra Plantation Tbk.

500.000 EUNSPL - - 142.500.000 0,45

Bank Bukopin Tbk.

333 BBKP - - 193.140 0,00

Bank Jabar Banten Tbk.

501.500 BJBR - - 456.365.000 1,44

Bank Negara Indonesia Tbk.

900.000 EBNIL - - 3.420.000.000 10,76

Bank Rakyat Indonesia Tbk.

390.500 BBRI - - 2.635.875.000 8,29

Berlian Laju Tanker Tbk.

624.000 EBLTAL - - 117.936.000 0,37

Berlina Tbk.

4.000 EBRNAL - - 7.080.000 0,02

Bhakti Investama Tbk.

2.750.000 EBKINL - - 811.250.000 2,55

Buana Finance Tbk.

26.000 EBBLDL - - 13.260.000 0,04

Bumi Resources Minerals Tbk.

826.000 BRMS - - 437.780.000 1,38

Charoen Phokphand Indonesia Tbk.

517.000 ECPINL - - 1.111.550.000 3,50

Clipan Finance Indonesia Tbk.

1.326.500 ECFINL - - 570.395.000 1,79

Ciputra Development Tbk.

250.000 ECTRAL - - 135.000.000 0,42

Ciputra Property Tbk.

165.500 CTRP - - 81.095.000 0,26

Ciputra Surya Tbk.

125.000 ECTRSL - - 108.750.000 0,34

Citra Marga Nusa Phala Tbk.

550.000 ECMNPL - - 924.000.000 2,91

Delta Dunia Makmur Tbk.

1.860.000 DOID - - 1.246.200.000 3,92

Global Mediacom Tbk.

590.500 EBMTRL - - 584.595.000 1,84

Gozco Plantations Tbk.

626.500 GZCO - - 166.022.500 0,52

Indo Tambangraya Megah Tbk.

15.000 ITMG - - 579.750.000 1,82

Indofood Sukses Makmur Tbk.

427.000 EINDFL - - 1.964.200.000 6,18

Indorama Sintetis Tbk.

13.000 EINDRL - - 25.740.000 0,08

Jasa Marga (Persero) Tbk.

184.500 JSMR - - 774.900.000 2,44

Japfa Comfeed Tbk.

235.000 EJAPFAL - - 898.875.000 2,83

Kalbe Farma Tbk.

115.000 EKLBFL - - 391.000.000 1,23

Kawasan Industri Jababeka Tbk.

901.500 EKIJAL - - 171.285.000 0,54

Krakatau Steel (Persero) Tbk.

838.000 KRAS - - 703.920.000 2,21

Medco Energi Internasional Tbk.

352.500 EMEDCL - - 854.812.500 2,69

Modern Land Realty Tbk.

552.500 EMDLNL - - 132.600.000 0,42



(Dalam Rupiah)

Grow -2- Prosper 32.l

3. PORTOFOLIO EFEK (Lanjutan)

2011 Rasio Nilai



PaninBank Tbk.

195.000 EPNBNL - - 152.100.000 0,48

Ekuitas

PP London Sumatra Indonesia Tbk.

442.000 EPLDSL - - 994.500.000 3,13

Salim Ivomas Pratama Tbk.

117.000 SIMP - - 134.550.000 0,42

Sampurna Agro Tbk.

125.000 SGRO - - 371.875.000 1,17

Tambang Batubara Bukit Asam Tbk.

110.000 EPTBAL - - 1.908.500.000 6,00

Telekomunikasi Indonesia Tbk.

312.500 ETELKL - - 2.203.125.000 6,93

Tiga Pilar Sejahtera Tbk.

212.000 EAITSL - - 104.940.000 0,33

Tjiwi Kimia Tbk.

14.500 ETKIML - - 30.812.500 0,10

Tunas Baru Lampung Tbk.

1.051.000 ETBLAL - - 620.090.000 1,94

Waran

580.125 Right II Moderland Realty Ltd Tbk. - - 2.320.500 0,01

Jumlah Ekuitas 28.764.992.140 90,48

Deposito

3.028.109.207 Bank Mega 28 Januari 2012 6,50 3.028.109.207 9,52

Jumlah Deposito 3.028.109.207 9,52

Jumlah 31.793.101.347 100,00

*) Untuk deposito menggunakan nilai nominal. *) Untuk Bank Bukopin Tbk. terdapat excercise right sebesar 333.333 lembar saham. *) Untuk Bank Rakyat Indonesia Tbk. terdapat stock split 2 for 1 dari 159.000 lembar saham menjadi 318.000 lembar saham. *) Untuk United Tractor Tbk. terdapat penggunaan HMETD sebesar 8.000 lembar saham.

2010 Rasio Nilai



Ekuitas

Adaro Energy Tbk.

332.000 ADRO - - 846.600.000 2,36

Adhi Karya Tbk.

277.000 ADHI - - 252.070.000 0,70

Aneka Kimia Raya Tbk.

50.000 EAKRAL - - 86.500.000 0,24

Aneka Tambang Tbk.

150.000 EATAML - - 367.500.000 1,02

Astra Agro Lestari Tbk.

42.500 EASAGL - - 1.113.500.000 3,11

Astra International Tbk.

45.000 EASIIL - - 2.454.750.000 6,85

Bakrie Sumatra Plantation Tbk.

219.500 EUNSPL - - 85.605.000 0,24

Bakrieland Development Tbk.

1.000.000 ELTY - - 157.000.000 0,44

Bank Bukopin Tbk.

1.000.000 BBKP - - 650.000.000 1,81

Bank Central Asia Tbk.

203.000 EBBCAL - - 1.299.200.000 3,62

Bank Danamon Indonesia Tbk.

34.000 EBDMNL - - 193.800.000 0,54

Bank Mandiri Tbk.

155.000 EBMRIL - - 1.007.500.000 2,81



(Dalam Rupiah)

Grow -2- Prosper 32.m


2010 Rasio Nilai



Bank Negara Indonesia Tbk.

873.000 EBNIL - - 3.382.875.000 9,43

Bank Rakyat Indonesia Tbk.

159.000 BBRI - - 1.669.500.000 4,66

Bank Jabar Banten Tbk.

251.500 BJBR - - 364.675.000 1,02

Berau Coal Energy Tbk.

