PT ALDIRACITA CORPOTAMA DAN ENTITAS ANAK - Aktifitas...

BesertaLaporan Auditor Independen

PT ALDIRACITA CORPOTAMA DAN ENTITAS ANAK

Laporan KeuanganUntuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal 31 Desember 2011(Dengan Angka Perbandingan Untuk Tahun Yang Berakhir

Pada Tanggal 31 Desember 2010)

Halaman

SURAT PERNYATAAN KOMISARIS DAN DIREKSI

LAPORAN AUDITOR INDEPENDEN i

Laporan Posisi Keuangan Konsolidasian 1

Laporan Laba Rugi Komprehensif Konsolidasian 2 - 3

Laporan Perubahan Ekuitas Konsolidasian 4

Laporan Arus Kas Konsolidasian 5

Catatan Atas Laporan Keuangan Konsolidasian 6 - 29

Laporan Keuangan Entitas Induk 30 - 35

Daftar Isi

PT ALDIRACITA CORPOTAMA DAN ENTITAS ANAKLAPORAN POSISI KEUANGAN KONSOLIDASIANUntuk Tahun Yang Berakhir Pada Tanggal 31 Desember 2011 (Dengan Angka Perbandingan Untuk Tahun Yang Berakhir Pada Tanggal 31 Desember 2010)(Dalam Rupiah)

Catatan 2011 2010

AsetKas dan Setara Kas 3c.4;3e;3l;6 8.654.711.039 4.995.680.380Deposito Berjangka yang Dibatasi Penggunaannya 3c.4;3e;3l;7 813.535.826 768.705.448Portofolio Efek 3c.1;3c.4;5e;8 1.090.035.758.051 584.078.882.095Piutang Lembaga Kliring dan Penjaminan 3c.4;9 5.011.134.000 5.978.735.000Piutang Nasabah 3c.4;10 16.018.505.135 16.747.228.938Piutang Lain-lain 3c.4;11 175.137.836 150.025.236Biaya Dibayar di Muka 3h;12 99.478.186 102.433.700Pendapatan yang Masih Harus Diterima 3c.4;13 750.954.833 286.857.644Penyertaan Saham 3c.4;3k;14 135.000.000 135.000.000Aset Tetap

(setelah dikurangi akumulasi penyusutan sebesar Rp. 3.912.807.347,- dan Rp. 3.610.408.366,- untuk tahun 2011 dan 2010) 3f,15 707.254.658 872.206.219

Aset Pajak Tangguhan 3j,22c 1.832.247.576 1.127.065.500Aset Lain-lain 16 1.511.090.595 1.500.108.112Jumlah Aset 1.125.744.807.735 616.742.928.272

Liabilitas dan EkuitasLiabilitasUtang Lembaga Kliring dan Penjaminan 3d.4;17 6.817.916.500 4.176.680.000Utang Nasabah 3d.4;18 7.811.303.141 7.724.198.761Biaya yang Masih Harus Dibayar 3d.4;19 185.427.434 96.570.613Utang Pajak 3j;20 173.799.915 143.003.376Utang Lain-lain 3d.4;21 112.511.839 54.748.023Liabilitas Manfaat Karyawan 3m;29a 3.032.878.606 2.467.243.723Jumlah Liabilitas 18.133.837.435 14.662.444.496

EkuitasEkuitas Yang Dapat Diatribusikan Kepada

Pemilik Entitas IndukModal saham nilai nominal Rp. 1.000.000,- per sahamModal dasar 100.000 saham pada tahun 2011 dan 2010Modal di tempatkan dan disetor 84.750 sahampada tahun 2011 dan 2010 23 84.750.000.000 84.750.000.000Saldo Laba 1.022.859.358.524 517.329.276.590Jumlah 1.107.609.358.524 602.079.276.590Kepentingan Non Pengendali 1.611.776 1.207.186Jumlah Ekuitas 1.107.610.970.300 602.080.483.776Jumlah Liabilitas dan Ekuitas 1.125.744.807.735 616.742.928.272

Lihat catatan atas laporan keuangan konsolidasian yang merupakanbagian tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian secara keseluruhan.

1

PT ALDIRACITA CORPOTAMA DAN ENTITAS ANAKLAPORAN LABA RUGI KOMPREHENSIF KONSOLIDASIANUntuk Tahun Yang Berakhir Pada Tanggal 31 Desember 2011 (Dengan Angka Perbandingan Untuk Tahun Yang Berakhir Pada Tanggal 31 Desember 2010)(Dalam Rupiah)

Catatan 2011 2010

Pendapatan UsahaLaba Bersih atas Perdagangan Efek

yang Belum Terealisasi 3i;24 506.791.222.609 93.229.273.092Laba Bersih atas Perdagangan Efek

yang Terealisasi 3i;25 307.875.858 11.307.969.826Komisi Transaksi Perantara Pedagang Efek 3i;26 2.184.689.144 3.745.269.276Pendapatan Komisi Lainnya 427.996.288 578.845.785Jasa Penjamin Emisi 3i;27 498.725.000 -Dividen 353.872.547 252.618.176Jumlah Pendapatan Usaha 510.564.381.446 109.113.976.155

Beban UsahaGaji, Upah dan Tunjangan 3.959.695.230 3.352.467.080Administrasi dan Umum 3j;30 1.737.712.251 1.678.374.062Komisi 432.047.922 1.288.608.618Sewa Kantor 454.096.793 450.448.173Penyusutan 3f,15 305.798.981 372.540.057Jumlah Beban Usaha 6.889.351.177 7.142.437.990

Laba Usaha 503.675.030.269 101.971.538.165

Pendapatan (Beban) Lain-lainJasa Giro dan Bunga Lainnya 1.048.048.059 1.571.629.990Bunga Deposito 154.539.015 158.640.994Lain-lain (52.312.895) 54.768.462Jumlah Pendapatan Lain-lain - Bersih 1.150.274.179 1.785.039.446

Laba Sebelum Pajak Penghasilan 504.825.304.448 103.756.577.611

Beban (Manfaat) Pajak PenghasilanPajak Kini 3j;22a;22b - 100.289.305Pajak Tangguhan 3j;22a;22c (705.182.076) (260.673.534)Jumlah Manfaat Pajak Penghasilan (705.182.076) (160.384.229)

Laba Bersih 505.530.486.524 103.916.961.840


2

PT ALDIRACITA CORPOTAMA DAN ENTITAS ANAKLAPORAN LABA RUGI KOMPREHENSIF KONSOLIDASIAN - lanjutanUntuk Tahun Yang Berakhir Pada Tanggal 31 Desember 2011 (Dengan Angka Perbandingan Untuk Tahun Yang Berakhir Pada Tanggal 31 Desember 2010)(Dalam Rupiah)

2011 2010Pendapatan Komprehensif :Aset Keuangan Tersedia Untuk Dijual - -Jumlah Laba Komprehensif Tahun Berjalan 505.530.486.524 103.916.961.840

Laba Yang Dapat Diatribusikan Kepada :Pemilik Entitas Induk 505.530.081.934 103.916.788.453Kepentingan Non Pengendali 404.590 173.387Jumlah 505.530.486.524 103.916.961.840

Jumlah Laba Komprehensif Yang Dapat Diatribusikan Kepada:

Pemilik Entitas Induk 505.530.081.934 103.916.788.453Kepentingan Non Pengendali 404.590 173.387Jumlah 505.530.486.524 103.916.961.840


3

PT SAMUEL SEKURITAS INDONESIA DAN ENTITAS ANAKLAPORAN PERUBAHAN EKUITAS KONSOLIDASIUntuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal 31 Desember 2011(Dengan Angka Perbandingan Untuk Tahun yang Berkahir 31 Desember 2010)(Dalam Rupiah)

KeuntunganModal (Kerugian)

Ditempatkan Yang Belum Kepentingan Non Jumlah dan Disetor Direalisasi Saldo Laba Jumlah Pengendali Ekuitas

Saldo 1 Januari 2010 125.000.000.000 (8.925.032.182) 41.956.491.236 158.031.459.054 7.969.769.115 166.001.228.169

Total Laba KomprehensifTahun Berjalan - 16.030.865.874 11.152.815.576 27.183.681.450 1.737.727.786 28.921.409.236

Saldo 31 Desember 2010 125.000.000.000 7.105.833.692 53.109.306.812 185.215.140.504 9.707.496.901 194.922.637.405

Total Laba KomprehensifTahun Berjalan - 1.670.247.963 11.535.883.198 13.206.131.161 2.863.099.340 16.069.230.501

Saldo 31 Desember 2011 125.000.000.000 8.776.081.655 64.645.190.010 198.421.271.665 12.570.596.241 210.991.867.906

Lihat catatan atas laporan keuangan konsolidasian yang merupakan bagian tidak terpisahkan dari laporan keuangan konsolidasian secara keseluruhan.

3

PT ALDIRACITA CORPOTAMA DAN ENTITAS ANAKLAPORAN ARUS KAS KONSOLIDASIANUntuk Tahun Yang Berakhir Pada Tanggal 31 Desember 2011 (Dengan Angka Perbandingan Untuk Tahun Yang Berakhir Pada Tanggal 31 Desember 2010)(Dalam Rupiah)

2011 2010

Arus Kas dari Aktivitas Operasi Penerimaan (Pembayaran) atas Efek Diperdagangkan 1.142.222.511 (11.340.680.632)Penerimaan Jasa Pengelolaan Investasi 429.916.671 574.795.196Penerimaan Komisi Perantara Pedagang Efek 2.184.689.144 3.745.269.276Penerimaan atas Jasa Penjamin Emisi 498.725.000 -Penerimaan Pendapatan Bunga, Bersih 736.569.502 1.480.741.106Penerimaan dari Nasabah, Bersih 815.828.183 575.282.332Penerimaan Dividen 353.872.547 252.618.176Pembayaran Kepada Karyawan dan Pemasok (5.871.296.676) (6.260.856.690)Penerimaan (Pembayaran) dari Lembaga Kliring dan Penjaminan 3.608.837.500 (8.312.418.500)Penerimaan (Pembayaran) Lainnya (43.250.379) 2.400.750.651Pembayaran Pajak Penghasilan (423.063) (189.255.655)Kas Bersih dari (untuk) Aktivitas Operasi 3.855.690.940 (17.073.754.741)

Arus Kas dari Aktivitas InvestasiDeposito Berjangka yang Dibatasi Penggunaannya (44.830.378) (40.009.881)Perolehan Aset Tetap (140.847.420) (838.914.200)Aset Lain-lain (10.982.483) 50.410.300Kas Bersih untuk Aktivitas Investasi (196.660.281) (828.513.781)

Arus Kas dari Aktivitas PendanaanPenambahan Modal Disetor - 11.000.000.000Kas Bersih dari Aktivitas Pendanaan - 11.000.000.000

Kenaikan (Penurunan) Kas dan Setara Kas 3.659.030.659 (6.902.268.522)

Kas dan Setara Kas Awal Tahun 4.995.680.380 11.897.948.902

Kas dan Setara Kas Akhir Tahun 8.654.711.039 4.995.680.380


5

PT ALDIRACITA CORPOTAMA DAN ENTITAS ANAKCATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIANUntuk Tahun Yang Berakhir Pada Tanggal 31 Desember 2011 (Dengan Angka Perbandingan Untuk Tahun Yang Berakhir Pada Tanggal 31 Desember 2010)(Dalam Rupiah)

1. Umum

a. Pendirian dan Informasi Umum

Maksud dan Tujuan Entitas

a.

b.

c.

d.

e.

Komisaris Utama : Henry Cratein Suryanaga Komisaris : Lewi Sasmita Kosasih Direktur Utama : Eddyanto Herumantoro Direktur : Wangsa Ratna

Komisaris : Lewi Sasmita Kosasih Direktur Utama : Eddyanto Herumantoro Direktur : Wangsa Ratna

2011 2010Imbalan Kerja Jangka Pendek 1.084.800.000 628.800.000Imbalan Kerja Jangka Panjang 220.219.240 104.887.983Jumlah 1.305.019.240 733.687.983

b. Entitas Anak Yang DiKonsolidasi

PT Aldiracita Corpotama (Entitas) didirikan berdasarkan akta No. 378, tanggal 28 Juni 1990 yang dibuat di hadapan Mohammad SaidTadjoedin, SH., notaris di Jakarta. Akta ini telah mendapatkan persetujuan dari Menteri Kehakiman Republik Indonesia melalui suratkeputusan No. C-24002.HT.01.01, tanggal 9 Juli 1990. Akta pendirian ini telah mengalami beberapa kali perubahan, terakhir dengan aktaNo. 23, tanggal 27 Januari 2010 yang dibuat di hadapan Sri Hidianingsih Adi Sugijanto, SH., notaris di Jakarta, mengenai peningkatanmodal ditempatkan dan modal disetor perseroan semula sebesar Rp. 73.750.000.000,- dan terbagi atas 73.750 saham menjadi sebesar Rp.84.750.000.000,- dan terbagi atas 84.750 saham.

