Jakarta, 27 Agustus’ 2020

PT AKR CORPORINDO Tbk Public Expose Live 2020

MOMENTUM PERTUMBUHAN & BISNIS YANG RESILIEN

No Content Slide

1 Profil AKR 3-15

2 Kinerja Keuangan 6M 2020 16-20

3 Update Bisnis Utama 21-29

4 Strategi Ke Depan 30-33

7 Update Proyek Strategis Kawasan Industri Terintegrasi 34-41

8 Neraca Keuangan & Aliran Kas yang Kuat 42-45

9 Pembayaran Dividen yang konsisten & CatatanPengelolaan Perusahaan yang baik 46-49

10 Key Take Away 50

PROFIL PERSEROAN

PT AKR CORPORINDO Tbk

Berdiri secara badan hukum : 1977 di SurabayaTercatat di bursa efek : 1994 di Bursa Efek IndonesiaKode Saham : AKRAKapitalisasi pasar : Rp11.48 tn per 13 Agustus’ 2020Saham Beredar : 4.014.694.920 saham per Jun 30’ 2020Bidang Bisnis : Perdagangan Besar Barang ProduksiConstituent of index MSCI World Small Cap, LQ45, Kompas 100, Bisnis-27, MNC-36

Struktur Kepemilikan SahamPer 30 Juni 2020

Informasi Perusahaan

4

Pemegang Saham Lokal Pemegang Saham AsingInstitusi Jumlah % Institusi Jumlah %

Perusahaan Terbatas 188 69,2 Badan Usaha 240 23,2

Asuransi 57 1,9 Perorangan 34 0,3

Yayasan 79 0,9 & Lainnya

Koperasi 3 0

Perorangan & Lainnya 8.310 4,5

TOTAL LOKAL 8.637 76,5 TOTAL ASING 274 23,5

TOTAL 8.911

Direksi & Komisaris Periode 2020-2025

Soegiarto Adikoesoemo

Presiden Komisaris

I Nyoman Mastra

Komisaris

Fauzi Ichsan

Komisaris Independen

HaryantoAdikoesoemo

Presiden Direktur

Jimmy Tandyo

Direktur

Bambang SoetionoSoedijanto

Direktur

Mery Sofi

Direktur

Suresh Vembu

Direktur

Nery Polim

Direktur

Termurti Tiban

Direktur

Sesuai keputusan RUPS 30 April 2020 komposisi BOD BOC adalah sbb:

5

AKRA - Perusahaan Terkemuka dalam Logistik & Supply Chain Bahan Kimia dan Energi

6

SPBKB : 69SPBN : 583T : 10BP-AKR : 15TOTAL 152

Depo Avtur : 1

Kekuatan Utama

Logistik & Supply Chain yang disokong oleh AsetInfrastruktur

Model Bisnis stabildengan pengelolaanrisiko

Volume Driven Business

Recurring Income dariJIIPE/ Utilitas

Neraca yang kuat dan Pembayaran Dividenyang konsisten

1960

1977

1980s

1994

20052010

2013 onwards

2017

Perdaganganbahan kimiadimulai di Surabaya.

PT Aneka Kimia Raya didirikanpada tanggal 28 November 1977.

Memulai pembangunantangki-tangkipenyimpanan sertagudang di beberapapelabuhan besar di Indonesia

Perseroan melakukanpenawaran umumsaham dan mulaitercatat di Bursa Efek

Mulai melaksanakan kegiatan usaha distribusi BBM

Mendapat kepercayaan untuk mendistribusikan BBM bersubsidi di Indonesia

AKR and Pelindo IIIjointly develop Java

Integrated Industrial and Ports Estate (JIIPE)

AKR & BP ( British Petroleum) menandatangani JV untuk BBM ritel & avtur, juga distribusi Castrol

7

Berawal dari distributor bahan kimia dasar menjadiPenyedia Logistik Terkemuka

2018

Mendivestasi anakperusahaan pabrikanSorbitol di China, Khalista

Peluncuran SPBU berlogo BP AKR

2019

Mulaimendistrubusikanavtur

Mendivestasi anak perusahaanpabrikan Sorbitol di Indonesia; Sorini Agro Asia Corporindo Mendivestasi