1.500 BRAU - - 765.000 0,00

Berlian Laju Tanker Tbk.

2.771.500 EBLTAL - - 914.595.000 2,55

Berlina Tbk.

10.000 EBRNAL - - 16.000.000 0,04

Bhakti Investama Tbk.

1.500 EBKINL - - 244.500 0,00

Bumi Resources Tbk.

560.500 EBUMIL - - 1.695.512.500 4,73

BW Plantation Tbk.

2.500 BWPT - - 3.225.000 0,01

Ciputra Property Tbk.

1.987.000 CTRP - - 874.280.000 2,44

Citra Marga Nusa Phala Tbk.

250.000 ECMNPL - - 340.000.000 0,95

Clipan Finance Indonesia Tbk.

200.000 ECFINL - - 132.000.000 0,37

Charoen Phokphand Indonesia Tbk.

150.000 ECPINL - - 276.000.000 0,77

Gozco Plantations Tbk.

126.500 GZCO - - 54.395.000 0,15

Holcim Indonesia Tbk. d/h Semen Cibinong Tbk.

50.000 ESMCBL - - 112.500.000 0,31

Indika Energy Tbk.

150.000 INDY - - 708.750.000 1,98

Indocement Tunggal Prakarsa Tbk.

15.000 EINTPL - - 239.250.000 0,67

Indofood CBP Sukses Makmur Tbk.

100.000 ICBP - - 467.500.000 1,30

Indofood Sukses Makmur Tbk.

200.000 EINDFL - - 975.000.000 2,72

Indosat Tbk.

50.000 EISATL - - 270.000.000 0,75

Indo Tambangraya Megah Tbk.

29.500 ITMG - - 1.497.125.000 4,17

Indopoly Swakarsa Industry Tbk.

1.600.000 IPOL - - 416.000.000 1,16

International Nickel Indonesia Tbk.

100.000 EINCOL - - 487.500.000 1,36

Japfa Comfeed Tbk.

129.500 EJAPFAL - - 407.925.000 1,14

Krakatau Steel (Persero) Tbk.

88.000 KRAS - - 105.600.000 0,29

Kawasan Industri Jababeka Tbk.

150.500 EKIJAL - - 18.060.000 0,05

Lippo Cikarang Tbk.

487.000 ELPCKL - - 192.365.000 0,54

Medco Energi Internasional Tbk.

185.000 EMEDCL - - 624.375.000 1,74

Metrodata Electronics Tbk.

200.000 EMTDLL - - 25.200.000 0,07

Multistrada Arah Sarana Tbk.

2.000 MASA - - 660.000 0,00

Multi Indocitra Tbk.

325.000 MICE - - 131.625.000 0,37

Panin Insurance Tbk.

165.000 EPNINL - - 94.050.000 0,26

Panin Life Tbk.

2.500 EPNLFL - - 525.000 0,00

Panin Sekuritas Tbk.

20.000 EPANSL - - 23.000.000 0,06



(Dalam Rupiah)

Grow -2- Prosper 32.n


2010 Rasio Nilai



Pelat Timah Nusantara Tbk.

425.500 NIKL - - 182.965.000 0,51

Pembangunan Jaya Ancol Tbk.

87.500 PJAA - - 73.500.000 0,20

Perusahaan Gas Negara Tbk.

375.000 PGAS - - 1.659.375.000 4,63

Sampurna Agro Tbk.

100.000 SGRO - - 317.500.000 0,89

Selamat Sempurna Tbk.

115.000 ESESEL - - 123.050.000 0,34

Semen Gresik Tbk.

95.000 ESMGRL - - 897.750.000 2,50

Smart Corporation Tbk.

20.000 ESMARL - - 100.000.000 0,28

Sentul City Tbk. (d/h Bukit Sentul Tbk.)

250.000 EBKSL - - 27.250.000 0,08

Tambang Batubara Bukit Asam Tbk.

52.000 EPTBAL - - 1.193.400.000 3,33

Tambang Timah Tbk.

150.000 ETINSL - - 412.500.000 1,15

Telekomunikasi Indonesia Tbk.

205.000 ETELKL - - 1.629.750.000 4,54

Tempo Scan Pasific Tbk.

37.000 ETSPCL - - 63.270.000 0,18

Titan Kimia Nusantara Tbk.

124.500 EFPNIL - - 17.679.000 0,05

Tjiwi Kimia Tbk.

64.000 ETKIML - - 192.000.000 0,54

Tunas Baru Lampung Tbk.

502.000 ETBLAL - - 205.820.000 0,57

United Tractor Tbk.

27.500 EUNTRL - - 654.500.000 1,83

Unilever Indonesia Tbk.

15.000 EUNVRL - - 247.500.000 0,69

Wijaya Karya Tbk.

251.500 WIKA - - 171.020.000 0,48

Wintermar Offshore Marine Tbk.

2.008.500 WINS - - 642.720.000 1,79

Warrant

250.000 Warrant Seri I Wintermar Offshore Marine Tbk. - - 14.250.000 0,04

Jumlah Ekuitas - - 33.860.901.000 94,42

Deposito

2.000.000.000 UOB Bank Buana 31 Januari 2011 8.00 2.000.000.000 5,58

Jumlah Deposito 2.000.000.000 5,58

Jumlah 35.860.901.000 100,00

*) Untuk deposito menggunakan nilai nominal. *) Untuk Charoen Phokphand Indonesia Tbk. terdapat Stock split 5 for 1 pada bulan Desember 2010, dari 30.000 lembar saham menjadi

150.000 lembar saham.

4. BANK

Akun ini merupakan dana milik Reksa Dana yang ditempatkan di Deutsche Bank A.G., cabang Jakarta

masing-masing sebesar Rp 2.713.596.958 dan Rp 1.193.798.117 pada tanggal 31 Desember 2011 dan 2010.

5. PIUTANG TRANSAKSI EFEK

Pada tanggal 31 Desember 2011, akun ini merupakan piutang transaksi efek atas penjualan saham

sebesar Rp 5.128.356.576.



(Dalam Rupiah)

Grow -2- Prosper 32.o

6. PIUTANG LAIN-LAIN

Akun ini merupakan piutang dividen saham sebesar Rp 12.595.938 pada tanggal 31 Desember 2010.

