1

HAL

BAB I ISTILAH DAN DEFINISI 2

BAB II KETERANGAN MENGENAI REKSA DANA 8SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH

BAB III MANAJER INVESTASI 15

BAB IV BANK KUSTODIAN 17

BAB V TUJUAN DAN KEBIJAKAN INVESTASI 18

BAB VI METODE PENGHITUNGAN NILAI PASAR WAJAR 22DARI EFEK DALAM PORTOFOLIO REKSA DANASYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH

BAB VII PERPAJAKAN 24

BAB VIII MANFAAT INVESTASI DAN FAKTOR-FAKTOR 25RISIKO YANG UTAMA

BAB IX ALOKASI BIAYA DAN IMBALAN JASA 27

BAB X HAK-HAK PEMEGANG UNIT PENYERTAAN 30

BAB XI PEMBUBARAN DAN LIKUIDASI 32

BAB XII LAPORAN KEUANGAN DAN LAPORAN AUDITOR 36INDEPENDEN

BAB XIII PERSYARATAN DAN TATA CARA PEMBELIAN 84UNIT PENYERTAAN

BAB XIV PERSYARATAN DAN TATA CARA PENJUALAN 88KEMBALI (PELUNASAN) UNIT PENYERTAAN

BAB XV PERSYARATAN DAN TATA CARA PENGALIHAN 92UNIT PENYERTAAN

BAB XVI SKEMA PEMBELIAN, PENJUALAN KEMBALI 95(PELUNASAN), DAN PENGALIHAN UNITPENYERTAAN REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBASPESONA SYARIAH

BAB XVII PENYEBARLUASAN PROSPEKTUS DAN FORMULIR 96PEMESANAN PEMBELIAN UNIT PENYERTAAN

DAFTAR ISI

2

BAB IISTILAH DAN DEFINISI

1.1. AFILIASI

Afiliasi adalah:

a. hubungan keluarga karena perkawinan dan keturunan sampaiderajat kedua, baik secara horisontal maupun vertikal;

b. hubungan antara satu pihak dengan pegawai, Direktur, atauKomisaris dari pihak tersebut;

c. hubungan antara 2 (dua) perusahaan dimana terdapat satu ataulebih anggota Direksi atau Komisaris yang sama;

d. hubungan antara perusahaan dengan suatu pihak, baik langsungmaupun tidak langsung, mengendalikan atau dikendalikan olehperusahaan tersebut;

e. hubungan antara 2 (dua) perusahaan yang dikendalikan baiklangsung maupun tidak langsung oleh pihak yang sama; atau

f. hubungan antara perusahaan dan pemegang saham utama.

1.2. BANK KUSTODIAN

Bank Kustodian adalah Bank Umum yang telah mendapat persetujuanBAPEPAM & LK untuk menyelenggarakan kegiatan usaha sebagaiKustodian, yaitu memberikan jasa penitipan Efek (termasuk PenitipanKolektif atas Efek yang dimiliki bersama oleh lebih dari satu Pihak yangkepentingannya diwakili oleh Kustodian) dan harta lain yang berkaitandengan Efek serta jasa lain, termasuk menerima dividen, dan hak-haklain, menyelesaikan transaksi Efek, dan mewakili pemegang rekeningyang menjadi nasabahnya.

1.3. BUKTI KEPEMILIKAN

Reksa Dana berbentuk Kontrak Investasi Kolektif menghimpun danadengan menerbitkan Unit Penyertaan kepada pemegang UnitPenyertaan.

Unit Penyertaan adalah satuan ukuran yang menunjukkan bagiankepentingan setiap pemegang unit penyertaan dalam portofolio investasikolektif. Dengan demikian Unit Penyertaan merupakan bukti kepesertaanpemegang Unit Penyertaan dalam Reksa Dana berbentuk KontrakInvestasi Kolektif. Bank Kustodian akan menerbitkan Surat KonfirmasiTransaksi Unit Penyertaan dan Laporan Bulanan Kepemilikan UnitPenyertaan yang berisi jumlah Unit Penyertaan yang dimiliki oleh masing-masing pemegang Unit Penyertaan sebagai bukti kepemilikan Unitpenyertaan Reksa Dana.

1.4. DAFTAR EFEK SYARIAH

Daftar Efek Syariah adalah Daftar Efek Syariah sesuai dengan PeraturanBAPEPAM & LK No. II.K.1 yang merupakan Lampiran Keputusan KetuaBAPEPAM & LK Nomor: Kep-208/BL/2012 tanggal 24 April 2012 tentangKriteria dan Penerbitan Daftar Efek Syariah (“Peraturan BAPEPAM &LK No.II K.1”) dan Keputusan Ketua BAPEPAM & LK No. Kep-635/BL/2012 tanggal 22 November 2012 tentang Daftar Efek Syariah besertapenambahan dan perubahan-perubahannya.

3

1.5. DEWAN PENGAWAS SYARIAH (DPS) PT BNPPARIBAS INVESTMENT PARTNERS

Dewan Pengawas Syariah (DPS) PT. BNP Paribas Investment Part-ners adalah dewan pengawas yang bertugas mengawasi kegiatanManajer Investasi dalam mengelola REKSA DANA SYARIAH BNPPARIBAS PESONA SYARIAH agar tetap sesuai dengan Prinsip-PrinsipSyariah di Pasar Modal. Penempatan Dewan Pengawas Syariah PTBNP Paribas Investment Partners adalah atas persetujuan DSN - MUI.

1.6. DSN-MUI

DSN-MUI adalah Dewan Syariah Nasional – Majelis Ulama Indonesia.

1.7. EFEK

Efek adalah surat berharga.

Sesuai dengan Peraturan BAPEPAM & LK No. IV.B.1 tentang PedomanPengelolaan Reksa Dana Berbentuk Kontrak Investasi Kolektif(“Peraturan BAPEPAM & LK No.IV.B.1”), Reksa Dana berbentuk KontrakInvestasi Kolektif hanya dapat melakukan pembelian dan penjualanatas:

a. Efek yang telah dijual dalam Penawaran Umum dan ataudiperdagangkan di Bursa Efek baik di dalam maupun di luar negeri;

b. Efek bersifat utang seperti surat berharga komersial (commercialpaper) dan Efek Beragun Aset yang sudah mendapat peringkatdari perusahaan pemeringkat Efek, Surat Utang Negara, dan atauEfek bersifat utang yang diterbitkan oleh lembaga internasionaldimana Pemerintah Indonesia menjadi salah satu anggotanya;

c. Instrumen pasar uang dalam negeri yang mempunyai jatuh tempokurang dari 1 (satu) tahun, meliputi Sertifikat Bank Indonesia, SuratBerharga Pasar Uang, Surat Pengakuan Hutang, Sertifikat Deposito,baik dalam rupiah maupun dalam mata uang asing;

d. Surat berharga komersial dalam negeri yang jatuh temponya dibawah 3 (tiga) tahun dan telah diperingkat oleh perusahaanpemeringkat Efek.

1.8. EFEK SYARIAH

Efek Syariah adalah Efek sebagaimana dimaksud dalam Undang-undangPasar Modal beserta seluruh perubahan dan peraturan pelaksanaannyayang akad maupun cara penerbitannya memenuhi Prinsip-prinsip Syariahdi Pasar Modal.

1.9. EFEKTIF

Efektif adalah terpenuhinya seluruh tata cara dan persyaratan PernyataanPendaftaran yang ditetapkan dalam Undang-undang Pasar Modal danPeraturan BAPEPAM & LK Nomor: IX.C.5 yang merupakan LampiranKeputusan Ketua BAPEPAM & LK Nomor: Kep-430/BL/2007 tanggal19 Desember 2007 tentang Pernyataan Pendaftaran Dalam RangkaPenawaran Umum Reksa Dana Berbentuk Kontrak Investasi Kolektif(“Peraturan BAPEPAM & LK No. IX.C.5”). Surat pernyataan efektifPernyataan Pendaftaran Dalam Rangka Penawaran Umum Reksa DanaBerbentuk Kontrak Investasi Kolektif akan dikeluarkan oleh BAPEPAM& LK.

4

1.10. FORMULIR PEMESANAN PEMBELIAN UNITPENYERTAAN

Formulir Pemesanan Pembelian Unit Penyertaan adalah formulir asliyang dipakai oleh calon pemegang Unit Penyertaan untuk membeliUnit Penyertaan yang diisi, ditandatangani dan diajukan oleh calonpemegang Unit Penyertaan kepada Manajer Investasi atau melalui AgenPenjual Efek REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAHsesuai tata cara yang berlaku di dalam Prospektus ini.

1.11. FORMULIR PENJUALAN KEMBALI UNITPENYERTAAN

Formulir Penjualan Kembali Unit Penyertaan adalah formulir asli yangdipakai oleh pemegang Unit Penyertaan untuk menjual kembali UnitPenyertaan yang dimilikinya yang diisi, ditandatangani dan diajukanoleh pemegang Unit Penyertaan kepada Manajer Investasi atau melaluiAgen Penjual Efek REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONASYARIAH sesuai tata cara yang berlaku di dalam Prospektus ini.

1.12. FORMULIR PENGALIHAN UNIT PENYERTAAN

Formulir Pengalihan Unit Penyertaan adalah formulir asli yang harusdiisi oleh pemegang Unit Penyertaan yang berisikan data dan informasitentang nama Reksa Dana yang akan dialihkan, jumlah Unit Penyertaanyang akan dialihkan dan nama Reksa Dana yang akan dibeli, yangdiisi, ditandatangani dan diajukan oleh pemegang Unit Penyertaankepada Manajer Investasi atau Agen Penjual Efek REKSA DANASYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH.

1.13. FORMULIR PROFIL PEMODAL

Formulir Profil Pemodal adalah formulir yang disyaratkan untuk diisioleh pemodal sebagaimana diharuskan oleh Peraturan Nomor: IV.D.2yang merupakan Lampiran Keputusan Ketua BAPEPAM & LK Nomor:Kep-20/PM/2004 tanggal 29 April 2004 tentang Profil Pemodal ReksaDana (“Peraturan BAPEPAM No.IV.D.2”), yang berisikan data daninformasi mengenai profil risiko pemodal REKSA DANA SYARIAH BNPPARIBAS PESONA SYARIAH sebelum melakukan pembelian UnitPenyertaan REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAHyang pertama kali di Manajer Investasi atau Agen Penjual Efek REKSADANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH.

1.14. HARI BURSA

Hari Bursa adalah hari diselenggarakannya perdagangan Efek di BursaEfek, yaitu Senin sampai dengan Jumat, kecuali hari tersebut merupakanhari libur nasional atau dinyatakan sebagai hari libur oleh Bursa Efek.

1.15. HARI KERJA

Hari Kerja adalah hari Senin sampai dengan hari Jumat, kecuali harilibur nasional yang ditetapkan oleh Pemerintah Republik Indonesia.

1.16. KONTRAK INVESTASI KOLEKTIF

Kontrak Investasi Kolektif adalah kontrak antara Manajer Investasi danBank Kustodian yang mengikat pemegang Unit Penyertaan, dimanaManajer Investasi diberi wewenang untuk mengelola portofolio investasikolektif dan Bank Kustodian diberi wewenang untuk melaksanakanpenitipan kolektif.

5

1.17. LAPORAN BULANAN KEPEMILIKAN UNITPENYERTAAN

Laporan Bulanan Kepemilikan Unit Penyertaan adalah laporan yangakan diterbitkan dan disampaikan oleh Bank Kustodian kepadaPemegang Unit Penyertaan selambat-lambatnya pada hari ke-12 (keduabelas) bulan berikut yang memuat sekurang-kurangnya (a) nama, alamat,judul akun, dan nomor akun dari Pemegang Unit Penyertaan, (b) NilaiAktiva Bersih per Unit Penyertaan pada akhir bulan, (c) Jumlah UnitPenyertaan yang dimiliki oleh Pemegang Unit Penyertaan, (d) Totalnilai Unit Penyertaan yang dimiliki oleh Pemegang Unit Penyertaan,(e) tanggal setiap pembagian uang tunai (jika ada), (f) rincian dariportofolio yang dimiliki, dan (g) Informasi bahwa tidak terdapat mutasi(pembelian dan/atau penjualan kembali Unit Penyertaan) atas UnitPenyertaan yang dimiliki oleh Pemegang Unit Penyertaan pada bulansebelumnya.

Apabila pada bulan sebelumnya terdapat mutasi (pembelian dan/ataupenjualan kembali) atas jumlah Unit Penyertaan yang dimiliki olehPemegang Unit Penyertaan, maka Laporan Bulanan Kepemilikan UnitPenyertaan akan memuat tambahan informasi mengenai (a) jumlahUnit Penyertaan yang dimiliki pada awal periode, (b) tanggal, Nilai AktivaBersih dan jumlah Unit Penyertaan yang dibeli atau dijual kembali(dilunasi) pada setiap transaksi selama periode, dan (c) rincian statuspajak dari penghasilan yang diperoleh Pemegang Unit Penyertaanselama periode tertentu dengan tetap memperhatikan kategoripenghasilan dan beban (jika ada) sebagaimana dimaksud dalamPeraturan Bapepam Nomor X.D.1. yang merupakan Lampiran KeputusanKetua BAPEPAM No. Kep-06/PM/2004 tanggal 9 Februari 2004 tentangLaporan Reksa Dana (“Peraturan BAPEPAM Nomor X.D.1”).

1.18. MANAJER INVESTASI

Manajer Investasi adalah Pihak yang kegiatan usahanya mengelolaPortofolio Efek untuk para nasabahnya atau mengelola portofolio investasikolektif untuk sekelompok nasabah.

1.19. NILAI AKTIVA BERSIH (NAB)

NAB adalah nilai pasar yang wajar dari suatu Efek dan kekayaan laindari Reksa Dana dikurangi seluruh kewajibannya.

Metode Penghitungan NAB Reksa Dana harus dilakukan sesuai denganPeraturan BAPEPAM & LK No. IV.C.2, Lampiran Keputusan KetuaBAPEPAM & LK No. Kep-367/BL/2012 tanggal 9 Juli 2012 tentang NilaiPasar Wajar Dari Efek Dalam Portofolio Reksa Dana (”PeraturanBAPEPAM & LK No. IV.C.2.”), dimana perhitungan NAB wajibmenggunakan Nilai Pasar Wajar yang ditentukan oleh Manajer Investasi.

NAB Reksa Dana dihitung dan diumumkan setiap Hari Bursa.

1.20. OJK

OJK adalah Otoritas Jasa Keuangan Republik Indonesia. Sebelumnyadikenal sebagai Badan Pengawas Pasar Modal dan Lembaga Keuangan(BAPEPAM & LK). Terminologi OJK di dalam Prospektus ini juga akanmengacu kepada terminologi BAPEPAM & LK (termasuk peraturan-peraturan yang diterbitkan BAPEPAM & LK sebelum 31 Desember 2012).

6

1.21. PENGALIHAN UNIT PENYERTAAN

Pengalihan Unit Penyertaan adalah pengalihan investasi dari UnitPenyertaan REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAHyang dimiliki oleh Pemegang Unit Penyertaan REKSA DANA SYARIAHBNP PARIBAS PESONA SYARIAH ke dalam Unit Penyertaan ReksaDana lain yang dikelola oleh Manajer Investasi dengan syarat danketentuan sebagaimana diatur dalam Bab XV Prospektus ini.

1.22. PENAWARAN UMUM

Penawaran Umum adalah kegiatan penawaran Unit Penyertaan REKSADANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH yang dilakukanoleh Manajer Investasi untuk menjual Unit Penyertaan kepada masyarakatberdasarkan tata cara yang diatur dalam Undang-undang Pasar Modalbeserta seluruh perubahan dan peraturan pelaksanaannya dan KontrakInvestasi Kolektif.

1.23. PERNYATAAN PENDAFTARAN

Pernyataan Pendaftaran adalah dokumen yang wajib disampaikan olehManajer Investasi kepada BAPEPAM & LK dalam rangka PenawaranUmum Reksa Dana Berbentuk Kontrak Investasi Kolektif yang ditetapkandalam Undang-undang Pasar Modal dan Peraturan BAPEPAM & LKNomor : IX.C.5.

1.24. PORTOFOLIO EFEK

Portofolio Efek adalah kumpulan Efek yang merupakan kekayaan REKSADANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH

1.25. PRINSIP-PRINSIP SYARIAH DI PASAR MODAL

Prinsip-prinsip Syariah di Pasar Modal adalah Prinsip-prinsip hukumIslam dalam kegiatan di bidang Pasar Modal berdasarkan fatwa DewanSyariah Nasional Majelis Ulama Indonesia (DSN-MUI), sebagaimanadimaksud dalam Peraturan BAPEPAM & LK No: IX.A.13 yang merupakanLampiran Keputusan BAPEPAM & LK Nomor: Kep-181/BL/2009 tanggal30 Juni 2009 tentang Penerbitan Efek Syariah dan/atau PeraturanBEPEPAM & LK lain yang didasarkan pada fatwa DSN-MUI (selanjutnyadisebut sebagai “Peraturan BAPEPAM & LK No IX.A.13”).