Entitas ini telah mendapatkan izin usaha dari Bapepam sebagai Pedagang dan Perantara Pedagangan Efek dan penjamin emisi efekberdasarkan keputusan Bapepam Nomor 1360/KMK/013/1990 dan nomor 1361/KMK.013/1990 tertanggal 30 Oktober 1990. Sesuaidengan anggaran dasarnya, Entitas mempunyai maksud dan tujuan sebagai berikut :

Berusaha dalam bidang perdagangan efek baik untuk kepentingan sendiri maupun untuk pihak lain (makelar, komisioner, perantarapedagang efek).

Menyimpan dan mengelola efek-efek yang terdapat di bursa efek Indonesia dan surat berharga pasar uang yang diterbitkan olehEntitas-Entitas dan badan hukum lain didalam negeri.

Menjalankan segala tindakan baik untuk Entitas atau untuk dan atas nama pihak lain yang bersangkutan langsung atau tidak langsungdalam perdagangan.

Menjalankan kegiatan-kegiatan usaha lainnya yang tidak menyimpang dari kegiatan dalam usaha pasar modal.

Laporan keuangan konsolidasian terdiri dari laporan keuangan PT Aldiracita Corportama dan Entitas Anak yang bergerak sebagaiPedagang dan Perantara Perdagangan Efek serta sebagai Penjamin Emisi Efek, untuk Induk Entitas. Adapun PT Surya Timur Alam Rayaselanjutnya disebut "Entitas Anak", Entitas Anak bergerak sebagai manajer investasi. Entitas mempunyai kepemilikan saham dengan haksuara 99,99% dan 99,94% pada PT Surya Timur Alam Raya berdasarkan nilai nominal saham untuk tahun 2011 dan 2010. Seluruhtransaksi dan saldo yang saling berhubungan, dieliminasi untuk mencerminkan posisi keuangan dan hasil usaha Entitas sebagai satukesatuan usaha.

Berdasarkan Rapat Umum Pemegang Saham tahunan sebagaimana tercantum dalam Akta No. 12 tanggal 13 Oktober 2006 yang dibuatdi hadapan Yulia, SH., notaris di Jakarta, para pemegang saham menyetujui perubahan susunan pengurus Entitas, sehingga susunanDewan Komisaris dan Dewan Direksi Entitas pada tanggal 31 Desember 2010 adalah sebagai berikut :

Berdasarkan Rapat Umum Pemegang Saham tahunan sebagaimana tercantum dalam Akta No. 17 tanggal 16 Nopember 2011 yangdibuat di hadapan Sri Hidianingsih Adi Sugijanto, SH., notaris di Jakarta, para pemegang saham menyetujui perubahan susunanpengurus Entitas, sehingga susunan Dewan Komisaris dan Dewan Direksi Entitas pada tanggal 31 Desember 2011 adalah sebagaiberikut :

Bertindak sebagai agen penjual atau kelompok penjualan dalam emisi efek.

Besarnya kompensasi yang diberikan kepada Dewan Komisaris dan Direksi untuk tahun 2011 dan 2010 adalah sebagai berikut :

6


2. Penerapan Pernyataan Standar Akuntansu Keuangan Baru

● PSAK No. 2 (Revisi 2009) : Laporan Arus Kas● PSAK No. 3 (Revisi 2010) : Laporan Keuangan Interim● PSAK No. 4 (Revisi 2009) : Laporan Keuangan Konsolidasianan dan Laporan Keuangan Tersendiri● PSAK No. 5 (Revisi 2009) : Segmen Operasi● PSAK No. 7 (Revisi 2010) : Pengungkapan Pihak-pihak Berelasi● PSAK No. 8 (Revisi 2010) : Peristiwa Setelah Periode Pelaporan● PSAK No. 12 (Revisi 2009) : Bagian Peartisipasi dalam Ventura Bersama● PSAK No. 15 (Revisi 2009) : Investasi pada Entitas Asosiasi● PSAK No. 19 (Revisi 2010) : Aset Tak Berwujud● PSAK No. 22 (Revisi 2010) : Kombinasi Bisnis● PSAK No. 23 (Revisi 2010) : Pendapatan● PSAK No. 25 (Revisi 2009) : Kebijakan Akuntansi, Perubahan Estimasi Akuntansi, dan Kesalahan● PSAK No. 48 (Revisi 2009) : Penurunan Nilai Aset● PSAK No. 57 (Revisi 2009) : Provisi, Liabilitas Kontinjensi, dan Aset Kontinjensi● PSAK No. 58 (Revisi 2009) : Aset Tidak Lancar yang Dimiliki untuk Dijual dan Operasi yang Dihentikan● ISAK No. 7 (Revisi 2009) : Konsolidasian Entitas Bertujuan Khusus● ISAK No. 9 : ● ISAK No. 10 : Program Loyalitas Pelanggan ● ISAK No. 11 : Distribusi Aset Non-Kas kepada Pemilik ● ISAK No. 12 : Pengendalian Bersama Entitas-Kontribusi Nonmoneter oleh Venturer● ISAK No. 14 : Aset Tak Berwujud - Biaya Situs Web ● ISAK No. 17 : Laporan Keuangan Interim dan Penurunan Nilai

3. Ikhtisar Kebijakan Akuntansi

a. Prinsip Penyajian Laporan Keuangan Konsolidasian

b. Prinsip Konsolidasian

-

-

Laporan Keuangan Konsolidasian ini disajikan sesuai dengan Standar Akuntansi Keuangan di Indonesia sebagaimana diterbitkan olehIkatan Akuntan Indonesia dan Peraturan Badan Pengawas Pasar Modal dan Lembaga Keuangan (BAPEPAM-LK) No. VIII.G.7 sertaLampiran Keputusan BAPEPAM-LK No. KEP-06/PM/2000, "Pedoman Penyajian Laporan Keuangan". Disusun berdasarkan hargaperolehan (historical cost ) dan mengikuti prinsip kesinambungan (going concern) . Dengan demikian, dalam laporan keuangan tidakdiperhatikan perubahan pada nilai uang maupun nilai sekarang (current value) dari aset-aset milik Entitas kecuali hal itu dinyatakansecara khusus. Kebijakan akuntansi ini diterapkan secara konsisten kecuali apabila dinyatakan adanya perubahan dalam kebijakanakuntansi yang dianut.

Perubahan atas standar berikut wajib diterapkan untuk pertama kali untuk tahun buku yang dimulai pada tanggal 1 Januari 2011 yangberdampak terhadap penyajian laporan keuangan.

Efektif tanggal 1 Januari 2011, Entitas telah menerapkan PSAK 1 (Revisi 2009) "Penyajian Laporan Keuangan". Entitas dapat memilihuntuk menyajikan satu laporan kinerja (laporan laba rugi komprehensif) atau dua laporan (laporan laba rugi dan laporan laba rugikomprehensif). Entitas memilih untuk menyajikan dalam bentuk satu laporan. Laporan keuangan konsolidasi telah disusun menggunakanpengungkapan yang disyaratkan.

Berikut adalah standar baru, perubahan atas standar dan interprestasi standar yang wajib diterapkan untuk pertama kalinya untuk tahun bukuyang dimulai 1 Januari 2011, namun tidak berdampak material terhadap Entitas.

Perubahan atas Liabilitas Aktivitas Purnaoperasi, Restorasi dan Liabilitas Serupa

Laporan keuangan konsolidasian meliputi laporan keuangan Entitas Induk dan Entitas Anak yang mayoritas sahamnya dimiliki ataudikendalikan oleh Entitas Induk. Pengendalian dianggap ada ketika Entitas Induk memiliki secara langsung atau tidak langsung melaluiEntitas Anak lebih dari setengah kekuasaan suara suatu Entitas, kecuali dalam keadaan yang jarang dapat ditunjukkan secara jelas bahwakepemilikan tersebut tidak diikuti dengan pengendalian.

Pengendalian juga ada ketika Entitas Induk memiliki setengah atau kurang kekuasaan suara suatu Entitas jika terdapat :

kekuasaan yang melebihi setengah hak suara sesuai perjanjian dengan investor lain;

kekuasaan untuk mengatur kebijakan keuangan dan operasional Entitas berdasarkan anggaran dasar atau perjanjian;

7


3. Ikhtisar Kebijakan Akuntansi - lanjutan

b. Prinsip Konsolidasian - lanjutan

-

-

c. Aset Keuangan

c.1 Aset Keuangan Diukur Pada Nilai Wajar Melalui Laporan Laba Rugi (FVTPL)

•

•

•

•

•

•

Seluruh aset keuangan diakui dan dihentikan pengakuannya pada tanggal diperdagangkan dimana pembelian dan penjualan asetkeuangan berdasarkan kontrak yang mensyaratkan penyerahan aset dalam kurun waktu yang ditetapkan oleh kebiasaan pasar yangberlaku, dan awalnya diukur sebesar nilai wajar ditambah biaya transaksi, kecuali untuk aset keuangan yang diukur pada nilai wajarmelalui laporan laba rugi, yang awalnya diukur sebesar nilai wajar.

Aset keuangan diklasifikasi dalam kategori aset keuangan yang diukur "pada nilai wajar melalui laporan laba rugi" (FVTPL), "investasihingga jatuh tempo" (HTM), aset keuangan "tersedia untuk dijual" (AFS) dan pinjaman yang diberikan dan piutang. Pengklasifikasian initergantung pada sifat dan tujuan aset keuangan dan ditetapkan pada saat pengakuan awal.

Aset keuangan diklasifikasi dalam FVTPL, jika aset keuangan sebagai kelompok diperdagangkan atau pada saat pengakuan awalditetapkan untuk diukur pada FVTPL.

Aset keuangan diklasifikasi sebagai kelompok, diperdagangkan, jika:

Diperoleh atau dimiliki terutama untuk tujuan dijual kembali dalam waktu dekat; atau

Merupakan bagian dari portofolio instrumen keuangan tertentu yang dikelola bersama dan terdapat bukti mengenai pola ambiluntung dalam jangka pendek yang terkini; atau

Merupakan derivatif yang tidak ditetapkan dan tidak efektif sebagai instrumen lindung nilai.

Aset keuangan selain aset keuangan sebagai kelompok diperdagangkan, dapat ditetapkan sebagai FVTPL pada pengakuan awal,jika:

Penetapan tersebut mengeliminasi atau mengurangi secara signifikan ketidakkonsistenan pengukuran dan pengakuan yangdapat timbul; atau

Aset keuangan merupakan bagian dari kelompok aset keuangan atau liabilitas atau keduanya, yang dikelola dan kinerjanyaberdasarkan nilai wajar, sesuai dengan dokumentasi manajemen risiko atau strategi investasi Entitas, dan informasi tentangkelompok tersebut disediakan secara internal kepada manajemen kunci; atau

Merupakan bagian dari kontrak yang mengandung satu atau lebih derivatif rnelekat, dan PSAK 55 (revisi 2006)memperbolehkan kontrak gabungan (aset atau liabilitas) ditetapkan sebagai FVTPL.

Aset keuangan FVTPL disajikan sebesar nilai wajar, keuntungan atau kerugian yang timbul diakui dalam laporan laba rugikomprehensif konsolidasian. Keuntungan atau kerugian bersih yang diakui dalam laporan laba rugi komprehensif konsolidasianmencakup dividen atau bunga yang diperoleh dari aset keuangan. Nilai wajar ditentukan dengan cara seperti dijelaskan padacatatan 4b.

kekuasaan untuk menunjuk atau mengganti sebagian besar dewan direksi dan dewan komisaris atau perorangan pengatur setara danmengendalikan Entitas melalui dewan atau perorangan tersebut; atau perjanjian;

kekuasaan untuk memberikan suara mayoritas pada rapat dewan direksi dan dewan komisaris atau perorangan pengatur setara danmengendalikan Entitas melalui dewan direksi dan dewan komisaris atau perorangan tersebut.

