Patience Persistence Progression - dyandramedia.com Report DMI 2017.pdf · Adakalanya kata...

A N N U A L R E P O R T 2 0 1 7

PatiencePersistenceProgression

2 3

D y a n d r a & C o .A n n u a l R e p o r t 2 0 1 7


Laporan Tahunan ini memuat pernyataan kondisi keuangan, hasil operasi, proyeksi, rencana, strategi, kebijakan, serta tujuan Perseroan, yang digolongkan sebagai pernyataan ke depan dalam pelaksanaan perundang-undangan yang berlaku, kecuali hal-hal yang bersifat historis. Pernyataan-pernyataan tersebut mengandung potensi risiko, baik diketahui ataupun tidak, ketidakpastian, maupun faktor-faktor lain yang dapat menyebabkan hasil aktualnya sangat berbeda dari yang diharapkan.

Pernyataan-pernyataan prospektif dalam Laporan Tahunan ini dibuat berdasarkan berbagai asumsi mengenai kondisi terkini dan kondisi mendatang Perseroan serta lingkungan bisnis di mana Perseroan menjalankan kegiatan usaha. Perseroan tidak menjamin bahwa dokumen-dokumen yang telah dipastikan keabsahannya akan membawa hasil-hasil tertentu sesuai harapan.

Laporan Tahunan ini memuat kata “Perseroan/Dyandra&Co/Kita” yang didefinisikan sebagai PT Dyandra Media International Tbk. Adakalanya kata “Perusahaan” dan “Kami” juga digunakan atas dasar kemudahan untuk menyebut PT Dyandra Media International Tbk.Laporan Tahunan ini dibuat dalam Bahasa Indonesia dan Bahasa Inggris. Dalam hal terdapat ketidaksesuaian antara, atau jika terdapat perbedaan dalam penafsiran, versi Bahasa Indonesia dan Bahasa Inggris, maka versi Bahasa Indonesia adalah yang berlaku.

Sanggahan dan Tanggung JawabDisclaimer

This Annual Report contains financial statements, operational outcomes, projections, plans, strategies, policies, and the Company’s objectives, which are classified as statements in the implementation of applicable legislations, except for historical matters. These statements contain potential of risks, whether

known or not, uncertainty, and other factors that may cause the actual results to differ significantly from expected.

The prospective statements in this Annual Report are made based on various assumptions regarding the current and future conditions of the Company and the

business environment in which it operates. The Company does not guarantee the documents that have been verified of its validity will bring certain expected results.

The contents in this Annual Report contain the words “Company / Dyandra & Co / Us”, which defines PT Dyandra Media International

Tbk. This Annual Report is presented in Bahasa Indonesia and English. In the event of any language incompatibility or differences in interpretation of the Indonesian and English versions, the Indonesian version prevails.

4 5



Daftar IsiTable of Contents

1

Ikhtisar Keuangan 7

Financial Highlights

Laporan Posisi Keuangan Konsolidasian 8Consolidated Financial Statement

Laporan Laba Rugi dan Penghasilan Komprehensif Lain Konsolidasian 11Consolidated Statements of Profit and Other Consolidated Income

Rasio Keunangan 12Financial Ratio

Ikhtisar Saham 13Share Information Highlights

Kronologis Pencatatan dan Pergerakan Harga Saham 14Chronology of Share Movements and Price

2

Laporan Dewan Komisaris dan Direksi 17

Report from The Board of Commissioner & The Board of Directors

Laporan Dewan Komisaris 19Report From The Board Of Commissioners

Laporan Direksi 25Report From The Board of Directors

Surat Pernyataan Dewan Komisaris dan Direksi tentang Tanggung Jawab atas Laporan Tahunan 2017 29Statement of Responsibility from Board of Commisioner and Board of Directors from the 2017 Annual Report

3

Profil Perusahaan 31

Company Profile

Identitas Perusahaan 33Company Identity

Sekilas Perusahaan 34The Company in Brief

Kegiatan Usaha 35Business Activities

Tonggak-Tonggak Sejarah 36Milestones

Struktur Organisasi 38Organizational Structure

Visi dan Misi 39Vision and Mission

Profil Dewan Komisaris 41Profile of The Board of Commisioners

Profil Direksi 44Profile of The Board of Directors

Sumber Daya Manusia 48Human Resources

Komposisi Pemegang Saham 52Composition of Shareholders

Entitas Anak 53Subsidiaries

Struktur Group Perusahaan 55Corporate Structure

Peristiwa Penting 56Important Events

Nama dan Alamat Lembaga/Profesi Penunjang Pasar Modal 62Name and Address of Institutions/ Capital Market Supporting Professionals

4

Tinjauan Bisnis 65

Business Review

Bisnis Penyelenggara Event / Pameran 67Event and Exhibition Business

Bisnis Pendukung Acara 72Supporting Event Business

Bisnis Ruang Konvensi dan Pameran 73Venue and Hall Business

Bisnis Hotel 75Hotel Business

5

Analisis dan Pembahasan Manajemen atas Kinerja Perseroan 77

Management Discussion and Analysis

Ulasan Keuangan 78Financial Review

Analisis Neraca 80Balance Sheet Analysis

Analisis Laporan Arus Kas 81Cash Flow Statement Analysis

Analisis Likuiditas Perseroan 81Company Liquidity Analysis

Kemampuan Membayar Utang dan Kolektibilitas Piutang 82The Ability to Pay Debts and Collectibility of Account Receivables

Struktur Modal dan Kebijakan Manajemen atas Struktur Modal 83Capital Structure and Management Policy on Capital Structure

Ikatan Material untuk Investasi Barang Modal 84Material Bond for Capital Goods Investments

Informasi Mengenai Peristiwa yang Terjadi Setelah Periode Pelaporan 84Information Regarding Events Occurring After the Reporting Period

Perbandingan Target dan Realisasi 85Comparison of Target and Realization

Program Kepemilikan Saham oleh Karyawan 86Employee Stock Option Program (ESOP)

Informasi Investasi, Ekspansi, Divestasi, Penggabungan/Peleburan Usaha, Akuisisi, Restrukturisasi Utang/Modal 88Investment Information, Expansion, Divestment, Business Merger, Acquisition, Debt / Capital Restructuring

Transaksi Afiliasi 89Affiliate Transactions

Perubahan peraturan perundang undangan yang berpengaruh signifikan terhadap Perseroan 89Changes in Legislation That Have Significant Effect on the Company

Kebijakan Akuntansi 90Accounting Policies

6

Tata Kelola Perusahaan 93

Good Corporate Governance

Prinsip Tata Kelola 94Good Corporate Governance Principles

Rapat Umum Pemegang Saham 96General Meeting of Shareholders

Dewan Komisaris 101Board of Commissioners

Direksi 105The Board of Directors

Penilaian Kinerja terhadap Dewan Komisaris dan Direksi 108Performance Evaluation of the BOC and BOD

Remunerasi Dewan Komisaris dan Direksi 109Remuneration of the Board of Commissioners and the Board of Directors

Informasi Hubungan Afiliasi Dewan Komisaris dan Direksi 110Information on Affiliated Relations of the BOC and BOD

Sekretaris Perusahaan 111Corporate Secretary

Komite Audit 113Audit Committee

Komite Nominasi dan Remunerasi 118Nomination and Remuneration Committee

Unit Audit Internal 123Internal Audit Unit

Sistem Pengendalian Internal 124Internal Control System

Sistem Manajemen Resiko 125Risk Management System

Kantor Akuntan Publik 127Public Accounting Firm

Keterbukaan Informasi 128Information Disclosure

Kasus Litigasi dan Perkara Penting 129Case of Litigation and Important Matters

Kode Etik dan Budaya Perusahaan 130Code of Conduct and Corporate Culture

Implementasi Whistleblowing System 132Implementation of Whistleblowing System

CSR 133Corporate Social Responsibility

7

Laporan Keuangan Konsolidasian Beserta Laporan Auditor Independen 134

Consolidated Financial Statements and Independent

Sanggahan dan Tanggung Jawab 3Disclaimer

Daftar Isi 4Table of Contents

6 7



I k h t i s a r K e u a n g a nF i n a n c i a l H i g h l i g h t s

Ikhtisar Keuangan

1Financial Highlights


7

8 9





Keterangan*dalam jutaan IDR

2017 2016 2015 2014 Disajikan kembali

As restated

2013 Description*in millions of IDR

Liabilitas Jangka Pendek Short-term Liabilities

Utang usaha 87,131 76,839 73,185 61,938 79,382 Trade payables

Utang lain-lain 31,438 21,140 72,866 80,692 94,487 Other payables

Pinjaman Bank jangka pendek- Neto 54,387 118,400 88,689 3,955 1,695

Short-term bank loans-net

Liabilitas yang masih harus dibayar 27,997 32,844 24,682 22,547 22,039 Accrued liabilities

Utang pajak 28,827 24,950 44,663 47,680 57,464 Taxes payables

Utang kepada pihak-pihak berelasi 17,101 34,974 22,381 23,185 23,069 Related parties payables

Pendapatan diterima di muka 44,081 43,378 42,381 25,182 26,968 Unearned income

Uang jaminan - 1 607 4,273 6,616 Refundable deposits

Pinjaman jangka panjang jatuh tempo dalam waktu satu tahun:

Current maturities of long-term loans:

Pinjaman bank 41,745 40,635 50,372 63,490 78,748 Bank loans

Utang sewa pembiayaan dan pembiayaan konsumen 1,809 1,609 1,783 2,586 3,044

Finance lease and consumer financing payables

Total Liabilitas Jangka Pendek 334,516 394,770 421,609 335,528 393,511 Total Short-Term Liabilities

Liabilitas Jangka Panjang Long-Term Liabilities

Pinjaman jangka panjang – setelah dikurangi bagian jatuh tempo

Long-term loans - net of current maturities

Pinjaman bank 288,727 326,791 390,254 456,019 377,669 Bank loans

Utang sewa pembiayaan dan pembiayaan konsumen 6,488 4,102 1,256 886 2,824

Finance lease and consumer financing payables

Liabilitas Pajak Tangguhan –neto - - - - 1,624 Deferred tax liabilities-net

Liabilitas diestimasi atas imbalan kerja 31,638 23,393 19,502 18,081 20,497

Estimated liabilities for employee benefits

Total Liabilitas Jangka Panjang 326,853 354,286 411,013 474,987 402,615 Total Long-Term Liabilities

Total Liabilitas 661,369 749,056 832,622 810,515 796,126 Total Liabilities

Laporan Posisi Keuangan KonsolidasianConsolidated Financial Statement



As restated


Aset Lancar Current Assets

Kas dan setara kas 107,403 99,650 110,986 107,238 205,519 Cash and cash equivalent

Investasi jangka pendek 338 348 63 100 375 Short-term investments

Piutang usaha - neto 146,219 121,597 126,876 134,242 149,362 Account receivables - net

Piutang lain-lain - neto 11,783 10,914 14,786 18,341 25,663 Other receivables - net

Persediaan 6,023 6,085 6,502 6,347 4,199 Inventories

Proyek dalam penyelesaian 13,244 21,652 12,276 7,454 12,294 Projects in progress

Piutang dari pihak-pihakberelasi 11,420 17,253 20,174 21,032 22,499 Receivables from related parties

Pajak dibayar di muka 2,438 1,058 2,611 2,339 626 Prepaid taxes

Beban dibayar di muka dan uang muka 11,592 17,286 7,671 8,686 10,489 Prepaid expenses and advances

Total Aset Lancar 310,460 295,843 301,945 305,778 431,026 Total Current Assets

Aset Tidak Lancar Non-current Assets

Setara kas yang dibatasi penggunaannya 2,492 2,449 1,925 1,635 - Cash equivalent reserves

Sewa tanah dibayar di muka – neto 34,984 38,317 41,293 43,151 41,473 Ground rent paid in advance - net

Piutang lain-lain – tidak lancar 1,497 2,266 3,065 Other receivables Noncurrent

Piutang dari pihak-pihak berelasi - - - - 21,795 Receivables from related parties

Aset pajak tangguhan - neto 23,955 13,192 5,106 6,002 6,704 Deferred tax assets - net

Penyertaan sahamPada entitas asosiasi 19,454 53,083 51,110 52,005 27,419

Investments in sharesIn associate entity

Aset tetap - neto 945,272 1,004,867 1,097,675 1,196,445 1,105,253 Fixed assets - net

Aset tak berwujud – neto 779 5,394 10,261 15,130 19,364 Intangible assets - net

Taksiran tagihan pajakpenghasilan 3,279 873 3,028 841 841 Estimated income tax

Goodwill 104,208 104,208 112,684 112,684 112,684 Goodwill

Lain-lain 7,797 19,863 22,212 29,877 25,578 Others

Total Aset Tidak Lancar 1,142,220 1,242,246 1,346,790 1,460,035 1,364,176 Total Non-current assets