1.26. PROSPEKTUS

Prospektus adalah setiap pernyataan yang dicetak atau informasi tertulisyang digunakan untuk Penawaran Umum Reksa Dana dengan tujuanpemodal membeli Unit Penyertaan Reksa Dana, kecuali pernyataanatau informasi yang berdasarkan peraturan BAPEPAM & LK yangdinyatakan bukan sebagai Prospektus.

1.27. REKENING SOSIAL

Rekening Sosial adalah rekening khusus untuk membukukan danmenyimpan dana hasil dari Pembersihan Hasil Investasi yang akandigunakan untuk keperluan dana sosial berdasarkan kebijakan ManajerInvestasi dengan petunjuk dan persetujuan DPS.

7

1.28. REKSA DANA

Reksa Dana adalah wadah yang dipergunakan untuk menghimpun danadari masyarakat pemodal untuk selanjutnya diinvestasikan dalamPortofolio Efek oleh Manajer Investasi. Sesuai Undang-undang Nomor8 tahun 1995 tentang Pasar Modal, Reksa Dana dapat berbentukPerseroan Tertutup atau Terbuka dan Kontrak Investasi Kolektif. Bentukhukum Reksa Dana yang ditawarkan dalam Prospektus ini adalah KontrakInvestasi Kolektif.

1.29. SELISIH PENDAPATAN/KEKURANGAN BAGI HASIL

Selisih Pendapatan/Kekurangan Bagi Hasil adalah kelebihan ataupunkekurangan yang disebabkan dari selisih lebih atau kurang atas bagihasil yang sesungguhnya dengan bagi hasil yang diakibatkan olehpenggunaan indikasi dalam penilaian portofolio Efek terhadap investasiREKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH.

1.30. SURAT KONFIRMASI TRANSAKSI UNITPENYERTAAN

Surat Konfirmasi Transaksi Unit Penyertaan adalah surat yangmengkonfirmasikan telah dilaksanakannya instruksi pembelian dan/ataupenjualan kembali dan/atau pengalihan Unit Penyertaan oleh pemegangUnit Penyertaan dan/atau menunjukkan jumlah Unit Penyertaan yangdimiliki oleh pemegang Unit Penyertaan dan berlaku sebagai buktikepemilikan dalam REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONASYARIAH. Surat Konfirmasi Transaksi Unit Penyertaan akan diterbitkandan/atau dikirimkan oleh Bank Kustodian paling lambat 7 (tujuh) HariBursa setelah (i) aplikasi pembelian Unit Penyertaan REKSA DANASYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH dari Pemegang UnitPenyertaan telah lengkap dan diterima dengan baik oleh ManajerInvestasi atau Agen Penjual Efek REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBASPESONA SYARIAH dan pembayaran diterima dengan baik oleh BankKustodian (in good fund and in complete application), (ii) aplikasipenjualan kembali Unit Penyertaan REKSA DANA SYARIAH BNPPARIBAS PESONA SYARIAH dari Pemegang Unit Penyertaan telahlengkap dan diterima dengan baik oleh Manajer Investasi atau AgenPenjual Efek REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH(in complete application); (iii) aplikasi pengalihan Unit Penyertaan REKSADANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH dari PemegangUnit Penyertaan telah lengkap dan diterima dengan baik (in completeapplication) oleh Manajer Investasi atau Agen Penjual Efek REKSADANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH.

1.31. UNDANG-UNDANG PASAR MODAL

Undang-undang Pasar Modal adalah Undang-undang No. 8 tahun 1995tentang Pasar Modal beserta peraturan pelaksanaan dan seluruhperubahannya.

8

2.1. PEMBENTUKAN REKSA DANA SYARIAH BNPPARIBAS PESONA SYARIAH

REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH adalahReksa Dana berbentuk Kontrak Investasi Kolektif sebagaimana termaktubdalam akta Kontrak Investasi Kolektif REKSA DANA SYARIAH FORTISPESONA SYARIAH No. 21, tanggal 22 Maret 2007 sebagaimana telahdiubah dengan akta Pengubahan I Kontrak Investasi Kolektif No. 34tertanggal 24 April 2007, keduanya dibuat di hadapan Imas Fatimah,SH., semasa menjabat sebagai notaris di Jakarta, akta Pengubahan IIdan Pernyataan Kembali Kontrak Investasi Kolektif No.12, tanggal 3April 2008 dibuat di hadapan Sutjipto, S.H., pada waktu itu Notaris diJakarta, akta Addendum III dan Pernyataan Kembali Kontrak InvestasiKolektif No. 11 tanggal 28 September 2010, akta Addendum IV KontrakInvestasi Kolektif No. 21 tanggal 27 Maret 2012, dan terakhir diubahdengan Addendum V Kontrak Investasi Kolektif No. 03 tanggal 9 No-vember 2012 ketiganya dibuat di hadapan Andalia Farida, SH., M.H.,Notaris di Jakarta antara PT. BNP Paribas Investment Partners (dahuluPT Fortis Investments) sebagai Manajer Investasi dan The Hongkongand Shanghai Banking Corporation Limited, Cabang Jakarta sebagaiBank Kustodian.

2.2. PENAWARAN UMUM

PT. BNP Paribas Investment Partners sebagai Manajer Investasimelakukan Penawaran Umum atas Unit Penyertaan REKSA DANASYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH secara terus-menerushingga mencapai jumlah 2.000.000.000 (dua miliar) Unit Penyertaan.Setelah itu Manajer Investasi dapat menambah jumlah Unit Penyertaandengan melakukan perubahan Kontrak Investasi Kolektif sesuai denganketentuan perundang-undangan yang berlaku.

Setiap Unit Penyertaan REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBASPESONA SYARIAH ditawarkan dengan harga sama dengan Nilai AktivaBersih awal yaitu sebesar Rp. 1.000,- (seribu Rupiah) pada hari pertamaPenawaran Umum. Selanjutnya harga pembelian setiap Unit PenyertaanREKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH ditetapkanberdasarkan Nilai Aktiva Bersih REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBASPESONA SYARIAH yang ditetapkan pada akhir Hari Bursa yangbersangkutan.

2.3. PENEMPATAN DANA AWAL

Dalam rangka Penawaran Umum Unit Penyertaan REKSA DANASYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH, telah ditempatkan danaawal sebanyak 5.000.000 (lima juta) Unit Penyertaan dengan nilaiseluruhnya Rp 5.000.000.000,- (lima miliar Rupiah) dengan perinciansebagai berikut:

No. Pihak Yang Telah Jumlah Unit JumlahMenempatkan Dana Awal Penyertaan (Rupiah)

1. PT BNP Paribas Investment 5.000.000 5.000.000.000Partners (dahuluPT Fortis Investments)

Total 5.000.000 5.000.000.000

BAB IIKETERANGAN MENGENAI REKSA DANA SYARIAH

BNP PARIBAS PESONA SYARIAH

9

2.4. IKHTISAR LAPORAN KEUANGAN

Berikut ini adalah ikhtisar laporan keuangan REKSA DANA SYARIAHBNP PARIBAS PESONA SYARIAH periode 31 Desember 2012 dan2011 yang telah diperiksa oleh Akuntan Publik Mulyamin Sensi Suryanto& Lianny.

REKSA DANA SYARIAHBNP PARIBAS PESONA SYARIAH

2012 2011

Jumlah hasil investasi (%) 18,04 3,51

Hasil investasi setelahmemperhitungkan beban 14,55 1,98pemasaran (%)

Beban Operasi (%) 2,83 2,80

Perputaran portofolio 0,07 0,51

Penghasilan kena pajak (%) 12,67 38,18

2.5. PENGELOLA REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBASPESONA SYARIAH

PT BNP Paribas Investment Partners sebagai Manajer Investasi didukungoleh tenaga profesional yang terdiri dari Komite Investasi dan TimPengelola Investasi.

a. Komite Investasi

Komite Investasi terdiri dari Komisaris dan Direksi yang mengawasikegiatan perusahaan serta mengawasi kegiatan Tim PengelolaInvestasi dalam menjalankan kebijakan dan strategi investasi sehari-hari sesuai dengan tujuan investasi. Anggota Komite Investasiterdiri dari:

STEWART EDGAR, Presiden Komisaris PT. BNP ParibasInvestment Partners

Ia lulus sebagai Bachelor of Arts di bidang Hukum dari Heriot-Watt University di Edinburg, Skotlandia. Ia memulai karirnya sebagaiInvestment Manager untuk European Desk di Ivory & Simple diEdinburg, Inggris. Ia menjabat posisi ini dari 1983 sampai dengan1986. Dari tahun 1986 sampai tahun 1990, Stewart bekerja di NewYork sebagai Senior Vice President dan Director of Global Researchdi Fiduciary Trust Company International.

Dari tahun 1993 sampai tahun 1996, Stewart bekerja sebagai Headof European Equity di Foreign and Colonial Management diLondon. Ia juga ditunjuk sebagai salah satu anggota dewan diperusahaan tersebut. Pada tahun 1990 sampai dengan 1993,Stewart memegang jabatan serupa di HD International Limited diLondon.

Beliau ditunjuk sebagai Presiden Komisaris PT. BNP ParibasInvestment Partners (dahulu PT. Fortis Investments) pada tahun2004.

Saat ini, Stewart Edgar menjabat sebagai CEO BNP ParibasInvestment Partners untuk wilayah Asia Pasifik. Sebelum menjabatsebagai CEO BNP Paribas Investment Partners wilayah Asia Pasifik,ia menjabat sebagai Head of Asia, the Middle East, Africa, andTurkey di Fortis Investments. Ia mempunyai pengalaman pada

10

bidang manajemen investasi selama 27 tahun di mana selama15 tahunnya ia bekerja pada Fortis Investments.

FIRDAUS ABDULLAH SIDDIK, Komisaris PT. BNP Paribas In-vestment Partners

Ia lulus sebagai Bachelor of Arts di bidang Politik, Filsafat danEkonomi, dari Oxford University, Inggris kemudian memperolehgelar Master of Business Administration dari The European Insti-tute of Business Administration (INSEAD), Perancis.

Sebagai seorang profesional yang berpengalaman lebih dari 30tahun di bidang manajemen dan konsultan keuangan di Indonesiadan Asia Pasifik, Firdaus adalah pendiri serta pemimpin perusahaankonsultan manajemen PT. Price Waterhouse Siddik, danmengundurkan diri pada tahun 1989. Pada saat ini beliau menjabatsebagai anggota dewan komisaris atau direksi dari sejumlahperusahaan dan juga salah satu pendiri dari Institut PengembanganManajemen Indonesia (IPMI), sekolah manajemen dan bisnis yangterkemuka di Indonesia, dimana ia menjabat sebagai Ketua DewanPengurus Harian.

MARK TE RIELE, Komisaris PT. BNP Paribas InvestmentPartners

Mark menyelesaikan pendidikannya dibidang Business Economicsdengan spesialisasi Finance and Investment dari ErasmusUniversity Rotterdam di Belanda pada tahun 1996. Ia memperolehgelar Register Beleggings Analyst di Belanda setara dengan CFAyang diberikan oleh EFFAS (European Federation of FinancialAnalyst Societies). Selama karirnya, ia telah mengikuti kursusmanajemen di berbagai sekolah bisnis, antara lain Kellogg Schoolof Management Chicago, INSEAD Fontainebleau dan IESEBusiness School Barcelona.

Ia mulai berkarir pada tahun 1997 sebagai Management Traineedi Fortis Group di Belanda. Pada tahun 1998 ia bergabung denganFortis Investments di Belanda sebagai Product Specialist untukpembuatan produk-produk investasi.

Pada tahun 1999 ia menjadi Senior Product Manager dan anggotatim Manajemen Belanda. Pada tahun 2000 ia dipromosikan sebagaiDirektur Marketing dan Sales untuk reksa dana dan reksa danaterstruktur di Belanda. Pada tahun 2002 ia menjadi DirekturDistribution Partners di Belanda. Tugas utamanya dalam divisiini adalah menjual produk-produk Fortis Investments di Belanda.Ia juga sebagai anggota Komite Eksekutif Fortis InvestmentsBelanda.

Ia bergabung di perusahaan ini pada tahun 2004 sebagai Execu-tive Director, Head of Marketing & Sales dan juga sebagai Tech-nical Advisor bidang Marketing dan Sales di Indonesia, serta sebagaiAdvisor bagi Presiden Direktur dengan tujuan utama menyelaraskanperusahaan dalam mengikuti standar dan struktur organisasi globaldi Fortis Investments. Tahun 2007, Mark ditunjuk sebagai KomisarisPT. BNP Paribas Investment Partners (dahulu PT. Fortis Invest-ments).

VIVIAN SECAKUSUMA, Presiden Direktur PT. BNP ParibasInvestment Partners

Vivian memperoleh gelar Bachelor of Science dalam bidang TeknikKimia dari Northwestern University, Amerika Serikat, denganpengalaman riset yang menghasilkan publikasi di jurnal Rheologydi tahun 1993.

11

Setelah itu ia memulai kariernya di Citibank, N.A. sebagaiManagement Associate dan ditempatkan di bagian InvestmentBanking yaitu PT. Citicorp Securities Indonesia.

Ia kembali belajar di Stanford University pada tahun 1998 danmemperoleh gelar Master of Science dalam bidang Engineering-Economic Systems and Operations Research di tahun 2000.Kemudian ia bergabung dengan Citigroup Asset Management diIndonesia sebagai Relationship and Product Manager. Vivian telahmemperoleh izin perorangan sebagai Wakil Manajer Investasi yangdikeluarkan oleh BAPEPAM & LK melalui surat keputusan KetuaBAPEPAM No.: KEP-74/PM/WMI/2002 pada tanggal 15 Agustus2002.

Pada tahun 2003, ia bergabung dengan perusahaan ini sebagaiMarketing Manager. Kemudian menjabat sebagai Head of Marketingdi tahun 2007 dan bertanggung jawab atas pengembangan produk-produk baru perusahaan. Vivian diangkat sebagai Direktur Salesdan Marketing pada tahun 2010 dan ditunjuk sebagai PresidenDirektur PT. BNP Paribas Investment Partners per September 2011.

EKO P. PRATOMO, Presiden Emeritus PT. BNP ParibasInvestment Partners

Eko memperoleh gelar Sarjana Tehnik dari Institut TeknologiBandung, dengan spesialisasi dalam bidang Aeronautika, danmempunyai pengalaman 4 tahun dalam bidang riset danpengembangan teknologi termasuk selama 1,5 tahun di DelftUniversity of Technology, Belanda.

Setelah itu ia kembali belajar pada program MBA (satu tahun penuh)di Institut Pengembangan Manajemen Indonesia (IPMI) danmenyelesaikan pendidikannya pada tahun 1991. Ia mengawalikarirnya pada bidang marketing sebagai Deputy Marketing ManagerPT. KSCI, salah satu anak perusahaan MITSUI & Co. LTD selama3 tahun sebelum bergabung dengan Jababeka Investment Groupsebagai Marketing Manager untuk PT. Padang Golf Cikarang.

Ia bergabung di perusahaan ini pada tahun 1996 sebagai AssociateDirector yang bertanggung jawab untuk kegiatan marketing sertabertindak sebagai penghubung bagi nasabah, seperti lembaga-lembaga Dana Pensiun, Asuransi Jiwa dan lembaga-lembagalainnya. Ia bertanggung jawab pada pengembangan produk barutermasuk Reksa Dana dan Investment Funds lainnya, sertaOperations. Tahun 2004 Eko ditunjuk sebagai Presiden DirekturPT. BNP Paribas Investment Partners (dahulu PT. Fortis Invest-ments). Tahun 2010 Eko menjabat sebagai Presiden Emeritus,yang bertindak sebagai Senior Advisor bagi Direksi Perseroan.

Eko telah mengikuti dan lulus ujian Training Program for Invest-ment Professional dari Institut Pengembangan Analisa Finansial.Ia juga telah memperoleh izin perorangan Wakil Manajer Investasiyang dikeluarkan oleh BAPEPAM & LK melalui surat keputusanKetua BAPEPAM No.: KEP-21/PM/IP/WMI/1997pada 26 Desember1997, serta telah lulus ujian CFA level 1. Saat ini Eko telahmendapatkan gelar ChFC dan CLU dari Singapore College ofInsurance.

b. Tim Pengelola Investasi

Tim Pengelola Investasi bertugas sebagai pelaksana harian ataskebijaksanaan, strategi, dan eksekusi investasi yang telahdiformulasikan bersama dengan Komite Investasi. Anggota TimPengelola Investasi terdiri dari:

12

WIMAN KASTAMI SUGIHARTO, Ketua Tim Pengelola Investasi

Wiman memperoleh gelar Master of Business Administration dariUniversity of Chicago, Amerika Serikat pada tahun 2011, setelahsebelumnya mendapatkan gelar Bachelor of Business Adminstrationdari York University di Kanada.