Dalam hal pengendalian terhadap Entitas Anak dimulai atau diakhiri dalam suatu tahun tertentu, maka hasil usaha Entitas Anak yangdiperhitungkan ke dalam laporan keuangan konsolidasian hanya sebatas hasil pada saat pengendalian tersebut mulai diperoleh atauhingga saat pengendalian atas Entitas Anak tersebut berakhir.

Kepentingan non pengendali atas laba atau rugi Entitas Anak yang dikonsolidasikan selama periode pelaporan diidentifikasi dan disajikansebagai bagian dari ekuitas. Kepentingan non pengendali dan bagian kepemilikan Entitas Induk atas aset neto Entitas Anak yangdikonsolidasikan diidentifikasi secara terpisah.

Seluruh transaksi dan saldo yang material antar Entitas yang dikonsolidasi telah dieliminasi dalam penyajian laporan keuangankonsolidasian.

8



c. Aset Keuangan - lanjutan

c.2 Investasi Dimiliki Hingga Jatuh Tempo

c.3 Aset Keuangan Tersedia Untuk Dijual (AFS)

c.4 Pinjaman Yang Diberikan dan Piutang

c.5 Metode Suku Bunga Efektif

Metode suku bunga efektif adalah metode yang digunakan untuk menghitung biaya perolehan diamortisasi dari instrumenkeuangan dan metode untuk mengalokasikan pendapatan bunga selama periode yang relevan. Suku bunga efektif adalah sukubunga yang secara tepat mendiskontokan estimasi penerimaan kas di masa datang (mencakup seluruh komisi dan bentuk lain yangdibayarkan dan diterima oleh para pihak dalam kontrak yang merupakan bagian yang tak terpisahkan dari suku bunga efektif,biaya transaksi dan premium dan diskonto lainnya) selama perkiraan umur instrumen keuangan, atau, jika lebih tepat, digunakanperiode yang lebih singkat untuk memperoleh nilai tercatat bersih dari aset keuangan pada saat pengakuan awal.

Efek utang, saham dan reksadana milik Entitas yang diperdagangkan pada pasar aktif dan diklasifikasi sebagai AFS dinyatakanpada nilai wajar. Nilai wajar ditentukan dengan cara seperti dijelaskan pada catatan 4b.

Keuntungan atau kerugian yang timbul dari perubahan nilai wajar diakui pada ekuitas kecuali untuk kerugian penurunan nilai,bunga yang dihitung dengan metode suku bunga efektif dan laba rugi selisih kurs atas aset moneter yang diakui pada laporan labarugi komprehensif konsolidasian. Jika aset keuangan dilepas atau mengalami penurunan nilai, akumulasi laba atau rugi yangsebelumnya diakui di ekuitas, direklas ke laporan laba rugi komprehensif konsolidasian.

Dividen atas instrumen ekuitas AFS, jika ada, diakui pada laporan laba rugi pada saat hak Entitas untuk memperoleh pembayarandividen ditetapkan.

Kas dan setara kas, deposito berjangka yang dibatasi penggunaannya, piutang lembaga kliring dan penjaminan, piutang nasabah,saldo debit rekening efek dan piutang lain-lain dengan pembayaran tetap atau telah ditentukan dan tidak mempunyai kuotasi dipasar aktif diklasifikasi sebagai "pinjaman yang diberikan dan piutang", yang diukur pada biaya perolehan diamortisasi denganmenggunakan metode suku bunga efektif dikurangi penurunan nilai. Bunga diakui dengan menggunakan metode suku bungaefektif, kecuali piutang jangka pendek dimana pengakuan bunga tidak material.

Transaksi efek yang dipinjamkan dilaporkan sebagai pembiayaan yang dijamin kecuali jika terdapat letters of credit atau jaminanlain yang diperlakukan sebagai jaminan. Sehubungan dengan efek yang dipinjamkan, Entitas menerima jaminan dalam bentukuang tunai atau jaminan lainnya.

Aset keuangan non derivatif dengan pembayaran tetap atau telah ditentukan dan jatuh temponya telah ditetapkan diklasifikasikansebagai HTM ketika Entitas memiliki intensi positif dan kemampuan untuk memiliki aset keuangan tersebut hingga jatuh tempo.Setelah pengukuran awal, investasi HTM diukur pada biaya perolehan diamortisasi dengan menggunakan metode suku bungaefektif. Metode ini menggunakan suku bunga efektif yang secara tepat mendiskontokan estimasi penerimaan kas di masa datangselama perkiraan umur dari aset keuangan ke nilai tercatat bersih (net carrying amount ) dari aset keuangan. Keuntungan dankerugian diakui dalam laporan laba rugi komprehensif konsolidasian pada saat investasi tersebut dihentikan pengakuannya ataumengalami penurunan nilai, serta melalui proses amortisasi.

9




c.6 Penurunan Nilai Aset Keuangan

•

•

•

c.7 Reklasifikasi Aset Keuangan

Aset keuangan, selain aset keuangan FVTPL, dievaluasi terhadap indikator penurunan nilai pada setiap tanggal laporan posisikeuangan Konsolidasian. Aset keuangan diturunkan nilainya bila terdapat bukti objektif, sebagai akibat dari satu atau lebihperistiwa yang terjadi setelah pengakuan awal aset keuangan, dan peristiwa yang merugikan tersebut berdampak pada estimasiarus kas masa depan atas aset keuangan yang dapat diestimasi secara handal.

Untuk investasi ekuitas AFS yang tercatat dan tidak tercatat di bursa, penurunan yang signifikan atau jangka panjang pada nilaiwajar dari investasi ekuitas di bawah biaya perolehannya dianggap sebagai bukti obyektif penurunan nilai.

Untuk aset keuangan lainnya, bukti obyektif penurunan nilai termasuk sebagai berikut:

Kesulitan keuangan signifikan yang dialami penerbit atau pihak peminjam; atau

Pelanggaran kontrak, seperti terjadinya wanprestasi atau tunggakan pembayaran pokok atau bunga; atau

Terdapat kemungkinan bahwa pihak peminjam akan dinyatakan pailit atau melakukan reorganisasi keuangan.

Untuk kelompok aset keuangan tertentu, seperti piutang, penurunan nilai aset dievaluasi secara individual. Bukti objektif daripenurunan nilai portofolio piutang dapat termasuk pengalaman Entitas atas tertagihnya piutang di masa lalu, peningkatanketerlambatan penerimaan pembayaran piutang dari rata-rata periode kredit, dan juga pengamatan atas perubahan kondisi ekonominasional atau lokal yang berkorelasi dengan default atas piutang.

Untuk aset keuangan yang diukur pada biaya perolehan yang diamortisasi, jumlah kerugian penurunan nilai merupakan selisihantara nilai tercatat aset keuangan dengan nilai kini dari estimasi arus kas masa datang yang didiskontokan menggunakan tingkatsuku bunga efektif awal dari aset keuangan.

Nilai tercatat aset keuangan tersebut dikurangi dengan kerugian penurunan nilai secara langsung atas aset keuangan, kecualipiutang yang nilai tercatatnya dikurangi melalui penggunaan akun penyisihan piutang. Jika piutang tidak tertagih, piutang tersebutdihapuskan melalui akun penyisihan piutang. Pemulihan kemudian dari jumlah yang sebelumnya telah dihapuskan dikreditkanterhadap akun penyisihan. Perubahan nilai tercatat akun penyisihan piutang diakui dalam laporan laba rugi komprehensifkonsolidasian.

Jika aset keuangan AFS dianggap menurun nilainya, keuntungan atau kerugian kumulatif yang sebelumnya telah diakui dalamekuitas direklasifikasi ke laporan laba rugi komprehensif konsolidasian dalam periode yang bersangkutan.

Pengecualian dari instrumen ekuitas AFS, jika, pada periode berikutnya, jumlah penurunan nilai berkurang dan penurunan dapatdikaitkan secara obyektif dengan sebuah peristiwa yang terjadi setelah penurunan nilai tersebut diakui, kerugian penurunan nilaiyang sebelumnya diakui dipulihkan melalui laporan laba rugi komprehensif konsolidasian hingga nilai tercatat investasi padatanggal pemulihan penurunan nilai tidak melebihi biaya perolehan diamortisasi sebelum pengakuan kerugian penurunan nilaidilakukan.

Dalam hal efek ekuitas AFS, kerugian penurunan nilai yang sebelumnya diakui dalam laporan laba rugi komprehensif tidak bolehdipulihkan melalui laporan laba rugi komprehensif konsolidasian. Setiap kenaikan nilai wajar setelah penurunan nilai diakuisecara langsung ke ekuitas.

Reklasifikasi hanya diperkenankan dalam situasi yang jarang terjadi dan dimana aset tidak lagi dimiliki untuk tujuan dijual dalamjangka pendek. Dalam semua hal, reklasifikasi aset keuangan hanya terbatas pada instrumen utang. Reklasifikasi dicatat sebesarnilai wajar aset keuangan pada tanggal reklasifikasi.

10




c.8 Penghentian Pengakuan Aset Keuangan

d. Liabilitas Keuangan dan Instrumen Ekuitas

d.1 Klasifikasi Sebagai Liabilitas atau Ekuitas

d.2 Instrumen Ekuitas

d.3 Liabilitas Keuangan

•

•

•

•

•

•

Entitas menghentikan pengakuan aset keuangan jika dan hanya jika hak kontraktual atas arus kas yang berasal dari aset berakhir,atau Entitas mentransfer aset keuangan dan secara substansial mentransfer seluruh risiko dan manfaat atas kepemilikan asetkepada entitas lain. Jika Entitas tidak mentransfer serta tidak memiliki secara substansial atas seluruh risiko dan manfaatkepemilikan serta masih mengendalikan aset yang ditransfer, maka Entitas mengakui keterlibatan berkelanjutan atas aset yangditransfer dan liabilitas terkait sebesar jumlah yang mungkin harus dibayar. Jika Entitas memiliki secara substansial seluruhrisiko dan manfaat kepemilikan aset keuangan yang ditransfer, Entitas masih mengakui aset keuangan dan juga mengakuipinjaman yang dijamin sebesar pinjaman yang diterima.

Liabilitas keuangan dan instrumen ekuitas yang diterbitkan oleh Entitas diklasifikasi sesuai dengan substansi perjanjiankontraktual dan definisi liabilitas keuangan dan instrumen ekuitas.

Instrumen ekuitas adalah setiap kontrak yang memberikan hak residual atas aset Entitas setelah dikurangi dengan seluruhliabilitasnya. Instrumen ekuitas dicatat sebesar hasil penerimaan bersih setelah dikurangi biaya penerbitan langsung.

Perolehan kembali modal saham yang telah diterbitkan oleh Entitas dicatat dengan menggunakan metode biaya. Saham yangdibeli kembali dicatat sesuai dengan harga perolehan kembali dan disajikan sebagai pengurang modal saham.

Liabilitas keuangan diklasifikasi sebagai liabilitas keuangan diukur pada FVTPL atau liabilitas keuangan lainnya.

liabilitas keuangan diklasifikasi dalam kelompok diperdagangkan jika:

Diterbitkan terutama untuk tujuan dibeli kembali dalam waktu dekat; atau

Merupakan bagian dari portofolio instrumen keuangan tertentu yang dikelola bersama-sama dan atas bagian tersebut terdapatbukti adanya pola ambil untung jangka pendek terkini; atau

Merupakan derivatif liabilitas yang tidak ditetapkan dan tidak efektif sebagai instrumen lindung nilai.

Liabilitas keuangan selain dari liabilitas keuangan kelompok diperdagangkan dapat ditetapkan sebagai FVTPL pada saatpengakuan awal jika:

Penetapan tersebut mengeliminasi atau mengurangi secara signifikan ketidakkonsistenan pengukuran dan pengakuan yangdapat timbul; atau

Liabilitas keuangan merupakan bagian dari kelompok aset keuangan atau liabilitas atau keduanya, yang dikelola dankinerjanya berdasarkan nilai wajar, sesuai dengan dokumentasi manajemen risiko atau strategi investasi Entitas, dan informasitentang kelompok tersebut disediakan secara internal kepada manajemen kunci; atau

Merupakan bagian dari kontrak yang mengandung satu atau lebih derivatif melekat, dan PSAK 55 (revisi 2006)memperbolehkan kontrak gabungan (aset atau liabilitas) ditetapkan sebagai FVTPL.