Total Aset 1,452,680 1,538,089 1,648,735 1,765,813 1,795,201 Total Assets

10 11







As restated


Pendapatan neto 861,194 899,017 773,813 920,878 908,141 Net profit

Beban pokok pendapatan 644,419 678,746 626,762 633,257 572,737 Cost of revenues

Laba bruto 216,775 220,271 147,051 287,621 335,404 Gross profit

Beban penjualan 8,260 12,092 21,688 30,559 28,313 Sales expenses

Beban umum dan administrasi 213,273 248,538 218,985 220,659 202,177

General and administrative expenses

Laba (rugi) operasi (4,758) (40,359) (93,622) 36,403 104,914 Operating profit (loss)

Pendapatan (beban) lain-lainneto 13,904 (15,058) (14,549) (22,152) (18,741)

Other income(expenses)

Laba Sebelum Manfaat Profit Before Tax

(Beban) Pajak 9,146 (55,417) (108,171) 14,251 86,173 Benefit (Expenses)

Manfaat (Beban) Pajak Tax Benefit (Expenses)

Kini (11,666) (14,366) (11,147) (28,185) (30,020) Current

Tangguhan 10,083 8,205 (386) 1,983 1,161 Deferred

Beban Pajak – Neto (1,583) (6,161) (11,533) (26,201) (28,860) Tax Expenses – net

Laba tahun berjalan 7,563 (61,578) (119,704) (11,950) 57,313 Profit for the Year

Laba (Rugi) Tahun Berjalan 7,563 (61,578) (119,704) (11,950) 57,313 Profit (Loss) for the Year

Penghasilan Komprehensif Lain Tahun Berjalan - Setelah Pajak

(2,038) 353 1,530 2,959 - Other Comprehensive Income For The Year - Net of Tax

Total Laba (Rugi) Komprehensif Tahun Berjalan 5,525 (61,225) (118,174) (8,991) 57,313

Total Comprehensive Income (Loss) For The Year

Total Laba (Rugi) Tahun Berjalan yang Dapat Diatribusikan Kepada:

Total Profit (Loss) For the Year Attributable to:

Pemilik Entitas Induk 9,179 (59,574) (108,795) (12,885) 49,447 Owners of the Parent Entity

Kepentingan nonpengendali (1,615) (2,005) (10,909) 935 7,866 Non-controlling entity

Total 7,564 (61,579) (119,704) (11,950) 57,313 Total

Total Laba (Rugi) Komprehensif Tahun Berjalan yang Dapat Diatribusikan Kepada:

Total Comprehensive Profit (Loss) For the Year Attributable to:

Pemilik entitas induk 7,647 (59,054) (107,762) (9,713) 49,447 Owners of the Parent Entity

Kepentingan nonpengendali (2,123) (2,171) (10,412) 721 7,866 Non-controlling entity

Total 5,524 (61,225) (118,174) (8,991) 57,313 Total

Laba Bersih per Saham Dasar yang Diatribusikan kepada Pemilik Entitas Induk (dalamRupiah penuh) 2 (14) (25) (3) 13

Net Profit Per Share Attributed to Owners of the Parent Entity

(in full Rupiah amount)

Laporan Laba Rugi dan Penghasilan Komprehensif Lain KonsolidasianConsolidated Statements of Profit and Other Consolidated Income



As restated


Ekuitas Equity

Modal saham 427,296 427,296 427,296 427,296 427,296 Capital stock

Tambahan modal disetor 265,826 265,826 265,826 265,826 265,826 Additional paid-in capital

Saham Treasuri (16,705) (16,705) (16,705) (16,705) (16,705) Treasury stocks

Selisih nilai transaksi dengan Difference transaction with

pihak nonpengendali (6,822) (6,822) (6,822) (6,822) - non-controlling party

Ekuitas lainnya 2,133 (3,469) (129) (129) - Other equity

Saldo laba Retained earning

Dicadangkan 20,000 20,000 20,000 20,000 15,000 Appropriated

Belum Dicadangkan (66,597) (74,244) (15,190) 92,572 119,917 Unappropriated

Total Ekuitas Yang Dapat Distribusikan kepada Pemilik

Total Equity Attributable to Owners of the Parent

Entitas Induk 625,131 611,882 674,276 782,038 811,334 Entity

Kepentingan nonpengendali 166,180 177,151 141,837 173,260 187,742 Non-controlling interest

Total Ekuitas 791,311 789,033 816,114 955,298 999,075 Total Equity

Total Liabilitas dan Ekuitas 1,452,680 1,538,089 1,648,735 1,765,813 1,795,201 Total Liabilities and Equity

SK II Event Mall Kelapa Gading

12 13





Ikhtisar SahamShare Information Highlights

Pergerakan Harga dan Volume SahamMovement of Share Price and Volume

PT Dyandra Media International (DMI) melakukan penawaran umum perdana (initial public offering, IPO) pada 25 Maret 2013. Perdagangan saham perusahaan (DYAN) pada tahun 2017 dibuka pada angka Rp58 per lembar saham dan sempat mencapai angka Rp78 per lembar saham pada triwulan kesatu, sebelum akhirnya turun di angka Rp56 per lembar saham pada triwulan keempat. Ini terjadi seiring dengan situasi pasar modal pada umumnya yang sedang mengalami gejolak.

Meskipun pergerakan harga saham perusahaan (DYAN) cenderung turun pada triwulan pertama tahun 2017, namun minat pasar tetap bergerak ke arah membaik. Hal ini dapat dilihat pada grafik pergerakan volume saham DYAN yang menunjukkan volume perdagangan pada triwulan ketiga mencapai 140.288.200 lembar saham atau meningkat 32% dibanding triwulan kedua.

Pergerakan Harga Saham DYANMovement of DYAN Share Price

7258

Triwulan Q12016/2017

5859


5864


56

58


Pergerakan Volume Saham DYANMovement of DYAN Share Volume

157,793,800

775,823,900


163,553,300

94,696,900


178,510,500

140,288,200


324,325,300

81,889,800


Rasio KeuanganFinancial Ratio

PT Dyandra Media International (DMI) conducted an initial public offering (IPO) on March 25th 2013. The Company’s stock trade (DYAN) in 2017 opened at Rp58 per share and reached Rp78 per

share in the first quarter before finally dropping at Rp56 per share in the fourth quarter. This occurred in line with fluctuation in the capital market in general.

Although the company’s stock price movement (DYAN) tended to fall in the first quarter of 2017, the market interest continued to improve. This is shown on DYAN’s graphic volume

movement chart showing trading volume in the third quarter that reached 140,288,200 shares or increased 32% compared to the second quarter.

Rasio 2017 2016 2015 2014 2013 Ratio

Rasio Pertumbuhan Growth Ratio

Pendapatan -4.21% 16.18% -15.97% 1.40% 45.49% Income

Laba Kotor -1.59% 49.79% -48.87% -14.25% 42.42% Gross Profit

Laba Operasi -88.21% -56.89% -357.18% -65.30% 113.15% Operating Profit

Laba Sebelum Pajak 83.50% -48.77% -859.02% -83.46% -7.80% Profit Before Tax

Laba Bersih 87.72% -48.56% 901.71% -120.85% -11.76% Net Profit

Jumlah Aset -5.55% -6.71% -6.63% -1.64% 26.56% Total Assets

Jumlah Liabilitas -11.71% -10.04% 2.73% 1.81% -7.96% Total Liabilities

Jumlah Ekuitas 0.29% -3.32% -14.57% -4.38% 80.52% Total Equity

Rasio Usaha Business Ratio

A/P turnover 8.07% 8.70% 9.32% 8.53% 7.21% A/P turnover

A/R turnover 6.57% 6.73% 6.49% 6.45% 6.08% A/R turnover

Rasio Finansial Financial Ratio

Return On Asset (ROA) 0.52% -4.00% -7.26% -0.68% 3.19% Return On Asset (ROA)

Return On Equity (ROE) 0.96% -7.80% -14.67% -1.25% 5.74% Return On Equity (ROE)

Margin Laba Kotor 25.17% 24.50% 19.00% 31.23% 36.93% Gross Profit Margin(GPM)

Margin Laba Operasional -0.55% -4.49% -12.10% 3.95% 11.55%

Operating Profit Margin (OPM)

Margin Laba Bersih 0.88% -6.85% -15.47% -1.30% 6.31% Net Profit Margin (NPM)

Biaya Operasional/ Operating Expenses/

Pendapatan Operasional (BOPO) 25.72% 28.99% 31.10% 27.28% 25.38%

Operating Income

Rasio Lancar 92.81% 74.94% 71.62% 91.13% 109.53% Current Ratio

D/E Ratio 83.58% 94.93% 102.02% 84.84% 79.69% D/E Ratio

D/A Ratio 45.53% 48.70% 50.50% 45.90% 44.35% D/A Ratio

Quick Ratio 86.81% 68.75% 67.64% 85.96% 105.64% Quick Ratio

Uraian PembukaanOpening

TertinggiHighest

TerendahLowest

PenutupanClosing

Volume Description

Triwulan 1 2016 65 89 80 75 157,793,800 Q1 2016

Triwulan 2 2016 74 98 74 59 169,553,300 Q2 2016

Triwulan 3 2016 59 81 72 64 178,510,500 Q3 2016

Triwulan 4 2016 59 70 61 58 324,325,300 Q4 2016

Triwulan 1 2017 58 78 66 58 775,823,900 Q1 2017

Triwulan 2 2017 58 65 59 58 94,696,900 Q2 2017

Triwulan 3 2017 58 67 59 58 140,288,200 Q3 2017

Triwulan 4 2017 58 61 58 56 81,889,800 Q4 2017

14 15





Pergerakan harga saham Perseroan sepanjang tahun 2017 tercatat cenderung menurun sejalan dengan terjadinya gejolak di pasar modal Nasional selama 2017. Namun, minat masyarakat masih cenderung tinggi. Hal ini tergambar dari grafik ikhtisar saham yang menunjukkan pergerakan volume saham yang meningkat kembali sebesar 32% pada triwulan ketiga, dibandingkan dengan triwulan kedua.

13 Maret 2013 — Perseroan memperoleh pernyataan efektif dari Kepala Eksekutif Pengawas Pasar Modal Otoritas Jasa Keuangan (OJK) melalui surat No. S-48/D.04/2013 untuk penawaran umum perdana (initial public offering/IPO) atas 1.282.000.000 saham Perseroan dengan harga penawaran sebesar Rp350 per lembar saham. Per tanggal 25 Maret 2013, saham tersebut telah dicatatkan di Bursa Efek Indonesia.

10 September 2013 — Perseroan mengumumkan rencana untuk melakukan pembelian kembali saham Perseroan yang telah dikeluarkan dan tercatat di Bursa Efek Indonesia (mengacu pada Peraturan Otoritas Jasa Keuangan No.02/POJK.04/2013), dengan alokasi dana maksimal sebesar Rp85.000.000.000 yang diambil dari saldo laba. Pada tanggal 22 November 2013, Perseroan menghentikan program buyback. Perseroan telah melakukan pembelian kembali atas saham yang beredar sebesar 62.391.500 lembar saham dengan harga rata-rata Rp268 (pembulatan) per lembar dan total nilai pembelian sebesar Rp16.705.202.500. Jumlah saham yang beredar di publik setelah buyback menjadi 1.129.608.500 lembar.

31 Desember 2015 dan 2016 — Perseroan menyajikan nilai saham yang diperoleh kembali sebesar Rp 16.705.202.500 pada akun “Saham Treasury” sebagai bagian dari ekuitas pada laporan posisi keuangan konsolidasian.

Kronologis Pencatatan dan Pergerakan Harga SahamChronology of Share Movements and Price

The Company’s share price movement throughout 2017 recorded to decline in line with the fluctuation in the national capital market during 2017. However, the public’s interest remained high. This is reflected in the stock overview chart showing a 32% increase in stock volumes in the third quarter, compared to the second quarter.

On March 13th 2013, the Company obtained an effective statement from the Chief Executive Officer of the Capital Market Supervisory Authority (OJK) in the letter No. S-48 / D.04 / 2013 regarding initial public offering (IPO)

of 1,282,000,000 shares of the Company at an offering price of Rp350 per share. As of March 25th 2013, the shares have been listed on the Indonesia Stock Exchange.

On September 10th 2013, the Company announced plans to buy back the Company’s issued shares that have been listed in the Indonesia Stock Exchange (referring to the Financial Services Authority Regulation No.02 / POJK.04 / 2013), with a maximum funding allocation of Rp85,000,000 derived from retained earnings. On November 22nd 2013, the Company discontinued its buyback

program. The Company repurchased shares in circulation amounting to 62,391,500 shares with an average price of Rp268 (rounding off) per sheet with a total purchase value of Rp16,705,202,500. The number of shares revolving in public after the buyback became 1,129,608,500 shares.