Pelabuhan GuigangDi China

JIIPE menyerahkanlahan ke Freeport

Segmen Bisnis & Pelaporan

74%Pendapatan*

18%Pendapatan *

4%Pendapatan*

8*) 6M 2020

2%Pendapatan*

Pabrikan 2% Pendapatan*

Dilaporkandalam segmen

BBM

BBM Ritel, Avtur & Pelumas Castrol

• Meraih peluangpertumbuhan ekonomi menengah ke atas dan komitmen pemerintah dalam pengembanganinfrastruktur

BBM

• Perusahaan swasta pertamayang memasokSolar ke Industri

• Melalui mekanisme berdasarkan benchmark + biaya + mark up

Kimia Dasar

• Pasokan bahan baku ke pelanggan Industri

• Model bisnis berbasis komisi -margin yang stabil

Logistik

• KeunggulankompetitifPerseroan

• Pertumbuhansejalan denganproduk BBM dan kimia dasar yang didistribusikan

JIIPE

• Menghasilkan pendapatan melalui penjualan tanah, operasi pelabuhan, dan berkelanjutan Penghasilan berulang dari utilitas

BISNIS INTI USAHA BARUPENDAPATAN

STRATEGIS DAN BERKELANJUTAN

2

1

3

Produk-ProdukKimia Dasar

Caustic Soda Hydrochloric Acid PVC Resin Sodium Hypochlorite Soda Ash Sodium Sulfate Methanol Hydrogen Peroxide Sulphuric Acid

Produk-produk BBM Industri

B30 (Biodiesel) Industrial Diesel Oil (IDO) Fuel Oil (FO)

Produk-produk BBM Ritel

B30 (Biodiesel) Gasoline Ron 92 (Bensin)

Pabrikan PembangkitListrik

Jasa Pengiriman/Bunker

Industri Alat berat

9

No Industri Produk Kimia Dasar Kegunaan

1Home Care & Personal Products CSF/CSL

Sabun, glycerine (Hand Body), Foaming Agent for toothpaste

SAD Detergen (Water Softener)SS Home Laundry Detergents (not liquid)

2 Tekstil CSLMemisahkan lignin dari serat selulosa, bleaching the brown pulp

SAD Memperkuat Proses PewarnaanSS Menyeimbangkan tingkat warna

3 Food Additive CSL (NaOH)HCL

4 Gelas SADBahan baku gelas yang dicampurkan dengan Silica dan Calcium carbonate

SSuntuk membantu menghilangkan gelembung udara kecil dari molten glass

5 Peralatan Lab CSF Proses produksi aluminium6 Pulp & Paper CSL/CSF Pulping & Bleaching

7 Pupuk Aneka produk terutama CSL & HCL

analisis pupuk, uji tanah maupun air, water management

8 Kimia & FarmasiAneka produk terutama CSL & HCL Produk-produk kimia & obat-obatan

9 Plastik PVC Pipa & barang-barang plastik10 Biodiesel MET, SA Proses pencampuran FAME

Penetralan pada produksi MSG

AKR Mendistribusikan Produk yang dibutuhkan Sehari-hari

10

Perdagangan & Distribusi –Kimia Dasar – Melayani 2000 Pelanggan

Prinsipal & Produk-produk yang ditawarkan

Produk-produk

Caustic Soda Hydrochloric Acid PVC Resin Sodium Hypochlorite

Soda Ash Sodium Sulfate Methanol Hydrogen Peroxide Sulphuric Acid

Pelanggan

Rayon Tekstil Sabun & Deterjen Makanan dan Farmasi

Kayu lapis dan produk kayu Kertas Pupuk Smelter

• Produk Curah yang memerlukanpenanganan khusus

• Bersifat Corossive/ Inflamable

• Membutuhkan logistic & rantaipasokan yang kuat

Produk Segmen/ Pengguna Konsumsi BBM Domestik 74m KL

Solar (B20 dan HSD) Fuel Oil (FO) Industrial Diesel Oil (IDO)Avtur

Industri Pertambangan, industri, konstruksi, dsb Bunker Industri Penerbangan

Bensin RON 90, 92, 95 Solar (bio solar & hi grade)

