Transfer Price - muhariefeffendi.files.wordpress.com · BTH dan Laba yang dikenakan ke PL akhir [1]...
Transcript of Transfer Price - muhariefeffendi.files.wordpress.com · BTH dan Laba yang dikenakan ke PL akhir [1]...
Sistem Pengendalian Manajemen-
Anthony & Govindarajan
Transfer Price
Chapter 6
Sistem Pengendalian Manajemen-
Anthony & Govindarajan
Tujuan HT
Metoda HT
Administrasi HT
Penentuan
harga layanan
korporat
Prinsip utama
Situasi ideal
Batasan penentuan SD
HT berbasis kos
Kos tetap hulu dan laba
Kendali atas jumlah layanan
Penggunaan layanan secara opsional
Kesederhanaan mekanisme harga
Negosiasi
Arbitrase dan resolusi konflik
Klasifikasi produk
Sistem Pengendalian Manajemen-
Anthony & Govindarajan
Perhatian
Isu HT karena desentralisasi organisasi
Bagaimana cara untuk menjelaskan pentrasferan barang/jasa dari satu PL ke PL yang lain?
Jika dua PL sama-sama bertanggungjawab untuk pengembangan, pemanufakturan, dan pemasaran satu produk yang sama
Mereka harus membagi pendapatan yang dihasilkan dari penjualan akhir produk tsb.
HT adalah mekanisme untuk pendistribusian pendapatan ini.
Sistem Pengendalian Manajemen-
Anthony & Govindarajan
Tujuan HT
Memberikan kepada masing-masing BU info
yang relevan untuk menentukan trade-off yang
optimum antara kos dan pendapatan persh.
Mendorong pengambilan keputusan yang selaras
dengan sasaran orgn.
Membantu pengukuran kinerja ekonomik.
Membuat sistem pentransferan harga lebih
mudah untuk dipahami dan diadministrasi.
Sistem Pengendalian Manajemen-
Anthony & Govindarajan
Definisi HT
Yaitu jumlah uang yang digunakan untuk
menjelaskan setiap transfer barang/jasa antar
RC, atau
Nilai uang yang dilekatkan pada suatu transfer
barang/jasa pada transaksi yang melibatkan
setidaknya salah satu dari kedua pihak yang
terlibat adalah sebuah PL
Harga itu mencari elemen laba
Sistem Pengendalian Manajemen-
Anthony & Govindarajan
Prinsip Dasar
Isu TP:
= isu penetapan harga secara umum
Plus pertimbangan atas faktor yang unik dari
transaksi internal
Prinsip utama:
HT sama dengan harga yang dibebankan seandainya
produk tersebut
Dijual kepada pembeli luar atau
Dibeli dari penjual luar.
Sistem Pengendalian Manajemen-
Anthony & Govindarajan
Bagaimana penetapan HT?
Masih banyak ketidaksepakatan untuk penetapan harga
jual luar tersebut.
Ekonomi klasik: harga jual = kos marginal
Akademisi lain: HT harus berbasis kos marginal
Dua keputusan yang harus dibuat secara periodik untuk
masing-masing produk:
Memproduksi sendiri atau membeli dari luar? (Keputusan
penentuan sumber)
Jika harus diproduksi sendiri, berapa harga yang harus
dikenakan jika produk ditransfer antar PL? (Keputusan HT).
Sistem Pengendalian Manajemen-
Anthony & Govindarajan
Kondisi Ideal
Asumsi: HT berbasis harga pasar akan mendorong keselarasan sasaran jika semua kondisi di bawah ini terpenuhi.
Orang kompeten
Atmosfir yang baik
Harga pasar
Kemandirian sumber
Informasi yang lengkap
Negosiasi
Sistem Pengendalian Manajemen-
Anthony & Govindarajan
Kondisi Ideal… Orang yang kompeten
Manajer lebih tertarik pada kinerja jangka panjang, bukan
jangka pendek.
Atmosfir yang baik
Manajer harus menjadikan profitabilitas sebagai sasaran
penting dan pertimbangan utama dalam penilaian kinerja.
