PENGARUH INTELLECTUAL CAPITAL TERHADAP KESEHATAN BANK YANG TERDAFTAR PADA BURSA

EFEK INDONESIA PERIODE 2009-2013

SKRIPSI

O l e h

BINAR ARUM NURMAWATI

NIM : 10520090

JURUSAN AKUNTANSI

FAKULTAS EKONOMI

UNIVERSITAS ISLAM NEGERI (UIN)

MAULANA MALIK IBRAHIM

MALANG

2014

PENGARUH INTELLECTUAL CAPITAL TERHADAP KESEHATAN BANK YANG TERDAFTAR PADA BURSA

EFEK INDONESIA PERIODE 2009-2013

SKRIPSI

Diajukan Kepada:

Universitas Islam Negeri (UIN) Maulana Malik Ibrahim Malang

Untuk Memenuhi Salah Satu Persyaratan

Dalam Memperoleh Gelar Sarjana Ekonomi (SE)

O l e h

BINAR ARUM NURMAWATI

NIM : 10520090

JURUSAN AKUNTANSI

FAKULTAS EKONOMI

UNIVERSITAS ISLAM NEGERI (UIN)

MAULANA MALIK IBRAHIM

MALANG

2014

LEMBAR PERSETUJUAN

PENGARUH RASIO CAMELS TERHADAP TINGKAT KEPERCAYAAN MASYARAKAT PADA

PT. BANK MUAMALAT INDONESIA, TBK

Oleh

AFIFAH

NIM : 10520070

Telah Disetujui tanggal 04 Juli 2014

Dosen Pembimbing,

Yona Octiani Lestari, SE., MSA

NIP. 19771025 200901 2006

Mengetahui:

Ketua Jurusan,

Nanik Wahyuni, SE.,M.Si., Ak, CA

NIP. 19720322 200801 2005

LEMBAR PENGESAHAN UJIAN

PENGARUH INTELLECTUAL CAPITAL TERHADAP KESEHATAN BANK YANG TERDAFTAR PADA BURSA

EFEK INDONESIA PERIODE 2009-2013

Oleh

BINAR ARUM NURMAWATI

NIM : 10520090

Telah Diseminarkan 22 Juli 2014

SusunanDewanPenguji TandaTangan

1. Penguji I Dr. H. Ahmad Djalaludin, Lc.,MA : ( ) NIP 197307192005011003

2. Penguji II

Zuraidah, SE., M.SA : ( ) NIP 197612102009122001

3. Penguji III (Pembimbing)

Yuniarti Hidayah SP, SE., M. Bus., Ak., CA. : ( )

NIP 19760617 200801 2 020

Mengetahui : KetuaJurusan,

Nanik Wahyuni, SE.,M.Si., Ak, CA

NIP. 19720322 00801 2005

SURAT PERNYATAAN

Yang bertandatangan di bawah ini:

Nama : Binar Arum Nurmawati

NIM : 10520090

Fakultas/ Jurusan : Ekonomi/ Akuntansi

Menyatakan bahwa “Skripsi” yang saya buat untuk memenuhi persyaratan

kelulusan pada Jurusan Akuntansi Fakultas Ekonomi Universitas Islam Negeri

(UIN) Maulana Malik Ibrahim Malang, dengan Judul:

Pengaruh Intellectual Capital Terhadap Kesehatan Bank Yang Terdaftar

Pada Bursa Efek Indonesia Periode 2009- 2014

adalah hasil karya saya sendiri, bukan “duplikasi” dari karya orang lain.

Selanjutnya apabila di kemudian hari ada “Klaim” dari pihak lain, bukan menjadi

tanggung jawab Dosen Pembimbing dan atau pihak Fakultas Ekonomi, tetapi

menjadi tanggung jawab saya sendiri.

Demikian surat pernyataan ini saya buat dengan sebenarnya dan tanpa paksaan

dari siapapun.