As of December 31st 2015 and 2016, the Company presented the recovered share value of Rp 16,705,202,500 on the “Treasury Stock” account as part of equity in the consolidated statements of financial position.

Samsung J7+ Launching

16 17




L a p o r a n D e w a n K o m i s a r i s D a n D i r e k s iR e p o r t F r o m T h e B o a r d O f C o m m i s s i o n e r & T h e B o a r d O f D i r e c t o r s

Laporan Dewan Komisaris dan

Direksi

2Report from The Board of Commissioner & The

Board of Directors


17

Bali Nusa Dua Convention Center

18 19





Laporan Dewan KomisarisReport From The Board Of Commissioners

Para Pemangku Kepentingan yang Terhormat,

Puji syukur kepada Tuhan Yang Maha Esa, karena atas rahmat-Nya, PT Dyandra Media International Tbk mampu melewati tahun 2017 dengan baik dan mencatat kinerja yang lebih baik dibandingkan tahun 2016. Selanjutnya, perkenankan kami selaku Dewan Komisaris untuk menyampaikan pokok-pokok Laporan Pengawasan terhadap operasional Perseroan di tahun buku 2017 yang merupakan bagian dari tugas dan tanggung jawab Dewan Komisaris.

Sepanjang tahun 2017, laju perekonomian global menunjukkan tingkat pertumbuhan yang cukup baik terutama di Asia dan Eropa. Pertumbuhan tersebut berdampak terhadap kondisi lndonesia. Pada tahun 2017, perekonomian di Tanah Air tercatat tumbuh pada tingkat 5,07%, yang didorong oleh stabilitas pertumbuhan konsumsi dalam negeri, peningkatan investasi dan ekspor.

Dengan kondisi pertumbuhan perekonomian yang cukup baik tersebut, Perseroan menjadikannya sebagai momentum untuk melaksanakan strategi bisnis Perseroan. Di antaranya yaitu melalui perluasan pangsa pasar dengan mencari klien baru di industri lain yang selama ini belum pernah menjadi klien Perseroan, dengan mencari klien dari negara-negara yang masih menunjukkan potensi pertumbuhan yang kuat, ataupun upaya-upaya lainnya dalam meningkatkan pertumbuhan Perseroan dengan mengeksplorasi segmen-segmen pasar yang potensial.

Penilaian atas Kinerja Direksi Mengenai Pengelolaan Perseroan

Dalam melaksanakan tanggung jawab untuk mengawasi, mengontrol dan mengevaluasi kinerja jajaran Direksi Perseroan, Dewan Komisaris telah membangun komunikasi yang aktif dengan Direksi terkait semua tindakan yang diambil untuk meraih peluang usaha, juga untuk menghadapi berbagai tantangan di sepanjang tahun 2017.

Dewan Komisaris menilai bahwa strategi Perseroan, baik perumusan maupun implementasinya yang telah dilakukan pada tahun 2017 sudah optimal. Di sisi lain, Perseroan mengalami penurunan pendapatan sebesar 3% yang disebabkan oleh penurunan pendapatan di Venue dan Hall yang dikarenakan erupsi Gunung Agung, Bali sejak memasuki semester 2 tahun 2017. Kondisi tersebut mengakibatkan pembatalan banyak event yang seharusnya dilaksanakan di Hall milik Perseroan, sehingga Perseroan kehilangan potensi pendapatan dengan nilai yang cukup signifikan. Meskipun demikian, Perseroan berhasil membukukan laba bersih sebesar Rp9.1 Milliar, naik signifikan dibanding tahun 2016, yang saat itu Perseroan megalami kerugian Rp59.1 Miliar. Kenaikan laba bersih tersebut didapat dari Event and Exhibition Organizer yang berhasil meningkatkan laba bersihnya. Selain itu, Perseroan berhasil melakukan efisiensi di berbagai aspek, sehingga turut berkontribusi pada peningkatan laba.

Dear distinguished Stakeholders,Praise to God Almighty, as by God’s grace, PT Dyandra Media International Tbk managed to do well in 2017 and record a better performance compared to 2016. On behalf of the Board of Commissioners along with the duties and responsibilities, allow me to present the Supervision Report of the Company’s operations in the fiscal year 2017.

Throughout 2017, the global economy showed a fairly good growth rate, particularly in Asia and Europe. This growth brought an impact to the condition in Indonesia. By 2017, Indonesia’s economy grew 5.07%, driven by the stability of domestic consumption growth, increased investment, and exports.

In this good economic growth condition, the Company turned this momentum to implement the Company’s business strategy. Amongst other actions was to expand the market by seeking new clients in other industries that have never been a client of the Company, which was done by searching for clients from countries that show a strong growth potential, or other efforts to increase the growth of the Company by exploring potential market segments.

Performance of the Board of Directors Regarding the Company Management

Having the role of responsibility to supervise, control and evaluate the performance of the

Board of Directors, the Board of Commissioners have established active communication with the Board of Directors regarding all actions to achieve business opportunities as well as to face challenges throughout 2017.

The Board of Commissioners measured optimal results within the Company’s strategies, planning and implementations in 2017. On the other hand, the Company experienced a 3% decrease in revenue as a result of the decline in Venue and Hall due to the eruption of Mount Agung in Bali, since the 2nd semester of 2017. Such conditions resulted cancellations of many events that should have been held in the Company’s Hall, resulting lost potential revenue with a

significant value. However, the Company managed to book a net profit of Rp9.1 billion, a significant increase compared to 2016, at which at that time the Company experienced a loss of Rp59.1 billion. The increase in net profit was obtained from the Event and Exhibition Organizer, which managed to increase its net profit. The Company also succeeded in implementing efficiency in various aspects, thus contributing to the increase in profit.

Lilik OetomoKomisaris Utama

20 21





Pandangan Atas Prospek Usaha

Dengan melihat peningkatan kinerja yang cukup baik pada tahun 2017, Dewan Komisaris sepakat dengan prospek usaha yang disusun oleh Direksi, dan meyakini kemampuan Direksi dalam pengelolaan Perseroan untuk menjadi semakin solid dan tangguh dalam mengatasi berbagai tantangan yang muncul. Potensi pertumbuhan juga akan didorong oleh kondisi ekonomi yang diproyeksi akan tetap stabil di tahun 2018 sekalipun pada tingkat domestik akan diwarnai oleh beberapa dinamika terkait penyelenggaraan perhelatan akbar seperti Pilkada serentak serta persiapan Pemilihan Presiden tahun 2019. Namun demikian Dewan Komisaris meyakini bahwa hal tersebut tidak akan terlalu berpengaruh pada bisnis Perseroan terutama bagi segmen Event/Exhibition Organizer.

Secara keseluruhan, Dewan Komisaris optimis bahwa Perseroan akan mampu menghadapi berbagai kondisi yang mungkin akan terjadi di tahun 2018, mengingat Direksi dan manajemen telah menyusun prospek usaha yang telah dengan mempertimbangkan berbagai faktor yang dapat mempengaruhi kinerja Perseroan.

Dewan Komisaris berpendapat, bahwa strategi dan prospek usaha yang telah ditetapkan Direksi nantinya perlu dievaluasi secara periodik dengan tetap mengelola risiko yang mungkin akan timbul, dan secara konsisten melaksanakan peningkatan efisiensi biaya.

Pengawasan Implementasi Strategi Perusahaan

Salah satu tanggung jawab utama Dewan Komisaris adalah melakukan pengawasan dan mengarahkan pengelolaan perusahaan melalui Direksi. Oleh karenanya sepanjang tahun 2017, secara berkala Dewan Komisaris menyelenggarakan rapat bersama Direksi. Rapat rutin ini dilaksanakan untuk mengevaluasi kinerja operasional dan keuangan triwulanan dan tahunan, mendiskusikan rencana kerja dan agenda-agenda lain yang membutuhkan saran, pandangan, rekomendasi dan persetujuan Dewan Komisaris, di antaranya memberikan arahan dan nasihat kepada Direksi, antara lain mengenai efisiensi diberbagai aspek dalam pengelolaan Perseroan, penjualan aset untuk mengurangi hutang Perseroan, dan beberapa ide untuk melakukan inovasi terhadap penyelenggaraan pameran atau beberapa aksi korporasi lainnya yang dilakukan Perseroan pada tahun 2017.

Supervision of the Company’s Strategy Implementation

One of the main responsibilities of the Board of Commissioners is to supervise and direct the management through the Board of Directors. Throughout 2017, the Board of Commissioners periodically conducted meetings with the Board of Directors. The meetings were conducted to evaluate operational performances, quarterly and annually, to discuss work plans and other agendas requiring recommendations, views, and approvals from the Board of Commissioners. The meetings included providing

guidance and advice for the Board of Directors concerning the efficiency of various aspects within the management of the Company, sales of assets to reduce the Company’s debt, and innovative ideas for exhibitions or other corporate events prepared by the Company in 2017.

Outlook on Business Prospects

With a good performance improvement in 2017, the Board of Commissioners have agreed to the business prospects arranged by the Board of Directors, and believes the Board of Directors’ ability in managing the Company

to become much solid and resilient in addressing upcoming challenges. The growth potential will also be driven by economic conditions that are projected to remain stable in 2018 even though the domestic level may experience undercurrents related to grand event such as regional head elections and preparation of the Presidential Election in 2019. However, the Board of Commissioners believes that this will not affect the business of the Company, particularly in the Event/ Exhibition Organizer segment.

The Board of Commissioners is optimistic that the Company will

be able to face various conditions that may occur in 2018, knowing the Directors and management have prepared business prospects that have been taken into consideration by weighing on various factors that may affect the performance of the Company.

The Board of Commissioners considers that the strategy and business prospects set by the Board of Directors must be periodically evaluated while managing risks that may arise, and consistently implement cost efficiency improvements

Views on Corporate Governance

As a public company, the Company approves that the aspect of Good Corporate Governance is an important factor in the development of the Company. Strengthening GCG practices throughout the Company continues to be made in line with the Company’s growth performance. During 2017, the Board of Commissioners viewed that the Company has run in accordance with GCG principles applicable in Indonesia, and

have complied with the laws and regulations applied by the government and regulators.

Implementation of Corporate Governance (GCG) practices continues to show excellent progress. Throughout 2017, the Company has conducted punctual delivery of financial reports and public exposure, the General Meeting of Shareholders (GMS), and the implementation of Nomination and Remuneration Committee Policy.

Performance Assessment of Committees Under the Board of Commissioners

During 2017, the Board of Commissioners performed its supervisory duties and provided necessary consideration to the Company’s business plan. In carrying out the supervisory and advisory functions to the Board of Directors, the Board of Commissioners is assisted by the supporting organs: (i) Audit Committee performing its duties and responsibilities and

authorities in accordance with the Audit Committee Charter (ii) The Nomination and Remuneration Committee which assists the Board of Commissioners regarding nomination and remuneration of members of the Board of Directors and Board of Commissioners in accordance with the guidelines of the Nomination and Remuneration Committee, as both stipulated in the Financial Services Authority regulations.

Pandangan Atas Tata Kelola Perseroan

Perseroan selaku Perusahaan Publik menganggap bahwa aspek Tata Kelola Perusahaan Yang Baik (Good Corporate Governance) merupakan salah satu faktor penting dalam perkembangan Perseroan. Penguatan praktik GCG dalam Perseroan terus dilaksanakan seiring dengan pertumbuhan kinerja Perseroan. Selama tahun 2017, Dewan Komisaris melihat Perseroan telah dijalankan sesuai dengan kaidah dan prinsip GCG yang berlaku di Indonesia, serta telah mematuhi ketentuan peraturan perundang-undangan yang diterapkan oleh Pemerintah dan pihak Regulator.

Implementasi atas praktik Tata Kelola Perusahaan (GCG) dinilai terus menunjukkan perkembangan yang sangat baik. Sepanjang tahun 2017, Perseroan telah melaksanakan, antara lain penyampaian laporan keuangan dan paparan publik secara tepat waktu, penyelenggaraan Rapat Umum Pemegang Saham, dan implementasi Kebijakan Komite Nominasi dan Remunerasi.

Penilaian atas Kinerja Komite-Komite yang Berada di bawah Dewan Komisaris

Selama tahun 2017, Dewan Komisaris telah melaksanakan tugas pengawasan dan memberikan pertimbangan yang diperlukan terhadap rencana bisnis Perseroan. Dalam melaksanakan fungsi pengawasan dan pemberian nasihat kepada Direksi, Dewan Komisaris dibantu organ pendukung yaitu: (i) Komite Audit yang melaksanakan tugas dan tanggung jawab serta kewenangannya sesuai dengan isi Piagam Komite Audit dan (ii) Komite Nominasi dan Remunerasi yang membantu Dewan Komisaris terkait nominasi dan remunerasi anggota Direksi dan Dewan Komisaris sesuai dengan Pedoman Komite Nominasi dan Remunerasi, keduanya sebagaimana diatur dalam Peraturan Otoritas Jasa Keuangan.