Wiman memulai karirnya sebagai Account Officer di sebuah bankswasta selama 2 tahun, setelah itu bekerja sebagai ResearchAnalyst pada perusahaan sekuritas asing selama 4,5 tahun.Kemudian Wiman bekerja selama 4,5 tahun pada PT SchrodersInvestments sebagai Fixed Income Fund Manager.

Sebelum bergabung dalam perusahaan ini, Wiman adalah Direkturdan wakil dari pemilik hotel di Batam, Indonesia. Wiman bergabungdalam perusahaan pada tahun 2004 dan tahun 2005 diangkatmenjadi Direktur PT BNP Paribas Investment Partners (dahuluPT Fortis Investments).

Wiman telah memperoleh izin perorangan sebagai Wakil ManajerInvestasi yang dikeluarkan oleh BAPEPAM & LK melalui suratkeputusan Ketua BAPEPAM No.: KEP-44/PM/IP/WMI/1997 tanggal7 April 1997 dan telah lulus ujian CFA Level 1 dari AIMR.

ALI YAHDIN SAUGI (ADI) CFA, Anggota Tim Pengelola Investasi

Adi memperoleh gelar Sarjana Ekonomi dalam bidang ManajemenKeuangan dari Universitas Pelita Harapan, Jakarta pada tahun2002, dan kemudian memperoleh gelar Master of Finance dariUniversity of Antwerp, School of Management, di Antwerp, Belgia,pada tahun 2006.

Adi memulai karirnya sebagai manajer keuangan di sebuahperusahaan swasta di Jakarta selama 2 (dua) tahun, dan di tahun2007 menjadi Management Associate di BNP Paribas InvestmentPartners di Paris, Perancis selama 2 (dua) tahun. Setelahmenyelesaikan program tersebut, Adi dipercaya menjadi Portfo-lio Constructor di BNP Paribas Investment Partners London, Inggris,dan di tahun 2010 menjadi Portfolio Manager. Adi kembali ke In-donesia dan bergabung dengan PT. BNP Paribas Investment Part-ners sebagai Senior Portfolio Manager di tahun 2011, dan kemudiandiangkat menjadi Head of Equity di tahun 2012.

Adi telah memperoleh izin perorangan sebagai Wakil ManajerInvestasi yang dikeluarkan oleh BAPEPAM & LK melalui SuratKeputusan Ketua BAPEPAM Nomor: KEP-116/BL/WMI/2011 tanggal16 Desember 2011 dan telah lulus ujian CFA level 3 dari AIMR ditahun 2012.

Sesuai dengan ketentuan BAPEPAM & LK No.IX.A.13, wakilManajer Investasi yang melaksanakan pengelolaan REKSA DANASYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH mengerti kegiatan-kegiatan yang bertentangan dengan prinsip-prinsip Syariah di PasarModal.

2.6. DEWAN PENGAWAS SYARIAH PT BNP PARIBASINVESTMENT PARTNERS

Dalam mengelola REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONASYARIAH, Komite Investasi dan Tim Pengelola Investasi diawasi olehDewan Pengawas Syariah PT. BNP Paribas Investment Partners. DewanPengawas Syariah PT. BNP Paribas Investment Partners bertugas untukmengawasi REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAHagar tetap berada dalam koridor kesesuaian dengan Prinsip-prinsipSyariah.

13

Dewan Pengawas Syariah PT. BNP Paribas Investment Partners terdiridari 2 (dua) orang ahli yang telah mendapat rekomendasi/persetujuandari Dewan Syariah Nasional-Majelis Ulama Indonesia berdasarkanSurat No. U-180/DSN-MUI/VIII/2006 tanggal 5 Agustus 2006 juncto SuratNo.U-126/DSN-MUI/III/2012, dengan susunan sebagai berikut:

Ketua : Prof. Dr. H. Yunahar Ilyas, Lc, M.A.Anggota : Dr. Oni Sahroni, M.A

Prof. Dr. Yunahar Ilyas, Lc., M.A., Ketua Dewan Pengawas SyariahPT. BNP Paribas Investment Partners

Prof. Dr. Yunahar Ilyas, Lc., M.A., lahir di Bukittinggi 22 September1956. Menyelesaikan pendidikannya pada beberapa perguruan tinggidi dalam dan di luar negeri, di antaranya: Institut Agama Islam Negeri(IAIN) Imam Bonjol Padang, Fakultas Tarbiyah, lulus Sarjana Muda(Bachelor of Art) tahun 1978, Universitas Islam Imam Muhammad IbnuSu’ud, Riyadh - Saudi Arabia, Fakultas Ushuluddin, lulus Lisance (Lc)tahun 1983, Institut Agama Islam Negeri (IAIN) Imam Bonjol Padang,Fakultas Tarbiyah, lulus Sarjana S-1 tahun 1984. Kemudian beliaumenyelesaikan Pendidikan S-2, Magister Agama Islam, Aqidah danFilsafat, pada Institut Agama Islam Negeri (IAIN) Sunan KalijagaYogyakarta, tahun 1996 dan menyelesaikan program S-3, Doktoral,pada Institut Agama Islam Negeri (IAIN) Sunan Kalijaga Yogyakarta,Program Pascasarjana, Ilmu Agama Islam tahun 2004. Beliau adalahPengajar Tetap Universitas Muhammadiyah Yogyakarta sejak 1987 danDekan Fakultas Agama Islam pada Universitas yang sama sejak 2003hingga sekarang. Selain duduk sebagai anggota Dewan SyariahNasional, saat ini beliau juga merupakan Ketua Pimpinan PusatMuhammadiyah Periode 2005-2010, serta Ketua Majelis Ulama Indo-nesia Pusat Periode 2005-2010. Di luar kesibuknya rutinnya, beliaujuga produktif menuangkan pemikirannya dalam beberapa buku yangsudah diterbitkan, di antaranya yang terakhir : “Tafsir Tematis CakrawalaAl-Qur’an”, Yogyakarta, Suara Muhammadiyah, 2003 dan “KesetaraanGender dalam Al-Qur’an: Studi Pemikiran Para Mufasir”, Yogyakarta,Labda Press, 2006.

Dr. Oni Sahroni, M.A., Anggota Dewan Pengawas Syariah PT BNPParibas Investment Partners

Oni Sahroni lahir pada tanggal 26 November 1975 di Serang, Indone-sia. Ia memperoleh gelar S1 dengan jurusan Fikih Muqaran dari Uni-versitas Al Azhar di Kairo, Mesir pada tahun 2000. Ia kemudianmelanjutkan pendidikan Fikih Muqaran di Universitas yang sama danmemperoleh gelar S2 pada tahun 2005 dan gelar S3 pada tahun 2009dengan predikat summa cum laude. Beliau merupakan Doktor PertamaIndonesia di Bidang Fiqh Muqarin lulusan Universitas Al-Azhar yangberhasil meraih gelar doktoral.

Selama masa karirnya, Oni Sahroni telah berpengalaman sebagaipengajar di beberapa Institut dan Sekolah Tinggi antara lain menjadiDosen Fiqh di Institut Agama Islam Nasional (IAIN) di Serang dan SekolahTinggi Ekonomi Islam (SEBI) di Depok, serta Dosen Fiqh Muamalah diInstitut Ilmu Al-Qur’an (IIQ) di Ciputat. Saat ini beliau menjabat sebagaianggota BPH (komisi perbankan) di Dewan Syariah Nasional (DSN)Majelis Ulama Islam (MUI) Pusat di Jakarta dan sebagai Pimpinan NurulFikri Boarding School di Serang.

Oni Sahroni juga aktif menulis beberapa buku sejak tahun 2004, denganjudul antara lain “Produk-produk Investasi Bank Syariah”, “Produk-produkJasa Bank Syariah” dan “Menjawab Syubhat ‘Bunga Bank Halal’”. Selainitu beliau juga aktif menulis makalah dengan topik seputar perekonomianSyariah yang telah dipresentasikan/dimuat di beberapa perguruan tinggidan media.

14

2.7. BANK KUSTODIAN REKSA DANA SYARIAH BNPPARIBAS PESONA SYARIAH

The Hongkong and Shanghai Banking Corporation Limited, CabangJakarta sebagai Bank Kustodian REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBASPESONA SYARIAH mempunyai penanggung jawab atas pelaksanaankegiatan Kustodian yang mengerti kegiatan-kegiatan yang bertentangandengan Prinsip-prinsip Syariah di Pasar Modal.

15

BAB IIIMANAJER INVESTASI

3.1. KETERANGAN SINGKAT MANAJER INVESTASI

Manajer Investasi pada awalnya didirikan dengan nama PT. Pierson FinasPerdana pada tahun 1992, berkedudukan di Jakarta, berdasarkan AktaNo. 101 tanggal 19 Mei 1992 yang dibuat di hadapan Gde Kertayasa,SH., notaris di Jakarta yang telah mendapat pengesahan dari MenteriKehakiman R.I. sesuai dengan Keputusannya Nomor C2-5280.HT.01.01.TH’92 tanggal 1 Juli 1992, serta telah diumumkan dalamBerita Negara R.I. No. 68 tanggal 25 Agustus 1992, Tambahan No. 4054.

Pada tahun 1994, nama Manajer Investasi berubah menjadi PT.MeesPierson Finas Investment Management berdasarkan Akta No.21tanggal 7 Desember 1993 yang dibuat di hadapan Raharti Sudjardjati,SH., notaris di Jakarta, yang telah mendapat persetujuan dari MenteriKehakiman R.I. sesuai dengan Keputusannya Nomor C2-2724.HT.01.04.TH.94 tanggal 18 Pebruari 1994, serta telah diumumkandalam Berita Negara R.I. No. 48 tanggal 17 Juni 1994, Tambahan No.3366. Akta tersebut telah mengalami beberapa kali perubahan dan secaraberturut-turut diumumkan dalam Berita Negara R.I. No. 9 tanggal 29Januari 1999 Tambahan No. 843 serta Berita Negara R.I. No. 12 tanggal19 Pebruari 2003 Tambahan No. 116.

Kemudian pada tahun 2004, Manajer Investasi mengubah namanyamenjadi PT. Fortis Investments berdasarkan Akta No. 28 tanggal 26Pebruari 2004 yang dibuat dihadapan Ny. Lilik Kristiwati, SH., Notaris diJakarta yang telah mendapat persetujuan dari Menteri Kehakiman danHAM R.I. sesuai dengan Keputusannya Nomor C-16165.HT.01.04.TH.2004tanggal 28 Juni 2004 dan telah diumumkan dalam Berita Negara R.I.No. 67 tanggal 20 Agustus 2004 Tambahan No. 8152.

Perubahan seluruh Anggaran Dasar perseroan dalam rangkapenyesuaian dengan Undang-undang No. 40 Tahun 2007 tentangPerseroan Terbatas dimuat dalam Akta Pernyataan Keputusan PemegangSaham No. 76 tanggal 11 Agustus 2008, dibuat dihadapan Sutjipto,SH., pada waktu itu notaris di Jakarta, yang telah mendapat persetujuandari Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia R.I. dengan SuratKeputusannya Nomor AHU-73748.AH.01.02 Tahun 2008 tanggal 15Oktober 2008 serta telah diumumkan dalam Berita Negara R.I. No. 7tanggal 23 Januari 2009, Tambahan No.1956.

Anggaran Dasar tersebut selanjutnya diubah lagi dalam rangkaperubahan nama perseroan menjadi PT. BNP Paribas Investment Part-ners sebagaimana dimuat dalam akta Pernyataan Keputusan PemegangSaham Nomor 21 tanggal 9 Maret 2010 dibuat dihadapan WinantoWiryomartani, Sarjana Hukum, Magister Humaniora, semasa menjabatsebagai Notaris di Jakarta, yang telah mendapat persetujuan dari MenteriHukum dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia sesuai dengan SuratKeputusannya Nomor AHU-16941.AH.01.02 Tahun 2010 tertanggal 5April 2010 dan telah diumumkan dalam Berita Negara R.I.No. 15 tanggal22 Februari 2011, Tambahan No. 2774.

Perubahan terakhir Anggaran Dasar perseroan dilakukan dalam rangkapeningkatan modal dasar dan modal disetor perseroan sebagaimanatermaktub dalam Akta Pernyataan Keputusan Rapat No.4 tanggal 11November 2010 yang dibuat dihadapan WINANTO WIRYOMARTANI,S.H, M.Hum, semasa menjabat sebagai Notaris di Jakarta, yang telahmendapat persetujuan dari Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia

16

R.I dengan Surat Keputusannya Nomor: AHU-57043.AH.01.02. Tahun2010 tanggal 6 Desember 2010 serta telah diumumkan dalam BeritaNegara R.I No. 28 tanggal 5 April 2012, Tambahan No.16199.

Susunan anggota Direksi dan Dewan Komisaris Manajer Investasi padasaat Prospektus ini diterbitkan sebagaimana dimuat dalam aktaPernyataan Keputusan Pemegang Saham No. 3 tanggal 8 Agustus 2011dibuat dihadapan ANDALIA FARIDA, S.H., M.H., Notaris di Jakarta yangpenerimaan Pemberitahuan Perubahan Susunan Pengurusnya telahditerima dan dicatat dalam Sisminbakum Departemen Hukum dan HakAsasi Manusia Republik Indonesia sesuai Surat Keputusannya tanggal29 September 2011 Nomor AHU-AH.01.10-31056, yaitu sebagai berikut:

Direksi:- Presiden Direktur : Vivian Secakusuma- Direktur : Wiman Kastami Sugiharto- Direktur : Haryanto Leenardi

Komisaris:- Presiden Komisaris : Stewart Edgar- Komisaris : Firdaus A. Siddik- Komisaris : Mark te Riele

Saat ini pemegang saham Manajer Investasi adalah BNP ParibasInvestment Partners BE Holding SA, BNP Paribas Investment PartnersBelgium SA dan Bapak Firdaus Abdullah Siddik.

Manajer Investasi telah memperoleh ijin usaha dari BAPEPAM & LKsebagai Manajer Investasi berdasarkan Surat Keputusan KetuaBAPEPAM Nomor: Kep-21/PM-MI/1992 tanggal 13 Juli 1992.

3.2. PENGALAMAN MANAJER INVESTASI

Manajer Investasi yang pada awalnya melalui mitra lokalnya, PT. MultiFinas Perdana, telah memberikan jasa pengelolaan investasi di Indo-nesia sejak tahun 1992 dan telah berpengalaman dalam mengeloladana dari berbagai jenis lembaga, khususnya dana pensiun, asuransijiwa, yayasan serta perusahaan-perusahaan baik yang berasal dari dalamnegeri maupun luar negeri. Sebagai salah satu pelopor perusahaanManajer Investasi di Indonesia, Manajer Investasi juga secara aktif bekerjasama dengan pemerintah Indonesia dalam mengembangkan industriinvestasi di Indonesia.

Pemegang saham mayoritas Manajer Investasi adalah BNP ParibasInvestment Partners BE Holding SA dengan Mitra lokal Manajer Investasiadalah Bapak Firdaus Abdullah Siddik, yang telah berpengalaman dalammemberikan pelayanan konsultasi keuangan secara luas di Indonesiasekaligus pendiri dan mengepalai perusahaan konsultan keuangan PT.Price Waterhouse Siddik hingga tahun 1989.

Dengan total dana yang dikelola hingga Rp. 35,97 trilliun (Februari2013), Manajer Investasi merupakan bagian dari perusahaan investasidengan jaringan global dan merupakan salah satu pengelola investasiterbesar di Indonesia yang selalu berkomitmen untuk memberikan solusiinvestasi bagi nasabahnya.

3.3. PIHAK YANG TERAFILIASI DENGAN MANAJERINVESTASI

Pihak-pihak yang terafiliasi dengan Manajer Investasi adalah PT. BNPParibas Securities Indonesia dan PT. Bank BNP Paribas Indonesia.

17

BAB IVBANK KUSTODIAN

4.1. KETERANGAN SINGKAT TENTANG BANK KUSTODIAN

The Hongkong and Shanghai Banking Corporation Limited (“HSBC”)telah beroperasi di Indonesia lebih dari 125 tahun yang merupakanbagian dari HSBC Group. HSBC merupakan salah satu institusiperbankan dan layanan keuangan internasional terkemuka yang memberilayanan perbankan pribadi, komersial, korporasi dan investasi sertaasuransi di manca negara. HSBC cabang Jakarta menyediakan jasakustodi berdasarkan persetujuan dari Ketua Badan Pengawas PasarModal (BAPEPAM) sebagai Bank Kustodian melalui Surat KeputusanNo. KEP-81/PM/1991 tertanggal 27 September 1991.