Malang, 17 September 2014

Hormat saya,

Binar Arum Nurmawati

NIM: 10520090

KATA PENGANTAR

Segala puji syukur kehadirat Allah SWT, karena atas rahmat dan hidayah-

Nya penelitian ini dapat terselasaikan dengan judul “Pengaruh Ukuran Perusahaan

Klien, Opini Audit, Ukuran KAP, Pergantian Manajemen terhadap Auditor

Switching (Studi Empiris pada Perusahaan Perbankan yang Terdaftar di BEI

Periode 2009-2013)”

Shalawat dan salam semoga tetap tercurahkan kepada junjungan kita Nabi

besar Muhammad SAW yang telah membimbing kita dari kegelapan menuju jalan

kebaikan, yakni Din al-Islam.

Penulis menyadari bahwa dalam penyusunan tugas akhir skripsi ini tidak

akan berhasil dengan baik tanpa adanya bimbingan dan sumbangan pemikiran dari

berbagai pihak. Pada kesempatan ini penulis menyampaikan terima kasih yang tak

terhingga kepada:

1. Bapak Prof. Dr. H. Mudjia Raharjo, MSc Selaku Rektor Universitas Islam

Negeri (UIN) Maulana Malik Ibrahim Malang.

2. Bapak Dr. H. Salim Al Idrus, MM.,M.Ag selaku Dekan Fakultas Ekonomi

Universitas Islam Negeri Maulana Malik Ibrahim Malang.

3. Ibu Nanik Wahyuni, SE.,M.Si.,Ak.,CA selaku Ketua Jurusan Akuntansi

Fakultas Ekonomi Universitas Islam Negeri Maulana Malik Ibrahim Malang.

4. Ibu Yuniarti Hidayah SP., SE., M. Bus., Ak., CA selaku Dosen pembimbing

skripsi yang telah meluangkan waktu, tenaga serta pikiran dengan penuh

kesabaran dalam memberikan bimbingan, motivasi dan nasehat kepada

penulis.

5. Bapak dan Ibu Dosen serta para staf/karyawan Fakultas Ekonomi Universitas

Islam Negeri Maulana Malik Ibrahim Malang.

6. Orang tua Ayah Suparman dan Mama Peni Woerijanti yang selalu

mendoakan dan memberi dukungan secara moril dan spiritual.

7. Sahabat-sahabatku akuntansi angkatan 2010, spesial mbak Fitri, Maria, Baity,

Fifi, Mbak Eris yang selalu memberikan semangat, motivasi serta tenaga dan

fikiran yang cemerlang.

8. Teman-teman penghuni kos Bu Fikri Jl. Sunan Ampel 2 No.4 Malang yaitu

mbk bon Nurus, Ana, Ivo, Azizah, Ayu dan lain-lain terima kasih atas

supportnya.

9. Serta semua pihak yang telah mendukung dan membantu penulis dalam

penyelesain skripsi ini yang tidak bisa penulis sebutkan satu per satu.

Akhirnya, dengan segala kerendahan hati penulis menyadari bahwa

penulisan skripsi ini masih jauh dari kata sempurna. Oleh karena itu penulis

mengharapkan kritik dan saran yang konstruktif demi kesempurnaan penulisan

ini. Penulis berharap semoga karya yang sederhana ini dapat bermanfaat dengan

baik bagi semua pihak. Amin ya Robbal „alami.