7. UTANG TRANSAKSI EFEK

Akun ini merupakan utang transaksi efek atas pembelian saham masing-masing sebesar Rp 1.147.017.900 dan

Rp 775.452.250 pada tanggal 31 Desember 2011 dan 2010.

8. BIAYA MASIH HARUS DIBAYAR 2011 2010

Akun ini terdiri dari :

Pengelolaan investasi 53.942.780 48.158.701

Honorarium tenaga ahli 13.750.001 11.000.000

Jasa kustodian 8.271.226 7.384.334

Jasa lain-lain -

Jumlah 75.964.007 66.543.035

9. UTANG PAJAK 2011 2010

Akun ini terdiri dari :

PPh 23 818.065 750.613

PPh 25 4.231.644 1.172.744

PPh 29 9.299.880 39.052.004

Jumlah 14.349.589 40.975.361

10. UTANG LAIN-LAIN

Pada tanggal 31 Desember 2010, akun ini merupakan utang kepada agen perantara sebesar Rp 30.490.274.

11. UNIT PENYERTAAN BEREDAR

Jumlah unit penyertaan yang dimiliki oleh Pemodal dan Manajer Investasi adalah sebagai berikut:

2011 2010

Persentase (%) Unit Persentase (%) Unit

Pemodal 74,96 14.368.231 31,00 5.151.924

Manajer Investasi 25,04 4.800.909 69,00 11.799.141

Jumlah 100,00% 19.169.140 100,00 16.951.065



(Dalam Rupiah)

Grow -2- Prosper 32.p

12. PENDAPATAN INVESTASI 2011 2010

Akun ini terdiri dari:

Pendapatan bunga

Jasa giro 31.799.626 32.744.871

Deposito berjangka 111.238.313 876.712

Jumlah pendapatan bunga 143.037.939 33.621.583

Pendapatan dividen 740.340.608 566.308.712

Lain-lain - 384.328

Jumlah 883.378.547 600.314.623

13. BEBAN JASA PENGELOLAAN INVESTASI

Beban jasa pengelolaan investasi merupakan beban yang dibayarkan kepada PT Corfina Capital sebagai

Manajer Investasi. maksimal sebesar 2,50% per tahun dari nilai aset bersih Reksa Dana ditambah Pajak

Pertambahan Nilai sebesar 10% dari beban tersebut. Beban jasa pengelolaan investasi dihitung dan diakui

secara akrual harian dengan cara membagi beban tersebut dengan 365 hari per tahun.

Beban jasa pengelolaan investasi yang dibebankan dalam tahun berjalan adalah sebesar Rp 575.940.407 dan

Rp 305.547.485 masing-masing untuk tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal 31 Desember 2011 dan 2010.

14. BEBAN JASA KUSTODIAN

Beban jasa kustodian merupakan beban pengelolaan administrasi dan imbalan jasa penitipan atas kekayaan

Reksa Dana pada Deutsche Bank AG cabang Jakarta sebagai Bank Kustodian. maksimum sebesar 0,25% per

tahun dari nilai aset bersih Reksa Dana ditambah Pajak Pertambahan Nilai sebesar 10% dari beban tersebut.

Beban jasa kustodian dihitung dan diakui secara akrual harian dengan cara membagi beban tersebut dengan

365 hari per tahun.

Beban jasa kustodian yang dibebankan dalam tahun berjalan adalah sebesar Rp 88.310.864 dan Rp 46.850.614

masing-masing untuk tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal 31 Desember 2011 dan 2010.

15. BEBAN LAIN-LAIN

Beban lain-lain merupakan akun yang terdiri dari biaya untuk honorarium tenaga ahli, biaya broker, cetak,

transfer, administrasi bank, cetak pos dan lain-lain.

Beban lain-lain yang dibebankan dalam tahun berjalan adalah sebesar Rp 706.844.729 dan Rp 103.559.444

masing-masing untuk tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal 31 Desember 2011 dan 2010.

16. PERPAJAKAN

Rekonsiliasi antara kenaikan (penurunan) aset bersih dari aktivitas operasi sebelum pajak penghasilan menurut

laporan laba rugi komprehensif dengan kenaikan (penurunan) aset bersih dari aktivitas operasi kena pajak yang

dihitung oleh Reksa Dana untuk tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal 31 Desember 2011 dan 2010 adalah

sebagai berikut:

2011 2010

Kenaikan (penurunan) aset bersih dari aktivitas operasi

sebelum pajak penghasilan menurut laporan

laba rugi komprehensif ( 1.556.743.805) 9.358.615.358

Beda tetap:

Beban untuk menagih dan memelihara

penghasilan yang bukan objek pajak atau

pajaknya bersifat final 653.090.996 409.402.204



(Dalam Rupiah)

Grow -2- Prosper 32.q

16. PERPAJAKAN

2011 2010

Keuntungan (kerugian) yang belum direalisasikan

selama tahun berjalan 5.337.107.461 ( 4.035.469.696 )

Keuntungan (kerugian) yang telah direalisasikan

selama tahun berjalan ( 3.642.600.206 ) ( 5.156.081.477)

Pendapatan yang pajaknya bersifat final dan

bukan objek pajak:

Bunga obligasi

Bunga deposito ( 111.238.313 ) ( 876.712 )

Jasa giro ( 31.799.626 ) ( 32.744.871 )

Lain-lain - 59.091

Kenaikan aset bersih dari aktivitas operasi kena pajak 647.816.507 542.903.897

Kenaikan aset bersih dari aktivitas operasi kena pajak

(dibulatkan) 647.816.000 542.903.000

Pajak penghasilan tahun berjalan 161.954.000 135.725.750

Dikurangi pajak dibayar di muka 152.654.120 96.673.746

Kurang (lebih) bayar pajak penghasilan 9.299.880 39.052.004

Perusahaan di Indonesia secara umum pada tahun 2009 dikenakan tarif pajak 28% sedangkan untuk tahun

2010 perusahaan dikenakan tarif pajak 25%. Reksa Dana menyerahkan SPT Tahunan berdasarkan perhitungan

sendiri (self-assessment). Berdasarkan perubahan terakhir atas Undang-undang Ketentuan Umum Perpajakan

pada tahun 2007. Otoritas Pajak dapat menetapkan atau mengubah besarnya kewajiban pajak dalam waktu

lima tahun sejak tanggal terutangnya pajak. Peraturan peralihan atas Undang-undang tersebut menyatakan

bahwa kewajiban pajak untuk tahun fiskal 2007 dan sebelumnya dapat ditetapkan oleh Otoritas Pajak paling

lambat pada akhir tahun 2013. Ketentuan baru yang diberlakukan terhadap tahun pajak 2008 dan tahun-tahun

selanjutnya menentukan bahwa Direktorat Jenderal Pajak dapat menetapkan atau mengubah kewajiban pajak

tersebut dalam batas waktu lima tahun sejak saat terutangnya pajak.