4.2. PENGALAMAN BANK KUSTODIAN

HSBC Securities Services (HSS) menyediakan jasa secara terpaduuntuk para pemodal dalam dan luar negeri melalui tiga komponen bisnisyaitu: Custody and Clearing, Corporate Trust and Loan Agency danFund Services. HSS adalah salah satu penyedia jasa sekuritas danfund services terdepan di dunia. Kami berada pada posisi terbaik untukmemenuhi kebutuhan global, regional dan lokal anda dengan tim kamiyang berada di Asia Pasifik, Timur Tengah, Eropa dan Amerika. Sampaidengan tanggal 30 September 2012, HSS menyimpan USD 5.7 (limakoma tujuh) triliun untuk aset nasabah Kustodi dan USD 2.7 (dua komatujuh) triliun untuk aset nasabah Fund Services.

HSBC cabang Jakarta telah beroperasi sebagai Bank Kustodian sejaktahun 1989 dengan memberikan layanan terbaik bagi nasabahnya dansampai saat ini merupakan salah satu Bank Kustodian terbesar di In-donesia. Lebih dari 31 % (tiga puluh persen) surat berharga yang dimilikioleh pemodal asing yang tercatat di Sentral Depository disimpan diHSBC cabang Jakarta.

Didukung oleh 87 (delapan puluh tujuh ) staff yang berdedikasi tinggi,standar pelayanan yang prima dan penggunaan sistem yang canggih,HSBC cabang Jakarta dinobatkan sebagai salah satu Bank Kustodianterbaik dengan diperolehnya rating tertinggi dan mendapat peringkatTop Rated dalam kurun waktu 17 (tujuh belas) tahun sejak 1994berdasarkan survey yang dilaksanakan oleh Global Custodian’s EmergingMarkets Review.

HSBC Cabang Jakarta juga mendapat predikat sebagai Bank Kustodianterbaik dari The Asset Asian Award (Asia) pada tahun 1999-2009 dan2012.

Selain itu, HSBC Cabang Jakarta juga mendapat peringkat teratasdalam survey yang diadakan oleh majalah Global Investor pada tahun2006-2009.

4.3. PIHAK YANG TERAFILIASI DENGAN BANK KUSTODIAN

Pihak/perusahaan yang terafiliasi dengan Bank Kustodian di pasar modalatau yang bergerak di bidang jasa keuangan di Indonesia adalah PTHSBC Securities Indonesia dan PT Bank Ekonomi Rahardja Tbk.

18

BAB VTUJUAN DAN KEBIJAKAN INVESTASI

5.1. TUJUAN INVESTASI

REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH bertujuanuntuk memberikan tingkat pertumbuhan investasi yang menarik dalamjangka panjang melalui mayoritas investasi pada Efek Syariah bersifatekuitas. REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAHjuga dapat berinvestasi pada Efek Syariah (instrumen) pasar uang dan/atau pada instrumen investasi lainnya yang sesuai Prinsip-prinsip Syariahdi Pasar Modal sertaÊperaturan perundang-undangan yang berlaku diIndonesia.

5.2. KEBIJAKAN INVESTASI

REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH melakukaninvestasi dengan komposisi minimum sebesar 80% (delapan puluh perseratus) dan maksimum sebesar 100% (seratus per seratus) pada EfekSyariah bersifat ekuitas yang dijual dalam Penawaran Umum dan/ataudiperdagangkan di Bursa Efek baik di dalam maupun di luar negeriserta minimum sebesar 0% (nol per seratus) dan maksimum sebesar20% (duapuluh per seratus) pada Efek Syariah (instrumen) pasar uangdan/atau instrumen investasi lainnya baik jangka panjang maupun jangkapendek yang sesuai dengan Prinsip-prinsip Syariah di Pasar Modalserta peraturan perundangan-undangan yang berlaku di Indonesia.

Kebijakan Investasi sebagaimana disebutkan di atas tidak akanbertentangan dengan Prinsip-prinsip Syariah di Pasar Modal dan REKSADANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH hanya akanberinvestasi pada Efek yang tercantum dalam Daftar Efek Syariah yangditetapkan oleh OJK atau pihak lain yang diakui oleh OJK.

Dalam hal portofolio REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONASYARIAH terdapat Efek atau instrument (surat berharga) selain Efekatau instrumen (surat berharga) sebagaimana diatur dalam PeraturanBAPEPAM & LK No. IX.A.13 yang bukan disebabkan oleh tindakanManajer Investasi dan Bank Kustodian, maka Manajer Investasi wajibmenjual Efek dimaksud, paling lambat 10 (sepuluh) Hari Kerja sejakEfek tersebut tidak lagi tercantum dalam Daftar Efek Syariah. Uraianlengkap dapat dilihat pada angka 5.4 Prospektus REKSA DANA SYARIAHBNP PARIBAS PESONA SYARIAH.

5.3. PEMBATASAN INVESTASI

Pembatasan Investasi Sesuai Peraturan di Bidang Pasar Modal

Sesuai dengan Peraturan BAPEPAM & LK No. IV.B.1, Manajer Investasidilarang melakukan tindakan-tindakan sebagai berikut:

a. membeli Efek yang diperdagangkan di Bursa Efek luar negeri yanginformasinya tidak dapat diakses melalui media massa atau fasilitasinternet yang tersedia;

b. membeli Efek yang diperdagangkan di Bursa Efek luar negeri yanginformasinya dapat diakses melalui media massa atau fasilitasinternet yang tersedia lebih dari 15% (lima belas per seratus) dariNilai Aktiva Bersih REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBASPESONA SYARIAH, kecuali Efek yang diterbitkan oleh PemerintahRepublik Indonesia, Emiten dan atau Perusahaan Publik

19

berdasarkan peraturan perundang-undangan Pasar Modal di In-donesia;

c. membeli Efek yang diterbitkan oleh satu perusahaan berbadanhukum Indonesia atau berbadan hukum asing yang diperdagangkandi Bursa Efek luar negeri lebih dari 5% (lima per seratus) darimodal disetor perusahaan dimaksud dan lebih dari 10% (sepuluhper seratus) dari Nilai Aktiva Bersih REKSA DANA SYARIAH BNPPARIBAS PESONA SYARIAH pada setiap saat;

d. membeli Efek Bersifat Ekuitas yang diterbitkan oleh perusahaanyang telah mencatatkan Efeknya pada Bursa Efek di Indonesialebih dari 5% (lima per seratus) dari modal disetor perusahaandimaksud;

e. membeli Efek yang diterbitkan oleh suatu Pihak lebih dari 10%(sepuluh per seratus) dari Nilai Aktiva Bersih REKSA DANASYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH pada setiap saat.Pembatasan ini termasuk pemilikan surat berharga yang dikeluarkanoleh bank-bank tetapi tidak termasuk Sertifikat Bank Indonesiadan Efek yang diterbitkan oleh Pemerintah Republik Indonesiadan atau lembaga keuangan internasional dimana PemerintahRepublik Indonesia menjadi salah satu anggotanya;

f. melakukan transaksi lindung nilai atas pembelian Efek yangdiperdagangkan di Bursa Efek luar negeri lebih besar dari nilaiEfek yang dibeli;

g. membeli Efek Beragun Aset lebih dari 10% (sepuluh per seratus)dari Nilai Aktiva Bersih REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBASPESONA SYARIAH, dengan ketentuan bahwa setiap jenis EfekBeragun Aset tidak lebih dari 5% (lima per seratus) dari Nilai AktivaBersih REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH;

h. membeli Efek yang tidak melalui Penawaran Umum dan atau tidakdicatatkan pada Bursa Efek di Indonesia, kecuali Efek yang sudahmendapat peringkat dari perusahaan pemeringkat Efek, Efek pasaruang, Efek sebagaimana dimaksud pada huruf b di atas, dan Efekyang diterbitkan oleh Pemerintah Indonesia dan atau lembagakeuangan internasional dimana Pemerintah Republik Indonesiamenjadi salah satu anggotanya;

i. membeli Efek yang diterbitkan oleh pihak yang terafiliasi denganManajer Investasi lebih dari 20% (dua puluh per seratus) dari NilaiAktiva Bersih REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONASYARIAH, kecuali hubungan Afiliasi yang terjadi karena penyertaanmodal pemerintah;

j. membeli Efek yang diterbitkan oleh pemegang Unit Penyertaandan atau Pihak terafiliasi dari pemegang Unit Penyertaanberdasarkan komitmen yang telah disepakati oleh Manajer Investasidengan pemegang Unit Penyertaan dan atau pihak terafiliasi daripemegang Unit Penyertaan;

k. terlibat dalam kegiatan selain dari investasi, investasi kembali,atau perdagangan Efek;

l. terlibat dalam penjualan Efek yang belum dimiliki (short sale);

m. terlibat dalam pembelian Efek secara margin;

n. melakukan penerbitan obligasi atau sekuritas kredit;

o. terlibat dalam berbagai bentuk pinjaman, kecuali pinjaman jangkapendek yang berkaitan dengan penyelesaian transaksi dan pinjamantersebut tidak lebih dari 10% (sepuluh per seratus) dari nilai portofolioREKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH padasaat pembelian;

20

p. membeli Efek yang sedang ditawarkan dalam Penawaran Umumdimana Perusahaan Efek yang bertindak sebagai Manajer Investasimenjadi Penjamin Emisi Efek atau Afiliasi dari Manajer Investasibertindak sebagai Penjamin Emisi Efek dari Efek dimaksud kecualihubungan Afiliasi tersebut terjadi karena kepemilikan ataupenyertaan modal Pemerintah;

q. terlibat dalam transaksi bersama atau kontrak bagi hasil denganManajer Investasi atau Afiliasinya;

r. membeli Efek Beragun Aset yang sedang ditawarkan dalamPenawaran Umum:1) dimana Manajer Investasinya sama dengan Manajer Investasi

REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH;2) oleh Afiliasi dari Manajer Investasi; dan atau3) dimana Manajer Investasi REKSA DANA SYARIAH BNP

PARIBAS PESONA SYARIAH terafiliasi dengan Kreditur AwalEfek Beragun Aset tersebut; dan

s. membeli Efek Beragun Aset yang tidak ditawarkan melaluiPenawaran Umum dan tidak diperingkat oleh perusahaanPemeringkat Efek.

Pembatasan investasi tersebut diatas berdasarkan pada peraturan yangberlaku saat prospektus ini diterbitkan, yang mana dapat berubahsewaktu-waktu sesuai dengan kebijakan yang ditetapkan oleh Pemerintahdi bidang Pasar Modal termasuk Surat Persetujuan lain yang dikeluarkanoleh OJK berkaitan dengan pengelolaan Reksa Dana berbentuk KontrakInvestasi Kolektif.

Dalam hal Manajer Investasi bermaksud membeli Efek Syariah yangdiperdagangkan di Bursa Efek luar negeri, pelaksanaan pembelian EfekSyariah tersebut baru dapat dilaksanakan setelah tercapainyakesepakatan mengenai tata cara pembelian, penjualan, penyimpanan,pencatatan dan hal-hal lain sehubungan dengan pembelian Efek Syariahtersebut antara Manajer Investasi dan Bank Kustodian.

5.4. MEKANISME PEMBERSIHAN KEKAYAAN REKSADANA DARI UNSUR-UNSUR YANG BERTENTANGANDENGAN PRINSIP-PRINSIP SYARIAH DI PASARMODAL

Bilamana dalam portofolio REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBASPESONA SYARIAH terdapat Efek atau instrumen (surat berharga) selainEfek atau instrumen (surat berharga) sebagaimana diatur dalamPeraturan BAPEPAM & LK No.IX.A.13 yang bukan disebabkan olehtindakan Manajer Investasi dan Bank Kustodian maka Manajer Investasiwajib menjual secepat mungkin dan diselesaikan, paling lambat10(sepuluh) Hari Kerja sejak:

a) saham tidak lagi tercantum dalam Daftar Efek Syariah, denganketentuan selisih lebih harga jual dari Nilai Pasar Wajar pada saatmasih tercantum dalam Daftar Efek Syariah dipisahkan dariperhitungan Nilai Aktiva Bersih (NAB) REKSA DANA SYARIAHBNP PARIBAS PESONA SYARIAH dan diperlakukan sebagai danasosial; dan/atau

b) Efek atau instrumen (surat berharga) tidak memenuhi prinsip-prinsipsyariah, dengan ketentuan selisih lebih harga jual dari Nilai PasarWajar pada saat masih memenuhi prinsip-prinsip syariah, dipisahkandari perhitungan Nilai Aktiva Bersih (NAB) REKSA DANA SYARIAHBNP PARIBAS PESONA SYARIAH dan diperlakukan sebagai danasosial .

21

Perhitungan besarnya selisih lebih harga jual Efek dalam portofolioREKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH yang tidaktercantum dalam Daftar Efek Syariah dilakukan oleh Bank Kustodiandan akan dilaporkan oleh Bank Kustodian kepada Manajer Investasi.

Atas instruksi Manajer Investasi selisih lebih harga jual Efek dalamportofolio REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAHyang tidak tercantum dalam Daftar Efek Syariah akan dipisahkan dariperhitungan Nilai Aktiva Bersih dan akan dibukukan ke dalam RekeningSosial untuk selanjutnya akan digunakan untuk keperluan sosial,berdasarkan kebijakan Manajer Investasi, dengan petunjuk danpersetujuan Dewan Pengawas Syariah PT. BNP Paribas InvestmentPartners.

Selanjutnya Bank Kustodian akan menyampaikan kepada OJK sertapemegang Unit Penyertaan, informasi tentang perolehan selisih lebihpenjualan Efek sebagaimana dimaksud dalam paragraf di atas daninformasi tentang penggunaannya sebagai dana sosial selambat-lambatnya pada hari ke-12 (dua belas) setiap bulannya (jika ada).

Dalam hal terdapat selisih kurang dari hasil penjualan Efek dalamportofolio REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAHyang disebabkan oleh tidak tercantumnya suatu Efek atau instrumen(surat berharga) selain dari Efek atau instrumen (surat berharga)sebagaimana yang diatur dalam Peraturan BAPEPAM & LK No.IX.A.13,maka selisih kurang tersebut akan diserap oleh REKSA DANA SYARIAHBNP PARIBAS PESONA SYARIAH dan diperhitungkan dalamperhitungan Nilai Aktiva Bersih REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBASPESONA SYARIAH.

5.5. KEBIJAKAN PEMBAGIAN HASIL INVESTASI DANKETENTUAN SELISIH LEBIH / KURANGPENDAPATAN BAGI HASIL

a. Kebijakan Pembagian Hasil Investasi

Hasil investasi yang diperoleh REKSA DANA SYARIAH BNPPARIBAS PESONA SYARIAH dari dana yang diinvestasikan, akandibukukan ke dalam REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBASPESONA SYARIAH sehingga selanjutnya akan meningkatkan NilaiAktiva Bersihnya. Dengan tidak mengabaikan pencapaian tujuaninvestasi jangka panjang, Manajer Investasi dapat membagikansebagian hasil investasi sesuai dengan kebijakan Manajer Investasidalam bentuk uang tunai yang ditransfer ke rekening pemegangUnit Penyertaan atau dapat dikonversikan menjadi Unit Penyertaanbaru sesuai permintaan pemegang Unit Penyertaan.

Pembagian hasil investasi baik dalam bentuk tunai maupundikonversikan menjadi Unit Penyertaan Baru tersebut diatas akanmenyebabkan Nilai Aktiva Bersih per Unit Penyertaan menjaditerkoreksi.

b. Ketentuan Selisih Lebih / Kurang Pendapatan Bagi Hasil

Dalam hal terdapat kelebihan atau kekurangan yang disebabkanoleh selisih lebih atau selisih kurang atas pendapatan bagi hasilyang sesungguhnya dengan perhitungan bagi hasil yangmenggunakan indikasi dalam penilaian portofolio efek REKSA DANASYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH, maka selisih lebihmaupun selisih kurang pendapatan bagi hasil tersebut akandibukukan ke dalam REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBASPESONA SYARIAH kecuali apabila ditentukan lain oleh DewanSyariah Nasional.

22

BAB VIMETODE PENGHITUNGAN NILAI PASAR WAJAR DARIEFEK DALAM PORTOFOLIO REKSA DANA SYARIAH

BNP PARIBAS PESONA SYARIAH

Metode Penghitungan Nilai Pasar Wajar Efek dalam portofolio REKSA DANASYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH yang digunakan oleh ManajerInvestasi adalah sesuai dengan Peraturan BAPEPAM & LK No.IV.C.2, dan/atau Surat Edaran atau ketentuan lain (apabila ada).