22 23





Komite Audit

Komite Audit Perseroan yang diketuai oleh Bapak Bambang Trisulo yang juga merupakan Komisaris Independen Perseroan memiliki fungsi penting untuk memonitor dan mengawasi pelaksanaan audit operasional Perusahaan. Di tahun 2017, Komite Audit mengevaluasi laporan hasil audit serta memonitor tindakan korektif yang dilakukan, mengkaji dan memastikan bahwa laporan keuangan Perseroan telah memenuhi standar akuntansi yang berlaku, dan secara berkala memberikan laporan kepada Dewan Komisaris.

Komite Nominasi dan Remunerasi

Komite Nominasi dan Remunerasi yang diketuai oleh Ibu Aviliani yang juga merupakan Komisaris Independen Perseroan, bertanggung jawab untuk menominasikan calon anggota Dewan Komisaris dan Direksi, dan membuat rekomendasi struktur remunerasi bagi Dewan Komisaris dan Direksi. Di tahun 2017, Komite Nominasi dan Remunerasi telah menjalankan tugasnya dengan baik, termasuk mengkaji dan menyempurnakan prosedur penunjukan dan perubahan susunan Dewan Komisaris, Direksi dan anggota komite di bawah Dewan Komisaris. Komite Nominasi dan Remunerasi juga memberikan rekomendasi mengenai remunerasi Dewan Komisaris dan Direksi, dengan mempertimbangkan kinerja, pelaksanaan tugas dan standar industri yang berlaku.

Perubahan Komposisi Komisaris

Pada tahun 2017 tidak terdapat perubahan komposisi Dewan Komisaris Perseroan.

Apresiasi

Atas nama Dewan Komisaris, saya menyampaikan apresiasi kepada seluruh jajaran Direksi dan para karyawan atas pencapaian kinerja yang baik sepanjang 2017. Dewan Komisaris berharap agar semangat, dedikasi dan kerjasama tim dapat terus ditingkatkan untuk menghadapi segala tantangan pada tahun-tahun mendatang. Kami juga berterimakasih pada para Pemegang Saham dan seluruh Pemangku Kepentingan atas kesetiaan, dukungan, dan kepercayaan yang telah diberikan tanpa henti, yang turut membangun semangat optimisme kami guna memajukan Perseroan.

Audit Committee

The Company’s Audit Committee, chaired by Mr. Bambang Trisulo who is also the Company’s Independent Commissioner holds an important function to monitor and supervise the implementation of the Company’s operational audit. In 2017, the Audit Committee evaluated audit reports and monitored corrective actions, reviewed and ensured that the Company’s financial

statements met applicable accounting standards, and periodically reported to the Board of Commissioners.

Nomination and Remuneration Committee

The Nomination and Remuneration Committee, chaired by Mrs. Aviliani who is also the Company’s Independent Commissioner, is responsible for nominating candidates for the Boards of

Commissioners and Directors, and making recommendations on remuneration structures for the Board of Commissioners and Directors. In 2017, the Nomination and Remuneration Committee performed well, reviewing and refining procedures for appointing and altering the composition of the Board of Commissioners, the Board of Directors and members of the committees under the Board of Commissioners. The Nomination and Remuneration Committee

also provides recommendations on the remuneration of the Board of Commissioners and the Board of Directors by considering performance, execution of duties, and prevailing industry standards.

Changes in the Composition of Commissioners

There was no change in the composition of the Company’s Board of Commissioners in 2017

Appreciation

On behalf of the Board of Commissioners, I would like to extend my appreciation to all members of the Board of Directors and employees for achieving a good performance throughout 2017. The Board of Commissioners

hope that the spirit, dedication and teamwork can improve to face challenges in the upcoming years. We are also grateful to all shareholders and stakeholders for their loyalty, support and continuous trust that have helped to build our optimism in bringing the Company forward.

IPA Convention and Exhibition 2017

24 25





Laporan DireksiReport From The Board of Directors

Para Pemegang Saham dan Pemangku Kepentingan yang Terhormat,

Sebagaimana kita ketahui bersama pada tahun 2017 kondisi perekonomian Indonesia dan ekonomimaupun global mulai mengalami perbaikan. Pemulihan ekonomi global dapat dilihat dari pertumbuhan ekonomi dunia yang mencapai 3,7%. Sederet negara ASEAN juga mengalami akselerasi pertumbuhan ekonomi sepanjang tahun 2017. Sementara dalam skala nasional, perekonomian Indonesia tahun 2017 berjalan dengan baik.

Berdasarkan data Biro Pusat Statistik (BPS), Indonesia berhasil mencapai tingkat pertumbuhan ekonomi 5,07%. Angka tersebut membaik dibandingkan tahun 2016 yang tercatat 5,02%. Pertumbuhan ekonomi Indonesia pada tahun 2017 ini sejalan dengan meningkatnya ketahanan fundamental perekonomian. Angka inflasi berhasil terjaga pada level 3,61%, surplus neraca pembayaran berlanjut dan stabilitas nilai tukar Rupiah juga terjaga. Ini semua berdampak pada penguatan fundamental industri selama tahun 2017.

Dengan kondisi perekonomian tersebut, secara spesifik peluang industri MICE di Indonesia menjadi lebih baik. Karena itu, Perseroan memanfaatkannya sebagai momentum untuk terus memperbaiki kinerja Perseroan di tahun 2017, yang tercermin dari membaiknya kinerja operasional dan keuangan terutama pada pilar bisnis event dan exhibition organizer yang beberapa tahun belakangan memiliki kinerja kurang memuaskan.

Rina RA.H Radinal MaksumDirektur Utama

Dear distinguished Shareholders and Stakeholders,

Indonesia’s economy and the global economic condition in 2017 showed an improvement. The global economic recovery is marked by the world growth which reached 3.7%. A number of ASEAN countries also experienced an accelerated economic growth

throughout 2017. On a national scale, Indonesia’s economy in 2017 also did well. Based on data from the Central Bureau of Statistics (BPS), Indonesia managed to achieve 5.07% economic growth rate. The figure has improved compared to the year 2016 which recorded 5.02%. Indonesia’s economic growth in 2017 is in line with the increase of the economic

fundamental resilience. Inflation rate maintained at 3.61%, surplus in balance of payments continued and the rupiah exchange rate remained stable. This all brought an impact to the strengthening of the industry fundamentals in 2017.

By this economic condition, the opportunities especially for the MICE industry in Indonesia grew

better. The Company utilized this momentum to continue improving the Company’s performance in 2017, as reflected in the improved operational and financial performance, particularly in the event and exhibition organizer business pillar, which in recent years expereienced a less satisfactory performance.

26 27





Kinerja Usaha Perseroan 2017

Sepanjang tahun 2017 fokus Perseroan adalah memperbaiki kinerja Perseroan di berbagai aspek. Beberapa strategi yang sudah dipersiapkan untuk menghadapi tahun 2017 telah diimplementasikan dengan baik, sehingga hasil yang didapat pun lebih baik dari tahun sebelumnya.

Secara konsolidasi Perseroan, pada tahun 2017 pendapatan bersih Perseroan turun ± 4% menjadi Rp861 Miliar dari angka Rp 899 Miliar di tahun 2016. Komposisi pendapatan gabungan seluruh sub holding Perseroan masih didominasi oleh segmen Penyelenggara Event/Pameran yaitu PT Dyandra Promosindo dengan kontribusi sebesar 60% dari total pendapatan bersih Perseroan. Kontribusi dari segmen Ruang Konvensi dan Pameran sebesar 13%, segmen Pendukung Event sebesar 15% dan dari segmen Hotel sebesar 12%. Dari pendapatan tersebut Perseroan berhasil membukukan laba bersih sebesar Rp 9.1 Miliar. Meskipun pencapaian belum sesuai dengan target yang telah kami harapkan, namun angka ini lebih baik dibandingkan dengan kinerja keuangan tahun 2016.

Secara garis besar perlu disampaikan bahwa pendapatan pada segmen Penyelenggara Event/Pameran mengalami sedikit kenaikan, walaupun kenaikan tersebut belum sesuai target Perseroan. Hal ini terjadi karena ada beberapa event/pameran yang seharusnya dilaksanakan di tahun 2017 dipindah waktunya menjadi tahun 2018. Seiring dengan membaiknya segmen Penyelenggara Event/Pameran, maka industri segmen Supporting Event juga turut membaik. Peningkatan ini disebabkan oleh adanya beberapa event yang cukup besar, seperti dilaksanakannya beberapa

konser Internasional di Jakarta dan berbagai Pproject terkait persiapan menuju penyelenggaraan Asian Games 2018, di antaranya Look of the Games di Jakarta dan City Beautification Jakarta dan Palembang.

Pilar Bisnis Hotel pada tahun 2017 belum menunjukkan peningkatan yang cukup signifikan. Hal ini salah satunya disebabkan karena banyaknya perusahaan yang melakukan efisiensi biaya rapat dan perjalanan, serta cukup tingginya persaingan di industri perhotelan terutama budget hotel. Sepanjang tahun 2017 Perseroan melakukan upaya dengan menjual kamar melalui travel agent dengan menyasar pangsa pasar lebih luas lagi seperti Tiongkok dan Rusia.

Segmen Ruang Konvensi dan Pameran adalah pilar bisnis yang mengalami penurunan kinerja yang cukup signifikan. Penurunan pendapatan segmen ini ±35%, penyebab utamanya adalah banyaknya pembatalan atau penundaan penyelenggaraan event atau conference yang seharusnya diselenggarakan di Bali Nusa Dua Convention Center pada tahun 2017 ke tahun 2018, sehubungan dengan erupsi gunung agung di Bali sejak awal semester 2 tahun 2017. Ini menyebabkan Perseroan kehilangan potensi pendapatan dengan nilai yang cukup signifikan.

Sepanjang tahun 2017, salah satu strategi yang berhasil diimplementasikan dengan baik oleh Perseroan adalah efisiensi pada berbagai bidang yang telah berhasil menurunkan biaya operasional Perseroan sebesar 15%, di mana tahun 2016 biaya operasional Perseroan adalah sebesar Rp261 Milliar, sedangkan tahun 2017 turun menjadi Rp222 Milliar.

Prospek Usaha dan Strategi 2018

Memasuki 2018, Direksi menyambut tahun mendatang dengan optimis. Mempertimbangkan penguatan ekonomi global dan nasional, Manajemen melihat peluang konsolidasi di industri MICE dan pertumbuhan yang menjanjikan pada tahun 2018.

Untuk meningkatkan kinerjanya secara berkesinambungan, Perseroan telah menyiapkan beberapa fokus strategi yang akan dijalankan pada tahun 2018, yaitu:

Company Performance in 2017

Throughout 2017, the Company’s focus was to improve its performance in various aspects. Some strategies that have been prepared for 2017 have been well implemented, bringing better results compared to the previous year.

On a consolidated basis, the Company’s net income in 2017 decreased by ± 4% to Rp861 Billion from Rp899 Billion in 2016. The composition of the joint income of all sub-holdings of the Company is still dominated by the Event / Exhibition segment, PT Dyandra Promosindo, with a contribution of 60% of the Company’s total net income. Contribution from the Convention and Exhibition Hall segment amounted 13%,

Event Support segment 15% and Hotel segment 12%. From this revenue, the Company managed to book a net profit of Rp9.1 Billion. Although the revenue did not reach our expected targets, this figure is much better than the financial performance in 2016.

The revenue from the Event / Exhibition Organizer segment has slightly increased, although the increase has not yet reached the Company’s target. This occurred because of the events / exhibitions that got postponed to 2018. Along with the improvements in the Event Organizer / Exhibition segment, the Supporting Event industry also grew. This increase is due to several major events, such as the implementation of several international concerts in Jakarta and various projects related to

preparations of the Asian Games 2018, including Look of the Games in Jakarta and City Beautification Jakarta and Palembang.

The Hotel Business pillar in 2017 did not show a significant increase. What caused this amongst others is the many companies that undergone cost and travel efficiencies as well as the high competetiveness in the hotel industry, especially budget hotels. Throughout 2017, the Company made efforts to sell rooms through travel agents by targeting a wider market such as China and Russia.

The Convention and Exhibition Hall segment is the business pillars that experienced significant decrease in performance. This segment’s revenue decreased ± 35% with a main cause of the

number of cancellations and postponed events or conferences that should have been held at Bali Nusa Dua Convention Center in 2017 but relocated to 2018. This was due to the eruption of Mount Agung in Bali since the beginning of 2nd semester of 2017, resulting potential revenue loss with a significant value for the Company.

Throughout 2017, one of the strategies that was successfully implemented by the Company is efficiency in various fields that has reduced the Company’s operational cost by 15%, where in 2016 the Company’s operational expenses amounted to Rp261 Billion, while in 2017 it dropped to Rp222 Billion.