17. SIFAT DAN TRANSAKSI HUBUNGAN BERELASI

Sifat Hubungan Istimewa

a. PT Corfina Capital adalah Manajer Investasi Reksa Dana.

b. Deutsche Bank A.G., Jakarta adalah Bank Kustodian Reksa Dana.

Dalam kegiatan operasionalnya Reksa Dana melakukan transaksi pembelian dan penjualan efek dengan pihak

berelasi. Transaksi-transaksi dengan pihak berelasi dilakukan dengan persyaratan dan kondisi normal

sebagaimana hanya bila dilakukan dengan pihak ketiga.

Transaksi-transaksi tersebut antara lain:

a. Tidak ada transaksi penjualan yang dilakukan melalui PT Corfina Capital selama tahun 2011 dan 2010.

b. Tidak ada transaksi pembelian yang dilakukan melalui PT Corfina Capital selama tahun 2011 dan 2010.

c. Saldo dan transaksi Reksa Dana dengan Manajer Investasi dan Bank Kustodian pada tahun 2011 dan 2010

adalah sebagai berikut:



(Dalam Rupiah)

Grow -2- Prosper 32.r

17. SIFAT DAN TRANSAKSI HUBUNGAN BERELASI (Lanjutan)

2011

Manajer Investasi Kustodian

Laporan Posisi keuangan :

Bank - 2.713.596.958

Biaya masih harus dibayar 53.942.780 8.271.226

Laporan laba rugi komprehensif:

Beban investasi 575.940.407 88.310.864

2010

Manajer Investasi Kustodian

Laporan Posisi keuangan :

Bank - 1.193.798.117

Biaya masih harus dibayar 48.158.701 7.384.334

Laporan laba rugi komprehensif:

Beban investasi 305.547.485 46.850.614

18. INFORMASI SEGMEN USAHA

Segmen usaha Reksa Dana dibagi berdasarkan jenis portofolio efek yakni instrumen pasar uang, efek utang

dan lain-lain. Klasifikasi tersebut menjadi dasar pelaporan informasi segmen Reksa Dana.

Laporan laba rugi komprehensif

2011

Instrumen Efek Efek

Pasar Uang Utang Ekuitas Lain-lain Jumlah

Pendapatan investasi

Pendapatan bunga 111.238.313 - - 31.799.626 143.037.939

Pendapatan dividen - - 740.340.608 - 740.340.608

Jumlah Pendapatan Investasi 111.238.313 - 740.340.608 31.799.626 883.378.547

Beban Investasi ( 172.653.509 ) - ( 1.149.086.141 ) ( 49.356.350 ) ( 1.371.096.000 )

Keuntungan (kerugian)

investasi yang telah

dan belum direalisasi


telah direalisasi - - 4.268.081.109 - 4.268.081.109

Keuntungan (kerugian) investasi yang

belum direalisasi - - ( 5.337.107.461 ) - ( 5.337.107.461 )

Jumlah keuntungan (kerugian)

investasi yang telah dan belum direalisasi

– bersih - - ( 1.069.026.352 ) - ( 1.069.026.352 )

Kenaikan (penurunan) aset bersih dari

kegiatan operasi sebelum pajak

penghasilan – bersih ( 61.415.196 ) - ( 1.477.771.885 ) ( 17.556.724 ) ( 1.556.743.805 )

Pajak penghasilan ( 190.561.588 )

Penurunan aset bersih dari

kegiatan operasi ( 1.747.305.393 )



(Dalam Rupiah)

Grow -2- Prosper 32.s

18. INFORMASI SEGMEN USAHA (Lanjutan)

Laporan Posisi keuangan

2011

Instrumen Efek Efek


Aset Aset segmen 3.029.403.413 - 33.893.348.716 - 36.922.752.129

Aset yang tidak

dialokasikan - - - 2.713.596.958 2.713.596.958

Jumlah Aset 3.029.403.413 - 33.893.348.716 2.713.596.958 39.636.349.087

Liabilitas

Liabilitas segmen - - 1.147.017.900 - 1.147.017.900

Liabilitas yang tidak dialokasikan - - - 90.313.596 90.313.596

Jumlah Liabilitas - - 1.147.017.900 90.313.596 1.237.331.496

Laporan laba rugi komprehensif

2010

Instrumen Efek Efek

Pasar Uang Hutang Ekuitas Lain-lain Jumlah

Pendapatan investasi

Pendapatan bunga 876.712 - - 32.744.871 33.621.583

Pendapatan dividen - - 566.308.712 384.328 566.693.040

Jumlah Pendapatan Investasi 876.712 - - 33.129.199 600.314.623

Beban Investasi ( 40.730 ) - ( 454.377.723 ) ( 1.539.090 ) ( 455.957.542 )

Keuntungan (kerugian)

investasi yang telah dan belum direalisasi


telah direalisasi - - 5.178.788.581 5.178.788.581


belum direalisasi - - 4.035.469.696 - 4.035.469.696

Jumlah keuntungan

investasi yang telah

dan belum direalisasi

– bersih - - 9.214.258.277 - 9.214.258.277

Kenaikan aset bersih dari

kegiatan operasi

sebelum pajak

penghasilan – bersih 835.982 - 9.326.189.266 31.590.109 9.358.615.358

Pajak penghasilan ( 142.450.066 )

Kenaikan aset bersih dari

kegiatan operasi 9.216.165.292



(Dalam Rupiah)