Retail Kendaraan Penumpang Transportasi Umum, pengangkutan dan

Nelayan

2001

Deregulasi BBM non Subsidi

2005 2005 – 2010 20112016 2017

Memulai distribusi BBM non subsidi

Menerima alokasiBBM subsidi

Peluncuran BensinAKRA 92

Kemitraan dg BP untukmemperluas jaringan SPBU sertamasuk ke distribusi pelumas dan

avtur

7

Perluasan jaringansupply chain Pelucuran SPBU berlogo

BP2018

Perdagangan & Distribusi – Mendistribusikan BBM dari Sektor Industri Ke Ritel

2019

Produk BBM yang Lengkap

Solar (industri &

subsidi)42%

Minyak Tanah

1%

Avtur8%

Fuel Oil3%

Bensin46%

Bisnis Avturberoperasi

AKR telah ditunjuk oleh BPH Migas sebagai Badan Usaha Pelaksana untuk Pengadaan dan Pendistribusian Jenis Bahan Bakar Tertentu selama 5 tahun dari 2018 hingga 2022.

Alokasi tahun 2020 adalah 234.000 KL biodiesel

Saat ini, AKR memiliki 137 outlet operasional yang siap mendistribusikan BBM bersubsidi

AKR sudah memiliki system digital untuk memonitor, mengendalikan, dan pelaporan subsidi

12

Ritel – BBM Subsidi

SPBU untuk distribusi BBM Satu Harga

SPBKB AKR (Kendaraan Bermotor)

SPBN AKR (Nelayan)

Cibubur East Jakarta

De Latinos, Serpong

Bintaro

Jababeka, Cikarang

Kota Harapan Indah Bekasi

Mendrisio Paramount Gading Serpong

Telukjambe Karawang

Gubeng - Surabaya Kertajaya - Surabaya

Rest Area of Toll Cipularang

GREATER JAKARTA SURABAYA

15 SPBU BP-AKR telah beroperasi di 2020

13

SPBU Full Service Produk berkualitas tinggi BBM Ramah Lingkungan – Euro 4 Dilengkapi dengan retail, sarana penggantian

pelumas dan gerai F&B

Penawaran yang Berbeda

Pemuda - Surabaya Margorejo - Surabaya

Metland Cyber City

Ritel – BBM Non-Subsidi

TOLL ROAD

Ciater Pamulang

Lippo Karawaci

Air BP-AKR Perusahaan Swasta Pertama JV memasuki Pasar Avtur

14

Operasi DPR di Bandara Morowali IMIP

Kemitraan Strategis

PT Dirgantara PetroIndo Raya

Bisnis penerbangan mulai beroperasi

1. JV telah menerima lisensi INU permanen pada Juli 20192. Sudah Operational sejak Agustus 20193. JV fokus melayani pasar Indonesia Timur yang potensial

KAWASAN TERINTEGRASI DENGAN LOKASI STRATEGIS

15

KINERJA KEUANGAN 6M 2020

Rantai Pasokan AKR setelah lock down sebagian/Work From Home

Prinsip Dasar Pencadangan Personil Pengelompokan & Pembatasan fisik Memaksimalkan Kerja dr rumah (WFH) Menunda pekerjaan yang tidak

diprioritaskan

Transportasi/akomodasialternatif

Perubahan Cara Kerja Pengelompokkan Konsumen

Jangka waktu yang lebihpanjang untukperencanaan pengirimanke pelanggan

17

Rencana Kelanjutan Bisnis AKRMemastikan kesinambungan selama krisis – Menjalankan Operasi Utama

18

Pendapatan

Laba Bruto

Laba Usaha

Laba tahun Berjalan(sebelum Kepentingan Non Pengendali)