Business Prospects and Strategies 2018

The Board of Directors welcomes 2018 with optimism. Considering the strengthening of the global and national economy, the Management sees consolidation opportunities in the MICE industry and a promising growth in 2018.

To increase a sustainable performance, the Company has prepared several strategic focuses to be implemented by 2018:

1. Deliver Innovation in Exhibition and EventsBeing in the MICE business for

more than 20 years, the Company understands that creativity and innovation are two important things that make the Company remain a leading company in this industry. Therefore in 2018, the Company will bring new innovations and creations to exhibitions that will be held. The Company will also maintain and develop exhibitions owned by the Company which have become an icon.

2. Compete in Digital Business The Management is preparing a step to bring the Company into a new era, the digital era. In the digital era, we believe that

new business opportunities will continue to emerge. Therefore, the Management has identified the business opportunities in the digital field that can support the Company’s main business, one of which is to establish a business unit engaged in digital agency.

3. Prioritize Efficiency and Effectiveness in Running the BusinessAs stated, the Company has been undergoing efficiency in various aspects since 2017. Furthermore in 2018, the Company will remain consistent to continue to prioritize efficiency and effectiveness in running the business.

4. Organizing International Events in the Company’s Convention HallPost condition after the eruption of Mount Agung in Bali returned normal, the Company remained focus in improving the performance in the Convention and Exhibition Hall segment, as the performance in 2017 was not in line with the Company’s expectations. In 2018, the Company will take the opportunity to be able to conduct events and conferences at an international level, and work more aggressively on countries that have not yet become the Company’s market.

Perseroan yang sudah berkecimpung di bisnis MICE lebih dari 20 tahun memahami bahwa kreativitas dan inovasi adalah dua hal penting yang membuat Perseroan tetap bertahan menjadi perusahaan terdepan pada industri ini. karena itu di tahun 2018, Perseroan akan menghadirkan inovasi dan kreasi baru pada pameran-pameran yang akan diselenggarakan, Selain itu, Perseroan juga mempertahankan sekaligus mengembangkan pameran-pameran milik Perseroan yang sudah menjadi ikon selama ini.

1

Menghadirkan Inovasi pada Event dan Pameran

Manajemen tengah mempersiapkan langkah untuk membawa Perseroan memasuki era baru, yaitu era digital. Di dalam era digital, Manajemen yakin bahwa peluang bisnis baru akan terus bermunculan. Karena itu, Manajemen telah melakukan identifikasi atas peluang-peluang usaha di bidang digital yang dapat mendukung bisnis utama Perseroan, salah satunya adalah dengan mendirikan unit usaha yang bergerak di bidang digital agency.

2

Berkompetisi dalam bisnis Digital

Seperti yang telah disampaikan bahwa Perseroan telah melakukan efisiensi di berbagai aspek sejak tahun 2017. Untuk tahun selanjutnya, di tahun 2018 Perseroan akan tetap konsisten untuk terus mengutamakan efisiensi dan efektifitas dalam menjalankan Perseroan.

3

Mengutamakan Efisiensi dan Efektifitas dalam Menjalankan bisnis Perseroan

Setelah kondisi erupsi Gunung Agung di Bali kembali normal, Perseroan tetap fokus untuk meningkatkan kinerja di segmen bisnis Ruang Konvensi dan Pameran, mengingat kinerja tahun 2017 yang belum sesuai dengan harapan Perseroan. Tahun 2018, Perseroan akan mengambil kesempatan untuk dapat melaksanakan event dan konferensi tingkat Internasional, dan lebih agresif menggarap negara–negara yang sampai saat ini belum menjadi market Perseroan.

4

Penyelenggaraan Event Internasional di Ruang Konvensi milik Perseroan

28 29





Tata Kelola Perusahaan

Penerapan tata kelola perusahaan yang baik di tahun 2017 telah dilaksanakan dengan baik dan sesuai dengan panduan serta peraturan yang ada. Perseroan secara konsisten menerapkan prinsip-prinsip dasar Good Corporate Governance (GCG) pada setiap aspek bisnis di semua jajaran dengan memastikan tata kelola perusahaan yang berbasis terhadap prinsip Transparansi, Akuntabilitas, Tanggung Jawab, Independensi serta Kewajaran dan Kesetaraan. Selain itu, untuk mengantisipasi adanya pengaruh internal dan eksternal, baik yang disebabkan oleh perubahan kondisi ekonomi atau faktor-faktor lainnya, maka Perseroan telah menerapkan praktik manajemen risiko yang disesuaikan dengan ukuran dan kompleksitas usahanya. Guna memastikan penerapan tata kelola ini, maka Perseroan telah membentuk komite-komite dan satuan kerja sebagaimana yang ditetapkan pada ketentuan yang berlaku.

Perubahan Komposisi Direksi

Pada tahun 2017 terdapat perubahan komposisi Direksi yang terjadi di Perseroan, sebagaimana tertuang dalam Akta No. 40 tanggal 07 Juni 2017, yaitu Ibu Sri Mulyani diangkat sebagai anggota baru Direksi Perseroan. Dengan susunan Direksi yang baru, kami berharap Perseroan dapat menjalankan strateginya menjadi lebih baik lagi untuk mencapai pertumbuhan yang optimal melalui sinergi yang harmonis.

Apresiasi

Atas nama Direksi, saya mengucapkan terima kasih kepada para Pemegang Saham atas kepercayaan yang diberikan kepada kami, serta kerjasama yang baik dari Dewan Komisaris, Komite Audit, serta Komite Nominasi dan Remunerasi. Seluruh pencapaian yang telah ditorehkan oleh PT Dyandra Media International Tbk di sepanjang tahun 2017 ini juga merupakan peran serta dari seluruh karyawan Perseroan yang telah bekerja dengan sangat baik dalam mengatasi setiap tantangan yang dihadapi.

Untuk itu, pada kesempatan ini saya juga memberikan apresiasi yang setinggi-tingginya atas dedikasi, kerja keras dan kerjasama yang telah diberikan oleh seluruh karyawan. Kami juga menyampaikan penghargaan kepada para Pemangku Kepentingan dan Pemegang Saham, baik pemerintah maupun swasta, yang telah memberikan kepercayaan kepada kami untuk menjalankan Perseroan dengan sebaik-baiknya.

Corporate Governance

The implementation of good corporate governance in 2017 has been well implemented and in accordance with existing guidelines and regulations. The Company consistently applies the basic principles of Good Corporate Governance (GCG) to every aspect of business in all levels by ensuring the corporate governance is based on the principles of Transparency, Accountability, Responsibility, Independence and Fairness & Equity. To anticipate internal and external influences, whether caused by

changes in economic conditions or other factors, the Company has adopted risk management practices tailored to the size and complexity of its business. In order to ensure the implementation of this governance, the Company has established committees and work units as stipulated in the prevailing provisions.

Change in The Composition of The Board of Directors

Year 2017 marked a change in the composition of the Board of Directors of the Company, as set forth in the Deed No. 40 dated

June 7th 2017, Ibu Sri Mulyani was appointed as a new member of the Company’s Board of Directors. With the new composition of Board of Directors, we hope the Company can execute its strategy better in order to achieve optimal growth through a harmonious synergy.

Appreciation

On behalf of the Board of Directors, I would like to thank the Shareholders for their trust and thank the Board of Commissioners, Audit Committee, and the Nomination and Remuneration Committee for a great

cooperation. All achievements that have been marked by PT Dyandra Media International Tbk throughout the year 2017 is also contributed by the role of all employees of the Company that have worked very well in overcoming every challenge.

For that, I give the highest appreciation for the dedication, hard work and cooperation given by all employees. We also express our appreciation to our government and private Stakeholders and Shareholders, who have trusted us to run the Company as well as possible.

Surat Pernyataan Dewan Komisaris dan Direksi tentang Tanggung Jawab atas Laporan Tahunan 2017, Menyatakan Bahwa:Statement of Responsibility from Board of Commisioner and Board of Directors from the 2017 Annual Report, Stating That:

Lo Stefanus Komisaris

Emannuel Ernawan Komisaris

Aviliani Komisaris Independen

Bambang Trisulo Komisaris Independen

Lilik Oetomo Komisaris Utama

Ery Erlangga Direktur

Andy Widjanarko Direktur

Daswar Marpaung Direktur

Sri Mulyani Direktur

Rina RA.H Radinal Maksum Direktur Utama

Kami bertanggung jawab atas Laporan Tahunan PT Dyandra Media International Tbk. tahun 2017, termasuk Laporan Keuangan yang terdapat di dalamnya

We are responsible for the 2017 Annual Report of PT Dyandra Media International Tbk. and the accompanying the Financial Report.

30 31




P r o f i l P e r u s a h a a nC o m p a n y P r o f i l e

Profil Perusahaan

3Company Profile


31

32 33





Identitas PerusahaanCompany Identity

Nama / Name PT Dyandra Media International Tbk

Nama Panggilan / Nick Name Dyandra & Co

Kode Saham / Share Code DYAN

Status Perusahaan / Company Status Swasta

Dasar Hukum Pendirian / Legal Basis for Establishment

Tanggal Pendirian / Date of Establishment 24 Juli 2007

Modal Dasar / Authorized Capital Rp 1.000.000.000.000,00

Modal Disetor / Paid-up Capital Rp 427.296.427.900,00

Jumlah Aset / Total Assets

Jumlah Karyawan / Number of Employees 870

NPWP 02.492.605.7-054.000

TDP 09.05.1.82.56992

SIUP 00035/24.1.1/31.71-06.1004/1.824.271/2015

Bisnis / Business Industry MICE 1. Bisnis Penyelenggara Event/Pameran Event and Exhibition Organizer Business 2. Bisnis Pendukung Event Supporting Event Business3. Bisnis Ruang Konvensi dan Pameran Venue and Hall Business4. Bisnis Hotel Hotel Business

Kantor Pusat / Head Office Jl. MH Thamrin No. 81 Gedung The City Tower Lantai 7 Jakarta Pusat 10310

Telepon / Telephone 021 - 31996077

Faksimile 021 - 31996227

Alamat Kontak /Correspondence Address Corporate Secretary, Jl. MH Thamrin No. 81, Gedung The City Tower Lantai 7, Jakarta Pusat 10310

Website www.dyandramedia .com

E-mail corsec @dyandramedia.com

Bali Nusa Dua Hotel

34 35





PT Dyandra Media International Tbk (“Perseroan”) resmi menjadi perusahaan publik pada tanggal 25 Maret 2013 dengan mencatatkan sebanyak 1.282.000.000 lembar saham di Bursa Efek Indonesia (BEI). Pada awal berdirinya yaitu tahun 2007, Perseroan dibentuk sebagai perusahaan induk (holding company) bagi beberapa perusahaan yang bergerak di industri Meeting, Incentive, Convention and Exhibition (MICE), yang telah terlebih dahulu didirikan.

PT Dyandra Promosindo merupakan perusahaan pertama yang didirikan.Hadir sejak 3 Maret 1994, perusahaan ini bergerak di bidang penyelenggaraan pameran di Indonesia. Seiring dengan pertumbuhannya, PT Dyandra Promosindo memperluas usahanya dengan membuka kantor-kantor cabang di Surabaya, Yogyakarta dan Makasar. Selain itu, didirikan juga perusahaan yang bergerak di bidang penyelenggaraan pameran dan perusahaan penunjang pameran, penyelenggara event, serta bidang lainnya yang masih terkait dengan industri MICE.

Selanjutnya, dalam rangka persiapan IPO (Initial Public Offering), tahun 2011 Perseroan melakukan restrukturisasi. Salah satu aksi korporasi yang dilakukan pada restrukturisasi ini adalah dengan mengakuisisi PT Graha Multi Utama (GMU) yang bergerak di bidang usaha perhotelan. Ekspansi di bidang ini dilakukan karena perhotelan merupakan salah satu penunjang Industri MICE yang penting. Pada proses restrukturisasi tersebut Perseroan juga mengambil keputusan untuk membagi unit bisnis yang ada di bawahnya menjadi 4 bidang usaha, yaitu: Bisnis Penyelenggara Event/Pameran, Bisnis Pendukung Event, Bisnis Ruang Konvensi dan Pameran, serta Bisnis Hotel.

Sekilas PerusahaanThe Company in Brief

Berdasarkan Anggaran Dasar Perseroan Pasal 3, Perseroan memiliki maksud dan tujuan menjalankan usaha di bidang: Jasa, Pembangunan, Perdagangan dan Perindustrian. Guna mencapai maksud dan tujuan tersebut, Perseroan membagi bidang usahanya menjadi 4 pilar, yaitu:

1. Bisnis Penyelenggara Event/Pameran2. Bisnis Pendukung Event3. Bisnis Ruang Konvensi dan Pameran4. Bisnis Hotel

Dua pilar pertama yaitu sub-holding Bisnis Penyelenggara Event/Pameran serta Bisnis Pendukung Event termasuk dalam Event and Exhibition Business, sedangkan dua pilar lainnya yaitu Bisnis Ruang Konvensi dan Pameran, serta Bisnis Hotel termasuk dalam Property Based Business.