Grow -2- Prosper 32.t

Laporan Posisi keuangan

2010

Instrumen Efek Efek


Aset Aset segmen 2.000.701.370 - 33.860.901.000 - 35.861.602.370

Aset yang tidak

dialokasikan - - - 1.206.394.055 1.206.394.055

Jumlah Aset 2.000.701.370 - 33.860.901.000 1.206.394.055 37.067.996.425

Liabilitas Liabilitas segmen - - 775.452.250 - 775.452.250

Liabilitas yang tidak

dialokasikan - - - 138.008.670 138.008.670

Jumlah Liabilitas - - 775.452.250 138.008.670 913.460.920

19. IKHTISAR PEMBELIAN DAN PENJUALAN PORTOFOLIO EFEK

2011

Pembelian Penjualan

Nama Efek Nilai nominal Harga beli Nilai nominal Harga jual

Saham

Adaro Energy Tbk. 500.000 1.133.738.750 832.000 1.907.476.480

Adhi Karya Tbk. 500.000 340.748.000 4.000 2.312.576

Alam Sutra Realty Tbk. 500.000 210.462.000 500.000 183.909.600

Alumindo Light Metal Industry Tbk. 100.000 124.272.800 99.000 134.189.216

Aneka Kimia Raya Tbk. - - 50.000 84.229.600

Aneka Tambang Tbk. 1.304.000 2.495.778.660 554.000 1.216.923.343

Arwana Citramulia Tbk. 2.191.000 838.475.597 2.191.000 765.198.503

Asahimas Flat Glass Tbk. 12.500 82.806.775 12.500 105.586.040

Astra Agro Lestari Tbk. 40.000 863.896.400 42.500 982.097.200

Astra Graphia Tbk. 1.511.000 1.055.993.090 1.511.000 1.301.990.256

Astra International Tbk. 119.500 7.715.110.985 164.500 10.915.408.560

Bakrie Sumatera Plantation Tbk. 750.000 243.033.500 469.500 135.719.304

Bakrieland Development Tbk. 4.000.000 598.313.400 5.000.000 555.930.312

Bank Bukopin Tbk. 1.500.000 1.067.343.000 2.833.000 1.845.505.424

Bank Central Asia Tbk. 303.500 2.301.477.135 506.500 3.974.764.920

Bank Danamon Indonesia Tbk. - - 34.000 221.987.360

Bank Jabar Banten Tbk. 1.150.000 1.342.446.900 900.000 958.423.200

Bank Mandiri Tbk. 625.000 4.081.459.500 780.000 5.000.198.000

Bank Negara Indonesia Tbk. 1.551.500 5.782.180.372 1.524.500 5.499.420.360

Bank Rakyat Indonesia Tbk. 484.000 2.986.004.790 411.500 2.453.888.579

Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk. 350.000 377.829.400 350.000 452.048.800

Berau Coal Energy Tbk. - - 1.500 605.556

Berlian Laju Tanker Tbk. 5.996.500 2.098.594.273 8.144.000 2.239.018.141

Berlina Tbk. - - 6.000 11.089.400

Bhakti Investama Tbk. 8.326.500 2.020.718.321 5.578.000 1.455.746.636

Borneo Lumbung Energi & Metal Tbk. 450.000 509.618.700 450.000 491.920.800

Buana Finance Tbk. 818.000 464.770.250 792.000 426.391.168

Bumi Resources Minerals Tbk. 826.000 619.119.072 - -

Bumi Resources Tbk. 1.504.500 4.180.401.694 2.065.000 5.302.726.799

Bumi Serpong Damai Tbk. 1.250.000 1.189.110.300 1.250.000 1.153.546.800

Bw Plantation Tbk. 2.500 2.881.325 5.000 5.731.600

Central Korporindo Internasional Tbk. 910.000 142.382.554 910.000 106.129.296

Charoen Phokphand Indonesia Tbk. 1.167.000 2.427.754.335 800.000 1.610.330.400

Ciputra Development Tbk. 1.300.000 710.058.700 1.050.000 540.016.400



(Dalam Rupiah)

Grow -2- Prosper 32.u

19. IKHTISAR PEMBELIAN DAN PENJUALAN PORTOFOLIO EFEK (Lanjutan)

2011

Pembelian Penjualan


Ciputra Property Tbk. 356.000 157.515.774 2.177.500 909.991.179

Ciputra Surya Tbk. 125.000 94.206.800 - -

Citra Marga Nusa Phala Tbk. 2.300.500 2.935.503.932 2.000.500 2.926.500.136

Clipan Finance Indonesia Tbk. 1.326.500 1.029.289.466 200.000 109.648.000

Colorpak Indonesia Tbk. 1.571.500 637.574.586 1.571.500 987.455.000

Dharma Henwa Tbk. 4.050.000 469.580.810 4.050.000 486.837.120

Delta Dunia Makmur Tbk. 2.810.000 2.104.920.660 950.000 576.150.400

Ekadharma Tape Industries Tbk. 1.607.500 579.760.173 1.607.500 708.243.851

Energi Mega Persada Tbk. 15.702.000 3.002.546.101 15.702.000 2.689.450.131

Gajah Tunggal Tbk. 300.000 835.584.251 300.000 821.114.000

Garuda Indonesia (Persero) Tbk. 2.668.500 2.021.114.392 2.668.500 1.336.661.451

Global Mediacom Tbk. 1.190.500 1.011.375.141 600.000 495.783.400

Gozco Plantations Tbk. 500.000 207.956.500 - -

Gudang Garam Tbk. 30.000 1.288.979.530 30.000 1.425.249.560

Holcim Indonesia Tbk.