Peraturan BAPEPAM & LK No.IV.C.2 memuat antara lain ketentuan sebagaiberikut:

1. Nilai Pasar Wajar dari Efek dalam portofolio reksa dana wajib dihitungdan disampaikan oleh Manajer Investasi kepada Bank Kustodian pal-ing lambat pukul 17.00 WIB setiap hari bursa, dengan ketentuan sebagaiberikut:

a. Penghitungan Nilai Pasar Wajar dari Efek yang aktif diperdagangkandi Bursa Efek menggunakan informasi harga perdagangan terakhiratas Efek tersebut di Bursa Efek

b. Penghitungan Nilai Pasar Wajar dari:1. Efek yang diperdagangkan di luar Bursa Efek (over the

counter);2. Efek yang tidak aktif diperdagangkan di Bursa Efek;3. Efek yang diperdagangkan dalam denominasi mata uang

asing;4. Instrumen pasar uang dalam negeri, sebagaimana dimaksud

dalam Peraturan Nomor IV.B.l tentang Pedoman PengelolaanReksa Dana Berbentuk Kontrak Investasi Kolektif;

5. Efek lain yang transaksinya wajib dilaporkan kepada PenerimaLaporan Transaksi Efek sebagaimana dimaksud dalamPeraturan Nomor X.M.3 tentang Penerima Laporan TransaksiEfek;

6. Efek lain yang berdasarkan Keputusan Bapepam dan LK dapatmenjadi Portofolio Efek Reksa Dana; dan atau

7. Efek dari perusahaan yang dinyatakan pailit atau kemungkinanbesar akan pailit, atau gagal membayar pokok utang ataubunga dari Efek tersebut,

Menggunakan harga pasar wajar yang ditetapkan oleh LPHEsebagai harga acuan bagi Manajer Investasi.

c. Dalam hal harga perdagangan terakhir Efek di Bursa Efek tidakmencerminkan Nilai Pasar Wajar pada saat itu, penghitungan NilaiPasar Wajar dari Efek tersebut menggunakan harga pasar wajaryang ditetapkan oleh LPHE sebagai harga acuan bagi ManajerInvestasi.

d. Dalam hal LPHE tidak mengeluarkan harga pasar wajar terhadapEfek sebagaimana dimaksud dalam angka 1 huruf b butir 1) sampaidengan butir 6), dan angka 1 huruf c, Manajer Investasi wajibmenentukan Nilai Pasar Wajar dari Efek dengan itikad baik danpenuh tanggung jawab berdasarkan metode yang menggunakanasas konservatif dan diterapkan secara konsisten, denganmempertimbangkan antara lain:1. harga perdagangan sebelumnya;2. harga perbandingan Efek sejenis; dan atau3. kondisi fundamental dari penerbit Efek.

23

e. Dalam hal LPHE tidak mengeluarkan harga pasar wajar terhadapEfek dari perusahaan yang dinyatakan pailit atau kemungkinanbesar akan pailit, atau gagal membayar pokok utang atau bungadari Efek tersebut, sebagaimana dimaksud pada angka 1 huruf bbutir 7), Manajer Investasi wajib menghitung Nilai Pasar Wajardari Efek dengan itikad baik dan penuh tanggung jawab berdasarkanmetode yang menggunakan asas konservatif dan diterapkan secarakonsisten dengan mempertimbangkan:1. harga perdagangan terakhir Efek tersebut;2. kecenderungan harga Efek tersebut;3. tingkat bunga umum sejak perdagangan terakhir jika berupa

Efek Bersifat Utang);4. informasi material yang diumumkan mengenai Efek tersebut

sejak perdagangan terakhir;5. perkiraan rasio pendapatan harga (price eaming ratio),

dibandingkan dengan rasio pendapatan harga untuk Efeksejenis (jika berupa saham);

6. tingkat bunga pasar dari Efek sejenis pada saat tahun berjalandengan peringkat kredit sejenis (jika berupa Efek BersifatUtang); dan

7. harga pasar terakhir dari Efek yang mendasari (jika berupaderivatif atas Efek).

f. Dalam hal Manajer Investasi menganggap bahwa harga pasar wajaryang ditetapkan LPHE tidak mencerminkan Nilai Pasar Wajar dariEfek dalam portofolio Reksa Dana yang wajib dibubarkan karena:1. diperintahkan oleh Bapepam dan LK sesuai peraturan

perundangundangan di bidang Pasar Modal; dan atau2. total Nilai Aktiva Bersih kurang dari Rp25.000.000.000,00 (dua

puluh lima miliar rupiah) selama 90 (sembilan puluh) hari bursasecara berturut-turut,

Manajer Investasi dapat menghitung sendiri Nilai Pasar Wajar dariEfek tersebut dengan itikad baik dan penuh tanggung jawabberdasarkan metode yang menggunakan asas konservatif danditerapkan secara konsisten.

g. Nilai Pasar Wajar dari Efek dalam portofolio Reksa Dana yangdiperdagangkan dalam denominasi mata uang yang berbedadengan denominasi mata uang Reksa Dana tersebut, wajib dihitungdengan menggunakan kurs tengah Bank Indonesia.

2. Perhitungan Nilai Aktiva Bersih Reksa Dana, wajib menggunakan NilaiPasar Wajar dari Efek yang ditentukan oleh Manajer Investasi.

3. Nilai Aktiva Bersih per saham atau Unit Penyertaan dihitung berdasarkanNilai Aktiva Bersih pada akhir hari bursa yang bersangkutan, setelahpenyelesaian pembukuan Reksa Dana dilaksanakan, tetapi tanpamemperhitungkan peningkatan atau penurunan kekayaan ReksaDana karena permohonan pembelian dan/atau pelunasan yang diterimaoleh Bank Kustodian pada hari yang sama.

Manajer Investasi dan Bank Kustodian akan memenuhi ketentuan dalamPeraturan BAPEPAM & LK No. IV.C.2 tentang Nilai Pasar Wajar Dari EfekDalam Portofolio Reksa Dana tersebut diatas yang merupakan LampiranKeputusan Ketua BAPEPAM & LK No. Kep-367/BL/2012 tanggal 9 Juli 2012,dan/atau Surat Edaran dan/atau ketentuan lain (apabila ada) dengan tetapmemperhatikan peraturan, kebijakan, Surat Edaran, dan/atau persetujuan OJK(apabila ada).

24

BAB VIIPERPAJAKAN

Berdasarkan Peraturan Perpajakan yang berlaku, penerapan Pajak Penghasilan(PPh) atas pendapatan Reksa Dana yang berbentuk Kontrak Investasi Kolektif,adalah sebagai berikut:

Sesuai dengan Peraturan Pemerintah R.I. No. 16 Tahun 2009 (“PP No. 16Tahun 2009”) besarnya Pajak Penghasilan (PPh) atas bunga dan/atau diskontodari Obligasi yang diterima Wajib Pajak Reksa Dana yang terdaftar padaBAPEPAM & LK adalah sebagai berikut:1) 0% untuk tahun 2009 sampai dengan tahun 2010;2) 5% untuk tahun 2011 sampai dengan tahun 2013; dan3) 15% untuk tahun 2014 dan seterusnya.

Informasi perpajakan tersebut di atas dibuat oleh Manajer Investasi berdasarkanpengetahuan dan pengertian dari Manajer Investasi atas peraturan perpajakanyang ada sampai dengan Prospektus ini dibuat. Apabila di kemudian hari terdapatperubahan atau perbedaan interpretasi atas peraturan perpajakan yang berlaku,maka Manajer Investasi akan menyesuaikan informasi perpajakan di atas.

Bagi Pemegang Unit Penyertaan disarankan untuk berkonsultasi denganpenasihat perpajakan mengenai perlakuan pajak investasi sebelum membeliUnit Penyertaan REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH.

Dalam hal terdapat pajak yang harus dibayar oleh Pemegang Unit Penyertaansesuai peraturan perundang-undangan di bidang perpajakan yang berlaku,pemberitahuan kepada Pemegang Unit Penyertaan tentang pajak yang harusdibayar tersebut akan dilakukan dengan mengirimkan surat tercatat kepadaPemegang Unit Penyertaan segera setelah Manajer Investasi mengetahuiadanya pajak tersebut yang harus dibayar oleh Pemegang Unit Penyertaan.

Uraian

Penghasilan Reksa Dana yangberasal dari:

a. Pembagian uang tunai (dividen)

b. Bunga Obligasi

c. Capital gain/Diskonto Obligasi

d. Bunga Deposito dan tabunganserta Diskonto Sertifikat BankIndonesia

e. Capital Gain Saham di Bursa

f. Commercial Paper dan SuratUtang lainnya

Perlakuan PPh

PPh tarif umum

PPh Final

PPh Final

PPh Final (20%)

PPh Final (0,1%)

PPh tarif umum

Dasar Hukum

Pasal 4 ayat (1) UU PPhhuruf g dan Pasal 23 ayat (1)

Pasal 4 (2) dan Pasal 17 ayat(7) UU PPh jo. Pasal 2 ayat(1) dan Pasal 3 PP No. 16tahun 2009

Pasal 4 (2) dan Pasal 17 (7)UU PPh jo. Pasal 2 (1) danPasal 3 PP No. 16 tahun 2009

Pasal 4 ayat (2) UU PPh jo.Pasal 2 PP No.131 tahun2000 jo. Pasal 3 KeputusanMenteri Keuangan R.I. No.51/KMK.04/2001

Pasal 4 ayat (2) UU PPh jo.PP No.41 tahun 1994 jo.Pasal 1 PP No. 14 tahun 1997

Pasal 4 ayat (1) UU PPh

No

A.

25

BAB VIIIMANFAAT INVESTASI DAN

FAKTOR-FAKTOR RISIKO YANG UTAMA

Pemegang Unit Penyertaan REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONASYARIAH dapat memperoleh manfaat investasi sebagai berikut:

a. Dikelola oleh Manajemen Profesional

REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH dikelolaoleh Manajer Investasi yang berpengalaman dan memiliki keahlian dibidang pengelolaan dana dengan dukungan akses informasi pasar modalyang lengkap. Hal ini membuat pemegang Unit Penyertaan tidak perlulagi melakukan analisa dan riset pasar serta pekerjaan administrasilainnya yang terkait dengan keputusan investasi.

b. Pengawasan Dewan Pengawas Syariah atasPengelolaan Investasi

Untuk menjaga dilaksanakannya Prinsip-prinsip Syariah, dana pemegangUnit Penyertaan yang diinvestasikan akan diawasi oleh Dewan PengawasSyariah.

c. Diversifikasi Investasi

Investasi REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAHdidiversifikasikan dalam portofolio Efek sehingga memungkinkan risikoinvestasi yang lebih tersebar.

d. Transparansi Informasi

Manajer Investasi mempunyai kewajiban mengumumkan NAB setiaphari di surat kabar dengan sirkulasi nasional serta menerbitkan laporankeuangan tahunan melalui pembaharuan prospektus.

e. Kemudahan investasi

Investor dapat melakukan investasi secara tidak langsung di pasar modaltanpa melalui prosedur dan persyaratan yang rumit. Pemegang UnitPenyertaan juga dapat menambah Unit Penyertaannya dan juga dapatmenjual kembali Unit Penyertaannya.

Sedangkan Risiko investasi dalam REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBASPESONA SYARIAH dapat disebabkan oleh beberapa faktor antara lain:

1. RISIKO PERUBAHAN KONDISI EKONOMI DANPOLITIK

Perubahan kondisi perekonomian dan politik di dalam maupun di luarnegeri atau peraturan khususnya di bidang Pasar Uang dan Pasar Modaldapat mempengaruhi kinerja perusahaan-perusahaan di Indonesia,termasuk perusahaan-perusahaan yang tercatat di Bursa Efek sertaperusahaan penerbit surat berharga di Pasar Uang dimana REKSADANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH melakukan investasi.Hal ini akan juga mempengaruhi kinerja portofolio investasi REKSADANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH.

26

2. RISIKO BERKURANGNYA NILAI UNIT PENYERTAAN

Nilai Unit Penyertaan REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONASYARIAH dapat berfluktuasi akibat kenaikan atau penurunan Nilai AktivaBersih Reksa Dana yang bersangkutan. Terjadinya penurunan NilaiAktiva Bersih per Unit Penyertaan dapat disebabkan antara lain olehperubahan harga efek bersifat ekuitas dan efek lainnya dalam PortofolioREKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH.

3. RISIKO LIKUIDITAS

Dalam hal terjadi tingkat penjualan kembali (redemption) oleh pemegangUnit Penyertaan yang sangat tinggi dalam jangka waktu yang pendek,pembayaran tunai oleh Manajer Investasi dengan cara mencairkanportofolio REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAHdapat tertunda.

Hal tersebut dikarenakan Pembayaran atas penjualan kembali (redemp-tion) Unit Penyertaan kepada pemegang Unit Penyertaan dipengaruhioleh tingkat likuiditas efek-efek yang terdapat dalam portofolio REKSADANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH. Kurang atau tidaklikuidnya suatu efek dalam portofolio REKSA DANA SYARIAH BNPPARIBAS PESONA SYARIAH yang harus dijual oleh Manajer Investasi,dapat mengakibatkan Manajer Investasi tidak dapat dengan segeramenyediakan dana tunai untuk melunasi penjualan kembali Unitpenyertaan tersebut.

Dalam kondisi luar biasa (force majeure) atau kejadian-kejadian (yangdapat maupun tidak dapat diperkirakan sebelumnya) di luar kekuasaanManajer Investasi, penjualan kembali dapat pula dihentikan untuksementara sesuai dengan ketentuan dalam Kontrak Investasi Kolektifdan Peraturan BAPEPAM & LK.

4. RISIKO WANPRESTASI

Manajer Investasi akan berusaha memberikan hasil investasi terbaikkepada pemegang Unit Penyertaan. Namun dalam kondisi luar biasa,bank dan penerbit surat berharga dimana REKSA DANA SYARIAH BNPPARIBAS PESONA SYARIAH berinvestasi atau pihak lainnya yangberhubungan dengan REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONASYARIAH dapat wanprestasi (default) dalam memenuhi kewajibannya.Hal ini akan mempengaruhi hasil investasi REKSA DANA SYARIAHBNP PARIBAS PESONA SYARIAH.

Dalam hal terjadi faktor-faktor risiko seperti tersebut di atas, Manajer Investasidapat melakukan tindakan-tindakan yang diperlukan untuk mengurangi risikokerugian yang lebih besar yang mungkin terjadi.

27

BAB IXALOKASI BIAYA DAN IMBALAN JASA

Dalam pengelolaan REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAHterdapat biaya-biaya yang harus dikeluarkan oleh REKSA DANA SYARIAHBNP PARIBAS PESONA SYARIAH, Manajer Investasi maupun pemegang UnitPenyertaan. Perincian biaya-biaya dan alokasinya adalah sebagai berikut:

9.1. BIAYA YANG MENJADI BEBAN REKSA DANASYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAHa. Imbalan jasa Manajer Investasi maksimum sebesar 2% (dua per

seratus) per tahun yang dihitung secara harian dari Nilai AktivaBersih REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAHberdasarkan 365 (tiga ratus enam puluh lima) hari per tahun dandibayarkan setiap bulan.

b. Imbalan jasa Bank Kustodian maksimum sebesar 0,25% (nol komadua lima per seratus) per tahun yang dihitung secara harian dariNilai Aktiva Bersih REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBASPESONA SYARIAH berdasarkan 365 (tiga ratus enam puluh lima)hari per tahun dan dibayarkan setiap bulan.

c. Imbalan jasa Agen Penjual Efek REKSA DANA SYARIAH BNPPARIBAS PESONA SYARIAH maksimum sebesar 2% (dua perseratus) per tahun yang dihitung secara harian dari Nilai AktivaBersih REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAHberdasarkan 365 (tiga ratus enam puluh lima) hari per tahun dandibayarkan setiap bulan.

d. Biaya transaksi efek dan registrasi efek.

e. Biaya pencetakan dan distribusi pembaharuan Prospektus, termasuklaporan keuangan tahunan kepada pemegang Unit Penyertaandan biaya pemasangan berita/pemberitahuan di surat kabarmengenai rencana perubahan dan perubahan Kontrak InvestasiKolektif dan atau prospektus (jika ada) setelah REKSA DANASYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH dinyatakan efektifoleh BAPEPAM & LK.

f. Biaya pencetakan dan distribusi Surat atau bukti Konfirmasi TransaksiUnit Penyertaan atas perintah pembelian atau penjualan kembali(pelunasan) atau Pengalihan Unit Penyertaan oleh Pemegang UnitPenyertaan dan Laporan Bulanan Kepemilikan Unit Penyertaan yangtimbul setelah REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONASYARIAH dinyatakan efektif oleh BAPEPAM & LK.

g. Pengeluaran pajak yang berkenaan dengan pembayaran imbalanjasa dan biaya-biaya di atas.

h. Biaya jasa auditor yang memeriksa laporan keuangan tahunansetelah REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAHmendapat pernyataan efektif dari BAPEPAM & LK.

i. Biaya lain dalam hal terjadi keadaan mendesak untuk kepentinganREKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH.