Kegiatan UsahaBusiness Activities

PT Dyandra Media International Tbk (“The Company”) officially became a public company on March 25th 2013 by listing 1,282,000,000 shares on the Indonesia Stock Exchange (IDX). At its inception in 2007, the Company was formed as a holding company for several companies engaged in the industry of Meeting, Incentive, Convention and Exhibition (MICE), which had been formerly established.

PT Dyandra Promosindo was the first company established. Founded since March 3rd 1994, this company is engaged in the implementation of exhibitions in Indonesia. Along with its growth, PT Dyandra Promosindo expanded its business by opening branch offices in Surabaya, Yogyakarta and Makassar. Further on, the company established a company engaged in exhibitions and exhibition support companies, event organizers,

and other sectors that are still associated with the MICE industry.

Further on, in addition to the preparation of the Initial Public Offering in 2011, the Company made a restructurisation. One of the corporate actions made was by acquiring PT Graha Multi Utama (GMU) that engages in hospitality. Expansion in this field was done considering hospitality is one of the most supporting

elements to the MICE industry. In the restructurisation process, the Company also made a decision to divide the business units into 4 business areas, namely: Event and Exhibition Organizer, Supporting Event Business, Venue and Hall Business, and Hotel Business.

According to Article of Association provision 3, the Company has a purpose to run activities in the field of: Service, Construction, Trade and Industry. To achieve these purposes, the Company divides its business activities into 4 pillars:

1. Event and Exhibition Organizer Business

2. Supporting Event Business3. Venue and Hall Business4. Hotel Business

The two first pillars are a sub-holding, the Event and Exhibition

Organizer Business and Event Support Business is included in the Event and Exhibition Business, while the two other pillars, Venue and Hall Business with Hotel Business is included in the Property Based Business.

Hotel Santika Pekalongan

37



36



1994

• PT Dyandra Promosindo berdiri sebagai perusahaan event organizer

• PT Dyandra Promosindo was established as an event organizer company

20 05

• Pengembangan bisnis ke industri Meeting, Incentive, Convention and Exhibition (MICE) dengan membentuk PT Dyandra Communication (Dyacomm), PT Dyamall Graha Utama dan PT Samudra Dyan Praga

• Business development towards the Meeting, Incentive, Convention and Exhibition (MICE) industry by establishing PT Dyandra Communication (Dyacomm), PT Dyamall Graha Utama and PT Samudra Dyan Praga

2006

• Pendirian PT Kerabat Dyan Utama (Radyatama)

• Establishment of PT Kerabat Dyan Utama (Radyatama)

2007

• Pembentukan PT Dyandra Media International sebagai perusahaan induk

• Establishing PT Dyandra Media International as the holding company

2008

• Pendirian PT Graha Multi Utama, yaitu perusahaan yang bergerak di bisnis perhotelan

• Establishment of PT Graha Multi Utama, a company engaged in hotel business

2009

• Pendirian PT Debindo Mitra Dyantama • Pengakuisisian PT Nusa Dua Indonesia

• Establishment of PT Debindo Mitra Dyantama

• Acquisition of PT Nusa Dua Indonesia

2011

• Restrukturisasi usaha dengan pembentukan empat sub holding

• PT Nusa Dua Indonesia dan PT Graha Multi Utama menjadi entitas anak PT Dyandra Media International

• Business Restructurisation by building four sub holding

• PT Nusa Dua Indonesia and PT Graha Multi Utama became a subsidiary of PT Dyandra Media International

20 12

• PT Dyandra Promosindo memulai langkah di industri hiburan

• Pendirian PT Dyandra Konvensi Internasional (Dyandra Convex)

• Pengakuisisian PT Fasen Creative Quality (Quad Event Management)

• Pengakuisisian PT Visicita Imaji Semesta (Visicomm)

• Peresmian penyelesaian pembangunan dan perluasan tahap kedua Bali Nusa Dua Convention Center (BNDCC)

• Re-branding Gramedia Expo menjadi Dyandra Convention Center Surabaya

• PT Dyandra Promosindo starts its role in the entertainment industry

• Establishment of PT Dyandra Konvensi Internasional (Dyandra Convex)

• Acquisition of PT Fasen Creative Quality (Quad Event Management)

• Acquasition of PT Visicita Imaji Semesta (Visicomm)

• Official completion of the establishment and second phase of expansion of Bali Nusa Dua Convention Center (BNDCC)

• Re-branding Gramedia Expo to Dyandra Convention Center Surabaya

Tonggak-Tonggak SejarahMilestones

2013

• PT Dyandra Media International Tbk resmi menjadi perusahaan publik

• PT Dyandra Promosindo memindahkan industri hiburannya ke PT Dyandra Amaradana

• Pendirian PT Dyandra UBM International di bawah PT Kerabat Dyan Utama

• Pendirian PT Dyandra Tarsus International di bawah PT Dyandra Promosindo

• PT Dyandra Media International Tbk officially became a public company

• PT Dyandra Promosindo shifts its entertainment industry to PT Dyandra Amaradana

• Establihsment of PT Dyandra UBM International under PT Kerabat Dyan Utama

• Establishment of PT Dyandra Tarsus International under PT Dyandra Promosindo

2014

• Pendirian PT Cipta Graha Perkasa (CGP) di bawah PT Graha Multi Utama (GMU)

• Pembukaan Hotel Amaris Pancoran pada bulan Februari 2014

• Pembukaan Hotel Santika Cikarang pada bulan Maret 2014

• Pembukaan Bali Nusa Dua Hotel dan Convention pada bulan April 2014

• Pembukaan Hotel Santika Kelapa Gading pada bulan Oktober 2014

• Establishment of PT Cipta Graha Perkasa (CGP) under PT Graha Multi Utama (GMU)

• Opening of Hotel Amaris Pancoran in February 2014

• Opening of Hotel Santika Cikarang in March 2014

• Opening of Bali Nusa Dua Hotel dan Convention in April 2014

• Opening of Hotel Santika Kelapa Gading in October 2014

2015

• Pengakuisisian PT Dyan Mas Entertainmen• Pembukaan Hotel Santika Pekalongan

pada bulan Oktober 2015

• Acquisition of PT Dyan Mas Entertainmen• Opening Hotel Santika Pekalongan in

October 2015

2016

• Penyelenggaraan pameran baru yaitu Indonesia E-Commerce Summit dan Expo bekerjasama dengan IdeA (Asosiasi E-Commerce Indonesia). Pameran ini dilaksanakan di ICE BSD pada tanggal 27-29 April 2016

• Organizing a new exhibition, Indonesia E-Commerce Summit and Expo, in collaboration with IdeA (Asosiasi E-Commerce Indonesia). The exhibition was held at ICE BSD on April 27 - 29 2016

2017

• Penyelenggaraan 3 Pameran baru yaitu Kereta Api Travel Fair bekerjasama dengan PT KAI, Happy Birthday Indonesia Festival yang bekerjasama dengan HIPPINDO dan Pameran Indonesia Future City Expo.

• Organizing 3 new exhibitions, Train Travel Fair in collaboration with PT KAI, Happy Birthday Indonesia Festival in collaboration with HIPPINDO and Indonesia Future City Expo.

38 39





Struktur OrganisasiOrganizational Structure

Visi dan MisiVision and Mission

Visi

Menjadi perusahaan terkemuka dalam hal manajemen event terpadu di Asia Tenggara

Vision

To become the leading company in integrated event management throughout Southeast Asia.

Mission

To become a trusted business partner offering highest standard of service and innovative solutions through our company’s four business pillars:

1. Event and Exhibition Organizer Business

2. Event Support Business 3. Convention and Exhibition

Room Business 4. Hotel Business

Misi

Menjadi rekan bisnis terpercaya yang selalu memberi standar layanan tertinggi dan solusi inovatif melalui keempat pilar bisnis Perseroan, yaitu:

1. Bisnis Penyelenggara Event/Pameran 2. Bisnis Pendukung Event 3. Bisnis Ruang Konvensi dan Pameran4. Bisnis Hotel

KOMITE AUDIT Audit Committee

Bambang Trisulo / KetuaDra. Aviliani, S.E., M.Si. / AnggotaLedya Akmal S. Bandaro / Anggota

Lilik Oetomo / Komisaris Utama President Commissioner

Emmanuel Ernawan / Komisaris Commissioner

Lo Stefanus / Komisaris Commissioner

Dra. Aviliani, S.E, MSi / Komisaris Independen Independent Commissioner

Bambang Trisulo / Komisaris Independen Independent Commissioner

KOMITE NOMINASI DAN REMUNER ASINomination and RemunerationCommittee

Dra. Aviliani, S.E, MSi / KetuaBambang Trisulo / AnggotaAlm. Dian Budikartono / Anggota

DEWAN KOMISARISThe Board of Commissioners

DIREK TUR UTAMAPresident Director

Rina R. Maksum

DIREK TURDirector

Andy Widjanarko

OPER ATIONAL

DIREK TURDirector

Sri Mulyani

FINANCE & ACCOUNTING

DIREK TUR TIDAK TER AFILIASI

Alm. Dian Budikartono

DIREK TURDirector

Daswar Marpaung

OPER ATIONAL REMUNER ASI

CORP OR ATE SECRETARY

ORGANIZ ATION DE VELOPMENT

DIREK TURDirector

Ery Erlangga

BUSINES S DE VELOPMENT

R APAT UMUM PEMEGANG SAHAMGeneral Meeting of Shareholders

Hotel Amaris Pekan Baru

39



40 41





Profil Dewan KomisarisProfile of The Board of Commisioners

Lilik OetomoKomisaris Utama

Komisaris Utama PT Dyandra Media International Tbk. Warga Negara Indonesia, lahir di Jakarta, 29 Oktober 1965. Ia memulai karirnya pada 1995 di PT Grahawita Santika hingga saat ini menjabat sebagai Direktur Eksekutif. Sejak 2015 sampai dengan saat ini ia juga memegang jabatan CEO Kompas Gramedia. Ia memiliki pengalaman luas di sektor hospitality dan memiliki peran penting dalam pengembangan perusahaan. Meraih gelar Sarjana Administrasi Bisnis dari West Coast University, Amerika Serikat pada tahun 1989 dan gelar Master di bidang Manajemen dari Universitas yang sama pada tahun 1991. Ia ditunjuk sebagai Dewan Komisaris pada tanggal 30 Mei 2016.

President Commisioner at PT Dyandra Media International Tbk. Indonesian citizen, born in Jakarta on October 29th 1965. Lilik started his career in 1995 at PT Grahawita Santika until today positioning as Executive Director. Since 2015 until today, Lilik also holds a position as the CEO of Kompas Gramedia. Lilik owns a broad experience in the hospitality

sector and owns an important role in company development. Lilik earned a Bachelor degree in Business Administration from West Coast University, United States of America in 1989 and a Master degree in Management from the same University in 1991. Lilik was appointed as President Commissioner on May 30th 2016.

Bali Nusa Dua Hotel

42 43





Lo StefanusKomisaris

Emannuel ErnawanKomisaris

Komisaris PT Dyandra Media International Tbk. Warga Negara Indonesia, lahir di Jakarta, 4 Juli 1967. Ia juga pendiri dan CEO PT Mondial Investama, serta seorang pengusaha dengan pengalaman luas di industri perhiasan yang mendirikan Frank & Co pada 1995. Ia lulus dari Universitas Katolik Parahyangan, Bandung pada 1990 dengan meraih gelar Sarjana Teknik Sipil. Ia ditunjuk sebagai Dewan Komisaris pada tanggal 30 April 2015.

Komisaris PT Dyandra Media International Tbk. Warga Negara Indonesia, lahir di Jakarta, 22 Desember 1970. Selain memegang beberapa posisi di Kompas Gramedia Group seperti Commisioner di Teletransmedia, PT Multimedia Nusantara Utama, dan PT Permata Medialand, ia juga memegang posisi di PT Medialand Pameran Internasional dan PT Pameran Internasional Indonesia sebagai Corporate Advisor. Ia memperoleh gelar Sarjana (Bachelor of Art) dari The Catholic University of America Washington DC, Amerika Serikat pada tahun 1994 dan gelar Master dari Universitas yang sama pada tahun 1997. Ia ditunjuk sebagai Dewan Komisaris pada tanggal 30 Mei 2016.