(d/h Semen Cibinong Tbk.) - - 50.000 107.156.000

Indika Energy Tbk. - - 150.000 624.246.000

Indo Tambangraya Megah Tbk. 30.000 1.308.622.650 44.500 1.992.702.880

Indocement Tunggal Prakarsa Tbk. 35.000 420.422.900 50.000 746.603.200

Indofood CBP Sukses Makmur Tbk. - - 100.000 535.780.000

Indofood Sukses Makmur Tbk. 677.000 3.547.337.010 450.000 2.212.896.000

Indomobil Sukses Internasional Tbk. 40.000 400.378.900 40.000 422.892.400

Indopoly Swakarsa Industri Tbk. - - 1.600.000 328.944.000

Indorama Sintetis Tbk. 433.000 1.635.525.994 420.000 930.699.700

Indospring Tbk. 32.500 106.709.244 32.500 118.993.000

Indosat Tbk. - - 50.000 264.152.000

International Nickel Indonesia Tbk. 150.000 488.572.500 250.000 968.142.000

Japfa Comfeed Tbk. 516.500 2.126.217.411 411.000 1.859.306.120

Jasa Marga (Persero)Tbk. 234.500 864.547.830 50.000 169.456.000

Kalbe Farma Tbk. 115.000 400.629.450 - -

Kawasan Industri Jababeka Tbk. 3.251.000 623.773.289 2.500.000 408.688.000

Kimia Farma Tbk. 100.000 20.545.100 100.000 32.894.400

Krakatau Steel (Persero) Tbk. 1.500.000 1.385.541.500 750.000 742.616.000

Lautan Luas Tbk. 1.291.500 1.200.400.084 1.291.500 1.352.807.120

Lippo Cikarang Tbk. 215.000 139.205.580 702.000 624.569.960

Lippo Karawaci Tbk. 1.250.000 824.309.500 1.250.000 897.120.000

Medco Energi Internasional Tbk. 377.500 862.518.375 210.000 539.891.800

Media Nusantara Citra Tbk. 1.125.000 1.264.776.400 1.125.000 1.499.685.600

Metrodata Electronic Tbk. 100.000 12.226.840 300.000 37.679.040

Metropolitan Land Tbk. 902.000 218.644.800 902.000 208.844.552

Modern Land Realty Tbk. 4.202.500 1.283.918.421 3.650.000 944.864.227

Multi Indocitra Tbk. 971.000 412.505.520 1.296.000 702.235.632

Multistrada Arah Sarana Tbk. - - 2.000 986.832

Panin Insurance Tbk. 320.000 172.628.950 485.000 284.536.360

Paninbank Tbk. 250.000 228.000.500 55.000 33.990.880

Panin Life Tbk. - - 2.500 254.184

Panin Sekuritas Tbk. - - 20.000 22.821.736

Pelat Timah Nusantara Tbk. - - 425.500 186.620.896

Pembangunan Jaya Ancol Tbk. - - 87.500 70.603.344

Perusahaan Gas Negara (Persero) Tbk. 1.553.000 4.450.457.013 1.928.000 5.865.270.880

Polychem Indonesia Tbk.

(d/h Andayani Megah Tbk.) 1.180.000 713.020.201 1.180.000 1.097.676.160

PP London Sumatra Indonesia Tbk. 517.000 1.085.014.292 75.000 141.794.800

Salim Ivomas Pratama Tbk. 417.000 481.186.000 300.000 382.771.200



(Dalam Rupiah)

Grow -2- Prosper 32.v


2011

Pembelian Penjualan


Sampoerna Agro Tbk. 175.000 536.177.000 150.000 542.010.000

Selamat Sempurna Tbk. 38.000 48.992.547 153.000 195.108.647

Semen Gresik Tbk. 275.000 2.293.785.250 370.000 3.377.158.400

Sentul City Tbk. (d/h Bukit Sentul Tbk.) 2.500.000 638.902.500 2.750.000 703.990.000

Smart Corporation Tbk. - - 20.000 138.555.200

Tambang Batubara Bukit Asam Tbk. 170.000 2.845.746.900 112.000 1.978.747.680

Tambang Timah Tbk. - - 150.000 358.848.000

Telekomunikasi Indonesia Tbk. 462.500 3.435.666.875 355.000 2.535.111.600

Tiga Pilar Sejahtera Tbk. 1.412.000 745.696.932 1.200.000 655.396.000

Tempo Scan Pasific Tbk. - - 37.000 77.451.360

Titan Kimia Nusantara Tbk. - - 124.500 23.148.687

Tjiwi Kimia Tbk. - - 49.500 95.119.640

Total Bangun Persada Tbk. 500.000 124.773.900 500.000 127.590.400

Tunas Baru Lampung Tbk. 2.301.000 1.555.569.741 1.752.000 1.091.191.976

Unilever Indonesia Tbk. 55.000 864.146.950 70.000 1.185.942.800

United Tractor Tbk. 89.000 1.965.715.080 124.500 3.007.719.400

Wijaya Karya Tbk. - - 251.500 167.965.784

Wintermar Offshore Marine Tbk. 350.000 122.268.400 2.358.500 797.165.880

Clipan Finance Indonesia Tbk. - Rights V 596.500 - 596.500 11.891.824

Right II Moderland Realty Ltd Tbk. 580.125 - - -

Waran Seri I Wintermar Offshore Marine Tbk. - - 250.000 8.730.750

Jumlah saham 105.871.125 106.237.767.023 105.387.500 109.953.581.788

2010

Pembelian Penjualan


Saham

Adaro Energy Tbk. 1.177.000 2.239.992.165 1.350.000 2.717.526.000

Adhi Karya Tbk. 727.000 487.620.410 500.000 459.275.600

Akasha Wira International Tbk. 50.000 40.589.100 50.000 42.364.000

Alam Sutra Realty Tbk. 501.000 85.797.340 1.501.000 205.031.791

Aneka Kimia Raya Tbk. 150.000 190.418.000 100.000 101.175.200

Aneka Tambang Tbk. 575.000 1.222.057.625 425.000 952.566.999

Asahimas Flat Glass Tbk. 424.000 1.358.156.387 424.000 1.788.358.878

Astra Agro Lestari Tbk. 42.500 932.547.100 5.000 122.855.600

Astra Graphia Tbk. - - 15.000 5.158.440

Astra International Tbk. 57.500 2.997.830.750 12.500 597.457.000

Bakrie Sumatera Plantation Tbk. 712.000 270.609.034 919.500 339.024.139

Bakrie Telecom Tbk. 1.000.000 163.358.600 1.000.000 134.867.040

Bakrieland Development Tbk. 2.000.000 415.411.900 1.003.000 205.091.600

Bank Agroniaga Tbk. 750.000 109.239.800 750.000 114.382.800

Bank Bukopin Tbk. 1.856.000 1.254.203.190 1.106.000 694.171.520

Bank Central Asia Tbk. 152.000 811.844.637 50.000 328.944.000

Bank Danamon Indonesia Tbk. 150.000 811.782.000 166.000 945.788.760

Bank Internasional Indonesia Tbk. 150.000 47.604.500 150.000 91.207.200

Bank Jabar Banten Tbk. 1.651.500 1.934.526.616 1.400.000 1.803.709.600

Bank Mandiri Tbk. 203.500 1.218.549.926 175.000 1.030.442.000

Bank Negara Indonesia Tbk. 1.420.500 4.514.040.250 850.000 2.951.773.999

Bank Rakyat Indonesia Tbk. 134.000 1.193.369.650 45.500 451.276.280

Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk. 250.000 418.418.500 875.000 1.016.486.800