Liabilitas keuangan sebagai FVTPL dinyatakan sebesar nilai wajar, dengan laba atau rugi yang timbul diakui dalam laporan labarugi komprehensif konsolidasian. Keuntungan atau kerugian bersih yang diakui dalam laporan laba rugi komprehensifkonsolidasian mencakup setiap bunga yang dibayar atas liabilitas keuangan. Nilai wajar ditentukan dengan cara yang dijelaskandalam catatan 4b.

11



d. Liabilitas Keuangan dan Instrumen Ekuitas - lanjutan

d.4 Liabilitas Keuangan Lainnya

d.5 Metode Suku Bunga Efektif

d.6 Penghentian Pengakuan Liabilitas Keuangan

e. Kas dan Setara Kas

f. Aset Tetap Pemilikan Langsung

Kendaraan : 20%Inventaris Kantor : 20%

g. Transaksi Pihak-pihak Berelasi

(a)

i)

ii)

iii)

Kas dan Setara Kas terdiri dari kas, bank dan deposito berjangka yang jatuh tempo dalam waktu 3 (tiga) bulan atau kurang dari tanggalperolehannya dan tidak dijaminkan serta tidak dibatasi penggunaannya.

Pihak berelasi adalah orang atau Entitas yang terkait dengan Entitas yang menyiapkan laporan keuangannya.

Orang atau anggota keluarga terdekat mempunyai relasi dengan Entitas pelapor jika orang tersebut:

Personil manajemen kunci Entitas pelapor atau Entitas Induk Entitas pelapor.

Aset tetap pemilikan langsung dicatat berdasarkan harga perolehan, sedangkan penyusutan aset tetap dihitung dengan metode "persentasetetap dari jumlah tercatat". Persentase penyusutan untuk masing-masing aset tetap adalah sebagai berikut:

Pengeluaran untuk pemeliharaan dan perbaikan dibebankan pada laporan Laba (Rugi) pada saat terjadinya beban keuangan selamapembangunan yang memenuhi kriteria tertentu dikapitalisasi; pemugaran dan penambahan dalam jumlah besar dikapitalisir. Aset Tetapyang sudah tidak digunakan lagi atau dijual, dikeluarkan dari kelompok aset tetap yang bersangkutan dan laba atau rugi yang terjadidilaporkan dalam laporan laba rugi komprehensif konsolidasian tahun berjalan.

Utang lembaga kliring dan penjaminan, utang nasabah, saldo kredit rekening nasabah, biaya yang masih harus dibayar dan utanglainnya pada awalnya diukur pada nilai wajar, setelah dikurangi biaya transaksi, dan selanjutnya diukur dalam biaya perolehandiamortisasi dengan menggunakan metode suku bunga efektif, dengan beban bunga diakui berdasarkan metode suku bungaefektif, kecuali utang jangka pendek dimana pengakuan bunga tidak material.

Selisih antara hasil emisi (setelah dikurangi biaya transaksi) dan penyelesaian atau pelunasan pinjaman diakui selama jangkawaktu pinjaman.

Metode suku bunga efektif adalah metode yang digunakan untuk menghitung biaya perolehan diamortisasi dari liabilitaskeuangan dan metode untuk mengalokasikan beban bunga selama periode yang relevan. Suku bunga efektif adalah suku bungayang secara tepat mendiskontokan estimasi pembayaran kas di masa datang selama perkiraan umur liabilitas keuangan, atau, jikalebih tepat, digunakan periode yang lebih singkat untuk memperoleh nilai tercatat bersih dari liabilitas keuangan pada saatpengakuan awal.

Entitas menghentikan pengakuan liabilitas keuangan, jika dan hanya jika, liabilitas Entitas telah dilepaskan, dibatalkan ataukadaluarsa.

Memiliki pengendalian atau pengendalian bersama atas Entitas pelapor;

Memiliki pengaruh signifikan atas Entitas pelapor; atau

12



g. Transaksi Pihak-pihak Berelasi - lanjutan

(b)

i)

ii)

iii)

iv)

v)

vi)

vii)

h. Biaya Dibayar di Muka

i. Pengakuan Pendapatan dan Beban

j. Pajak Penghasilan

k. Penyertaan Saham

Entitas dan Entitas pelapor adalah anggota dari kelompok usaha yang sama (artinya Entitas Induk, Entitas Anak, dan Entitas Anakberikutnya terkait dengan Entitas lain).

Satu Entitas adalah Entitas asosiasi atau ventura bersama dari Entitas lain (atau Entitas asosiasi atau ventura bersama yangmerupakan anggota suatu kelompok usaha, yang mana Entitas lain tersebut adalah anggotanya).

Seluruh transaksi dengan pihak-pihak berelasi, baik yang dilakukan dengan atau tidak dengan suku bunga atau harga, persyaratan dankondisi yang sama sebagaimana dilakukan dengan pihak ketiga, diungkapkan dalam laporan keuangan.

Pendapatan komisi dan jasa lainnya yang berkaitan dengan transaksi perantara pedagang efek diakui pada saat transaksi terjadi.Pendapatan dari jasa manajemen investasi diakui pada saat jasa diberikan sesuai dengan ketentuan dalam kontrak.

Saldo rugi fiskal yang dapat dikompensasikan diakui sebagai aset pajak tangguhan apabila besar kemungkinan bahwa jumlah laba fiskaldi masa mendatang akan memadai untuk dikompensasi.

Beban pajak kini ditetapkan berdasarkan taksiran penghasilan kena pajak periode berjalan. Aset dan liabilitas pajak tangguhan diakuiatas perbedaan temporer antara aset dan liabilitas untuk tujuan komersial dan untuk tujuan perpajakan setiap tanggal pelaporan. Manfaatpajak di masa mendatang, seperti saldo rugi fiskal yang belum digunakan, diakui sejauh besar kemungkinan realisasi atas manfaat pajaktersebut.

Seluruh perbedaan temporer antara jumlah yang tercatat aset dan liabilitas dengan dasar pengenaan pajaknya diakui sebagai pajaktangguhan dengan metode liabilitas. Pajak tangguhan diukur dengan tarif pajak yang berlaku saat ini.

Penyertaan pada Bursa Efek dinyatakan sebesar harga perolehan dikurangi penyisihan (jika ada) yang merupakan taksiran manajemenatas penurunan tetap nilai dari keanggotaan pada bursa tertentu.

Penyertaan saham yang dimiliki kurang dari 20% dinyatakan sebesar biaya perolehan (cost method) . Penyertaan saham dengankepemilikan 20% sampai dengan 50% baik langsung maupun tidak langsung, dinyatakan sebesar biaya perolehan ditambah ataudikurangi dengan bagian laba atau rugi sejak perolehan sesuai dengan persentase kepemilikan dan dikurangi dengan dividen yangditerima (equity method) .

Keuntungan (kerugian) dari perdagangan efek meliputi keuntungan (kerugian) yang timbul dari penjualan efek dan keuntungan(kerugian) yang belum direalisasi akibat kenaikan (penurunan) nilai wajar portofolio efek.

Suatu Entitas berelasi dengan Entitas pelapor jika memenuhi salah satu hal berikut:

Kedua Entitas tersebut adalah ventura bersama dari pihak ketiga yang sama.

Satu Entitas adalah ventura bersama dari entitas ketiga dan Entitas yang lain adalah Entitas asosiasi dari Entitas ketiga.

Entitas tersebut adalah suatu program imbalan pascakerja untuk imbalan kerja dari salah satu Entitas pelapor atau Entitas yangterkait dengan Entitas pelapor. Jika Entitas pelapor adalah Entitas yang menyelenggarakan program tersebut, maka Entitas sponsorjuga berelasi dengan Entitas pelapor.

Entitas yang dikendalikan atau dikendalikan bersama oleh orang yang diidentifikasi dalam huruf (a).

Orang yang diidentifikasi dalam huruf (a) (1) memiliki pengaruh signifikan atas Entitas atau personil manajemen kunci Entitas(atau Entitas Induk dari Entitas).

Biaya dibayar di muka diamortisir selama masa manfaat masing-masing biaya dengan menggunakan metode garis lurus.

13



l. Transaksi dan Saldo Dalam Mata Uang Asing

m. Manfaat Karyawan

n. Penggunaan Estimasi

4. Instrumen Keuangan

a. Klasifikasi Instrumen Keuangan

Tidak memilikiKuotasi Hargadi Pasar Aktif

Ditetapkan dan NilaiUntuk Diukur Wajarnya Tidak Pinjaman Yang

Kelompok Pada Nilai Dapat Diukur Diberikan danDiperdagangkan Wajar Dengan Andal Piutang Jumlah

Kas dan Setara Kas - - - 8.654.711.039 8.654.711.039Deposito Berjangka

yang DibatasiPenggunaannya - - - 813.535.826 813.535.826

Portofolio Efek 1.061.328.283.600 28.707.474.451 - - 1.090.035.758.051Piutang Lembaga

Kliring danPenjaminan - - - 5.011.134.000 5.011.134.000

Piutang Nasabah - - - 16.018.505.135 16.018.505.135Piutang Lain-lain - - - 175.137.836 175.137.836Pendapatan Yang Masih

Harus Diterima - - - 750.954.833 750.954.833Penyertaan Saham - - 135.000.000 - 135.000.000Aset Lain-lain - - - 1.418.585.998 1.418.585.998Jumlah 1.061.328.283.600 28.707.474.451 135.000.000 32.842.564.667 1.123.013.322.718

Pada Nilai Wajar MelaluiLaba Rugi

Entitas menyelenggarakan pembukuannya dalam mata uang rupiah. Transaksi-transaksi dalam mata uang asing dijabarkan ke dalam matauang Rupiah dengan menggunakan kurs yang berlaku pada saat terjadinya transaksi yang bersangkutan. Pada tanggal laporan posisikeuangan konsolidasian, aset dan liabilitas moneter dalam mata uang asing dijabarkan kedalam mata uang Rupiah dengan menggunakankurs tengah yang dikeluarkan oleh Bank Indonesia yang berlaku pada tanggal tersebut. Keuntungan atau kerugian kurs yang terjadidikreditkan atau dibebankan dalam laporan laba rugi komprehensif konsolidasian tahun yang bersangkutan.

Entitas mengakui liabilitas manfaat karyawan yang tidak didanai berdasarkan Undang-Undang Tenaga kerja No.13/2003 tanggal 25Maret 2003. Biaya jasa lalu atas penerapan pertama kali kebijakan ini diamortisasi selama rata-rata sisa masa kerja karyawan. Koreksidan dampak perubahan asumsi aktuaria berikutnya, diamortisasi selama rata-rata masa kerja karyawan. Perhitungan manfaat karyawandihitung dengan menggunakan metode Project Unit Credit yang mencerminkan jasa pekerja pada saat penilaian.

Penyajian laporan keuangan sesuai dengan Standar Akuntansi Keuangan di Indonesia mengharuskan manajemen membuat estimasi danasumsi yang mempengaruhi angka yang dilaporkan. Sesuai dengan sifat bawaannya, estimasi yang dibuat mengandung adanya unsurketidakpastian, sehingga jumlah sebenarnya yang dilaporkan di periode yang akan datang dapat berbeda dengan estimasi tersebut.

Rincian kebijakan akuntansi penting dan metode yang diterapkan (termasuk kriteria untuk pengakuan, dasar pengukuran, dan dasarpengakuan pendapatan dan beban) untuk setiap klasifikasi aset keuangan, liabilitas keuangan dan instrumen ekuitas diungkapkan dalamcatatan 4.