Laba yang dapat diatribusikan kepada Pemilik entitasinduk

EPS (Rp./share)

10.001

1.02410,2%

6336,3%

452

4324,3%

108,59

dalam Rp. Milyar

9.714

8378,6%

4935,1%

360

3914,0%

98,22

6M 20 6M 19

+22%

Var

+28%

Laporan Keuangan Konsolidasi 30 Juni 2020

+25%

+11%

+3%

%

%

%

19

Pendapatan per Segmen

Segmen Sub segmen 6M 20 6M 19 Inc (Dec)Perdagangan & Distribusi BBM 7.358 6.807 8%

Kimia Dasar 1.814 2.298 (21%)Total Perdagangan & Distribusi 9.171 9.106 1% Jasa Logistik 410 372 10% Pabrikan 180 226 (21%)Kawasan Industri 240 10 NA Total Pendapatan 10.001 9.714 3%

Poin UtamaPerdagangan & Distribusi Pendapatan dari Bisnis BBM Tumbuh 8%, didukung oleh

pertumbuhan permintaan dari sektor pertambangan dan komersial Pendapatan dari Bisnis Kimia dasar turun 21%, dampak dari

pembatasan sosial dan penurunan harga

Kawasan Industri Pendapatan JIIPE berkontribusi 2% terhadap pendapatan

keseluruhan, yang terdiri dari penjualan lahan, sewa lahan, dan utilitas

Laba Bruto per Segmen

Poin Utama

Perdagangan & DistribusiLaba bruto tumbuh stabil di Rp780 miliar di 6M20, margin juga stabil di 8,5%

Kawasan IndustriLaba dari Kawasan Industri selama 6M 20 berkontribusi positif 13%

Laba Bruto 6M 20 6M 19Perdagangan & Distribusi 780 779 Logistik 60 29 Pabrikan 46 39 Kawasan Industri 138 (9) Total 1.024 837

Marjin Laba Bruto 6M 20(%) 6M 19 (%)Perdagangan & Distribusi 8,5% 8,5%Logistik 14,6% 7,8%Pabrikan 25,9% 17,2%Kawasan Industri 57,5% -85,9%Total 10,2% 8,6%

20

UPDATE BISNIS UTAMA

22

Perdagangan & Distribusi – Bisnis Model & Kinerja Kimia Dasar

Model Bisnis Kimia Dasar- Berbasis Komisi (70%)

• Pendapatan tahun 2019 menurun 16% YoY dikarenakan tekanan pada harga

• Tekanan pada harga terus berlanjut. ASP selama 6M 20 tercatat Rp2.675 / kg menurun 19% yoy

• Kinerja selama 6M 20 dipengaruhi oleh pembatasan sosial

• Mengharapkan lebih banyak pertumbuhan dalam waktu dekat seiring dengan pelonggaranpembatasan sosial secara bertahap

Pendapatan (Rp Milyar)

41% pendapatan

FY2019

23

Perdagangan & Distribusi – BBM Industri

• Volume membaik setelah penurunan di tahun2015-17 karena penurunan Harga Komoditas

• Berfokus pada perusahaan pertambangan yangbesar dengan arus kas yang kuat. Mencatatpertumbuhan kuat di tahun 2018/19

• Pertumbuhan volume secara keseluruhandipengaruhi oleh permintaan yang lebih rendahdari satu pelanggan pertambangan (sementara)dan sektor listrik (konversi ke pembangkitbatubara)

Volume BBM

Sektor Industri Pelanggan BBM

Tren Volume Sektor Pertambangan

24

Perdagangan & Distribusi – Kinerja BBM

Kinerja BBM

• Pendapatan BBM tumbuh 8% menjadi Rp7.358 milyar, didukung oleh pertumbuhan volume

• Volume penjualan BBM selama 6M 20 meningkat 41% dari 6M 19

• Pertumbuhan volume dapat dijaga dengan adanya perolehan pelanggan dan segmen pasar baru

• 45% peningkatan alokasi FAME diharapkan dapat mendorong pertumbuhan BBM Industri AKR