9.2. BIAYA YANG MENJADI BEBAN MANAJER INVESTASIa. Biaya persiapan pembentukan REKSA DANA SYARIAH BNP

PARIBAS PESONA SYARIAH yaitu biaya pembuatan KontrakInvestasi Kolektif, Prospektus Awal dan penerbitan dokumen-dokumen yang diperlukan termasuk imbalan jasa Akuntan,Konsultan Hukum dan Notaris.

28

b. Biaya administrasi pengelolaan portofolio REKSA DANA SYARIAHBNP PARIBAS PESONA SYARIAH yaitu biaya telepon, faksimili,fotokopi dan transportasi.

c. Biaya pemasaran termasuk biaya pencetakan brosur, biaya promosidan iklan dari REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONASYARIAH.

d. Biaya pencetakan dan distribusi formulir pembukaan rekening (jikaada), Formulir Profil Pemodal, Formulir Pemesanan PembelianUnit Penyertaan (jika ada), dan Formulir Penjualan Kembali UnitPenyertaan (jika ada), dan Formulir Pengalihan Unit Penyertaan(jika ada).

e. Biaya pengumuman di 1 (satu) surat kabar harian berbahasa In-donesia yang berperedaran nasional mengenai laporanpenghimpunan dana kelolaan REKSA DANA SYARIAH BNPPARIBAS PESONA SYARIAH paling lambat 30 (tiga puluh) HariBursa setelah Pernyataan Pendaftaran REKSA DANA SYARIAHBNP PARIBAS PESONA SYARIAH menjadi efektif.

f. Imbalan jasa Dewan Pengawas Syariah (DPS) PT BNP ParibasInvestment Partners.

g. Biaya pembubaran dan likuidasi REKSA DANA SYARIAH BNPPARIBAS PESONA SYARIAH dalam hal REKSA DANA SYARIAHBNP PARIBAS PESONA SYARIAH dibubarkan dan dilikuidasi .

9.3. BIAYA YANG MENJADI BEBAN PEMEGANG UNITPENYERTAANa. Biaya pembelian Unit Penyertaan (subscription fee) maksimum

sebesar 1,5% (satu koma lima per seratus) yang dihitungberdasarkan nilai setiap transaksi yang dikenakan pada saat calonpemegang Unit Penyertaan melakukan pembelian Unit PenyertaanREKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH.

b. Biaya penjualan kembali Unit Penyertaan (redemption fee) denganketentuan sebagai berikut:- Periode kepemilikan kurang atau sampai dengan 6 bulan:

maksimum sebesar 1,5% (satu koma lima per seratus);- Periode kepemilikan lebih dari 6 bulan sampai dengan atau

sama dengan setahun: maksimum sebesar 0,75% (nol komatujuh lima per seratus);

- Periode kepemilikan lebih dari setahun: 0% (nol per seratus)

yang dihitung berdasarkan nilai setiap transaksi yang dikenakanpada saat pemegang Unit Penyertaan melakukan penjualan kembaliUnit Penyertaan REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONASYARIAH yang dimilikinya.

c. Biaya Pengalihan Unit Penyertaan (switching fee) maksimumsebesar 1% (satu per seratus) setiap transaksi yang dihitung darinilai transaksi Pengalihan Unit Penyertaan yang dikenakan padasaat Pemegang Unit Penyertaan melakukan Pengalihan UnitPenyertaan REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONASYARIAH.

d Biaya transfer bank atau pemindahbukuan sehubungan denganpembelian Unit Penyertaan oleh pemegang Unit Penyertaan,pengembalian sisa uang pembelian Unit Penyertaan yang ditolak,pembagian hasil investasi dan pembayaran hasil penjualan kembaliUnit Penyertaan ke rekening pemegang Unit Penyertaan (bila ada).

e. Pajak-pajak yang berkenaan dengan pemegang Unit Penyertaan(bila ada).

29

JENIS

Dibebankan Kepada ReksaDana

a. Imbalan Jasa ManajerInvestasi

b. Imbalan Jasa BankKustodian

c. Imbalan Jasa Agen PenjualEfek REKSA DANASYARIAH BNP PARIBASPESONA SYARIAH

Dibebankan kepada pemegangUnit Penyertaan

a. Biayapembelian(subscription fee)Unit Penyertaan

b. Biaya penjualan kembaliUnit penyertaan(redemption fee) denganperiode kepemilikan :

- kurang atau sampai dengan6 bulan;

- lebih dari 6 bulan sampaidengan setahun;

- lebih dari setahun

c. Biaya Pengalihan UnitPenyertaan (switching fee)

(%)

Maks. 2%

Maks. 0,25%

Maks. 2 %

Maks. 1,5%

Maks. 1,5%

Maks. 0,75%

0%

Maks. 1%

KETERANGAN

Per tahun dari Nilai Aktivabersih yang dihitung secaraharian berdasarkan 365 hariper tahun dan dibayarkansetiap bulan.

Dihitung berdasarkan nilaisetiap transaksi

Dihitung berdasarkan nilaisetiap transaksi

Dihitung berdasarkan nilaisetiap transaksi

9.4. Biaya Konsultan Hukum, biaya Notaris dan atau biaya Akuntan setelahREKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH menjadiefektif menjadi beban Manajer Investasi, Bank Kustodian dan atau REKSADANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH sesuai denganpihak yang memperoleh manfaat atau yang melakukan kesalahansehingga diperlukan jasa profesi dimaksud.

9.5. ALOKASI BIAYA

30

BAB XHAK-HAK PEMEGANG UNIT PENYERTAAN

Dengan tunduk pada syarat-syarat sesuai tertulis dalam Kontrak InvestasiKolektif, setiap pemegang Unit Penyertaan REKSA DANA SYARIAH BNPPARIBAS PESONA SYARIAH mempunyai hak-hak sebagai berikut:

a. Mendapatkan Bukti Penyertaan dalam REKSA DANA SYARIAH BNPPARIBAS PESONA SYARIAH yaitu Surat Konfirmasi Transaksi UnitPenyertaan dan mendapatkan Laporan Bulanan Kepemilikan UnitPenyertaan.

Setiap pemegang Unit Penyertaan akan mendapatkan bukti penyertaanberupa Surat Konfirmasi Transaksi Unit Penyertaan yang akan diterbitkanoleh Bank Kustodian paling lambat 7 (tujuh) Hari Bursa setelahditerimanya perintah pembelian Unit Penyertaan, penjualan kembaliUnit Penyertaan atau pelunasan, dan Pengalihan Unit Penyertaan REKSADANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH. Surat KonfirmasiTransaksi Unit Penyertaan menyatakan jumlah Unit Penyertaan yangdimiliki oleh pemegang Unit Penyertaan pada saat pembelian, penjualankembali (pelunasan) dan Pengalihan Unit Penyertaan REKSA DANASYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH.

b. Menjual Kembali dan/atau Melakukan Pengalihan Atas Sebagianatau Seluruh Unit Penyertaan REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBASPESONA SYARIAH.

Pemegang Unit Penyertaan mempunyai hak untuk menjual kembalisebagian atau seluruh Unit Penyertaan yang dimilikinya kepada ManajerInvestasi pada setiap Hari Bursa. Pemegang Unit Penyertaan dapatmengajukan permohonan penjualan kembali Unit Penyertaan kepadaManajer Investasi atau Agen Penjual Efek REKSA DANA SYARIAHBNP PARIBAS PESONA SYARIAH dan pembayaran penjualan kembaliUnit Penyertaan akan dilakukan sesegera mungkin paling lambat 7(tujuh) Hari Bursa sejak permohonan penjualan kembali Unit penyertaanREKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH diterimasecara lengkap oleh Manajer Investasi atau Agen Penjual Efek REKSADANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH.

Pemegang Unit Penyertaan mempunyai hak untuk mengalihkan sebagianatau seluruh Unit Penyertaan REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBASPESONA SYARIAH ke reksa dana lain yang dikelola oleh ManajerInvestasi, yang memiliki fasilitas pengalihan.

c. Memperoleh Pembagian Hasil Investasi

Pemegang Unit Penyertaan mempunyai hak untuk memperolehpembagian hasil investasi sesuai dengan Kebijakan Pembagian HasilInvestasi. Hasil investasi tersebut dapat dikonversikan atau dibayarsecara tunai yang ditransfer ke rekening pemegang Unit Penyertaan.

d. Memperoleh Informasi mengenai Nilai Aktiva Bersih harian perUnit Penyertaan dan kinerja REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBASPESONA SYARIAH

Setiap pemegang Unit Penyertaan mempunyai hak untuk mendapatkaninformasi mengenai Nilai Aktiva Bersih harian per Unit Penyertaan dankinerja 30 hari serta 1 tahun terakhir dari REKSA DANA SYARIAH BNPPARIBAS PESONA SYARIAH yang dipublikasikan di harian tertentu.

31

e. Memperoleh Bagian atas Hasil Likuidasi secara Proporsional sesuaidengan Kepemilikan Unit Penyertaan dalam hal REKSA DANASYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH dibubarkan ataudilikuidasi.

Dalam hal REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAHdibubarkan dan dilikuidasi maka hasil likuidasi harus dibagi secaraproporsional menurut komposisi jumlah Unit Penyertaan yang dimilikioleh masing-masing pemegang Unit Penyertaan.

f. Memperoleh laporan keuangan secara periodik

Manajer Investasi akan memberikan salinan laporan keuangan REKSADANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH sekurang-kurangnyasekali dalam 1 (satu) tahun yang akan dimuat di dalam pembaharuanProspektus.

32

BAB XIPEMBUBARAN DAN LIKUIDASI

11.1. HAL-HAL YANG MENYEBABKAN REKSA DANASYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH WAJIBDIBUBARKAN

REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH berlakusejak ditetapkan pernyataan efektif oleh BAPEPAM & LK dan wajibdibubarkan, apabila terjadi salah satu dari hal-hal sebagai berikut:

a. Jika dalam jangka waktu 30 (tiga puluh) Hari Bursa, REKSA DANASYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH yang PernyataanPendaftarannya telah menjadi efektif memiliki dana kelolaan kurangdari Rp 25.000.000.000,00 (dua puluh lima miliar Rupiah); danatau

b. Diperintahkan oleh OJK sesuai dengan peraturan perundang-undangan di bidang Pasar Modal; dan atau

c. Total Nilai Aktiva Bersih REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBASPESONA SYARIAH kurang dari Rp 25.000.000.000,- (dua puluhlima miliar Rupiah) selama 90 (sembilan puluh) Hari Bursa berturut-turut; dan atau

d. Manajer Investasi dan Bank Kustodian telah sepakat untukmembubarkan REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONASYARIAH.

11.2. PROSES PEMBUBARAN DAN LIKUIDASI REKSADANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH

Dalam hal REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAHwajib dibubarkan karena kondisi sebagaimana dimaksud dalam butir11.1 huruf a di atas, maka Manajer Investasi wajib:

i) menyampaikan laporan kondisi tersebut kepada OJK danmengumumkan rencana pembubaran, likuidasi, dan pembagianhasil likuidasi REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONASYARIAH kepada para Pemegang Unit Penyertaan paling kurangdalam 1 (satu) surat kabar harian berbahasa Indonesia yangberperedaran nasional, paling lambat 2 (dua) Hari Bursa sejaktidak terpenuhinya kondisi dimaksud;

ii) menginstruksikan kepada Bank Kustodian untuk membayarkandana hasil likuidasi yang menjadi hak pemegang Unit Penyertaandengan ketentuan bahwa perhitungannya dilakukan secaraproporsional dari Nilai Aktiva Bersih pada saat pembubaran namuntidak boleh lebih kecil dari Nilai Aktiva Bersih awal (harga par)dan dana tersebut diterima pemegang Unit Penyertaan paling lambat7 (tujuh) Hari Bursa sejak tidak dipenuhinya kondisi dimaksud;dan

iii) membubarkan REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONASYARIAH dalam jangka waktu paling lambat 10 (sepuluh) HariBursa sejak tidak terpenuhinya kondisi dimaksud, danmenyampaikan laporan hasil pembubaran REKSA DANA SYARIAHBNP PARIBAS PESONA SYARIAH kepada OJK paling lambat 10(sepuluh) Hari Bursa sejak REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBASPESONA SYARIAH dibubarkan.

33

Dalam hal REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAHwajib dibubarkan karena kondisi sebagaimana dimaksud dalam butir11.1 huruf b di atas, maka Manajer Investasi wajib:

i) mengumumkan pembubaran, likuidasi, dan rencana pembagianhasil likuidasi REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONASYARIAH paling kurang dalam 1 (satu) surat kabar harian berbahasaIndonesia yang berperedaran nasional paling lambat 2 (dua) HariBursa sejak diperintahkan OJK, dan pada hari yang samamemberitahukan secara tertulis kepada Bank Kustodian untukmenghentikan perhitungan Nilai Aktiva Bersih REKSA DANASYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH;

ii) menginstruksikan kepada Bank Kustodian untuk membayarkandana hasil likuidasi yang menjadi hak pemegang Unit Penyertaandengan ketentuan bahwa perhitungannya dilakukan secaraproporsional dari Nilai Aktiva Bersih pada saat pembubaran dandana tersebut diterima pemegang Unit Penyertaan paling lambat7 (tujuh) Hari Bursa sejak diperintahkan pembubaran REKSA DANASYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH oleh OJK; dan

iii) menyampaikan laporan hasil pembubaran, likuidasi, dan pembagianhasil likuidasi REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONASYARIAH kepada OJK paling lambat 2 (dua) bulan sejakdiperintahkan pembubaran REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBASPESONA SYARIAH oleh OJK dengan dilengkapi pendapat dariKonsultan Hukum dan Akuntan, serta Akta Pembubaran danLikuidasi REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONASYARIAH dari Notaris.

Dalam hal REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAHwajib dibubarkan karena kondisi sebagaimana dimaksud dalam butir11.1 huruf c di atas, maka Manajer Investasi wajib:

i) menyampaikan laporan kondisi tersebut kepada OJK dengandilengkapi kondisi keuangan terakhir REKSA DANA SYARIAH BNPPARIBAS PESONA SYARIAH dan mengumumkan kepada parapemegang Unit Penyertaan rencana pembubaran, likuidasi, danpembagian hasil likuidasi REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBASPESONA SYARIAH paling kurang dalam 1 (satu) surat kabar harianberbahasa Indonesia yang berperedaran nasional, dalam jangkawaktu paling lambat 2 (dua) Hari Bursa sejak tidak terpenuhinyakondisi dimaksud serta pada hari yang sama memberitahukansecara tertulis kepada Bank Kustodian untuk menghentikanperhitungan Nilai Aktiva Bersih REKSA DANA SYARIAH BNPPARIBAS PESONA SYARIAH;

ii) menginstruksikan kepada Bank Kustodian untuk membayarkandana hasil likuidasi yang menjadi hak pemegang Unit Penyertaandengan ketentuan bahwa perhitungannya dilakukan secaraproporsional dari Nilai Aktiva Bersih pada saat likuidasi selesaidilakukan dan dana tersebut diterima pemegang Unit Penyertaanpaling lambat 7 (tujuh) Hari Bursa sejak likuidasi selesai dilakukan;dan

iii) menyampaikan laporan hasil pembubaran, likuidasi, dan pembagianhasil likuidasi REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONASYARIAH kepada OJK paling lambat 2 (dua) bulan sejak dibubarkandengan dilengkapi pendapat dari Konsultan Hukum dan Akuntan,serta Akta Pembubaran dan Likuidasi REKSA DANA SYARIAHBNP PARIBAS PESONA SYARIAH dari Notaris.

34

Dalam hal REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAHwajib dibubarkan karena kondisi sebagaimana dimaksud dalam butir11.1 huruf d di atas, maka Manajer Investasi wajib:

i) menyampaikan kepada OJK dalam jangka waktu paling lambat 2(dua) Hari Bursa sejak terjadinya kesepakatan pembubaran REKSADANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH oleh ManajerInvestasi dan Bank Kustodian dengan melampirkan:a) kesepakatan pembubaran dan likuidasi REKSA DANA

SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH antara ManajerInvestasi dan Bank Kustodian;

b) alasan pembubaran; danc) kondisi keuangan terakhir;

dan pada hari yang sama mengumumkan rencana pembubaran,likuidasi, dan pembagian hasil likuidasi REKSA DANA SYARIAHBNP PARIBAS PESONA SYARIAH kepada para pemegang UnitPenyertaan paling kurang dalam 1 (satu) surat kabar harianberbahasa Indonesia yang berperedaran nasional sertamemberitahukan secara tertulis kepada Bank Kustodian untukmenghentikan perhitungan Nilai Aktiva Bersih REKSA DANASYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH;

ii) menginstruksikan kepada Bank Kustodian untuk membayarkandana hasil likuidasi yang menjadi hak pemegang Unit Penyertaandengan ketentuan bahwa perhitungannya dilakukan secaraproporsional dari Nilai Aktiva Bersih pada saat likuidasi selesaidilakukan dan dana tersebut diterima pemegang Unit Penyertaanpaling lambat 7 (tujuh) Hari Bursa sejak likuidasi selesai dilakukan;dan

iii) menyampaikan laporan hasil pembubaran, likuidasi, dan pembagianhasil likuidasi REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONASYARIAH kepada OJK paling lambat 2 (dua) bulan sejak dibubarkandengan dilengkapi pendapat dari Konsultan Hukum dan Akuntan,serta Akta Pembubaran dan Likuidasi REKSA DANA SYARIAHBNP PARIBAS PESONA SYARIAH dari Notaris.