HT harus dipandang adil.
Harga pasar
HT harus sama dengan harga pasar barang yang identik
Harga pasar harus disesuaikan-ke-bawah untuk
mencerminkan penghematan yang dicapai perusahaan.
Sistem Pengendalian Manajemen-
Anthony & Govindarajan
Kondisi Ideal…
Kemandirian sumber
Sumber alternatif harus tersedia dan
Manajer diizinkan untuk memilih alternatif yang
mereka inginkan
Akibatnya harga pasar bisa menentukan HT
Jadi keputusan apakah akan membuat kesepakatan
dengan pihak dalam atau luar ditentukan oleh pasar.
Sistem Pengendalian Manajemen-
Anthony & Govindarajan
Kondisi Ideal…
Informasi yang lengkap
Manajer harus tahu semua alternatif yang ada dan
kos yang relevan serta pendapatan masing-masing
alternatif.
Negosiasi
Harus ada mekanisme kerja yang baik untuk
menegosiasi kontrak.
Sistem Pengendalian Manajemen-
Anthony & Govindarajan
Halangan dalam penentuan SD
[1] Pasar yang terbatas, karena
Keberadaan kapasitas internal membatasi pengembangan
penjualan eksternal
Di industri yang terintegrasi hanya ada sedikit kapasitas
independen untuk produk antara.
Jika perusahaan adalah produser tunggal dari sebuah produk,
maka tidak ada sumber luar yang tersedia.
Jika perusahaan berinvestasi besar untuk fasilitasnya, maka
kecil kemungkinan mereka akan menggunakan sumber luar.
Contoh perusahaan minyak.
Sistem Pengendalian Manajemen-
Anthony & Govindarajan
Karakteristik Industri Migas
Kegiatan usaha hulu
Eksplorasi
Pengembangan
Kegiatan usaha hilir
Pengolahan
Pengangkutan
Penyimpanan
Niaga/pemasaran
Sistem Pengendalian Manajemen-
Anthony & Govindarajan
HT yang paling memuaskan untuk sistem PL
adalah harga kompetitif
Harga kompetitif mengukur kontribusi dari
masing-masing PL terhadap laba perusahaan
secara total.
Contoh: harga pasar minyak mentah
Menilai keefektifan unit ekstraksi dan pengolahan.
Sistem Pengendalian Manajemen-
Anthony & Govindarajan
Bagaimana cara mengetahui harga kompetitif?
Harga pasar, jika harga pasar publikasian tersedia
Harga pasar yang ditetapkan melalui kegiatan
tawar-menawar.
Harga ini valid hanya jika perusahaan memang
menawarkan seluruh barangnya untuk ditawar—
walau tidak menjual seluruhnya ke pihak luar.
Tidak valid jika hanya ditujukan untuk mengetahui
harga, tanpa pernah menjual produk ke penawar
terendah.
Sistem Pengendalian Manajemen-
Anthony & Govindarajan
Bagaimana cara mengetahui harga kompetitif?
Harga kompetitif bisa disamakan dengan harga
jual dari PL ketika ia menjual produknya ke luar
perusahaan.
Misalnya 10% lebih tinggi daripada kos standar
Harga kompetitif bisa disamakan dengan harga
beli oleh PL dari luar persh
Sistem Pengendalian Manajemen-
Anthony & Govindarajan
[2] Kelebihan atau kekurangan kapasitas industri
Jika PL penjualan tidak bisa menjual keluar semua yang diproduksi kelebihan kapasitas
Laba tidak optimal jika PL pembeli juga membeli dari sumber luar
Jika PL pembeli tidak bisa memenuhi kebutuhannya dari sumber luar, sementara PL penjual justru menjual keluar kekurangan kapasitas
Output dari PL pembeli terhambat laba persh tidak optimum.
Sistem Pengendalian Manajemen-
Anthony & Govindarajan
Kelebihan atau kekurangan kapasitas industri
Jika nilai/jumlah transfer intrapersh kecil PL
pembeli dan PL penjual akan dibiarkan
menyelesaikan masalah mereka sendiri.