Malang, 15 Juli 2014

Penulis

DAFTAR ISI

HALAMAN SAMPUL DEPAN

HALAMAN JUDUL

LEMBAR PERSETUJUAN ............................................................................ i

LEMBAR PENGESAHAN ............................................................................ ii

HALAMAN PERNYATAAN .......................................................................... iii

HALAMAN PERSEMBAHAN ...................................................................... iv

HALAMAN MOTTO ...................................................................................... vi

KATA PENGANTAR ..................................................................................... vii

DAFTAR ISI .................................................................................................... ix

ABSTRAK (INDONESIA, INGGRIS, ARAB) ............................................. xii

BAB 1 PENDAHULUAN

1.1 Latar Belakang ................................................................................... 1

1.2 Rumusan Masalah ............................................................................ 8

1.3 Tujuan Penelitian ............................................................................... 8

1.4 Manfaat Penelitian ............................................................................. 8

1.5 Batasan Penelitian ............................................................................. 8

BAB 2 KAJIAN PUSTAKA

2.1 Penelitian Terdahulu .......................................................................... 10

2.2 Kajian Teori ....................................................................................... 11

2.2.1 Stakeholder Theory ................................................................ 12

2.2.2 Legitimacy Theory ................................................................. 16

2.2.3 Agency Theory dan Political Cost Theory ............................ 19

2.2.4 Signalling Theory .................................................................. 22

2.2.5 Intangible Asset ..................................................................... 25

2.2.6 Intellectual Capital ................................................................. 35

2.2.7 Intellectual Capital sebagai Pencipta Nilai ............................ 41

2.2.8 Value Added Intellectual Coeficient .................................... 43

2.2.9 Pengertian Bank ..................................................................... 46

2.2.10 Fungsi Bank ........................................................................... 47

2.2.11 Jenis Bank .............................................................................. 49

2.2.12 Laporan Keuangan Bank ....................................................... 51

2.2.13 Kesehatan Bank ..................................................................... 53

2.2.14 Metode RGEC ....................................................................... 54

2.2.15 CAMELS ............................................................................... 67

2.2.16 Analisis Z-Score .................................................................... 72

2.3 Kerangka Berfikir .............................................................................. 73

2.4 Hipotesis ............................................................................................ 74

BAB 3 METODE PENELITIAN

3.1 Jenis dan Pendekatan Penelitian ....................................................... 75

3.2 Desain Penelitian ............................................................................... 75

3.3 Jenis Data ........................................................................................... 75

3.4 Populasi dan Sampel .......................................................................... 76

3.5 Variabel Penelitian dan Definisi Operasional ................................... 77

3.5.1 Variabel Independen ................................................................. 77

3.5.2 Variabel dependen ................................................................. 79

3.6 Teknis Analisis Data .......................................................................... 83

BAB 4 ANALISIS DATA DAN PEMBAHASAN

4.1 Gambaran Umum Objek Penelitian .................................................... 86

4.2 Analisis Deskriptif .............................................................................. 93

4.3 Goodness of Fit Model ....................................................................... 96

4.3.1 Uji Outer Model ............................................................................... 96

4.3.2 Inner Model ..................................................................................... 102

4.4 Pembahasan ........................................................................................ 103

BAB 5 PENUTUP

5.1 Kesimpulan ......................................................................................... 111

5.2 Keterbatasan Penelitian ...................................................................... 112

5.3 Saran ................................................................................................... 112

DAFTAR PUSTAKA

ABSTRAK

Binar Arum Nurmawati. 2014, SKRIPSI. Judul: “Pengaruh Intellectual Capital

Terhadap Kesehatan Bank yang Terdaftar pada Bursa Efek Indonesia Periode

2009-2013

Pembimbing : Yuniarti Hidayah SP, SE., M. Bus., Ak., CA.

Kata Kunci : Intellectual Capital (VAICTM

), Value added Capital Employed

(VACA), Value Added Human Capital (VAHU), Struktural

Capital Coefficient (STVA), Kesehatan Bank (RGEC)

Intellectual capital umumnya diidentifikasikan sebagai perbedaan antara

nilai pasar perusahaan (bisnis perusahaan) dan nilai buku dari aset perusahaan

tersebut atau dari financial capitalnya. Tujuan dari penelitian ini adalah untuk

mengetahui hubungan antara intellectual capital (VAICTM

) yang dibentuk dari

komponen- kompenen physical capital, human capital dan structural capital

terhadap kesehatan bank dengan pendekatan REGC (risk profile, good corporate

governance, earnings, capital).

Data penelitian diperoleh dari Laporan Keuangan perbankan yang telah di

publis d BEI dengan pengambilan sampel menggunakan metode purpose

sampling. Pengujian antar variabel menggunakan analisis data partial least

squares (PLS).