Klasifikasi aset keuangan pada tanggal 31 Desember 2011 adalah sebagai berikut:

14


4. Instrumen Keuangan - lanjutan

a. Klasifikasi Instrumen Keuangan - lanjutan

Tidak memilikiKuotasi Hargadi Pasar Aktif

Ditetapkan dan NilaiUntuk Diukur Wajarnya Tidak Pinjaman Yang

Kelompok Pada Nilai Dapat Diukur Diberikan danDiperdagangkan Wajar Dengan Andal Piutang Jumlah

Kas dan Setara Kas - - - 4.995.680.380 4.995.680.380Deposito Berjangka

yang DibatasiPenggunaannya - - - 768.705.448 768.705.448

Portofolio Efek 400.245.204.100 183.833.677.995 - - 584.078.882.095Piutang Lembaga

Kliring danPenjaminan - - - 5.978.735.000 5.978.735.000

Piutang Nasabah - - - 16.747.228.938 16.747.228.938Piutang Lain-lain - - - 150.025.236 150.025.236Pendapatan Yang Masih

Harus Diterima - - - 286.857.644 286.857.644Penyertaan Saham - - 135.000.000 - 135.000.000Aset Lain-lain - - - 1.417.017.466 1.417.017.466Jumlah 400.245.204.100 183.833.677.995 135.000.000 30.344.250.112 614.558.132.207

Nilai Wajar BiayaMelalui Laporan Perolehan Yang

Laba Rugi Diamortisasi JumlahUtang Kliring dan Penjaminan - 6.817.916.500 6.817.916.500Utang Nasabah - 7.811.303.141 7.811.303.141Biaya Yang Masih Harus Dibayar - 185.427.434 185.427.434Utang Lain-lain - 112.511.839 112.511.839Jumlah - 14.927.158.914 14.927.158.914

Nilai Wajar BiayaMelalui Laporan Perolehan Yang

Laba Rugi Diamortisasi JumlahUtang Kliring dan Penjaminan - 4.176.680.000 4.176.680.000Utang Nasabah - 7.724.198.761 7.724.198.761Biaya Yang Masih Harus Dibayar - 96.570.613 96.570.613Utang Lain-lain - 54.748.023 54.748.023Jumlah - 12.052.197.397 12.052.197.397

Pada Nilai Wajar MelaluiLaba Rugi

Klasifikasi liabilitas keuangan pada tanggal 31 Desember 2011 adalah sebagai berikut:

Klasifikasi aset keuangan pada tanggal 31 Desember 2010 adalah sebagai berikut:

Pada tanggal-tanggal 31 Desember 2011 dan 2010 , nilai wajar aset keuangan tidak berbeda material dengan nilai tercatatnya.

Biaya dibayar di muka dan pos tertentu yang termasuk dalam aset lain-lain tidak diklasifikasi sebagai aset keuangan berdasarkan PSAK55 (revisi 2006).

Klasifikasi liabilitas keuangan pada tanggal 31 Desember 2010 adalah sebagai berikut:

Pada tanggal-tanggal 31 Desember 2011 dan 2010, nilai wajar liabilitas keuangan tidak berbeda material dengan nilai tercatatnya.

Utang pajak dan liabilitas diestimasi tidak diklasifikasi sebagai liabilitas keuangan berdasarkan PSAK 55 (revisi 2006).

15


4. Instrumen Keuangan - lanjutan

b. Nilai Wajar Instrumen Keuangan

•

•

•

•

c. Saling Hapus Dari Instrumen Keuangan

5. Kebijakan dan Tujuan Manajemen Risiko Keuangan

a. Manajemen Modal

b. Risiko Harga Pasar

Aset dan liabilitas keuangan dari transaksi efek saling hapus buku dan nilai bersihnya disajikan dalam laporan posisi keuangankonsolidasian jika memiliki hak yang berkekuatan hukum untuk melakukan saling hapus buku atas jumlah yang telah diakui tersebut danberniat untuk menyelesaikan secara neto atau untuk merealisasikan aset dan menyelesaikan liabilitasnya secara simultan.

Entitas mengelola modal ditujukan untuk memastikan kemampuan Entitas melanjutkan usaha secara berkelanjutan dan memaksimumkanimbal hasil kepada pemegang saham melalui optimalisasi saldo utang dan ekuitas. Untuk memelihara atau mencapai struktur modal yangoptimal, Entitas dapat menyesuaikan jumlah pembayaran dividen, pengurangan modal, penerbitan saham baru atau membeli kembalisaham beredar, mendapatkan pinjaman baru atau menjual aset untuk mengurangi pinjaman aman.

Entitas juga diwajibkan untuk memelihara persyaratan minimum modal kerja bersih seperti yang disebutkan dalam peraturan BAPEPAM-LK No.V.D.5, yang antara lain, menentukan Modal Kerja Bersih Disesuaikan untuk entitas efek yang beroperasi sebagai perantaraperdagangan efek dan penjamin emisi sebesar Rp 25 miliar. Untuk mengatasi risiko ini, Entitas terus mengevaluasi tingkat kebutuhanmodal kerja berdasarkan peraturan dan memantau perkembangan peraturan tentang modal kerja bersih yang disyaratkan danmempersiapkan peningkatan batas minimum yang diperlukan sesuai peraturan yang mungkin terjadi dari waktu ke waktu di masa datang.

Entitas telah memenuhi persyaratan Modal Kerja Bersih Disesuaikan pada tanggal 31 Desember 2011 dan 2010.

Entitas juga diwajibkan untuk mempunyai modal disetor di atas ketentuan yang ditetapkan oleh Keputusan Menteri KeuanganNo.153/PMK.010/2010 tentang kepemilikan saham dan permodalan Entitas efek.

Pada tanggal 31 Desember 2011 dan 2010, Entitas telah memenuhi persyaratan tersebut.

Entitas telah mendokumentasikan kebijakan manajemen risiko keuangannya. Kebijakan yang ditetapkan merupakan strategi bisnis secaramenyeluruh dan filosofi manajemen risiko. Keseluruhan strategi manajemen risiko Entitas ditujukan untuk meminimalkan pengaruhketidakpastian yang dihadapi dalam pasar terhadap kinerja keuangan Entitas.

Entitas beroperasi di dalam negeri dan menghadapi berbagai risiko keuangan termasuk manajemen modal, harga pasar, suku bunga, kredit,dan likuiditas.

Eksposur entitas terhadap risiko harga pasar terutama muncul dari counterparty yang gagal memenuhi liabilitasnya atau melaluikesalahan perdagangan dan kesalahan lainnya. Dalam transaksi perdagangan di bursa, Entitas bertindak sebagai prinsipal dan kemudianmenovasi kontrak tersebut ke nasabah. Kegagalan nasabah menerima perdagangan akan menyebabkan Entitas terkena risiko harga pasar.

Entitas tidak memiliki eksposur risiko konsentrasi yang signifikan untuk setiap investasi.

Nilai wajar aset keuangan dan liabilitas keuangan ditentukan dengan menggunakan teknik penilaian dan asumsi sebagai berikut:

Nilai wajar aset keuangan dan liabilitas keuangan dengan syarat dan kondisi standar dan diperdagangkan di pasar aktif ditentukandengan mengacu pada harga kuotasi pasar. Untuk aset keuangan, nilai wajar digunakan harga penawaran, sedangkan untuk liabilitaskeuangan digunakan harga permintaan.

Nilai wajar aset keuangan dan liabilitas keuangan lainnya ditentukan sesuai dengan model penentuan harga yang berlaku umumberdasarkan analisis arus kas yang didiskontokan dengan menggunakan harga transaksi pasar kini yang diobservasi dan kuotasi dealeruntuk instrumen serupa.

Jika harga tersebut diatas tidak tersedia, analisis arus kas yang didiskontokan bisa dilakukan dengan menggunakan tingkat bungapengembalian sesuai dengan durasi instrumen keuangan.

Instrumen ekuitas yang tidak memiliki kuotasi harga di pasar aktif dan nilai wajarnya tidak dapat diukur dengan andal, diukur padabiaya perolehan.

16


5. Kebijakan dan Tujuan Manajemen Risiko Keuangan - lanjutan

c. Risiko Suku Bunga

d. Risiko Kredit

e. Risiko Likuiditas

Tiga BulanKurang Dari Sampai Dengan Lebih DariTiga Bulan Satu Tahun Satu Tahun Jumlah

Kas dan Setara Kas 8.654.711.039 - - 8.654.711.039Deposito Berjangka

yang DibatasiPenggunaannya 813.535.826 - - 813.535.826

Portofolio Efek 1.061.328.283.600 28.707.474.451 - 1.090.035.758.051Piutang Lembaga

Kliring danPenjaminan 5.011.134.000 - - 5.011.134.000

Piutang Nasabah 16.018.505.135 - - 16.018.505.135Piutang Lain-lain 175.137.836 - - 175.137.836Pendapatan Yang Masih

Harus Diterima 750.954.833 - - 750.954.833Penyertaan Saham - - 135.000.000 135.000.000Aset Lain-lain - - 1.418.585.998 1.418.585.998Jumlah 1.092.752.262.269 28.707.474.451 1.553.585.998 1.123.013.322.718

Risiko suku bunga arus kas adalah risiko arus kas di masa datang atas instrumen keuangan akan berfluktuasi karena perubahan sukubunga pasar. Nilai wajar risiko suku bunga adalah risiko nilai wajar instrumen keuangan akan berfluktuasi karena perubahan suku bungapasar. Entitas dihadapkan pada berbagai risiko terkait dengan fluktuasi suku bunga pasar.

Aset dan liabilitas keuangan yang berpotensi terpengaruh risiko suku bunga terutama terdiri dari deposito berjangka dan piutang,perdagangan utang jatuh tempo dan pinjaman dari lembaga keuangan. Entitas memonitor perubahan suku bunga pasar untuk memastikansuku bunga Entitas sesuai dengan pasar. Entitas belum melakukan lindung nilai yang efektif untuk pinjaman yang suku bunganyamengambang.

Risiko kredit timbul dari risiko kegagalan dari counterparty atas liabilitas kontraktual yang mengakibatkan kerugian keuangan kepadaEntitas. Entitas tidak memiliki risiko konsentrasi kredit yang signifikan. Entitas memiliki kebijakan untuk memastikan bahwaperdagangan hanya dengan nasabah yang mempunyai catatan kredit yang baik dan menetapkan batas kredit dan tingkat jaminan untukklien.

Eksposur risiko kredit Entitas berkaitan dengan kegiatan broker saham terasosiasi pada posisi kontraktual nasabah yang muncul pada saatperdagangan. Dengan demikian, Entitas memerlukan jaminan untuk mengurangi risiko tersebut. Jenis instrumen diterima Entitas atasjaminan tersebut dapat berupa kas dan efek yang tercatat di bursa.

Manajemen telah membentuk kerangka kerja manajemen risiko likuiditas untuk pengelolaan dana jangka pendek, menengah dan jangkapanjang dan persyaratan manajemen likuiditas. Entitas mengelola risiko likuiditas dengan mempertahankan cadangan yang memadai,fasilitas perbankan dan fasilitas pinjaman, dengan terus memantau rencana dan realisasi arus kas dengan cara pencocokkan profil jatuhtempo aset keuangan dan liabilitas keuangan.