Sebelumnya Keputusan Terbaru PerubahanAlokasi FAME 498.683 725.006 45%Nilai Setara Biodiesel 1.662.277 2.416.687 45%

Volume BBM Kurtalan

42%

38%

BBM : Marjin per Liter Stabil dan Pengelolaan Risiko yang Baik

Marjin Laba Bruto vs ASP - Perdagangan & DIstribusi

25

• Harga Minyak / Nilai tukarditeruskan ke pelangganmenghasilkan Margin Laba Brutolebih tinggi / lebih rendah pada harga minyak yang lebih rendah / lebih tinggi

4,375 4,3935%

10%

12%

12%

13% 13%

7%

9%

7%

8%

6%

9%

7%

11%

2%

4%

6%

8%

10%

12%

14%

0

2,000

4,000

6,000

8,000

10,000

12,000

Q12014

Q32014

Q12015

Q32015

Q12016

Q32016

Q12017

Q32017

Q12018

Q32018

Q12019

Q32019

Q12020

ASP GP %

Volume BP mulai meningkat

26

• Volume telah pulih setelahpenurunan tajam pada April 2020, karena COVID19

• Februari 2020 mencapaipuncaknya sejak pergerakanbulan September, pertumbuhan volume sebesar12% MOM (total) dan 6% MOM (per situs per hari)

Volume Penjualan Bulanan vs Jumlah Lokasi SPBU

0

2

4

6

8

10

12

14

16

0

0.5

1

1.5

2

2.5

3

Sep-19 Oct-19 Nov-19 Dec-19 Jan-20 Feb-20 Mar-20 Apr-20 May-20 Jun-20

No. of Sites Volume Penjualan (Juta KL)

Puncak

46% Puncak

82% Puncak

27

Kinerja Segmen – Kawasan Industri

Laba Bruto (bIDR) Q2 20 Q2 19 % Y/Y Q1 20 % q/q Kawasan Industri 57 (4) na 81 -29%

• Perusahaan membukukan pendapatansebesar Rp240 miliar dari segmenKawasan Industri, terdiri dari:

1. Penjualan Tanah sebesar Rp166 miliar,

2. Sewa dari Freeport seharga Rp58 miliar, dan

3. Penghasilan dari utilitas sebesarRp16 miliar

• Laba Bruto dari segmen ini pada 1H20 mencapai 138 bIDR

28

Tenant Utama

AKR Sea Transport & AKR Transportasi Indonesia

Terminal Tangki Penyimpanan

2

• Melalui Jakarta Tank Terminal (JTT) danTerminal Nilam Utara (TNU)

• JTT: JV antara Perseroan (51%) denganVopak Indonesia BV (49%).

• TNU: JV antara Perseroan melalui ADH(60%) dan Pelindo III melalui BJTI (40%)

1

ARUKI

ARUKI produsen perekat kayuberkualitas tinggi

ISO 9001-2008 (kualitas) dan ISO14001-2004 (lingkungan)

Kapasitas produksi 100.000 MT(2018).

Jasa Logistik & PabrikanPENDAPATAN - Logistik

PENDAPATAN- Pabrikan

Dalam Rp Miliar

Dalam Rp Miliar

52% pendapatan

FY2019

41% pendapatan

FY2019

29

STRATEGI KE DEPAN

Industri Fokus pada mempertahankan Pangsa Pasar dan meningkatkan basis

pelanggan Pengendalian biaya dan meningkatkan produktivitas sambil

menerapkan praktik SHE yang baik Memperluas pasar di sektor Perikanan, Bunker dan sektor

Pertambangan lainnyaRitel AKR bekerja dengan BP dan Pemerintah di Pasar Ritel yang besar

dengan pertumbuhannya tinggi dan belum terpenetrasi dengan baik. Total Pasar c ~ 45-50 juta Kl dengan sedikit pombensin