Walaupun signifikan, ada persh yang tidak
mengintervensi kedua PL karena manfaat
membiarkan PL independen lebih besar
daripada kerugian karena laba yang tidak
optimum.
Komite arbitrase?
Sistem Pengendalian Manajemen-
Anthony & Govindarajan
Word of caution
PL pembeli akan cenderung memilih membeli
dari luar
Karena layanan yang lebih baik
Karena persaingan internal
Manajemen harus awas terhadap masalah politis
yang terjadi di dalam negosiasi HT
Sistem Pengendalian Manajemen-
Anthony & Govindarajan
HT Berbasis-Kos
Basis kos plus laba digunakan jika tidak tersedia
harga kompetitif.
Pertanyaan yang harus dipecahkan:
Bagaimana menentukan kos dan
Bagaimana menghitung markup laba.
Sistem Pengendalian Manajemen-
Anthony & Govindarajan
Basis Kos
Basis yang umum:
Kos standar bukan
Kos aktual
Jika kos aktual yang digunakan:
PL pembeli akan terbebani dengan inefisiensi di PL penjual
Jika kos standar yang digunakan:
PL penjual akan termotivasi untuk menetapkanstandar yang ketat dan meningkatkannya.
Sistem Pengendalian Manajemen-
Anthony & Govindarajan
Markup Laba
Apa basis markup laba?
Persentase kos
Tidak perlu menghitung modal yang digunakan
Persentase investasi
Bagaimana menghitung investasi yang berhubungan dengan produk tertentu?
Aset baru: overvalued; aset lama: undervalued
Berapa level laba yang diizinkan
Laba harus disesuaikan dengan RoR (Rate of Return) yang bisa diperoleh jika dijual ke luar.
Sistem Pengendalian Manajemen-
Anthony & Govindarajan
Kos Tetap Hulu dan Laba
Jika perusahaan terintegrasi, maka output di PL
A akan menjadi input di PL B
HT dari PL A bisa jadi mengandung kos tetap
PL penjual akhir bisa saja tidak tahu atas kos
tetap hulu dan laba yang diimbuhkan ke dalam
harga pembelian internalnya.
Sistem Pengendalian Manajemen-
Anthony & Govindarajan
Cara mengurangi masalah yang ditimbulkan dari
BTH dan Laba yang dikenakan ke PL akhir
[1] Buat kesepakatan antar BU
Pertemuan periodik untuk menentukan harga jual luar dan
Pembagian laba untuk produk dengan kos tetap hulu dan laba
yang tinggi
[2] Penetapan harga dua langkah
Untuk masing-masing produk yang terjual, pembebanan
dilakukan sebesar kos variabel standar untuk produksi
Pembebanan periodik kos tetap yang berhubungan dengan
fasilitas yang dicadangkan untuk PL pembeli.
Sistem Pengendalian Manajemen-
Anthony & Govindarajan
Cara mengurangi masalah yang ditimbulkan dari
BTH dan Laba yang dikenakan ke PL akhir
[3] Pembagian laba Produk ditransfer ke unit pemasaran menurut kos variabel
standar
Setelah produk terjual, antar BU membagi kontribusi yang diperoleh Harga jual -/- kos pemanufakturan dan pemasaran variabel
Cocok jika permintaan atas produk tidak cukup konstan/regular.
Masalah: Bagaimana menentukan besar kontribusi masing-masing BU?
Berapa profitabilitas masing-masing unit?
Kontribusi unit pemanufakturan baru bisa diukur jika unit pemasaran berhasil menjual dan
Kontribusi sangat ditentukan dari harga jual aktual.
Sistem Pengendalian Manajemen-
Anthony & Govindarajan
Cara mengurangi masalah yang ditimbulkan dari
BTH dan Laba yang dikenakan ke PL akhir
[4] Dua set harga Pendapatan unit pemanufakturan: harga jual luar; Misal:
Rp.1000
Unit pembeli dibebankan hanya sebesar kos standar; Misal: Rp.700
Perbedaan Rp.300 ditanggung oleh HQ dan dieliminasi ketika konsolidasi.