Pada tanggal 31 Desember 2011 analisis aset keuangan Entitas berdasarkan jatuh tempo dari tanggal laporan posisi keuangankonsolidasian sampai dengan tanggal jatuh tempo diungkapkan dalam tabel adalah arus kas kontraktual yang tidak didiskontokan sebagaiberikut:

17


5. Kebijakan dan Tujuan Manajemen Risiko Keuangan - lanjutan

e. Risiko Likuiditas - lanjutan

Tiga BulanKurang Dari Sampai Dengan Lebih DariTiga Bulan Satu Tahun Satu Tahun Jumlah

Kas dan Setara Kas 4.995.680.380 - - 4.995.680.380Deposito Berjangka

yang DibatasiPenggunaannya 768.705.448 - - 768.705.448

Portofolio Efek 400.245.204.100 183.833.677.995 - 584.078.882.095Piutang Lembaga

Kliring danPenjaminan 5.978.735.000 - - 5.978.735.000

Piutang Nasabah 16.747.228.938 - - 16.747.228.938Piutang Lain-lain 150.025.236 - - 150.025.236Pendapatan Yang Masih

Harus Diterima 286.857.644 - - 286.857.644Penyertaan Saham - - 135.000.000 135.000.000Aset Lain-lain - - 1.417.017.466 1.417.017.466Jumlah 429.172.436.746 183.833.677.995 1.552.017.466 614.558.132.207

Tiga BulanKurang Dari Sampai DenganTiga Bulan Satu Tahun Jumlah

Utang Kliring dan Penjaminan 6.817.916.500 - 6.817.916.500Utang Nasabah 7.811.303.141 - 7.811.303.141Biaya Yang Masih Harus Dibayar 185.427.434 - 185.427.434Utang Lain-lain 112.511.839 - 112.511.839Jumlah 14.927.158.914 - 14.927.158.914

Tiga BulanKurang Dari Sampai DenganTiga Bulan Satu Tahun Jumlah

Utang Kliring dan Penjaminan 4.176.680.000 - 4.176.680.000Utang Nasabah 7.724.198.761 - 7.724.198.761Biaya Yang Masih Harus Dibayar 96.570.613 - 96.570.613Utang Lain-lain 54.748.023 - 54.748.023Jumlah 12.052.197.397 - 12.052.197.397

Pada tanggal 31 Desember 2011 analisis liabilitas keuangan Entitas berdasarkan jatuh tempo dari tanggal laporan posisi keuangankonsolidasian sampai dengan tanggal jatuh tempo diungkapkan dalam tabel adalah arus kas kontraktual yang tidak didiskontokan sebagaiberikut:

Pada tanggal 31 Desember 2010 analisis aset keuangan Entitas berdasarkan jatuh tempo dari tanggal laporan posisi keuangankonsolidasian sampai dengan tanggal jatuh tempo diungkapkan dalam tabel adalah arus kas kontraktual yang tidak didiskontokan sebagaiberikut:

Pada tanggal 31 Desember 2010 analisis liabilitas keuangan Entitas berdasarkan jatuh tempo dari tanggal laporan posisi keuangankonsolidasian sampai dengan tanggal jatuh tempo diungkapkan dalam tabel adalah arus kas kontraktual yang tidak didiskontokan sebagaiberikut:

18


6. Kas dan Setara Kas 2011 2010

Akun ini terdiri dari :Kas 7.000.000 7.000.000BankRupiahPT Bank CIMB Niaga Tbk 2.736.803.641 97.033.791PT Bank Sinarmas 2.185.788.380 79.074.451PT Bank Central Asia Tbk 93.550.649 657.443.470PT Bank Mandiri (Persero) Tbk 80.297.296 98.934.776PT Bank Internasional Indonesia Tbk 206.360 6.655.955Dolar SingapuraPT Bank CIMB Niaga Tbk 530.440.131 317.106.634Citibank N.A - 209.418.300Dolar Amerika SerikatCitibank N.A 448.408.610 453.455.690PT Bank Internasional Indonesia Tbk 10.867.091 11.389.169PT Bank CIMB Niaga Tbk 6.140.668 7.191.182PT Bank Sinarmas - 976.962Deposito Berjangka PT Bank CIMB Niaga Tbk 2.555.208.213 3.050.000.000Jumlah 8.654.711.039 4.995.680.380

Tingkat bunga deposito berjangka per tahun 4,40% 5,75%

7. Deposito Berjangka yang Dibatasi Penggunaannya

8. Portofolio Efek 2011 2010

Pada Nilai Wajar Melalui Laporan Laba Rugi- Kelompok Diperdagangkan

Efek Ekuitas 142.700.068.648 57.066.708.380Laba Yang Belum Direalisasi 918.628.214.952 343.178.495.720

- Efek Ditetapkan untuk Diukur Pada Nilai WajarEfek Ekuitas 9.214.539.681 97.058.844.894Laba Yang Belum Direalisasi (1.896.441.496) 65.960.039.126Efek UtangObligasi APOL II Tahun 2008 Seri A 4.002.000.000 4.069.560.800Obligasi BSP Finance BV 2011 - 2.697.300.000Unit Penyertaan Reksa DanaReksa Dana STAR Balanced 12.368.715.672 12.545.284.932Reksa Dana Danamas Stabil 5.018.660.594 1.502.648.243

Jumlah 1.090.035.758.051 584.078.882.095

Akun ini merupakan deposito berjangka pada PT CIMB Niaga yang digunakan sebagai jaminan penyelesaian transaksi harian kepada PTKliring Penjaminan Efek Indonesia ("KPEI") sehubungan dengan perdagangan efek melalui KPEI, dengan tingkat bunga per tahun masing-masing sebesar 7% dan 6,75% per 31 Desember 2011 dan 2010.

19


9. Piutang Lembaga Kliring dan Penjaminan

10. Piutang Nasabah

11. Piutang Lain-lain 2011 2010

Akun ini terdiri dari :Pegawai 27.000.000 45.000.000Lain-lain 148.137.836 105.025.236Jumlah 175.137.836 150.025.236

12. Biaya Dibayar di Muka 2011 2010

Akun ini terdiri dari :Biaya Sewa Kantor 80.218.656 78.547.434Asuransi Mobil 7.401.283 9.684.170Space Kabel 6.488.710 7.310.450Parkir 2.780.000 2.830.000Fiber Optik 2.589.537 4.061.646Jumlah 99.478.186 102.433.700

13. Pendapatan yang Masih Harus Diterima 2011 2010

Akun ini terdiri dari :Bunga Obligasi 715.947.916 249.021.166Piutang Manajemen Fee 34.267.657 36.188.040Bunga Deposito 739.260 1.648.438Jumlah 750.954.833 286.857.644

14. Penyertaan Saham

Akun ini merupakan piutang terhadap nasabah atas transaksi perdagangan efek. Jumlah piutang nasabah pada tanggal-tanggal 31 Desember2011 dan 2010 masing-masing sebesar Rp. 16.018.505.135,- dan Rp. 16.747.228.938,-.

Akun ini merupakan tagihan Entitas kepada pihak PT Kliring Penjaminan Efek Indonesia akibat dari perhitungan penyelesaian transaksi jualyang dilakukan Entitas.

Entitas tidak membentuk penyisihan piutang tidak tertagih karena pihak manajemen berkeyakinan bahwa seluruh piutang nasabah tersebutdapat tertagih.

Akun ini merupakan penyertaan 1 lembar saham pada PT Bursa Efek Indonesia yang merupakan persyaratan sebagai anggota bursa dandicatat sebesar harga perolehan.

20


15. Aset Tetap

Saldo Awal Penambahan Pengurangan Saldo Akhir

Harga Perolehan :Perabot Kantor 1.050.771.550 - - 1.050.771.550Inventaris 1.339.242.626 140.847.420 3.400.000 1.476.690.046Kendaraan 2.092.600.409 - - 2.092.600.409Jumlah 4.482.614.585 140.847.420 3.400.000 4.620.062.005

Akumulasi Penyusutan :Perabot Kantor 1.050.771.550 - - 1.050.771.550Inventaris 1.221.300.408 61.225.981 3.400.000 1.279.126.389Kendaraan 1.338.336.408 244.573.000 - 1.582.909.408Jumlah 3.610.408.366 305.798.981 3.400.000 3.912.807.347Nilai Buku 872.206.219 707.254.658

Saldo Awal Penambahan Pengurangan Saldo Akhir

Harga Perolehan :Perabot Kantor 1.063.976.112 - 13.204.562 1.050.771.550Inventaris 1.368.617.926 15.049.200 44.424.500 1.339.242.626Kendaraan 1.389.235.409 823.865.000 120.500.000 2.092.600.409Jumlah 3.821.829.447 838.914.200 178.129.062 4.482.614.585

Akumulasi Penyusutan :Perabot Kantor 1.062.836.812 281.700 12.346.962 1.050.771.550Inventaris 1.163.454.982 94.844.859 36.999.433 1.221.300.408Kendaraan 1.181.422.910 277.413.498 120.500.000 1.338.336.408Jumlah 3.407.714.704 372.540.057 169.846.395 3.610.408.366Nilai Buku 414.114.744 872.206.219

16. Aset Lain-lain 2011 2010

Akun ini terdiri dari :Security Deposit - PPAK 927.615.208 927.615.208Deposit Sewa dan Service Charge 321.467.790 314.899.258Deposit Telepon 168.003.000 173.003.000Security Deposit - Stock Watch 1.500.000 1.500.000Lain-lain 92.504.597 83.090.646Jumlah 1.511.090.595 1.500.108.112

2011

2010

Beban penyusutan sebesar Rp. 305.798.981,- dan Rp. 372.540.057,- masing-masing untuk tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal 31Desember 2011 dan 2010.Aset tetap kendaraan telah diasuransikan pada PT Asuransi Sinar Mas dengan pertanggungan masing-masing sebesar Rp. 625.000000,- danRp. 730.000.000,- pada tanggal-tanggal 31 Desember 2011 dan 2010. Manajemen berkeyakinan nilai pertanggungan asuransi sudahmencukupi untuk menutupi kerugian yang mungkin akan timbul.

21


17. Utang Lembaga Kliring dan Penjaminan

18. Utang Nasabah

19. Biaya yang Masih Harus Dibayar 2011 2010

Akun ini terdiri dari :Biaya Transaksi Bursa 149.093.588 51.018.477C-best - 11.058.462Transportasi - 5.196.444Lain-lain 36.333.846 29.297.230Jumlah 185.427.434 96.570.613

20. Utang Pajak 2011 2010

Akun ini terdiri dari :PPh Pasal 4 (2) 405.160 587.100PPh Pasal 21 94.975.890 60.047.917PPh Pasal 23 311.700 121.700PPh Pasal 25 - 4.761.909PPh Pasal 29 - 423.063PPn Keluaran 31.551.278 12.517.192PPh Transaksi Penjualan Saham 46.555.887 64.544.495Jumlah 173.799.915 143.003.376

21. Utang Lain-lain

22. Perpajakan 2011 2010

a. Beban (Manfaat) Pajak Penghasilan

EntitasPajak Kini - 100.289.305Pajak Tangguhan (264.845.005) (87.226.014)Jumlah (264.845.005) 13.063.291

Entitas AnakPajak KiniPajak Tangguhan (440.337.071) (173.447.520)Jumlah (440.337.071) (173.447.520)Jumlah Konsolidasian (705.182.076) (160.384.229)

Akun ini merupakan utang kepada nasabah yang timbul dari transaksi perdagangan efek pada tanggal-tanggal 31 Desember 2011 dan 2010masing-masing sebesar Rp. 7.811.303.141,- dan Rp. 7.724.198.761,-.

Akun ini merupakan utang Entitas kepada pihak PT Kliring Penjaminan Efek Indonesia akibat perhitungan penyelesaian (settlement) transaksi beli efek yang dilakukan oleh Entitas.

Akun ini merupakan transaksi yang timbul terutama dari utang pembayaran dividen kepada nasabah per 31 Desember 2011 dan 2010masing-masing sebesar Rp. 112.511.839,- dan Rp. 54.748.023,-.

22


22. Perpajakan - lanjutan2011 2010

b. Pajak Kini

Laba Sebelum Taksiran Pajak PenghasilanMenurut Laporan Laba Rugi Konsolidasian 504.825.304.448 103.756.577.611

Dikurangi Laba Entitas AnakSebelum Taksiran Pajak Penghasilan (9.674.417.510) (4.161.217.966)

Ditambahkan Kembali dengan Eliminasi Konsolidasian 10.114.349.991 4.334.492.099Laba Sebelum Taksiran Pajak Penghasilan 505.265.236.929 103.929.851.744

Perbedaan Temporer Penyusutan Aset Tetap 90.256.521 62.837.608Manfaat Karyawan 416.783.775 286.066.447Jumlah 507.040.296 348.904.055

Perbedaan Tetap Biaya yang merupakan Non Objek Pajak 324.880.896 303.924.461Biaya Pemeliharaan Kendaraan 18.908.005 31.379.900Biaya Denda Pajak - 15.189.461Jamuan 1.964.328 6.248.337Perjalanan Dinas 9.140.000 850.000Pendapatan Lain-lain - (712.047)Pendapatan Jasa Giro (61.142.703) (42.507.749)Pendapatan Bunga Deposito (145.589.645) (132.225.224)Pendapatan Reksa Dana (98.369.312) (142.504.431)Laba Investasi Pada Entitas Anak (10.114.349.991) (4.334.492.099)Laba Bersih atas Perdagangan Efek yang Terealisasi (123.380.981) (8.430.111.270)Laba Rugi Bersih atas Perdagangan Efek yang Belum Terealisasi (496.136.677.546) (91.152.637.917)Jumlah (506.324.616.949) (103.877.598.578)Jumlah Koreksi Fiskal (505.817.576.653) (103.528.694.523)