Berau Coal Energy Tbk. 3.821.500 1.543.885.999 3.820.000 1.751.576.960



(Dalam Rupiah)

Grow -2- Prosper 32.w


2010

Pembelian Penjualan


Berlian Laju Tanker Tbk. 5.771.500 1.528.462.736 3.251.000 1.019.836.048

Berlina Tbk. 271.000 228.190.916 261.000 299.468.624

Bhakti Investama Tbk. 401.500 222.423.257 400.000 182.464.240

Bisi International Tbk. 50.000 75.460.649 50.000 72.392.600

Bumi Resources Tbk. 1.535.000 3.260.570.007 975.000 1.884.450.400

Bumi Serpong Damai Tbk. 655.500 495.693.131 655.500 521.171.896

Charoen Phokphand Indonesia Tbk. 571.000 1.734.282.044 541.000 2.062.802.840

BW Plantation Tbk. 902.500 613.084.800 1.300.500 815.188.024

Ciputra Development Tbk. 500.000 215.473.000 500.000 184.408.000

Ciputra Property Tbk. 1.987.000 787.879.530 - -

Ciputra Surya Tbk. 550.000 313.688.600 550.000 339.908.800

Citra Marga Nusa Phala Tbk. 596.000 672.230.660 346.000 499.715.776

Clipan Finance Indonesia Tbk. 1.402.000 583.150.100 1.202.000 664.377.168

Cowell Development Tbk. 248.500 33.026.999 248.500 33.812.453

Dharma Henwa Tbk. 300.000 30.000.000 1.050.000 105.710.640

Delta Dunia Makmur Tbk. 300.000 390.858.000 300.000 409.186.400

Elnusa Tbk. 250.000 142.813.500 1.145.000 478.364.320

Gajah Tunggal Tbk. 350.000 506.111.000 500.000 600.322.800

Global Mediacom Tbk 2.519.500 823.537.808 2.519.500 713.285.160

Gozco Plantations Tbk. 1.251.500 435.593.703 1.125.000 440.336.400

Gudang Garam Tbk. - - 3.500 90.011.040

Harum Energy Tbk. 50.000 263.077.500 50.000 294.056.000

Holcim Indonesia Tbk.

d/h Semen Cibinong Tbk. 50.000 119.011.250 - -

Indah Kiat Pulp & Paper Tbk. 100.000 226.747.750 100.000 196.369.600

Indika Energy Tbk. 250.000 735.364.250 150.000 381.276.000

Indo Tambangraya Megah Tbk. 99.000 3.496.821.423 69.500 2.703.075.695

Indocement Tunggal Prakarsa Tbk. 57.500 913.630.575 42.500 720.686.400

Indofood CBP Sukses Makmur Tbk. 150.000 771.694.000 50.000 274.120.000

Indofood Sukses Makmur Tbk. 300.000 1.097.409.000 150.000 671.594.000

Indopoly Swakarsa Industri Tbk. 1.600.000 402.383.300 - -

Indosat Tbk. 100.000 503.605.500 50.000 294.056.000

INT'L Nikel Tbk. 497.000 2.049.473.945 397.000 1.806.226.520

Japfa Comfeed Tbk. 747.000 1.615.999.891 735.000 1.783.698.839

Jasa Marga (Persero)Tbk. - - 225.000 470.988.000

Kalbe Farma Tbk. 250.000 551.210.000 450.000 852.264.000

Kawasan Industri Jababeka Tbk. 2.750.000 259.820.350 2.599.500 265.185.682

Krakatau Steel (Persero) Tbk. 88.000 75.548.000 - -

Lippo Cikarang Tbk. 487.000 215.287.596 - -

Lippo Karawaci Tbk. 500.000 255.561.000 500.000 284.088.000

Medco Energi Internasional Tbk. 385.000 1.219.627.290 200.000 635.709.200

Media Nusantara Citra Tbk. 500.000 120.264.000 500.000 122.108.000

Metrodata Electronic Tbk. 200.000 25.856.760 - -

Modern Land Realty Tbk. 500.000 112.747.500 500.000 134.568.000

Multi Indocitra Tbk. 375.000 169.421.910 498.000 149.183.580

Multistrada Arah Sarana Tbk. 1.410.500 422.474.904 1.408.500 446.818.092

Panin Insurance Tbk. 165.000 94.256.910 - -

Panin Life Tbk. 2.500 513.628 - -

Panin Sekuritas Tbk. 170.000 131.478.621 150.000 176.229.256

Pelat Timah Nusantara Tbk. 754.000 232.294.927 1.331.500 350.766.444

Pembangunan Jaya Ancol Tbk. 37.500 31.368.860 - -

Perusahaan Gas Negara Tbk. 807.500 3.137.487.320 532.500 2.161.000.099

PP London Sumatra Indonesia Tbk. 50.000 384.594.250 50.000 453.544.000

PP Tbk. 300.000 219.481.800 300.000 218.299.200

Sampoerna Agro Tbk. 100.000 245.539.000 - -



(Dalam Rupiah)

Grow -2- Prosper 32.x


2010

Pembelian Penjualan


Selamat Sempurna Tbk. 465.000 446.630.430 350.000 341.902.400

Semen Gresik Tbk. 185.000 1.602.267.250 120.000 1.009.259.999

Sentul City Tbk. (d/h Bukit Sentul Tbk.) 1.000.000 154.338.800 750.000 105.162.400