Penelitian ini menunjukkan terdapat pengaruh positif intellectual capital

(VAICTM

) terhadap kesehatan bank. Secara keseluruhan dalam penelitian ini

terdapat dua indikator pembentuk intellectual capital (VAICTM

) yaitu human

capital (VAHU) dan physical capital (VACA), namun indikator paling kuat dalam

membentuk konstruk intellectual capital adalah VAHU. Sedangkan untuk

variabel kesehatan bank terbentuk dari indikator risk profile, good corporate

governance, earnings, capital, dari beberapa indikator tersebut, capital (CAR)

adalah indikator paling kuat membentuk konstruk kesehatan bank.

ABSTRAK

Binar Arum Nurmawati. 2014, SKRIPSI. Judul: “Pengaruh Intellectual Capital

Terhadap Kesehatan Bank yang Terdaftar pada Bursa Efek Indonesia Periode

2009-2013

Pembimbing : Yuniarti Hidayah SP, SE., M. Bus., Ak., CA.

Kata Kunci : Intellectual Capital (VAICTM

), Value added Capital Employed

(VACA), Value Added Human Capital (VAHU), Struktural

Capital Coefficient (STVA), Kesehatan Bank (RGEC)

Intellectual capital is generally identified as the difference between the

market value of the company (enterprise business) and the assets book value of

the company or of its financial capital. The purpose of this study is to determine

the relationship between intellectual capitals (VAICTM) formed from components

of physical capital, human capital and structural capital towards bank health

through REGC (risk profile, good corporate governance, earnings, capital)

approach.

The data were obtained from the financial statements that have been

published on the IDX by purpose sampling method. The testing between variables

using partial least squares (PLS) data analysis.

This study shows that there is a positive effect of intellectual capital

(VAICTM

) on the health of the bank. Overall, there are two indicators of intellectual

capital formation (VAICTM

) namely human capital (VAHU) and physical capital

(VACA), but the most powerful indicator to construct the intellectual capital is VAHU.

As for the bank health variables are formed from the risk profile, good corporate

governance, earnings, capital indicators, from these indicators, capital (CAR) is the most

powerful indicator to form the bank health construction.

ملخص البحث

على رأس املال الفكري تأثري. حبث جامعي. العنوان "4102بينار أروم نورماوايت. .4102-4112 الفرتة اندونيسيا بورصة يف البنك الصحة الضفة

يونيارين هداية املاجستري. املشرفة :صاحب عمل، القيمة رأس املال الفكري، القيمة املضافة الكلمة الرئيسية: رأس املال

الصحة البنك.رأس املال البشري، املضافة

السوقية بني القيمة على أهنا الفرق بشكل عام رأس املال الفكري يتم حتديدأما .املاليةرئيسية ال من أوصول الشركة أل والقيمة الدفرتية (مؤسسة جتارية) للشركة

تشكلت عنصر الفكري بني رأس املال حتديد العالقة هوف هذه الدراسة من األهداف نهجبامل البنك يف اهليكلي ورأس املال املال والبشري رأس املال املادي مكونات من

ورأس املال.، واألرباح اجليدة للشركات، واحلوكمة املخاطر

اندونيسيا تعول على بورصة اليت مت البيانات املالية البيانات من ومت احلصول على باستخدام بني املتغريات هادف أخذ العينات باستخدام طريقة أخذ العينات مع نشر

اجلزئية. حتليل البيانات املربعات الصغرى اختبارأثري إجيايب من رأس املال الفكري على صحة وتظهر هذه الدراسة أن هناك ت

مبعىن رأس ه الدراسة، هناك نوعان من مؤشرات رأس املال الفكري يف هذ البنك. إمجاالولكن املؤشر األقوى للبناء يف شكل رأس املال الفكري ورأس املال املادي، املال البشري

، الصحية املخاطر البنك مؤشر متغري منشكل أما بالنسبة للرأس املال البشري. هو رأس املالأن ، املؤشرات بعض هذهمن ورأس املال.، واألرباح اجليدة للشركاتواحلوكمة .البنوك بنيات تشكيل صحة من األقوى هو املؤشر