Kelemahan: Jumlah laba BU lebih besar drpd laba perusahaan
Menciptakan perasaan ilusif.
BU lebih ingin melakukan penjualan internal
Pembukuan yang lebih rumit
Pemecahan yang menunjukkan kelemahan.
Sistem Pengendalian Manajemen-
Anthony & Govindarajan
Penentuan HT Layanan Perusahaan
Dua jenis transfer
Layanan yang diterima unit penerima namun bisa
mengendalikan sebagian dari jumlah yang digunakan.
Layanan yang bisa diputuskan oleh unit penerima
apakah akan menggunakan atau tidak.
Sistem Pengendalian Manajemen-
Anthony & Govindarajan
Layanan yang bisa dikendalikan
BU mungkin diharuskan untuk menggunakan staf persh
untuk jasa TI dan R&D.
BU tidak bisa mengendalikan efisiensi mereka
Tapi bisa mengendalikan jumlah layanan yang diterima
SoT#1: BU membayar kos variabel standar dari layanan
diskresioner
Jika membayar di bawah itu, BU akan terdorong untuk
menggunakan lebih banyak tidak ekonomis
Jika membayar lebih tinggi, BU tidak akan menggunakan
layanan itu padahal persh memandang perlu.
Sistem Pengendalian Manajemen-
Anthony & Govindarajan
Layanan yang bisa dikendalikan
SoT#2: mendukung harga yang setara dengan kos
variabel standar + bagian yang wajar dari kos tetap
standar
Atau = Full cost
Jika BU tidak percaya bahwa layanan bermanfaat sebesar nilai
tsb, maka mereka percaya ada kesalahan pada kualitas atau
efisiensi unit layanan.
SoT #3: harga ekuivalen dengan harga pasar atau kos
standar penuh + margin laba.
Unit layanan harus mendapat return atas investasinya.
Sistem Pengendalian Manajemen-
Anthony & Govindarajan
Penggunaan layanan opsional
BU bisa
Memperoleh dari luar,
Mengembangkan kapabilitas sendiri, atau
Memilih untuk tidak menggunakan layanan sama-
sekali.
Pusat layanan bersifat independen
Sistem Pengendalian Manajemen-
Anthony & Govindarajan
Administrasi HT Negosiasi
BU umumnya menegosiasikan HT dengan BU yang lain
Jika HQ ikut campur kemampuan BU menghasilkan laba
akan menurun
HT seringkali adalah masalah subyektif
BU punya info terbaik dibandingkan HQ
Jika BU dibebaskan untuk menjual ke atau membeli dari
pihak luar harus ada aturan yang mengatur penetapan
harga dan masalah penentuan sumberdaya produk
intraperusahaan.
Aturan harus cukup jelas sehingga kemampuan nego bukan faktor
utama penentuan HT.
Sistem Pengendalian Manajemen-
Anthony & Govindarajan
Administrasi HT
Arbitrase dan resolusi konflik
Tanggungjawab arbitrase ada pada satu eksekutif, atau
Tanggungjawab ada pada komite arbitrase, yang akan
Menengahi perselisihan HT
Mengkaji perubahan kebijakan SD
Merubah aturan HT jika diperlukan
Semakin banyak perselisihan, semakin besar kebutuhan untuk
Memperbaiki aturan atau
Mempertimbangkan bahwa BU tidak logis ada
Sistem Pengendalian Manajemen-
Anthony & Govindarajan
Administrasi HT
Klasifikasi produk
Makin tinggi transfer intra-persh dan makin besar ketersediaan harga pasar, makin formal dan spesifik aturan HT.
Sebagian perusahaan mengelompokkan produk
Kelas#1: semua produk yang dikendalikan sumbernya oleh manajemen: volume besar, harga pasar tidak tersedia, kerahasiaan diinginkan.
Kelas#2: semua produk lain: bisa diproduksi di luar persh tanpa mengganggu ops yang ada, volume kecil, diproduksi dengan peralatan yang umum. HT = harga pasar.