Smart Corporation Tbk. 20.000 117.733.445 - -

Summarecon Agung Tbk. 150.000 150.330.000 150.000 133.072.800

Tambang Batubara Bikit Asam Tbk. 129.000 2.194.191.625 92.000 1.614.317.600

Tambang Timah Tbk. 525.000 1.282.189.625 375.000 939.484.000

Telekomunikasi Indonesia Tbk. 328.500 2.546.439.871 163.500 1.372.070.280

Tempo Scan Pasific Tbk. 194.000 238.488.522 157.000 226.791.935

Titan Kimia Nusantara Tbk.

d/h Fatrapolindo NI Tbk. 124.500 28.074.128 - -

Tjiwi Kimia Tbk. 213.000 712.864.860 149.000 491.721.440

Total Bangun Persada Tbk. 750.000 161.604.750 750.000 165.718.000

Tunas Baru Lampung Tbk. 752.000 291.419.716 250.000 93.450.000

Unilever Indonesia Tbk. 15.000 245.789.550 25.000 284.835.600

United Tractor Tbk. 37.500 698.282.850 32.500 573.907.600

Wijaya Karya Tbk. 1.057.500 758.840.785 806.000 527.187.584

Wintermar Offshore Marine Tbk. 2.508.500 962.356.270 500.000 159.488.000

Jumlah saham 60.654.500 70.046.279.406 49.325.000 54.152.006.080

20. IKHTISAR KEUANGAN SINGKAT REKSA DANA

Berikut ini adalah ikhtisar rasio-rasio keuangan Reksa Dana. Rasio-rasio ini dihitung berdasarkan Surat

Keputusan Ketua Bapepam No. KEP-99/PM/1996 tanggal 28 Mei 1996:

2011 2010

Kenaikan (penurunan) hasil investasi (%) ( 6,08 ) 42,21

Kenaikan (penurunan) hasil investasi setelah

memperhitungkan beban penjualan (%) ( 9,78 ) 36,60

Beban investasi (%) 3,68 1,97

Perputaran Portofolio 2,85 2,34

Persentase penghasilan kena pajak (%) ( 132,83 ) 376,08

Tujuan tabel tersebut adalah semata-mata untuk membantu memahami kinerja dari Reksa Dana selama periode

pelaporan dan seharusnya tidak dianggap sebagai indikasi bahwa kinerja masa mendatang akan sama dengan

kinerja masa lalu.

21. MANAJEMEN RISIKO KEUANGAN

Aset keuangan utama Reksa Dana meliputi bank, dan piutang. Reksa Dana juga mempunyai liabilitas

keuangan seperti biaya masih harus dibayar.

Kebijakan Reksa Dana adalah untuk tidak melakukan lindung nilai atas instrumen keuangannya. Risiko utama

dari instrumen keuangan Reksa Dana adalah risiko likuiditas.

Risiko Likuiditas

Reksa Dana mengelola profit likuiditasnya untuk membiayai kegiatan transaksi jual-beli efek.

Reksa Dana secara teratur mengevaluasi arus kas proyeksi dan aktual dan terus-menerus memantau kondisi

pasar keuangan untuk mengidentifikasi kesempatan dalam melakukan penggalangan dana.



(Dalam Rupiah)

Grow -2- Prosper 32.y

22. INSTRUMEN KEUANGAN

Instrumen keuangan yang disajikan dalam neraca dicatat sebesar nilai wajar atau biaya perolehan diamortisasi.

Jika tidak, maka disajikan sebesar jumlah tercatat sebagai salah ini adalah perkiraan yang wajar dari nilai wajar

atau nilai wajarnya tidak dapat diukur secara andal.

Nilai tercatat (berdasarkan nilai nosional) dari bank karena nilainya menggunakan harga pasar dan mayoritas

jangka pendek.

Klasifikasi instrumen keuangan:

31 Desember 2011

Nilai wajar Liabilitas

Pinjaman dan melalui diamortisasi

Piutang laba dan rugi biaya Jumlah

Aset keuangan Portofolio efek

Efek ekuitas 29.889.452.204 ( 1.124.460.064 ) - 28.764.992.140

Deposito 3.028.109.207 - - 3.028.109.207

Bank 2.713.596.958 - - 2.713.596.958

Piutang bunga 1.294.205 - - 1.294.205

Jumlah 35.632.452.574 ( 1.124.460.064 ) - 34.507.992.510

Liabilitas Keuangan Biaya masih harus dibayar 75.964.007 - - 75.964.007

31 Desember 2010

Nilai wajar Liabilitas

Pinjaman dan melalui diamortisasi

Piutang laba dan rugi biaya Jumlah

Aset keuangan

Portofolio efek

Efek ekuitas 29.648.253.603 4.212.647.397 - 33.860.901.000

Deposito 2.000.000.000 - - 2.000.000.000

Bank 1.193.798.117 - - 1.193.798.117

Piutang bunga 13.297.308 - - 13.297.308

Jumlah 32.855.349.028 4.212.647.397 - 37.067.996.425

Liabilitas Keuangan Biaya masih harus dibayar 66.543.035 - - 66.543.035



(Dalam Rupiah)

Grow -2- Prosper 32.z

23. REKLASIFIKASI AKUN

Akun berikut dalam laporan keuangan untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2010 telah

direklasifikasi kembali agar sesuai dengan penyajian akun-akun dalam laporan keuangan untuk tahun yang

berakhir pada tanggal 31 Desember 2011.

Dilaporkan Sebelumnya Setelah Direklasifikasikan Jumlah

Beban Investasi Pengelolaan investasi

Jasa kustodian

Beban Investasi Lain-lain

Lain-lain

30.554.748

4.685.061

24. PENYELESAIAN LAPORAN KEUANGAN

Manajemen PT Corfina Capital selaku Manajer Investasi dan Deutsche Bank AG selaku bank kustodian dari

Reksa Dana, bertanggung jawab atas penyusunan laporan keuangan yang telah diselesaikan pada tanggal

27 Februari 2012.

PEMBAHARUAN - Corfina · UNTUK DIPERHATIKAN GROW -2- PROSPER tidak termasuk instrumen investasi...

Documents

Transcript of PEMBAHARUAN - Corfina · UNTUK DIPERHATIKAN GROW -2- PROSPER tidak termasuk instrumen investasi...