AvilianiKomisaris Independen

Bambang TrisuloKomisaris Independen

Komisaris Independen PT Dyandra Media International Tbk. Warga Negara Indonesia, lahir di Malang, 14 Desember 1961. Ia memiliki gelar Sarjana di bidang Manajemen dari Universitas Atmajaya, Jakarta dan gelar Master bidang Administrasi Perdagangan dari Universitas Indonesia. Ia juga meraih gelar Doktor Manajemen Bisnis dari Institut Pertanian Bogor pada 2012. Dr. Aviliani memulai karir sebagai anggota Dewan Beasiswa Indonesia – Jepang, periode 1993 – 1998. Ia adalah penulis dari beberapa buku ekonomi, bisnis dan politik serta aktif menjadi narasumber berbagai seminar di Indonesia dan luar negeri. Ia ditunjuk sebagai Dewan Komisaris pada tanggal 30 April 2015.

Komisaris Independen PT Dyandra Media International Tbk. Warga Negara Indonesia, lahir di Bojonegoro, 15 Juli 1946. Saat ini, ia juga menjadi anggota Dewan Komisaris di beberapa perusahaan otomotif di Indonesia, yaitu sebagai Komisaris di PT Gaya Motor (2010-sekarang), Komisaris Independen di PT Astra Otoparts Tbk (2006-sekarang) dan Komisaris di PT Fuji Technica Indonesia (2000-sekarang). Bambang lulus dari Institut Teknik Bandung (ITB) jurusan Teknik Mesin pada tahun 1973. Ia ditunjuk sebagai Dewan Komisaris pada tanggal 30 April 2015.

Commissioner at PT Dyandra Media International Tbk. Indonesian citizen, born in Jakarta on July 4th 1967. Lo is also the founder and CEO of PT Mondial Investama and a businessman with a broad experience in the

jewelry business founding Frank & Co in 1995. Lo graduated from Parahyangan Catholic University, Bandung, in 1990 with a degree in Civil Engineering. Lo was appointed as Board of Commissioners on April 30th 2015.

Commissioner at PT Dyandra Media International Tbk. Indonesian citizen, born in Jakarta, December 22nd 1970. In additional to holding several positions at Kompas Gramedia Group, such as Commissioner at Teletransmedia, PT Multimedia Nusantara Utama, dan PT Permata Medialand, Emmanuel also holds a position at PT

Medialand Pameran Internasional dan PT Pameran Internasional Indonesia as a Corporate Advisor. Emmanuel earned a Bachelor of Art degree from The Catholic University of America Washington DC, United States of America in 1994 and a Master degree from the same university in 1997. He was appointed as Commissioner on May 30th 2016.

Independent Commissioner at PT Dyandra Media International Tbk. Indonesian citizen, born in Malang, December 14th 1961. Aviliani owns a Bachelor degree in Management from Atmajaya University Jakarta and a Master degree in Trade Administration from University of Indonesia. Aviliani also earned a Doctoral degree in Business Management

from Bogor Agricultural Institute in 2012. Dr. Aviliani started her career as a scholarship board member for Indonesia-Japan in the periode year of 1993 – 1998. She is an author of several economy, business, and politic books, and active as an interviewee at several seminars in Indonesia and abroad. Aviliani was appointed as Board of Commissioner on April 30th 2015.

Independent Commissioner at PT Dyandra Media International Tbk. Indonesian citizen, born in Bojonegoro, July 15th 1946. Bambang is also a member of Board of Commissioners at several automotive companies in Indonesia, namely Commissioner at PT Gaya Motor (2010-now), Independent Commissioner at

PT Astra Otoparts Tbk (2006-now) and Commissioner at PT Fuji Technica Indonesia (2000-now). Bambang graduated from Bandung Institute of Technology from the department of Machine Engineering in 1973. He was appointed as Board of Commissioners on April 30th 2015.

44 45





Profil DireksiProfile of The Board of Directors

Rina RA.H Radinal MaksumDirektur Utama

Direktur Utama PT Dyandra Media International Tbk. Warga Negara Indonesia, lahir di Bandung, 3 Mei 1965. Ia memulai karirnya sebagai pengusaha pada 1994 dengan menjabat sebagai Direktur Utama PT Dyandra Promosindo. Sejak itu ia memegang beberapa jabatan kunci di Dyandra Group. Dengan pengetahuan dan pengalaman yang luas di bidang industri pameran, ia dipercaya menjadi anggota Dewan Komisaris dan Direksi di beberapa entitas anak Dyandra Group. Ia memiliki gelar Sarjana Arsitektur dari Universitas Tarumanegara, Jakarta pada tahun 1991 dan gelar MBA di bidang Marketing dari Prasetiya Mulya Business School pada tahun 1993. Ia ditunjuk sebagai Direksi pada tanggal 30 Mei 2016.

Ery ErlanggaDirektur

Andy Widjanarko Direktur

Direktur PT Dyandra Media International Tbk. Warga Negara Indonesia, lahir di Jakarta, 5 Januari 1978. Sejak bergabung pada 2007, ia telah memegang beberapa posisi di Dyandra Group sebagai anggota Dewan Komisaris dan Direksi di beberapa entitas anak Perseroan. Ia memiliki gelar Sarjana Muda Hospitality dari William English Institute of Hospitality, Australia, pada tahun 1999 dan gelar Sarjana dalam Manajemen dan Kepemimpinan Bisnis dari Victoria Business College, Australia pada tahun 2003. Ia ditunjuk sebagai Direksi pada tanggal 30 April 2015.

Direktur PT Dyandra Media International Tbk. Warga Negara Indonesia, lahir di Pontianak, 22 Desember 1972. Ia bergabung dengan Dyandra Group pada tahun 2011 sebagai Direktur PT Graha Multi Utama. Sejak itu, ia telah memegang beberapa posisi penting di Dyandra Grup terutama pada bisnis hotel yang dimiliki oleh Dyandra. Ia meraih gelar Sarjana bidang Perbankan dan Keuangan dari University of Canberra, Australia. Ia ditunjuk sebagai Direksi pada tanggal 30 Mei 2016.

President Director at PT Dyandra Media International Tbk. Indonesian citizen, born in Bandung, May 3rd 1965. Rina started her career in business in 1994 positioning president Commissioner of PT Dyandra Promosindo. Since then, Rina held several key positions at Dyandra Group. With a broad knowledge and experience in the exhibition industry, she is trusted

to position member of the Board of Commissioners and Board of Directors at several subsidiaries of Dyandra Group. Rina owns a Bachelor degree in architecture from Tarumanegara University, Jakarta in 1991 and a MBA degree in Marketing from Prasetiya Mulya Business School in 1993. Rina was appointed as Board of Director on May 30th 2016.

Director at PT Dyandra Media International Tbk. Indonesian citizen, born in Jakarta, January 5th 1978. Since joining in 2007, Ery has held several positions at Dyandra Group as a member of the Board of Commissioners and Board of Directors at several subsidiaries. Ery owns a Baccalaureate degree

in Hospitality from William English Institute of Hospitality, Australia, in 1999 and a Bachelor degree in Management and Business Leadership from Victoria Business College, Australia in 2003. Ery was apoointed as Board of Directors on April 30th 2015.

Director at PT Dyandra Media International Tbk. Indonesian citizen, born in Pontianak, December 22nd 1972. Andy joined Dyandra Group in 2011 as Director of PT Graha Multi Utama. Since then, he has held several important positions in the Dyandra Group

primarily in the hotel business owned by Dyandra. He holds a Bachelor degree in Banking and Finance from the University of Canberra, Australia. He was appointed as member of The Board of Directors on May 30th 2016.

46 47





Daswar Marpaung Direktur

Sri MulyaniDirektur

Direktur PT Dyandra Media International Tbk. Warga Negara Indonesia, lahir di Jakarta, 20 April 1965. Sebelum bergabung dengan Dyandra Group di tahun 2013, ia bekerja sebagai Associate Director di PT Barata Sayan Utama tahun 2003-2007 dan Deputi Direktur di Bank Mizuho Indonesia pada 2007-2013. Saat ini ia memegang jabatan sebagai Direktur di beberapa entitas anak Dyandra Grup. Ia memperoleh gelar Sarjana dari Universitas of Southern Colorado, USA (1998) dan gelar Master di bidang Administrasi Bisnis (MBA) dari Northrop University, Los Angeles, Amerika Serikat (1989). Ia ditunjuk sebagai Direksi pada tanggal 30 Mei 2016.

Direktur PT Dyandra Media International Tbk. Warga Negara Indonesia, lahir di Solo tanggal 10 Juli 1965. Ia bergabung dengan Dyandra Group pada 2017. Dia juga memegang posisi sebagai Komisaris di PT Cahaya Visual Investama (2015 – 2018), Komisaris di PT Cipta Media Investama (2015 – 2018), Komisaris di PT Jaya Mulia Prima Abadi (2013 – 2018), Komisaris di PT Metaflex Grafika Nusantara ( 2015 – 2018), Komisaris di PT Metaform Karton Kemasindo (2015 – 2018), Komisaris di PT Sapta Media Investama (2015 – 2018), Komisaris di PT Tirta Buana Investama (2015 – 2018). Beliau memperoleh gelar Sarjana dari Universitas Sebelas Maret Surakarta dan meraih Sertifikat Qualified Internal Audit (QIA). Ia ditunjuk sebagai Direksi pada tanggal 22 Mei 2017.

Alm. Caecilia Dian BudikartonoDirektur

Ditunjuk sebagai Direktur Independen PT Dyandra Media International Tbk sejak 30 April 2015. Warga Negara Indonesia, lahir di Semarang, 11 Mei 1952. Mendiang sebelumnya pernah menjabat sebagai Komisaris PT Riau Media Grafika sejak 2008 hingga 2011. Pemilik gelar Sarjana Psikologi dari Universitas Gajah Mada, Yogyakarta tahun 1977 ini, wafat pada 24 September 2017.

Director at PT Dyandra Media International Tbk. Indonesian citizen, born in Jakarta, April 20th 1965. Before joining Dyandra Group in 2013, Daswar positioned Associate Director at PT Barata Sayan Utama from 2003-2007 and Deputy Director at Bank Mizuho Indonesia from 2007-2013. Today, Daswar positions

Director at several subsidiaries of Dyandra Grup. Daswar earned a Bachelor degree from the University of Southern Colorado, USA (1998) and a Master degree in Business Administration (MBA) from Northrop University, Los Angeles, USA (1989). Daswar was appointed as Board of Directors on May 30th 2016.

Director of PT Dyandra Media International Tbk. Indonesian citizen, born in Solo on July 10th 1965. Sri joined Dyandra Group in 2017. Sri also positions as Commissioner of PT Cahaya Visual Investama (2015 - 2018), Commissioner of PT Cipta Media Investama (2015 - 2018), Commissioner in PT Jaya Mulia Prima Abadi (2013 - 2018), Commissioner of PT Metaflex Grafika Nusantara (2015 - 2018),

Commissioner of PT Metaform Karton Kemasindo (2015 - 2018), Commissioner of PT Sapta Media Investama (2015 - 2018), Commissioner at PT Tirta Buana Investama (2015 - 2018). Sri obtained her Bachelor degree from Sebelas Maret University Surakarta and earned the Certificate of Qualified Internal Audit (QIA). Sri was appointed as Board of Directors on May 22nd 2017.

Appointed as Independent Director at PT Dyandra Media International Tbk since April 30th 2015. Indonesian citizen, born in Semarang on May 11th 1952. Late Caecilia previously positioned

as Commissioner at PT Riau Media Grafika since 2008 to 2011. Caecilia who owns a Bachelor degree in Psychology from Gajah Mada University, Yogyakarta in 1977, died on September 24th 2017.

48 49





Sumber Daya ManusiaHuman Resources

Pengembangan SDM Perseroan menjadi tanggung jawab Divisi Sumber Daya Manusia PT Dyandra Media International Tbk. Fungsi utama Divisi ini adalah memastikan terselenggaranya kegiatan Perusahaan oleh SDM yang kompeten dan andal, yang bersedia memberikan kemampuan terbaiknya guna mencapai target bisnis Perseroan secara berkesinambungan.

Untuk mendukung tujuan tersebut, Perseroan menciptakan Human Resources Information System (HRIS), yaitu sebuah sistem untuk membantu proses rekrutmen dan pengembangan, penilaian dan evaluasi kinerja, serta berbagai aspek SDM lainnya.

Hingga akhir tahun 2017, total karyawan dari Dyandra & Co (PT Dyandra Media International, Tbk beserta seluruh entitas anak Perusahaan) adalah 870 karyawan yang terdiri dari 522 karyawan tetap dan 348 karyawan kontrak.

Jika dirinci berdasarkan 4 sub-holding, jumlah karyawan Perseroan adalah sebagai berikut:

PT Dyandra Promosindo: 333 karyawanPT Dyamall Graha Utama: 230 karyawanPT Nusa Dua Indonesia: 265 karyawanPT Graha Multi Utama: 24 karyawan

Management and development of the Company’s Human Resources (HR) is the responsibility of the Division of Human Resources PT Dyandra Media International Tbk. This division has a primary function to ensure that the Company’s activities are implemented by competent and reliable human resources who are willing to give their best performance to support

the sustainability to achieve business targets of the Company.