31

Strategi BBM Industri dan Ritel

SPBU BP AKR SPBU AKR

32

Strategi Kimia Dasar dan logistik

Kimia Dasar Kimia Dasar tumbuh sejalan dengan PDB 1,3x - 1,5x Bekerja sama dengan Prinsipal untuk meningkatkan

penjualan ke segmen pasar baru ' Meningkatkan penjualan ke Smelter - Bauksit, Nikel, dll Potensi pertumbuhan bahan bakar nabati dan sektor lainnya Mencari lini produk baru dan meningkatkan efisiensi

Logistik dan Pabrikan Meningkatkan efisiensi dan praktik SHE Penggunaan Produk Baru dan meningkatkan efisiensi biaya

33

Investasi yang berkelanjutan pada Infrastruktur

• AKR secara berkelanjutanmeningkatkan kapasitaspenyimpanan sejak tahun2004

• Saat ini telah menyelesaikanekspansi di Jakarta Tank Terminal: menambahkapasitas penyimpanan dari250k KL menjadi 350k KL

• Operasi (COD) akan dimulaipada 3Q2020

Ribu KL

Kapasitas Tangki Penyimpanan

Perluasan Jakarta Tank Terminal Vopak

UPDATEPROYEK STRATEGIS KAWASAN INDUSTRI TERINTEGRASI

JAVA INTEGRATED INDUSTRIAL ESTATE

Rencana Pengembangan – Kawasan Industri & Pelabuhan

35

Tahap 1 Pelabuhan sudah Operasional

Tahap 1 Pengisian Tanah 795 ha Utilitas Tahap 1 (Pembangkit Listrik, WTP,

WWTP) 112 ha Area Reklamasi Dermaga 500 m, kedalaman - 14 m LWS Jembatan 430 m yang menghubungkan

Area Industri ke Pelabuhan 530 m Trestle menghubungkan port ke

Jetty

2013-2018 Tahap 2

Pengisian Tanah 265 ha Utilitas Tahap 2 (Pembangkit Listrik,

WTP, WWTP) 137 ha Area Reklamasi 1500 m Dermaga, kedalaman - 14 m LWS Dermaga tongkang 500 m, kedalaman - 9

m LWS

2019-2022

CLUSTER DESIGN FASE 1– 1 AREA DENGAN FASILITAS LENGKAP

Kawasan Industri JIIPE 1.761 Ha

36

Beroperasi secara Komersial sejak 2015

Tenants :1. PT. Nippon Indosari Corpindo Tbk – Bread “Sari Roti”2. PT. Cahaya Maju Lestari – Castor Oil & Aroma Chemical3. Rodamas Group4. Pangansari – Freeport’s catering5. BJTI

1

Kawasan Industri JIIPE 1.761 Ha

Multipurpose Cluster (45 ha)

2

3 Liquid Cluster (60 ha) CPO Refinery & Liquid Chemical Industry

4 Smelter Cluster (100 ha)Smelter Industry

5 Multipurpose Cluster II (120 ha)Packaging, Paper and Carton Box, Fertilizer, Concrete, Plastic, Other Manufacturing

Pengelompokan Industri

Clean Cluster (80 ha) “Food & Pharmacy Industry”

Tenants :1. PT. Unichem Candi Indonesia – Salt Refinery2. PT. Clariant Adsorbent Indonesia – Bleaching Earth3. PT. Fertilizer Inti Technology - Blending Fertilizer4. PT. Tirta Bahagia - Warehousing5. PT. Adhimix PCI Indonesia – Precast & Concrete6. PT. Clariant Indonesia – Specialty Chemical

12

34

5

KAWASAN INDUSTRIJIIPE menyediakan kawasan industri dengan sistem

pengelompokan untuk meningkatkan sinergi dan keberlanjutan tenant. Kami berkomitmen untuk

memberikan layanan terbaik dan menyambutinvestor dari berbagai sektor untuk bergabung

dengan Kawasan terintegrasi kami.