Laba ( Rugi ) Fiskal (552.339.724) 401.157.221

Taksiran Penghasilan Kena Pajak25% x - 100.289.305

Jumlah Pajak Kini - 100.289.305Entitas Induk - 100.289.305Entitas Anak - -Pajak Dibayar di MukaPPh pasal 23 - 37.176.697PPh pasal 25 - 62.689.545Pajak Penghasilan Pasal 29 - 423.063

c. Pajak Tangguhan

Aset 1 Januari 2010 Dikreditkan 31 Desember 2010 Dikreditkan 31 Desember 2011Pajak Tangguhan ke Laporan ke Laporan

Laba Rugi Laba Rugi

Rugi Fiskal - - - 138.084.931 138.084.931Penyusutan Aset Tetap (32.126.300) 15.709.402 (16.416.898) 22.564.130 6.147.232Beban Manfaat Karyawan 305.364.960 71.516.612 376.881.572 104.195.944 481.077.516Jumlah 273.238.660 87.226.014 360.464.674 264.845.005 625.309.679Entitas Anak 593.153.306 173.447.520 766.600.826 440.337.071 1.206.937.897Jumlah 866.391.966 260.673.534 1.127.065.500 705.182.076 1.832.247.576

401.157.221

Rincian dari aset dan liabilitas pajak tangguhan Entitas adalah :

23


22. Perpajakan - lanjutan

c. Pajak Tangguhan - lanjutan

2011 2010

Laba Sebelum Taksiran Pajak PenghasilanMenurut Laporan Laba Rugi Konsolidasian 504.825.304.448 103.756.577.611

Dikurangi Laba Anak EntitasSebelum Taksiran Pajak Penghasilan (9.674.417.510) (4.161.217.966)

Ditambahkan Kembali dengan Eliminasi Konsolidasian 10.114.349.991 4.334.492.099Laba Sebelum Taksiran Pajak Penghasilan 505.265.236.929 103.929.851.744

Tarif pajak yang berlaku :25% x 126.316.309.232 -25% x - 25.982.462.936

Jumlah 126.316.309.232 25.982.462.936Dampak pajak atas beban dan (penghasilan)yang tidak dapat dikurangi menurut fiskal :Perbedaan TetapDampak Perubahan Tarif Pajak - -Biaya yang merupakan Non Objek Pajak 81.220.224 75.981.115Biaya Pemeliharaan Kendaraan 4.727.001 7.844.975Biaya Denda Pajak - 3.797.365Jamuan 491.082 1.562.084Perjalanan Dinas 2.285.000 212.500Pendapatan Lain-lain - (178.012)Pendapatan Jasa Giro (15.285.676) (10.626.937)Pendapatan Bunga Deposito (36.397.411) (33.056.306)Pendapatan Reksa Dana (24.592.328) (35.626.108)Bagian atas Laba Bersih Anak Entitas (2.528.587.498) (1.083.623.025)Laba Bersih atas Perdagangan Efek yang Terealisasi (30.845.245) (2.107.527.818)Laba Bersih atas Perdagangan Efek yang Belum Terealisasi (124.034.169.387) (22.788.159.479)Jumlah (126.581.154.237) (25.969.399.645)Entitas Induk (264.845.005) 13.063.291Entitas Anak (440.337.071) (173.447.520)Jumlah Manfaat Pajak Penghasilan (705.182.076) (160.384.229)

103.929.851.744505.265.236.929

Rekonsiliasi antara laba sebelum taksiran pajak penghasilan, sebagaimana tercantum pada laporan laba rugi konsolidasian, dengantaksiran laba kena pajak untuk tahun yang berakhir pada tanggal-tanggal 31 Desember 2011 dan 2010 adalah sebagai berikut :

Pada September 2008 terjadi perubahan mengenai Pajak Penghasilan dengan Undang-Undang No. 36 tahun 2008. Perubahan tersebutmencakup perubahan tarif pajak penghasilan badan yang semula berjenjang menjadi tarif tunggal. Untuk tahun fiskal 2009 menjadisebesar 28%, sedangkan tahun 2010 menjadi sebesar 25% dan seterusnya.

24


23. Modal Saham

Rincian pemegang saham per 31 Januari 2011 dan 2010 adalah sebagai berikut :

Jumlah SahamPemegang Saham Ditempatkan dan Persentase

Disetor Penuh Kepemilikan Jumlah

PT Nirmala Taruna 84.749 99,999% 84.749.000.000Jenardi Purnama 1 0,001% 1.000.000Jumlah 84.750 100% 84.750.000.000

24. Laba (Rugi) Bersih atas Perdagangan Efek Yang Terealisasi

25. Laba Bersih atas Portofolio Efek Yang Belum Terealisasi

26. Komisi dari Transaksi Perantara Pedagang Efek

27. Jasa Penjamin Emisi Efek

28. Modal Kerja Bersih Disesuaikan

29. Manfaat Karyawan

Berdasarkan Keputusan Menteri Keuangan Nomor : 179/KMK.010/2003 tanggal 5 Mei 2003 tentang Kepemilikan Saham dan PermodalanEntitas Efek dan Keputusan Ketua Bapepam Nomor : Kep-20/PM/2003 tanggal 8 Mei 2003 tentang Pemeliharaan dan Pelaporan ModalKerja Bersih Disesuaikan.

Entitas Efek yang menjadi anggota Lembaga Kliring dan Penjaminan yang memberikan fasilitas pembiayaan bagi nasabahnya ataumengadministrasikan rekening Efek nasabah wajib memiliki Modal Kerja Bersih Disesuaikan sekurang-kurangnya sebesar Rp.10.000.000.000,- dan sebelum diberlakukannya peraturan tersebut diatas, Modal Kerja Bersih Disesuaikan yang dipersyaratkan sebesar Rp.25.000.000.000,- sesuai dengan Peraturan Badan Pengawas Pasar Modal (BAPEPAM) No. KEP-27/PM/1999. Berdasarkan sampel acakselama 25 hari atas MKBD yang dilaporkan bahwa MKBD Entitas telah disusun dan dilaporkan berdasarkan informasi yang benar. Padatanggal 30 Desember 2011 dan 2010, jumlah MKBD Entitas masing-masing sebesar Rp. 948.958.990.571,- dan Rp. 502.674.585.601,-.

Pada tanggal 20 Juni 2000, Menteri Tenaga Kerja Republik Indonesia mengeluarkan Surat Keputusan No. KEP-150/Men/2000 mengenai"Penyelesaian Pemutusan Hubungan Kerja dan Penetapan Uang Pesangon, Uang Penghargaan Masa Kerja dan ganti kerugian di Entitas",yang mengharuskan Entitas untuk membayar uang pesangon, uang penghargaan masa kerja dan ganti kerugian kepada karyawan dalam halterjadinya pemutusan hubungan kerja pada kondisi seperti yang dinyatakan dalam Surat Keputusan tersebut yang telah diganti denganUndang-Undang No. 13/2003 tanggal 25 Maret 2003. Manajemen berkeyakinan bahwa perhitungan penyisihan atas uang penghargaankaryawan memadai untuk memenuhi pembayaran manfaat karyawan dimasa yang akan datang sesuai yang disyaratkan Undang-Undangtersebut.

Berdasarkan Rapat Umum Pemegang Saham Luar Biasa sebagaimana tercantum dalam akta notaris No. 23 tanggal 27 Januari 2010dihadapan Sri Hidianingsih Adi Sugijanto., SH., notaris di Jakarta, para pemegang saham menyetujui untuk meningkatkan modalditempatkan dan modal disetor perseroan semula sebesar Rp. 73.750.000.000,- dan terbagi atas 73.750 saham menjadi sebesar Rp.84.750.000.000,- dan terbagi atas 84.750 saham.

Akun ini merupakan keuntungan (kerugian) bersih dari perdagangan portofolio efek yang telah direalisasi.

Akun ini merupakan keuntungan bersih yang belum direalisasi akibat kenaikan nilai wajar portofolio efek.



25


29. Manfaat Karyawan - lanjutan2011 2010

Rekonsiliasi beban manfaat karyawan adalah sebagai berikut :

a. Liabilitas Manfaat KaryawanSaldo Awal 2.467.243.723 1.827.786.394Beban Manfaat Karyawan - Bersih 565.634.883 639.457.329Jumlah Liabilitas Manfaat Karyawan 3.032.878.606 2.467.243.723

b. Beban Manfaat KaryawanBeban Jasa Kini 361.633.676 363.719.987Beban Bunga 204.001.207 275.737.342Jumlah Beban Manfaat Karyawan 565.634.883 639.457.329

30. Beban Administrasi dan Umum 2011 2010

Akun ini terdiri dari :Manfaat Karyawan (lihat catatan 29) 565.634.883 639.457.329Iuran RTI 145.795.000 141.156.000Transportasi 136.346.357 152.556.594Perlengkapan Kantor 129.701.541 74.916.786IMOB & C-BEST 124.431.891 107.390.323Telepon 88.776.495 98.040.316Pemeliharaan Bofis 68.500.000 43.800.000Link Net 51.996.500 9.082.000Jaringan 47.090.000 38.800.000IQ - Plus 46.560.000 46.740.000Perbaikan dan Pemeliharaan Kendaraan 43.892.348 38.102.046Jaringan Optik 40.220.907 42.059.752Asuransi Kendaraan 26.932.787 25.742.423Administrasi Bank 26.381.812 19.408.052Pengurusan Surat Kendaraan 26.235.900 21.688.200Jasa Profesional 24.545.455 11.818.182Stock Watch 24.087.000 24.087.000Legalisasi 20.950.000 64.109.091Listrik 17.523.688 7.694.500Iklan 17.010.000 4.032.000Perbaikan dan Pemeliharaan Kantor 16.015.000 3.740.000Foto Copy 10.335.525 10.008.300Perjalanan Dinas 9.140.000 850.000Lembur 8.968.000 10.366.500Iuran Keanggotaan 8.500.000 6.500.000Majalah dan Surat Kabar 6.876.000 6.876.000Jamuan 2.986.962 9.383.207Kirim Dokumen 1.278.200 1.280.000Denda Pajak - 13.189.461Lain-lain 1.000.000 5.500.000Jumlah 1.737.712.251 1.678.374.062

26


31. Aset Moneter Dalam Mata Uang Asing

2011 2010Mata Uang Asing Mata Uang Asing

AsetDolar SingapuraPT Bank CIMB Niaga Tbk 76.056,07 44.944,82Citibank N.A - 30.000,00Jumlah 76.056,07 74.944,82

Dolar Amerika SerikatCitibank N.A 49.449,56 50.434,40PT Bank Internasional Indonesia Tbk 1.198,40 1.266,73PT Bank CIMB Niaga Tbk 677,18 799,82PT Bank Sinarmas - 108,66Jumlah 51.325,14 52.609,61

Ekuivalen Rp Ekuivalen RpAsetDolar SingapuraPT Bank CIMB Niaga Tbk 530.440.131 317.106.634Citibank N.A - 209.418.300Jumlah 530.440.131 526.524.934

Dolar Amerika SerikatCitibank N.A 448.408.610 453.455.690PT Bank Internasional Indonesia Tbk 10.867.091 11.389.169PT Bank CIMB Niaga Tbk 6.140.668 7.191.182PT Bank Sinarmas - 976.962Jumlah 465.416.369 473.013.003

2011 2010

SGD$ 1 6.974,33 6.698,52US$ 1 9.068,00 8.991,00

32. Reklasifikasi

Sesudah SebelumDireklasifikasi Reklasifikasi

Piutang Nasabah 16.747.228.938 5.273.954.455Saldo Debit Rekening Nasabah - 11.473.274.483Utang Nasabah 7.724.198.761 7.068.669.002Saldo Kredit Rekening Nasabah - 655.529.759Hak Minoritas atas Laba bersih Entitas Anak - 1.207.186Kepentingan non Pengendali 1.207.186 -

Per 31 Desember 2011 dan 2010 Entitas mempunyai aset moneter dalam mata uang asing sebagai berikut:

Per 31 Desember 2011 dan 2010 kurs yang digunakan Entitas adalah sebagai berikut :

Beberapa akun tertentu dalam laporan keuangan tahun 2010 telah direklasifikasi agar sesuai dengan penyajian laporan keuangan tahun2011.