11.3. Setelah dilakukannya pengumuman rencana pembubaran, likuidasi danpembagian hasil likuidasi REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBASPESONA SYARIAH, maka Pemegang Unit Penyertaan tidak dapatmelakukan penjualan kembali (pelunasan).

11.4. PEMBAGIAN HASIL LIKUIDASI

Manajer Investasi wajib memastikan bahwa hasil dari likuidasi REKSADANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH harus dibagi secaraproporsional menurut komposisi jumlah Unit Penyertaan yang dimilikioleh masing-masing pemegang Unit Penyertaan.

Dalam hal masih terdapat dana hasil likuidasi yang belum diambil olehpemegang Unit Penyertaan setelah tanggal pembagian hasil likuidasikepada pemegang Unit Penyertaan yang ditetapkan oleh ManajerInvestasi, maka :

a. Jika Bank Kustodian telah memberitahukan keberadaan danatersebut kepada pemegang Unit Penyertaan sebanyak 3 (tiga) kalidalam tenggang waktu masing-masing 2 (dua) minggu serta telahmengumumkannya dalam surat kabar harian yang berperadarannasional, maka dana tersebut wajib disimpan dalam rekening girodi Bank Kustodian untuk kepentingan pemegang Unit Penyertaandalam jangka waktu 30 (tiga puluh) tahun;

35

b. Setiap biaya yang timbul atas penyimpanan dana tersebut akandibebankan kepada rekening giro tersebut; dan

c. Apabila dalam jangka waktu 30 (tiga puluh) tahun tidak diambiloleh pemegang Unit Penyertaan, maka dana tersebut wajibdiserahkan oleh Bank Kustodian kepada Pemerintah Indonesiauntuk keperluan pengembangan industri Pasar Modal.

11.5. Dalam hal REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAHdibubarkan dan dilikuidasi, maka beban biaya pembubaran dan likuidasiREKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH termasukbiaya Konsultan Hukum, Akuntan dan beban lain kepada pihak ketigamenjadi tanggung jawab dan wajib dibayar Manajer Investasi kepadapihak-pihak yang bersangkutan.

Informasi yang lebih rinci mengenai Pembubaran dan Likuidasi dapat dibacadalam Kontrak Investasi Kolektif (KIK) yang tersedia di PT BNP Paribas In-vestment Partners dan The Hongkong and Shanghai Banking CorporationLimited (HSBC), cabang Jakarta.

36

BAB XIILAPORAN KEUANGAN DAN LAPORAN AUDITOR

INDEPENDEN

37

38 39

40 41

42 43

44 45

46 47

48 49

50 51

52 53

54 55

56 57

58 59

60 61

62 63

64 65

66 67

68 69

70 71

72 73

74 75

76 77

78 79

80 81

82 83

84

BAB XIIIPERSYARATAN DAN TATA CARA PEMBELIAN

UNIT PENYERTAAN

13.1. TATA CARA PERMOHONAN PEMBELIAN UNITPENYERTAAN

Sebelum melakukan pembelian Unit Penyertaan, calon pemegang UnitPenyertaan harus sudah membaca isi Prospektus beserta ketentuan-ketentuan yang ada di dalamnya.

Permohonan pembelian Unit Penyertaan harus dilakukan sesuai dengansyarat dan ketentuan yang tercantum dalam Kontrak Investasi KolektifREKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH, Prospektusdan Formulir Pemesanan Pembelian Unit Penyertaan REKSA DANASYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH.

Calon pemegang Unit Penyertaan yang bermaksud melakukan pembelianUnit Penyertaan REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONASYARIAH harus terlebih dahulu membuka rekening di bank yang ditunjukoleh Manajer Investasi dengan mengisi dan manandatangani formulirpembukaan rekening REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONASYARIAH, serta harus terlebih dahulu mengisi dan menandatanganiFormulir Profil Pemodal dengan melengkapi fotokopi bukti jati diri (KTPuntuk perorangan lokal/Paspor untuk perorangan asing dan fotokopianggaran dasar beserta perubahannya yang terakhir, NPWP (NomorPokok Wajib Pajak) serta KTP/Paspor pejabat yang berwenang untukBadan Hukum), bukti pembayaran, dokumen atau informasi mengenaipengendali akhir dari badan hukum dan dokumen-dokumen pendukunglainnya apabila diperlukan sesuai dengan Prinsip Mengenal NasabahOleh Penyedia Jasa Keuangan di Bidang Pasar Modal sebagaimanadiatur dalam Peraturan BAPEPAM & LK Nomor V.D.10, yang merupakanLampiran Keputusan Ketua BAPEPAM & LK Nomor Kep-476/BL/2009tanggal 23 Desember 2009 (selanjutnya disebut “Peraturan BAPEPAM& LK No. V.D.10.”), berikut perubahan dan peraturan pelaksanaannyabeserta ketentuan-ketentuan lain yang terkait dengan Prinsip MengenalNasabah yang berlaku bagi Penyedia Jasa Keuangan di Bidang PasarModal.

Pembelian Unit Penyertaan REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBASPESONA SYARIAH dilakukan oleh calon pemegang Unit Penyertaandengan mengisi Formulir Pemesanan Pembelian Unit Penyertaan REKSADANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH dan melengkapinyadengan bukti pembayaran.

Formulir Profil Pemodal dan Formulir Pemesanan Pembelian UnitPenyertaan REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAHdapat diperoleh dari Manajer Investasi atau Agen Penjual Efek REKSADANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH.

Formulir Pemesanan Pembelian Unit Penyertaan REKSA DANASYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH beserta bukti pembayarandan fotokopi bukti jati diri harus disampaikan kepada Manajer Investasibaik secara langsung maupun melalui Agen Penjual Efek REKSA DANASYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH.

Dalam hal terdapat keyakinan adanya pelanggaran ketentuansebagaimana diatur dalam Peraturan BAPEPAM & LK Nomor V.D.10tersebut, Manajer Investasi atau Agen Penjual Efek REKSA DANASYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH wajib menolak pesananpembelian Unit Penyertaan dari calon pemegang Unit Penyertaan.

85

Permohonan pembelian Unit Penyertaan yang dilakukan menyimpangdari ketentuan-ketentuan dan persyaratan tersebut di atas tidak akandiproses.

13.2. BIAYA PEMBELIAN UNIT PENYERTAAN

Calon pemegang Unit Penyertaan menanggung biaya pembelian UnitPenyertaan maksimum sebesar 1,5% (satu koma lima per seratus) untukREKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH, yangdihitung dari nilai pembelian per transaksi.

13.3. HARGA PEMBELIAN UNIT PENYERTAAN

Setiap Unit Penyertaan REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBASPESONA SYARIAH ditawarkan dengan harga sama dengan Nilai AktivaBersih awal yaitu sebesar Rp. 1.000,- (seribu Rupiah) pada hari pertamaPenawaran Umum. Selanjutnya harga pembelian setiap Unit PenyertaanREKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH ditetapkanberdasarkan Nilai Aktiva Bersih REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBASPESONA SYARIAH pada akhir Hari Bursa yang bersangkutan.

13.4. PEMROSESAN PEMBELIAN UNIT PENYERTAAN

Formulir permohonan pembelian Unit Penyertaan REKSA DANASYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH beserta bukti pembayarandan fotokopi bukti jati diri yang diterima secara lengkap dan benar olehManajer Investasi atau Agen Penjual Efek REKSA DANA SYARIAHBNP PARIBAS PESONA SYARIAH serta disetujui oleh Manajer Investasisampai dengan pukul 13.00 WIB (tiga belas Waktu Indonesia Barat)dan pembayaran untuk pembelian tersebut diterima dengan baik (ingood funds) oleh Bank Kustodian pada suatu Hari Bursa, akan diprosesoleh Bank Kustodian berdasarkan Nilai Aktiva Bersih REKSA DANASYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH pada akhir Hari Bursatersebut.

Formulir permohonan pembelian Unit Penyertaan REKSA DANASYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH beserta bukti pembayarandan fotokopi bukti jati diri yang diterima secara lengkap dan benar olehManajer Investasi atau Agen Penjual Efek REKSA DANA SYARIAHBNP PARIBAS PESONA SYARIAH serta disetujui oleh Manajer Investasisetelah pukul 13.00 WIB (tiga belas Waktu Indonesia Barat) danpembayaran untuk pembelian tersebut diterima dengan baik (in goodfunds) oleh Bank Kustodian paling lambat pada hari bursa berikutnya,akan diproses oleh Bank Kustodian berdasarkan Nilai Aktiva BersihREKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH pada akhirHari Bursa berikutnya.

13.5. SYARAT PEMBAYARAN

Pembayaran dapat dilakukan dalam bentuk Pemindahbukuan atau trans-fer dalam mata uang Rupiah. Pemindahbukuan atau transfer harusditujukan ke rekening bank di bawah ini:

The Hongkong and Shanghai Banking Corporation Limited (HSBC),Cabang Jakarta.Rekening : RDS BNP PARIBAS PESONA SYARIAHNomor : 001-813401-069

Biaya-biaya yang dikeluarkan atas pemindahbukuan sehubungan denganpembayaran tersebut merupakan tanggung jawab calon pemegang UnitPenyertaan.

86

Apabila diperlukan, untuk mempermudah proses pembelian UnitPenyertaan REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH,maka atas permintaan Manajer Investasi, Bank Kustodian dapat membukarekening atas nama REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONASYARIAH pada bank lain. Rekening tersebut sepenuhnya menjaditanggung jawab dari dan dikendalikan oleh Bank Kustodian. Rekeningtersebut hanya dipergunakan untuk penerimaan dana dari penjualandan pembayaran pembelian kembali Unit Penyertaan REKSA DANASYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH. Jumlah dana yangtersimpan dalam rekening REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBASPESONA SYARIAH pada bank lain tersebut, termasuk dana yangdiperlukan untuk pembelian Efek dari suatu pihak sebagaimana diaturdalam BAB 5.3.e, tidak boleh melebihi 10% (sepuluh persen) dari NilaiAktiva Bersih REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONASYARIAH pada setiap saat.

13.6. PERSETUJUAN PERMOHONAN PEMBELIAN, BUKTIKONFIRMASI PERINTAH PEMBELIAN UNITPENYERTAAN, SURAT KONFIRMASI TRANSAKSIUNIT PENYERTAAN DAN LAPORAN BULANANKEPEMILIKAN UNIT PENYERTAAN

Manajer Investasi atau Agen Penjual Efek REKSA DANA SYARIAHBNP PARIBAS PESONA SYARIAH atau Bank Kustodian berhakmenerima atau menolak pemesanan pembelian Unit Penyertaan secarakeseluruhan atau sebagian. Bagi pemesanan pembelian Unit Penyertaanyang ditolak uang pemesanan akan dikembalikan oleh Bank Kustodianatas instruksi Manajer Investasi tanpa bunga dengan pemindahbukuanatau transfer ke akun yang terdaftar atas nama pemesan Unit PenyertaanREKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH.

Manajer Investasi atau Bank Kustodian atau Agen Penjual Efek REKSADANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH wajib mengirimkansurat atau bukti konfirmasi atas perintah pembelian Unit Penyertaandari pemegang Unit Penyertaan dalam waktu paling lambat 1 (satu)Hari Kerja setelah diterimanya perintah tersebut dengan ketentuanseluruh pembayaran telah diterima dan Formulir Pemesanan PembelianUnit Penyertaan dari Pemegang Unit Penyertaan telah lengkap danditerima dengan baik (in good fund and in complete application).

Bank Kustodian akan menerbitkan dan menyampaikan Surat KonfirmasiTransaksi Unit Penyertaan yang menyatakan antara lain jumlah UnitPenyertaan yang dibeli dan dimiliki serta Nilai Aktiva Bersih setiap UnitPenyertaan pada saat Unit Penyertaan dibeli paling lambat 7 (tujuh)Hari Bursa setelah diterimanya perintah pembelian Unit Penyertaandari pemegang Unit Penyertaan dengan ketentuan aplikasi pembelianUnit Penyertaan REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONASYARIAH dari Pemegang Unit Penyertaan telah lengkap dan benarserta diterima dengan baik oleh Manajer Investasi atau Agen PenjualEfek REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH danpembayaran diterima dengan baik oleh Bank Kustodian (in good fundand in complete application).

Di samping Surat Konfirmasi Transaksi Unit Penyertaan tersebut diatas,Pemegang Unit Penyertaan juga akan mendapatkan Laporan BulananKepemilikan Unit Penyertaan REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBASPESONA SYARIAH yang menyatakan jumlah Unit Penyertaan REKSADANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH dan nilai investasiyang dimiliki oleh Pemegang Unit Penyertaan REKSA DANA SYARIAHBNP PARIBAS PESONA SYARIAH hingga akhir bulan yangbersangkutan yang akan dikirimkan selambat-lambatnya 7 (tujuh) HariBursa setelah akhir bulan.

87

Surat Konfirmasi Transaksi Unit Penyertaan merupakan bukti kepemilikanUnit Penyertaan REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONASYARIAH. Manajer Investasi tidak akan menerbitkan sertifikat sebagaibukti kepemilikan Unit Penyertaan REKSA DANA SYARIAH BNPPARIBAS PESONA SYARIAH.

88

BAB XIVPERSYARATAN DAN TATA CARA PENJUALAN KEMBALI

(PELUNASAN) UNIT PENYERTAAN

14.1. PERMOHONAN PENJUALAN KEMBALI(PELUNASAN) UNIT PENYERTAAN

Pemegang Unit Penyertaan dapat menjual kembali sebagian atau seluruhUnit Penyertaan yang dimilikinya dalam REKSA DANA SYARIAH BNPPARIBAS PESONA SYARIAH dan Manajer Investasi wajib melakukanpembelian kembali Unit Penyertaan tersebut pada setiap Hari Bursa.

Penjualan kembali Unit Penyertaan oleh pemegang Unit Penyertaandilakukan dengan mengajukan permohonan penjualan kembali UnitPenyertaan dengan cara mengisi Formulir Penjualan Kembali UnitPenyertaan REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAHyang ditujukan kepada Manajer Investasi secara langsung atau melaluiAgen Penjual Efek REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONASYARIAH.

Permohonan penjualan kembali Unit Penyertaan ini harus dilakukansesuai dengan syarat dan ketentuan yang tercantum dalam KontrakInvestasi Kolektif REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONASYARIAH, Prospektus dan dalam Formulir Penjualan Kembali UnitPenyertaan REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH.

Permohonan penjualan kembali Unit Penyertaan yang dilakukanmenyimpang dari syarat dan ketentuan tersebut di atas tidak diproses.

14.2. PEMBAYARAN PENJUALAN KEMBALI UNITPENYERTAAN

Pembayaran dana hasil penjualan kembali Unit Penyertaan, setelahdipotong biaya penjualan kembali akan dilakukan dengan carapemindahbukuan atau transfer langsung ke rekening yang ditunjuk olehPemegang Unit Penyertaan. Biaya transfer/pemindahbukuan merupakanbeban dari Pemegang Unit Penyertaan. Pembayaran penjualan kembaliUnit Penyertaan dilaksanakan sesegera mungkin paling lambat 7 (tujuh)Hari Bursa sejak permohonan penjualan kembali Unit Penyertaan REKSADANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH oleh PemegangUnit Penyertaan yang telah dipenuhi sesuai dengan syarat dan ketentuanyang tercantum dalam Kontrak Investasi Kolektif REKSA DANA SYARIAHBNP PARIBAS PESONA SYARIAH, Prospektus dan Formulir PenjualanKembali Unit Penyertaan REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBASPESONA SYARIAH, diterima secara lengkap oleh Manajer Investasiatau Agen Penjual Efek REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBASPESONA SYARIAH dan Bank Kustodian.

14.3. HARGA PENJUALAN KEMBALI UNIT PENYERTAAN

Harga penjualan kembali setiap Unit Penyertaan REKSA DANA SYARIAHBNP PARIBAS PESONA SYARIAH adalah harga setiap Unit Penyertaanpada Hari Bursa yang ditentukan berdasarkan Nilai Aktiva Bersih REKSADANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH pada akhir HariBursa dimana Formulir Penjualan Kembali Unit Penyertaan REKSADANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH diterima secaralengkap oleh Manajer Investasi atau Agen Penjual Efek REKSA DANASYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH serta telah dipenuhi sesuaidengan syarat dan ketentuan yang tercantum dalam Kontrak Investasi

89

Kolektif REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH,Prospektus dan Formulir Penjualan Kembali Unit Penyertaan REKSADANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH.