Utilitas – Fase 1

37

Jasa Utilitas:

• Pembangkit Listrik Fase Pertama• Pengelolaan Air Bersih (SWRO)• Pengelolaan Limbah

Rencana Perpanjangan Dermaga

3838

Pelabuhan Laut Dalam: dapat menangani KapalBerukuran Besar

39

BMS – Ekspansi Jetty telah mencapai 61%

40

Ekspansi

Jetty Saat ini

KEK Teknologi & ManufakturPengajuan sudah sampai Dewan Nasional KEK

Pelebaran dan PerpanjanganDermaga – BMS ActSaat ini masih on Progress untuk tambahan Panjang dermaga 250 M dan lebar + 50 M

Pembangunan akses Jalan tolmenuju dari Bunder - ManyarSaat ini telah terdapat MOU untuk rencana kontribusipembanguan Jalan Tol dari Bunder menuju Manyar

Penyediaan tambahan sumberair bersihSaat ini telah dilakukan MOU dengan PDAB dan PDAM

Rencana StrategisUntuk Peningkatan Nilai Kawasan JIIPE

4141

NERACA KEUANGAN & ALIRAN KAS YANG KUAT

Posisi Neraca Keuangan

• Neraca sebagian besar terdiri dari aset produktif yang didanaioleh ekuitas. Penjualan tanah meningkatkan ROE.

• Liabilitas Perseroan turun 27%

• Net Gearing rendah pada 0,36x

• Perseroan menginvestasikan >Rp6trn pada Jaringan Logistik dan JIIPE dalam 4 tahun terakhir. Didanai oleh arus kas dan divestasiAset anak perusahaan di Tiongkok

• Pertumbuhan EBITDA / Laba Neto di masa depan mendukungPembayaran Dividen.

• Capex di masa depan akan lebih rendah karena sebagian besarcapex utama telah dikeluarkan

43

Net Gearing (%) ROE (%)

10.2%

36%

dalam Rp. Milyar

44

Aset LancarKas dan Setara KasPiutang UsahaPersediaanPersediaan Tanah Kawasan IndustriAset Lancar Lainnya

Total Aset Lancar

Aset Tidak LancarPiutang Usaha Jangka PanjangAset TetapProperti InvestasiPersediaan Tanah Kawasan IndustriAset Tidak Lancar Lainnya

Total Aset Tidak Lancar

TOTAL ASET

1.311 2.880

773 2.466

503 7.933

748 5.219

984 2.351 1.319

10.621

18.554

Liabilitas LancarHutang UsahaHutang Bank Jangka Pendek & LainnyaHutang Bank Jangka Panjang yang JatuhTempo <1thLiabilitas Lancar Lainnya

Total Liabilitas Lancar

Liabilitas Tidak LancarHutang Bank Jangka Panjang & LainnyaHutang ObligasiLiabilitas Tidak Lancar Lainnya

Total Liabilitas Tidak Lancar

TOTAL LIABILITASTOTAL EKUITASTOTAL LIABILITAS + EKUITAS

2.374 2.024

476 692

5.566

1.629 835 289

2.753

8.318 10.23518.554

Neraca Keuangan per 30 Juni 2020 ( dalam Rp Milyar)

Didominasi oleh Persediaan Lahan Ekuitas termasuk Dana Minoritas ~ 50% dari Aset

45

Ringkasan Aliran Kas – Rp Milyar

• Siklus modal kerja secaramusiman negatif dalam 1H. Menghasilkan Arus Kas Operasi Langsung yang rendah / negatif

• Capex lebih rendah pada 2020 setelah 2018/19

• Dividen ditambah Buyback Saham lebih rendah pada tahun 2020.