Berikut disajikan pos-pos penting dalam laporan keuangan tahun 2010 sesudah dan sebelum direklasifikasi :

27


33. Standar Akuntansi Baru

●

●

●

●

●

●

●

●

●

●

●

●

●

●

●

●

●

●

●

●

●

●

●

●

●

●

●

●

●

●

●

●

Ikatan Akuntan Indonesia (�IAI�) telah menerbitkan beberapa standar akuntansi yang akan berlaku untuk laporan keuangan yang periodenyadimulai pada atau setelah tanggal 1 Januari 2012 sebagai berikut:

PSAK 10 (revisi 2010), pengaruh perubahan kurs valuta asing

PSAK 13 (revisi 2011), properti investasi

PSAK 16 (revisi 2011), aset tetap

PSAK 18 (revisi 2010), akuntansi dan pelaporan program manfaat purnakarya

PSAK 24 (revisi 2010), imbalan kerja

PSAK 26 (revisi 2010), biaya pinjaman

PSAK 28 (revisi 2010), akuntansi untuk asuransi kerugian

PSAK 30 (revisi 2011), akuntansi guna usaha

PSAK 33 (revisi 2011), aktivitas pengupasan lapisan tanah dan pengelolaan lingkungan

PSAK 34 (revisi 2010), kontrak konstruksi

PSAK 36 (revisi 2010), akuntansi untuk asuransi jiwa

PSAK 45 (revisi 2011), pelaporan keuangan entitas nirlaba

PSAK 46 (revisi 2010), pajak penghasilan

PSAK 50 (revisi 2010), instrumen keuangan: penyajian

PSAK 53 (revisi 2010), pembayaran berbasis saham

PSAK 56 (revisi 2010), laba per saham

PSAK 60, instrumen keuangan: pengungkapan

PSAK 61, akuntansi hibah pemerintah dan pengungkapan bantuan pemerintah

PSAK 62, kontrak asuransi

PSAK 63, pelaporan keuangan dalam ekonomi hiperinflasi

PSAK 64, aktivitas eksplorasi dan evaluasi pada pertambangan sumber daya mineral

ISAK 13, lindung nilai investasi neto dalam kegiatan usaha luar negeri

ISAK 15, PSAK 24 - batas aset imbalan pasti, persyaratan pendanaan minimun dan interaksinya

ISAK 16, perjanjian konsesi jasa

ISAK 18, bantuan pemerintah - tidak berelasi spesifik dengan aktivitas operasi

ISAK 19, aplikasi pendekatan penyajian kembali dalam PSAK 63: pelaporan keuangan dalam ekonomi hiperinflasi

ISAK 20, pajak penghasilan - perubahan dalam status pajak entitas atau para pemegang saham

ISAK 22, perjanjian konsesi jasa: pengungkapan

ISAK 23, sewa operasi - insentif

ISAK 24, evaluasi substansi beberapa transaksi yang melibatkan suatu bentuk legal sewa

ISAK 25, hak atas tanah

ISAK 26, penilaian ulang derivatif melekat

Entitas sedang mengevaluasi dampak dari standar akuntansi tersebut dan belum menentukan dampaknya terhadap laporan keuangan.

28


34. Tanggung Jawab Manajemen Atas Penyusunan Laporan Keuangan

35. Informasi Tambahan

Berikut pada halaman 30 sampai dengan halaman 35 adalah informasi keuangan PT Aldiracita Corpotama (Induk Entitas Saja) yangmenyajikan penyertaan Entitas pada Anak Entitas berdasarkan metode ekuitas dan bukan dengan metode konsolidasi.

Manajemen Entitas bertanggungjawab atas penyusunan laporan keuangan ini yang diselesaikan pada tanggal 9 Maret 2012.

29

PT ALDIRACITA CORPOTAMA (Entitas Induk)LAPORAN POSISI KEUANGANPer 31 Desember 2011(Dengan Angka Perbandingan Per 31 Desember 2010)(Dalam Rupiah)

2011 2010

AsetKas dan Setara Kas 6.224.171.403 4.525.305.358Deposito Berjangka yang Dibatasi Penggunaannya 813.535.826 768.705.448Portofolio Efek - Bersih 1.053.539.942.379 555.197.236.363Piutang Lembaga Kliring dan Penjaminan 5.011.134.000 5.978.735.000Piutang Nasabah 16.018.505.135 16.747.228.938Pendapatan Yang Masih Harus Diterima 739.260 655.342Piutang Lain-lain 175.137.836 134.975.236Biaya Dibayar di Muka 98.506.570 101.157.533Penyertaan Saham 135.000.000 135.000.000Penyertaan (PT Surya Timur Alam Raya) 40.292.804.509 30.178.454.518Aset Tetap

(Setelah dikurangi akumulasi penyusutan sebesar Rp. 3.579.574.520,- dan Rp. 3.444.767.686,- untuk tahun 2011 dan 2010) 178.760.085 183.219.499

Aset Pajak Tangguhan 625.309.679 360.464.674Aset Lain-lain 1.452.414.275 1.448.000.324Jumlah Aset 1.124.565.960.957 615.759.138.233

Liabilitas dan EkuitasLiabilitas Utang Lembaga Kliring dan Penjaminan 6.817.916.500 4.176.680.000Utang Nasabah 7.811.303.141 7.724.198.761Biaya yang Masih Harus Dibayar 185.427.434 88.418.133Utang Pajak 105.133.457 128.290.439Utang Lain-lain 112.511.839 54.748.023Liabilitas Manfaat Karyawan 1.924.310.062 1.507.526.287Jumlah Liabilitas 16.956.602.433 13.679.861.643

EkuitasModal Dasar 100.000 saham pada tahun 2011 dan 2010Modal di tempatkan dan disetor 84.750 saham di tahun 2011 dan 2010 dengan nilai nominalRp. 1.000.000,- per saham 84.750.000.000 84.750.000.000Saldo Laba 1.022.859.358.524 517.329.276.590Jumlah Ekuitas 1.107.609.358.524 602.079.276.590Jumlah Liabilitas dan Ekuitas 1.124.565.960.957 615.759.138.233

INFORMASI TAMBAHAN

30

PT ALDIRACITA CORPOTAMA (Entitas Induk)LAPORAN LABA RUGI KOMPREHENSIF - lanjutanUntuk Tahun Yang Berakhir Pada Tanggal 31 Desember 2011 (Dengan Angka Perbandingan Untuk Tahun Yang Berakhir Pada Tanggal 31 Desember 2010)(Dalam Rupiah)

2011 2010

Jumlah Pindahan 4.377.009.851 4.990.025.997Lembur 8.968.000 10.366.500Link Net 51.996.500 9.082.000Listrik 17.523.688 7.694.500Jamuan 1.964.328 6.248.337Foto Copy 5.616.300 5.625.675Majalah dan Surat Kabar 4.512.000 4.512.000Perbaikan dan Pemeliharaan Kantor 16.015.000 3.740.000Iuran Keanggotaan 2.500.000 2.500.000Kirim Dokumen 1.278.200 1.280.000Denda Bapepam - 2.000.000Perjalanan Dinas 9.140.000 850.000Pemasangan Iklan 17.010.000 -Jumlah Beban Usaha 4.513.533.867 5.043.925.009

Laba Usaha 494.779.747.845 98.699.579.061

Pendapatan (Beban) Lain-lainJasa Giro dan Bunga Lainnya 297.350.058 662.933.133Bunga Deposito 146.328.905 132.225.224Lain-lain (72.539.870) 100.622.227Jumlah Pendapatan Lain-lain - Bersih 371.139.093 895.780.584

Bagian atas Laba Bersih Anak Perusahaan 10.114.349.991 4.334.492.099

Laba Sebelum Pajak Penghasilan 505.265.236.929 103.929.851.744

Beban (Manfaat) Pajak PenghasilanPajak Kini - 100.289.305Pajak Tangguhan (264.845.005) (87.226.014)Jumlah Beban Pajak Penghasilan (264.845.005) 13.063.291

Laba Bersih 505.530.081.934 103.916.788.453

Pendapatan Komprehensif Lain :Aset Keuangan Tersedia Untuk Dijual - -Jumlah Laba Komprehensif Tahun Berjalan 505.530.081.934 103.916.788.453

INFORMASI TAMBAHAN

32

PT ALDIRACITA CORPOTAMA (Entitas Induk)LAPORAN LABA RUGI KOMPREHENSIF - lanjutanUntuk Tahun Yang Berakhir Pada Tanggal 31 Desember 2011 (Dengan Angka Perbandingan Untuk Tahun Yang Berakhir Pada Tanggal 31 Desember 2010)(Dalam Rupiah)

2011 2010

Laba Yang Dapat Diatribusikan Kepada :Pemilik Entitas Induk 505.530.081.934 103.916.788.453Kepentingan Non Pengendali - -Jumlah 505.530.081.934 103.916.788.453

Jumlah Laba Komprehensif YangDapat Diatribusikan Kepada :

Pemilik Entitas Induk 505.530.081.934 103.916.788.453Kepentingan Non Pengendali - -Jumlah 505.530.081.934 103.916.788.453

INFORMASI TAMBAHAN

33

PT ALDIRACITA CORPOTAMA (Entitas Induk)LAPORAN PERUBAHAN EKUITASUntuk Tahun Yang Berakhir Pada Tanggal 31 Desember 2011 (Dengan Angka Perbandingan Untuk Tahun Yang Berakhir Pada Tanggal 31 Desember 2010)(Dalam Rupiah)

ModalDitempatkan dan

Disetor Penuh Saldo Laba Jumlah Ekuitas

Saldo 1 Januari 2010 73.750.000.000 413.412.488.137 487.162.488.137

Penambahan Modal Disetor 11.000.000.000 - 11.000.000.000

Laba Komprehensif Tahun Berjalan - 103.916.788.453 103.916.788.453

Saldo 31 Desember 2010 84.750.000.000 517.329.276.590 602.079.276.590

Laba Komprehensif Tahun Berjalan - 505.530.081.934 505.530.081.934

Saldo 31 Desember 2011 84.750.000.000 1.022.859.358.524 1.107.609.358.524

INFORMASI TAMBAHAN

34

PT ALDIRACITA CORPOTAMA (Entitas Induk)LAPORAN ARUS KASUntuk Tahun Yang Berakhir Pada Tanggal 31 Desember 2011 (Dengan Angka Perbandingan Untuk Tahun Yang Berakhir Pada Tanggal 31 Desember 2010)(Dalam Rupiah)

2011 2010

Arus Kas dari (Untuk) Aktivitas Operasi Penerimaan (Pembayaran) atas Efek Diperdagangkan (2.082.647.489) 7.272.946.643Penerimaan Komisi Perantara Pedagang Efek 2.184.689.144 3.745.269.276Penerimaan atas Jasa Penjamin Emisi 498.725.000 -Penerimaan Pendapatan Bunga, Bersih 443.595.045 794.683.837Penerimaan dari Nasabah, Bersih 815.828.183 575.282.332Penerimaan Dividen 348.644.103 247.428.638Pembayaran Kepada Karyawan dan Pemasok (3.807.170.141) (4.681.896.905)Penerimaan (Pembayaran) dari Lembaga Kliring dan Penjaminan 3.608.837.500 (8.312.418.500)Penerimaan (Pembayaran) Lainnya (131.620.488) 2.461.225.664Pembayaran Pajak Penghasilan (423.063) (189.255.655)Kas Bersih dari Aktivitas Operasi 1.878.457.794 1.913.265.330

Arus Kas dari (Untuk) Aktivitas InvestasiAset Lain-lain (4.413.951) 50.000.000Deposito Berjangka yang Dibatasi Penggunaannya (44.830.378) (40.009.881)Pembelian Aset Tetap (130.347.420) (25.885.000)Penyertaan - (20.000.135.199)Kas Bersih untuk Aktivitas Investasi (179.591.749) (20.016.030.080)

Arus Kas dari (Untuk) Aktivitas PendanaanPenambahan Modal Disetor - 11.000.000.000Kas Bersih dari Aktivitas Pendanaan - 11.000.000.000

Kenaikan (Penurunan) Kas dan Setara Kas 1.698.866.045 (7.102.764.750)

Kas dan Setara Kas Awal Tahun 4.525.305.358 11.628.070.108

Kas dan Setara Kas Akhir Tahun 6.224.171.403 4.525.305.358

INFORMASI TAMBAHAN

35

PT ALDIRACITA CORPOTAMA DAN ENTITAS ANAK - Aktifitas...

Documents

Transcript of PT ALDIRACITA CORPOTAMA DAN ENTITAS ANAK - Aktifitas...