14.4. PEMROSESAN PENJUALAN KEMBALI UNITPENYERTAAN

Bagi Formulir Penjualan Kembali Unit Penyertaan REKSA DANASYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH yang telah dipenuhi sesuaidengan syarat dan ketentuan yang tercantum dalam Kontrak InvestasiKolektif REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH,Prospektus dan Formulir Penjualan Kembali Unit Penyertaan REKSADANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH, diterima secaralengkap dan benar oleh Manajer Investasi atau Agen Penjual Efek REKSADANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH sampai denganpukul 13:00 (tiga belas) Waktu Indonesia Barat, akan diproses olehBank Kustodian berdasarkan Nilai Aktiva Bersih REKSA DANA SYARIAHBNP PARIBAS PESONA SYARIAH pada akhir Hari Bursa tersebut.Berkaitan dengan hal tersebut, Manajer Investasi wajib menyampaikanpermohonan penjualan kembali Unit Penyertaan tersebut kepada BankKustodian selambat-lambatnya pukul 17.00 WIB (tujuh belas WaktuIndonesia Barat) pada Hari Bursa yang sama.

Bagi Formulir Penjualan Kembali Unit Penyertaan REKSA DANASYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH yang telah dipenuhi sesuaidengan syarat dan ketentuan yang tercantum dalam Kontrak InvestasiKolektif REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH,Prospektus dan Formulir Penjualan Kembali Unit Penyertaan REKSADANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH, diterima secaralengkap dan benar oleh Manajer Investasi atau Agen Penjual Efek REKSADANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH setelah pukul 13:00(tiga belas) Waktu Indonesia Barat, maka akan diproses oleh BankKustodian berdasarkan Nilai Aktiva Bersih REKSA DANA SYARIAHBNP PARIBAS PESONA SYARIAH pada akhir Hari Bursa berikutnya.Berkaitan dengan hal tersebut, Manajer Investasi wajib menyampaikanpermohonan penjualan kembali Unit Penyertaan tersebut kepada BankKustodian selambat-lambatnya pukul 17.00 WIB (tujuh belas WaktuIndonesia Barat) pada Hari Bursa berikutnya.

14.5. BATAS MAKSIMUM KOLEKTIF PENJUALANKEMBALI UNIT PENYERTAAN

Manajer Investasi berhak membatasi jumlah Penjualan Kembali UnitPenyertaan REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAHdalam 1 (satu) Hari Bursa sampai dengan 20% (dua puluh per seratus)dari total Nilai Aktiva Bersih REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBASPESONA SYARIAH yang diterbitkan pada Hari Bursa dilakukannyapenjualan kembali yang bersangkutan (“Batas Maksimum Kolektif”).

Batas Maksimum Kolektif penjualan kembali Unit Penyertaan tersebutberlaku akumulatif dengan permohonan Pengalihan Unit Penyertaan(jumlah total permohonan penjualan kembali Unit Penyertaan danPengalihan Unit Penyertaan).

Apabila Manajer Investasi menerima atau menyimpan permohonanpenjualan kembali Unit Penyertaan yang melampaui Batas MaksimumKolektif, maka Manajer Investasi dapat menerapkan sistem alokasi yaitumengalokasikan penjualan kembali Unit Penyertaan untuk masing-masingPemegang Unit Penyertaan secara proporsional sesuai besarnyapermohonan penjualan kembali Unit Penyertaan masing-masing

90

Pemegang Unit Penyertaan, dan dihitung berdasarkan Nilai Aktiva BersihREKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH pada akhirHari Bursa yang bersangkutan.

Dalam hal Manajer Investasi menerapkan sistem alokasi, makapermohonan penjualan kembali Unit Penyertaan yang melampaui BatasMaksimum Kolektif sebagaimana ditetapkan di atas akan diperhitungkansebagai permohonan penjualan kembali Unit Penyertaan pada HariBursa berikutnya, dan apabila pada Hari Bursa berikutnya kelebihantersebut melampaui Batas Maksimum Kolektif maka Manajer Investasiakan tetap menerapkan sistem alokasi yang dihitung berdasarkan NilaiAktiva Bersih REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONASYARIAH pada akhir Hari Bursa berikutnya tersebut dan kelebihanpermohonan penjualan kembali Unit Penyertaan pada Hari Bursasebelumnya akan mendapat prioritas pemrosesan.

Dalam hal kelebihan permohonan penjualan kembali Unit Penyertaandari Hari Bursa sebelumnya dapat diproses secara keseluruhan padasuatu Hari Bursa, maka selanjutnya permohonan penjualan kembaliUnit Penyertaan yang baru diterima pada Hari Bursa tersebut akandiproses dan dibukukan berdasarkan batas alokasi yang tersisa untukHari Bursa tersebut, yang dihitung berdasarkan Nilai Aktiva Bersih REKSADANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH pada akhir HariBursa yang bersangkutan.

14.6. BIAYA PENJUALAN KEMBALI UNIT PENYERTAAN

Terhadap setiap penjualan kembali Unit Penyertaan dikenakan biayapenjualan kembali Unit Penyertaan REKSA DANA SYARIAH BNPPARIBAS PESONA SYARIAH (redemption fee) sebesar minimum 0%(nol per seratus) dan maksimum 1,5% (satu koma lima per seratus).Uraian lengkap mengenai biaya dapat dilihat pada bab IX ProspektusREKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH.

14.7. BUKTI KONFIRMASI PERINTAH PENJUALANKEMBALI DAN SURAT KONFIRMASI TRANSAKSIUNIT PENYERTAAN

Manajer Investasi atau Bank Kustodian atau Agen Penjual Efek REKSADANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH wajib mengirimkanbukti konfirmasi atas perintah penjualan kembali Unit Penyertaan daripemegang Unit Penyertaan dalam waktu paling lambat 1 (satu) HariKerja setelah diterimanya perintah tersebut dengan ketentuan Formulirpenjualan kembali Unit Penyertaan dari pemegang Unit Penyertaantelah lengkap dan diterima dengan baik (in complete application).

Bank Kustodian akan menerbitkan Surat Konfirmasi Transaksi UnitPenyertaan yang menyatakan antara lain jumlah Unit Penyertaan yangdijual kembali dan dimiliki serta Nilai Aktiva Bersih setiap Unit Penyertaanpada saat Unit Penyertaan dijual kembali paling lambat 7 (tujuh) HariBursa setelah aplikasi penjualan kembali Unit Penyertaan REKSA DANASYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH dari pemegang UnitPenyertaan diterima dengan baik (in complete application) oleh BankKustodian.

14.8. PENOLAKAN PERMOHONAN PENJUALAN KEMBALIUNIT PENYERTAAN

Setelah memberitahukan secara tertulis kepada OJK dengan tembusankepada Bank Kustodian, Manajer Investasi dapat menginstruksikankepada Agen Penjual Efek REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS

91

PESONA SYARIAH untuk melakukan penolakan penjualan kembali UnitPenyertaan REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAHapabila terjadi hal-hal sebagai berikut:

a. Bursa Efek di mana sebagian besar portofolio Efek REKSA DANASYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH diperdagangkanditutup;

b. Perdagangan Efek atas sebagian besar portofolio Efek REKSADANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH dihentikan;

c. Keadaan kahar (darurat) sebagaimana dimuat dalam Pasal 21Kontrak Investasi Kolektif REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBASPESONA SYARIAH.

Dalam hal Manajer Investasi melakukan penolakan penjualan kembaliUnit Penyertaan, Manajer Investasi wajib memberitahukan secara tertuliskepada pemegang Unit Penyertaan paling lambat 1 (satu) Hari Bursasetelah tanggal instruksi penjualan kembali Unit Penyertaan diterimaoleh Manajer Investasi. Bank Kustodian dilarang mengeluarkan UnitPenyertaan baru selama periode penolakan pembelian kembali(pelunasan) Unit Penyertaan.

92

BAB XVPERSYARATAN DAN TATA CARA PENGALIHAN

UNIT PENYERTAAN

15.1 PERMOHONAN PENGALIHAN UNIT PENYERTAAN

Pemegang Unit Penyertaan dapat mengalihkan sebagian atau seluruhinvestasinya dalam Unit Penyertaan REKSA DANA SYARIAH BNPPARIBAS PESONA SYARIAH yang dimilikinya ke Reksa Dana lain yangdikelola oleh Manajer Investasi, serta memiliki fasilitas pengalihan.

Pengalihan Unit Penyertaan baik sebagian atau seluruhnya olehPemegang Unit Penyertaan dilakukan dengan menyampaikan FormulirPengalihan Unit Penyertaan yang ditujukan kepada Manajer Investasiatau melalui Agen Penjual Efek REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBASPESONA SYARIAH dengan menyebutkan nama Pemegang UnitPenyertaan, nama Reksa Dana yang dituju, Nomor akun PemegangUnit Penyertaan dan jumlah Unit Penyertaan yang akan dialihkan.

Pengalihan Unit Penyertaan harus dilakukan sesuai dengan syarat danketentuan yang tercantum dalam Kontrak Investasi Kolektif REKSA DANASYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH, Prospektus dan dalamFormulir Pengalihan Unit Penyertaan REKSA DANA SYARIAH BNPPARIBAS PESONA SYARIAH.

Pengalihan Unit Penyertaan yang dilakukan menyimpang dari syaratdan ketentuan tersebut di atas tidak akan diproses.

15.2. HARGA PENGALIHAN UNIT PENYERTAAN

Harga Pengalihan Unit Penyertaan adalah harga setiap Unit Penyertaanpada Hari Bursa yang ditentukan berdasarkan Nilai Aktiva Bersih REKSADANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH pada akhir HariBursa dimana Formulir Pengalihan Unit Penyertaan REKSA DANASYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH yang telah memenuhisyarat dan ketentuan yang tercantum dalam Kontrak Investasi KolektifREKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH, Prospektusdan Formulir Pengalihan Unit Penyertaan REKSA DANA SYARIAH BNPPARIBAS PESONA SYARIAH diterima secara lengkap dan benar olehManajer Investasi atau Agen Penjual Efek REKSA DANA SYARIAHBNP PARIBAS PESONA SYARIAH.

15.3. PEMROSESAN PENGALIHAN UNIT PENYERTAAN

Formulir Pengalihan Unit Penyertaan dari REKSA DANA SYARIAH BNPPARIBAS PESONA SYARIAH yang diterima secara lengkap dan benaroleh Manajer Investasi atau Agen Penjual Efek REKSA DANA SYARIAHBNP PARIBAS PESONA SYARIAH serta telah memenuhi syarat danketentuan yang tercantum dalam Kontrak Investasi Kolektif REKSA DANASYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH, Prospektus dan FormulirPengalihan Unit Penyertaan REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBASPESONA SYARIAH sampai dengan pukul 13.00 (tiga belas) Waktu In-donesia Barat dalam setiap Hari Bursa akan diproses berdasarkan NilaiAktiva Bersih dari Unit Penyertaan pada akhir Hari Bursa tersebut.Formulir Pengalihan Unit Penyertaan REKSA DANA SYARIAH BNPPARIBAS PESONA SYARIAH yang diterima oleh Manajer Investasiatau Agen Penjual Efek REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBASPESONA SYARIAH setelah pukul 13.00 (tiga belas) dalam setiap HariBursa, akan diproses berdasarkan Nilai Aktiva Bersih dari Unit Penyertaanpada akhir Hari Bursa berikutnya.

93

Permohonan Pengalihan Unit Penyertaan ke dalam REKSA DANASYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH akan diproses sesuaidengan persyaratan dan tata cara yang tercantum dalam ProspektusReksa Dana asal pengalihan tersebut.

Dana hasil Pengalihan Unit Penyertaan akan dipindahbukukan olehBank Kustodian ke dalam rekening reksa dana dimana pengalihan yangdimaksud dituju, sesegera mungkin paling lambat 7 (tujuh) Hari Bursaterhitung sejak tanggal diterimanya dan disetujuinya permohonanPengalihan Unit Penyertaan oleh Manajer Investasi atau Agen PenjualEfek REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH.

15.4. BATAS MAKSIMUM KOLEKTIF PENGALIHAN UNITPENYERTAAN

Manajer Investasi berhak membatasi jumlah Pengalihan Unit PenyertaanREKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH dalam 1(satu) Hari Bursa sampai dengan 20% (dua puluh per seratus) daritotal Nilai Aktiva Bersih REKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONASYARIAH yang diterbitkan pada Hari Bursa dilakukannya PengalihanUnit Penyertaan yang bersangkutan (“Batas Maksimum Kolektif”).

Batas Maksimum Kolektif Pengalihan Unit Penyertaan tersebut di atasberlaku akumulatif dengan permohonan penjualan kembali UnitPenyertaan (jumlah total permohonan penjualan kembali Unit Penyertaandan Pengalihan Unit Penyertaan).

Apabila Manajer Investasi menerima atau menyimpan permohonanPengalihan Unit Penyertaan yang melampaui Batas Maksimum Kolektif,maka Manajer Investasi dapat menerapkan sistem alokasi yaitumengalokasikan Pengalihan Unit Penyertaan untuk masing-masingPemegang Unit Penyertaan secara proporsional sesuai besarnyapermohonan Pengalihan Unit Penyertaan masing-masing PemegangUnit Penyertaan, dan dihitung berdasarkan Nilai Aktiva Bersih REKSADANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH pada akhir HariBursa yang bersangkutan.

Dalam hal Manajer Investasi menerapkan sistem alokasi, makapermohonan Pengalihan Unit Penyertaan yang melampaui BatasMaksimum Kolektif sebagaimana ditetapkan di atas akan diperhitungkansebagai permohonan Pengalihan Unit Penyertaan pada Hari Bursaberikutnya, dan apabila pada hari Bursa berikutnya kelebihan tersebutmelampaui Batas Maksimum Kolektif maka Manajer Investasi akan tetapmenerapkan sistem alokasi yang dihitung berdasarkan Nilai Aktiva BersihREKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH pada akhirHari Bursa berikutnya tersebut dan kelebihan permohonan PengalihanUnit Penyertaan pada Hari Bursa sebelumnya akan mendapat prioritaspemrosesan.

Dalam hal kelebihan permohonan Pengalihan Unit Penyertaan dariHari Bursa sebelumnya dapat diproses secara keseluruhan pada suatuHari Bursa, maka selanjutnya permohonan Pengalihan Unit Penyertaanyang baru diterima pada Hari Bursa tersebut akan diproses dandibukukan berdasarkan batas alokasi yang tersisa untuk Hari Bursatersebut, yang dihitung berdasarkan Nilai Aktiva Bersih REKSA DANASYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH pada akhir Hari Bursayang bersangkutan.

94

15.5. BIAYA PENGALIHAN UNIT PENYERTAAN

Biaya pengalihan Unit Penyertaan (switching fee) maksimum sebesar1% (satu per seratus) setiap transaksi yang dihitung dari nilai transaksiPengalihan Unit Penyertaan yang dikenakan saat Pemegang UnitPenyertaan mengalihkan Unit Penyertaan REKSA DANA SYARIAH BNPPARIBAS PESONA SYARIAH.

15.6. BUKTI KONFIRMASI PERINTAH PENGALIHAN DANSURAT KONFIRMASI TRANSAKSI UNITPENYERTAAN

Manajer Investasi atau Bank Kustodian atau Agen Penjual Efek REKSADANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH wajib mengirimkansurat atau bukti konfirmasi atas perintah Pengalihan Unit Penyertaandari Pemegang Unit Penyertaan dalam waktu paling lambat 1 (satu)Hari Kerja setelah diterimanya perintah tersebut dengan ketentuanFormulir Pengalihan Unit Penyertaan dari Pemegang Unit Penyertaantelah lengkap dan diterima dengan baik (in complete application).

Bank Kustodian akan menerbitkan dan menyampaikan Surat KonfirmasiTransaksi Unit Penyertaan yang menyatakan antara lain jumlah UnitPenyertaan yang dialihkan dan dimiliki serta Nilai Aktiva Bersih setiapUnit Penyertaan pada saat Unit Penyertaan dialihkan paling lambat 7(tujuh) Hari Bursa setelah aplikasi pengalihan Unit Penyertaan REKSADANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH dari PemegangUnit Penyertaan diterima dengan baik (in complete application) olehManajer Investasi atau Agen Penjual Efek REKSA DANA SYARIAHBNP PARIBAS PESONA SYARIAH.

95

BAB XVISKEMA PEMBELIAN, PENJUALAN KEMBALI

(PELUNASAN), DAN PENGALIHAN UNIT PENYERTAANREKSA DANA SYARIAH BNP PARIBAS PESONA SYARIAH