• Pada pendanaan, peningkatan Rp387miliar jauh lebih rendah daripadapada 1H 2019/2018

(dalam Rp Milyar, pembulatan ke atas) 6M 20 6M19 6M18Aliran Kas Operasi 31 (-51) (113)Pengembangan & Akuisisi Lahan (288) (495) (302)Pendapatan (Beban) Lainnya, net (211) (218) (155)Kas Neto dari Aktivitas Operasi (468) (763) (569)Perolehan Aset Tetap (Capex) (161) (557) (546)(Peningkatan) Penurunan Investasi lainnya 54 2 (223)Kas Neto dari Aktivitas Investasi (107) (555) (568)Pinjaman Jangka Pendek, net Pembayaran 336 526 567Pinjaman Jangka Panjang, net Pembayaran (10) 70 21Buyback Saham (118)Pembayaran Dividen (198) (482) (401)Penerimaan Setoran Modal dari Kepentingannon pengendali entitas anak 8 95 85Kas Neto dari Aktivitas Pendanaan 18 208 271Posisi Kas pada Akhir Periode 1.311 1.041 1.989

PEMBAYARAN DIVIDEN YANG KONSISTEN & REKAM JEJAK TATA KELOLA PERUSAHAAN YANG BAIK

Pembayaran Dividen yang Konsisten – Payout 2019: 62%

Tahun (Rp/saham) Rp MIlyar % payout

2015 120 474 46%

2016 120 479 47%

2017 200 801 67%

2018 240 963 59%

2019 110 441 62%

2020* 50 197 46%

Pembayaran Dividen (2015-2020)

*) Interim Dividend telah dibayar pada 13 Agustus, 2020

• Membagikan dividen dengan payout minimum 30% untuk laba di atas Rp 50 miliar• Total dividen dalam periode 2009- 2019 (berikut interim) adalah Rp 1.153/saham.• Rata-rata dividen periode 2009-19 adalah sebesar Rp 105/saham dan rasio 48%

Dividend Policy

47

Pengakuan Atas Tata Kelola Perusahaan yang Baik

Best Annual Report award 4 tahun berturut-turut

Excellent Company for Service and

Organizational Innovation in Wholesale Sector oleh

Warta Ekonomi

Top 50 listed companies untuk Good Corporate Governance oleh

Indonesian Institute of Corporate directorship

The Best Risk Management oleh Economic Review

The Best In Logistics Management Industry, Strategy Into Performance

Execution Excellence (SPEx2) Awards oleh Tempo Media Group

48

The Best Indonesia GCG Implementation by Economic Review

Analyst’s Choice as Best Issuer 2019 oleh CSA

The Best Indonesia Public Company 2019 Industri:

Large Trade In Production Goods, Peringkat #1,

oleh Economic Review

49

AKRA memperoleh Sertifikasi ISO untuk Sistem ManajemenPerdagangan & Distribusi BBM Industri

• AKRA menerima Sertifikasi ISO 9001 - 2015 dari Lloyd's Register, untuk Bisnis Perdagangan dan DistribusiBBM Industri, mencakup Kantor Pusat dan 11 Kantor Cabang utama Perseroan, yang berlaku 3 tahun

• AKRA memiliki SOP yang terstandard untuk distribusi BBM sejak pembelian hingga pengiriman kekonsumen.

• Sertifikasi ini menjadi jaminan atas kualitas Manajemen dan Jaringan Perseroan serta menjadi platform untuk mencapai tujuan dan target di masa depan

Key Take Away

Model Bisnisdengan Risiko

Minimum

Kinerja Stabil

KebijakanPemerintah

Rencana Ekspansisesuai jadwal

Peningkatan ROE - penggunaan modal & Pengendalianrisiko yang efisien

Net Gearing rendah pada 0,36x

Alokasi Modal ygEfisien & Low

Leverage50

Mendistribusikan Produk Kehidupan Sehari-hari Peningkatan pangsa pasar Fasilitas untuk Biodiesel Daya Tarik JIIPE

Mekanisme Harga Pass Through Low Leverage

Biodiesel Aksesibilitas yang lebih besar dengan harga terjangkau

dengan ROI yang memadai

Outlet BP - AKR akan dikembangkan dg kemitraan Dealer JIIPE dipertimbangkan sebagai Zona Ekonomi Khusus

Corporate SecretaryEmail : corporate.secretary@akr.co.id

Investor RelationEmail : ir@akr.co.id

AKR Tower Jl. Panjang No.5

Kebon JerukJakarta Barat 11530

Indonesiahttp://www.akr.co.id/