Abstract
2
i ANALISIS FAKTOR-FAKTOR RISIKO KEUANGAN YANG MEMPENGARUHI RETURN SAHAM DENGAN EARNING PERSHARE SEBAGAI VARIABELMODERATING (STU DI EMPIRIS PADA PERUSAHAAN PERBANKAN YANG TERDAFTAR DI BURSA EFEK INDONESIA) ABSTRAK Penelitian ini bertujuan untuk menguji dan menganalisis Faktor-faktor risiko keuangan yang terdiri dari (Risiko kredit, Risiko tingkat suku bunga, Risiko likuiditas, Risiko solvensi) secara simultan dan parsial terhadap return saham dengan earning saham sebagai variabel moderating pada perusahaan perbankan yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia. Populasi dalam penelitian ini adalah seluruh perusahaan perbankan yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia dari tahun 2006 sampai tahun 2010 sebanyak 30 perusahaan. Sampel penelitian yang di gunakan sebanyak 17 perusahaan diambil dengan menggunakan metode purposive sampling. Metode analisis yang digunakan adalah analisis regresi linier berganda dengan uji residual. Hasil pengujian hipotesis pertama secara simultan menunjukkan semua variabel independen berpengaruh juga terhadap return saham. Sedangkan secara parsial hanya variabel risiko tingkat suku bunga yang berpengaruh terhadap return saham. Risiko kredit, Risiko likuiditas, Risiko solvensi tidak berpengaruh terhadap return saham. Pengujian hipotesis kedua diperoleh hasil bahwa variabel earning pershare bukan sebagai variabel moderating. Kata Kunci: Risiko Keuangan (Risiko kredit, Risiko tingkat suku bunga, Risiko likuiditas, Risiko solvensi), Return Saham, dan Earning Pershare. UNIVERSITAS SUMATRA UTARA
-
Upload
david-smith -
Category
Documents
-
view
9 -
download
3
description
abstract
Transcript of Abstract
i
ANALISIS FAKTOR-FAKTOR RISIKO KEUANGAN YANG MEMPENGARUHI RETURN SAHAM DENGAN EARNING PERSHARE SEBAGAI VARIABELMODERATING (STU
DI EMPIRIS PADA PERUSAHAAN PERBANKAN YANG TERDAFTAR DI BURSA EFEK INDONESIA)
ABSTRAK
Penelitian ini bertujuan untuk menguji dan menganalisis Faktor-faktor risiko keuangan yang terdiri dari (Risiko kredit, Risiko tingkat suku bunga, Risiko likuiditas, Risiko solvensi) secara simultan dan parsial terhadap return saham dengan earning saham sebagai variabel moderating pada perusahaan perbankan yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia.
Populasi dalam penelitian ini adalah seluruh perusahaan perbankan yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia dari tahun 2006 sampai tahun 2010 sebanyak 30 perusahaan. Sampel penelitian yang di gunakan sebanyak 17 perusahaan diambil dengan menggunakan metode purposive sampling. Metode analisis yang digunakan adalah analisis regresi linier berganda dengan uji residual.
Hasil pengujian hipotesis pertama secara simultan menunjukkan semua variabel independen berpengaruh juga terhadap return saham. Sedangkan secara parsial hanya variabel risiko tingkat suku bunga yang berpengaruh terhadap return saham. Risiko kredit, Risiko likuiditas, Risiko solvensi tidak berpengaruh terhadap return saham. Pengujian hipotesis kedua diperoleh hasil bahwa variabel earning pershare bukan sebagai variabel moderating. Kata Kunci: Risiko Keuangan (Risiko kredit, Risiko tingkat suku bunga, Risiko likuiditas, Risiko solvensi), Return Saham, dan Earning Pershare.
UNIVERSITAS SUMATRA UTARA
ANALYZE THE FINANCIAL RISK FACTORS SIMULTANEOUSLY AND PARTIALLY ON THE RETURN OF BANKING STOCK WITH
EARNING PERSHARE AS A MODERATING (EMPIRIC STUDY OF THE BANKING COMPANIES LISTED
IN INDONESIA STOCK EXCHANGE)
ABSTRACT
This research aims to examine an d analyze of financial risk factors (Credit Risk, Interest Risk, Liquidty
Risk, Solvency Risk) simultaneously and partially on the Return of banking stock with Earning pershare as a moderating variable in the banking companies listed in Indonesia Stock Exchange.
The population in this research are all banking companies listed in Indonesia Stock Exchange from 2006 until 2010 amounting to 30 banks. The research sample as many as 17 banks was taken by using purposive sampling method. The method of analysis used is multiple linear regression analysis with residual test.
The first hypothesis simultaneously shows all the independent variables affect the return of banking stock. While only partial only interest risk variables that influence the return of banking stock. Credit risk, Liquidity risk, Solvency risk did not affect return of banking stock. Testing the second hypothesis showed that earning pershare is not moderating variable. Keywords: Financial Risks (Credit risk, Interest risk, Liquidity risk, Solvency risk), Return of Banking Stock, and Earning pershare.
UNIVERSITAS SUMATRA UTARA