In order to run these functions, the Company’s Human Resources Division created Human Resources Information System (HRIS) to help the recruitment and development process, assesment and evaluation, as well as other HR aspects.

Until the end of 2017, total employees of PT Dyandra Media International Tbk together with all subsidiaries calculated 870 employees consisting of 522 permanent employees and 348 fix-term employee.

The total number of employees according to sub-holding or the 4 pillars of the Company are as follows:

PT Dyandra Promosindo:333 employeesPT Dyamall Graha Utama:230 employeesPT Nusa Dua Indonesia:265 employeesPT Graha Multi Utama:24 employees Perbandingan Karyawan Berdasarkan

Status Kerja Tahun 2017Comparison of Employee based on work status in 2017

Perbandingan Karyawan Berdasarkan Jenis Kelamin Kerja Tahun 2017Employees Based on gender in 2017

Jumlah Karyawan Tahun 2017Total Employees in 2017

Berikut disampaikan komparasi karyawan Perseroan selama 2 (dua) tahun yaitu Tahun 2015 dan 2017:

The composition of the Comapny’s employees since 2 (two) years, 2016 and 2017, is illustrated through several graphics below.

Karyawan Tetap Karyawan Kontrak

DMI

15

3

DP

231

102

DGU

121

109

NDI

132 133

GMU

23

1

Laki-Laki Perempuan

DMI

8 10

GMU

14 10

DP

212

121

DGU

182

48

NDI

192

73

DP

333

DGU

230

NDI

265

24GMU

18DMI

Indonesia E-Commerce Summit and Expo 2017

50 51





Perbandingan Karyawan Berdasarkan Pendidikan Tahun 2017Comparison of Employee based on level of education in 2017

DP

16

168

56

83

73

DMI

14

2 2

DGU

6

82

37

72

21

12

NDI

3

42

110 110

GMU

1

16

3 4

S2 S1 Diploma SLTA SLTP SD

Perbandingan Karyawan Berdasarkan Usia Tahun 2017Comparison of Employee based on age in 2017

<20 Tahun 21-30 Tahun 31-40 Tahun 41-50 Tahun 51-60 Tahun >60 Tahun

DMI

95 3 1

DP

148

113

64

8

88

70

50

19

12

DGU

77

136

46

92

NDI

12

3 62 1

GMU

Kami menyadari bahwa kunci sukses Perseroan untuk terus tumbuh dan berkembang, terletak pada kemampuan karyawan dalam menghadapi tantangan persaingan dan perubahan yang cepat di masa datang. Untuk itu, Perseroan berkomitmen untuk terus melakukan pengembangan keterampilan dan kompetensi karyawan, Dengan demikian, karyawan akan memiliki kemampuan dan keterampilan bekerja yang kompeten, yang pada akhirnya memberikan kontribusi positif pada perkembangan usaha Perseroan.

Selama tahun 2017, biaya pengembangan kompetensi untuk karyawan yang telah dikeluarkan Perseroan adalah sebesar Rp389.500.000.

Adapun jenis pelatihan karyawan yang diselenggarakan oleh Perseroan antara lain:

1. Workshop & Sharing Performance Appraisal2. Coaching & Counseling3. The Art of Leadership4. Training Tax Brevet AB5. Seminar IPO6. Seminar Kepailitan7. Seminar Material Transaksi Afiliasi8. Basic People Skill (Communication)9. Problem Solving & Decision Making10. Rejuvenate Employee Motivation11. Presentasi Memukau for Business Professional12. Indonesia Business Event Forum 2017 13. LSP MICE14. Executive Briefing New International

Standard of ISO 9001:201515. KPI for Employee Performance Management16. Simulasi Kebakaran17. Certified Event Logistic18. Certified Event Registration19. Certified Event Venue Management20. Certified Event Marketing Communication21. Certfied Event Liason Officer22. Wow Brand Festive Day 2017

PT Dyandra Media International Tbk realizes that the key to success of the Company in order to constantly grow and develop is the ability of its employees to face competition, challenges, and rapid changes in the future. Therefore, the Company is committed to continuously develop employee competencies so that the employees own qualified skills and abilities to carry out the duties and responsibilities, which in turn will make a positive contribution to the development of the Company’s business.

During 2017, the competency development cost for the Company’s employees amounted Rp389,500,000.

Following are the types of trainings held by the Company in order to increase employee competency.

1. Workshop & Sharing Performance Appraisal

2. Coaching & Counseling3. The Art of Leadership4. Training Tax Brevet AB5. Seminar IPO6. Seminar Kepailitan

7. Seminar Material Transaksi Afiliasi

8. Basic People Skill (Communication)

9. Problem Solving & Decision Making

10. Rejuvenate Employee Motivation

11. Presentasi Memukau for Business Professional

12. Indonesia Business Event Forum 2017

13. LSP MICE14. Executive Briefing New

International Standard of ISO 9001:2015

15. KPI for Employee Performance Management

16. Simulasi Kebakaran

17. Certified Event Logistic18. Certified Event Registration19. Certified Event Venue

Management20. Certified Event Marketing

Communication21. Certfied Event Liason Officer22. Wow Brand Festive Day 2017

52 53





Komposisi Pemegang SahamComposition of Shareholders

PENJELASANDescription

JUMLAH PEMEGANG SAHAMTotal Shareholder

JUMLAH LEMBAR SAHAMTotal Shares

PERSENTASE (%)Percentage

Badan Usaha / Business Entity

1. PT. Teletransmedia Rp 219.935.726.900 2.199.357.269 51,57%

2. PT. Mondial Investama Rp 22.510.496.400 225.104.964 5,27%

3. PT. Grahawita Santika Rp 116.152.375 11.615.237.500 2,72%

Perorangan / Individual

4. Rina RA. H. Radinal Maksum Rp 22.823.387.400 228.233.874 5,34%

5. Budi Yanto Lusli Rp 217.111.551 21.711.155.100 5,08%

6. Masyarakat / Public Rp 122.556.424.600 1.224.612.746 28,66%

7. Buy Back Rp 6.239.150.000 62.391.500 1,46%

Entitas AnakSubsidiaries

Group D

1 PT Dyandra Promosindo PT Dyandra Media Internasional Tbk : 99,56% Exhibition Organizer

Ery Erlangga : 0,44%

2 PT Kerabat Dyan Utama PT Dyandra Promosindo : 99% Exhibition Organizer

Ernst Karel Remboen : 1%

3 PT Dyandra UBM International UBMMG Holdings , SDN, BHD : 51% Exhibition Organizer

PT Kerabat Dyan Utama : 49%

4 PT Dyandra Tarsus International PT Dyandra Promosindo : 50% Exhibition Organizer

Tarsus Group Limited : 50%

5 PT Dyandra Communication PT Dyandra Promosindo : 98% Event Organizer

Danny Budiharto : 1%

Rina R. Maksum : 1%

6 PT Debindo Mitra Dyantama PT Dyandra Promosindo : 51,53% Exhibition Organizer

Dendy Prihanggo : 16,16%

Effi Setiabudi : 16,16%

Budiarto Linggowijono : 16,16%

7 PT Debindo Mitra Tama PT Dyandra Promosindo : 50,87% Exhibition Organizer

Effi Setiabudi : 13,32%

Dendy Prihanggo :13,32%

Budiarto Linggowijono : 13,32%

Mochammad Kushendarman : 9,18%

8 PT Dyandra Konvensi Internasional PT Dyandra Promosindo : 99,04% Convex Organizer

Miranti Andreadi : 0,96%

9 PT Fasen Creative Quality Seno Adhi Damono : 19,6% Event Organizer

Faisal Yulianto : 14,7%

Edwin : 14,7%

PT Dyandra Promosindo : 51%

10 PT Visicita Imaji Semesta PT Dyandra Promosindo : 51% Event Organizer

PT Visicita Imaji Semesta : 17,37%

Rivelino Vivekananda : 14,27%

Muhammad Riza : 14,89%

Firmansyah Agus : 2,48%

11 PT Idea Besar Komunika PT Visicita Imaji Semesta : 99,95% Event Organizer

Firmansyah Agus : 0,05%

12 PT Dyan Mas Entertaimen PT Dyandra Promosindo : 55% Event Organizer

PT Sinar Acara Cemerlang : 45%

Group N

Indonesia International Motor Show 2017

54





55

Nama EntitasSubsidiary

Kepemilikan SahamShare Ownership

Bidang UsahaBusiness

1 PT Nusa Dua Indonesia PT Dyandra Media International Tbk : 99,99% Venue and Hall Business

PT Dyandra Promosindo : 0,0062%

Group S

1 PT Dyamall Graha Utama PT Dyandra Media international Tbk : 99,9886% Supporting Event

Danny Budiharto : 0,0007%

Rina Reina Andayani Hidayah Radinal : 0,0007%

2 PT Samudra Dyan Praga PT Dyamall Graha Utama : 55% Supporting Event

PT Samudra Nirapraga : 45%

3 PT Sinar Dyandra Abadi PT Dyamall Graha Uama:51% Supporting Event

Indra Wibowo : 39%

Muhammad Riza : 5%

Rivelino Vivekananda : 5%

Group G

1 PT Graha Multi Utama PT Dyandra Media International Tbk : 99,96% Perhotelan


2 PT Griya Nusa Kencana PT Graha Multi Utama : 99,99% Perhotelan


3 PT Grha Mahaatman Randy Zairuddin Idris : 19% Perhotelan

Renny Andriani : 19%

PT Graha Multi Utama : 62%

4 PT Graha Bersama Utama PT Graha Multi Utama : 99% Perhotelan

PT Dyandra Promosindo : 1%

5 PT Sima Graha Utama PT Sahari Multi Investama : 50% Perhotelan


6 PT Central Indah Palace PT Agung Podomoro Land : 75% Perhotelan


7 PT Graha Amaradana Benoa PT Graha Multi Utama : 99997% Perhotelan


8 PT Cipta Graha Perkasa PT Graha Multi Utama : 51% Perhotelan

PT Tridaya Resik Perkasa : 49%

Struktur Group PerusahaanCorporate Structure

PT Dyandra Media International TbkHolding Company

PT Dyandra Promosindo1.

Event/Exhibition Organizer Business

• PT Kerabat Dyan Utama• PT Dyandra UBM International

• PT Debindo Mitra Tama• PT Debindo Mitra Dyantama• PT Dyandra Communication• PT Dyandra Konvensi

Internasional

• PT Fasen Creative Quality• PT Visicita Imaji Semesta

• PT Idea Besar Komunika• PT Dyan Mas Entertainmen

PT Dyamall Graha Utama2.

Supporting Event Business

• PT Samudra Dyan Praga• PT Sinar Dyandra Abadi

PT Graha Multi Utama3.

• PT Griya Nusa Kencana• PT Grha Mahaatman• PT Griya Multi Investama• PT Sima Graha Utama

• PT Graha Amarandana Benoa• PT Central Indah Palace• PT Cipta Graha Perkasa• PT Graha Bersama Utama

Hotel Business

PT Nusa Dua Indonesia4.

Venue and Hall Business

56 57





Peristiwa PentingImportant Events

Berdasarkan Akta Notaris Yulia, S.H., Nomor 61 tanggal 24 Januari 2017

Akta Pernyataan Keputusan Para Pemegang Saham PT. Dyandra Promosindo telah merubah Pasal 12 ayat 2 Anggaran Dasar tentang Tugas dan Wewenang Direksi.

Akta Pernyataan Keputusan Para Pemegang Saham PT. Dyandra Promosindo ini telah mendapatkan pengesahan dari Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia dalam Surat Keputusan No. AHU-AH.01.03-0036296 tanggal 27 Januari 2017.

Berdasarkan Akta Notaris Angela Meilany Basiroen, S.H Nomor 54 tanggal 31 Maret 2017

Akta Pernyataan Keputusan Rapat PT. Medialand International Exhibition menyatakan keputusan sebagai berikut:

Memberikan persetujuan seluruh saham Perseroan milik PT. Nusa Dua Indonesia sebanyak 35.795 (tiga puluh lima ribu tujuh ratus sembilan puluh lima) saham seluruhnya kepada PT. Grasia Graha Utama, berkedudukan di Kota Bandar Lampung. Dengan dilakukannya jual beli saham tersebut, selanjutnya susunan Pemegang Saham Perseroan berubah menjadi sebagai berikut:

a. PT Permata Medialand sebanyak 632.958 (enam ratus tiga puluh dua ribu sembilan ratus lima puluh delapan) saham atau sebesar Rp 632.958.000.000 (enam ratus tiga puluh dua miliar sembilan ratus lima puluh delapan juta rupiah).

b. PT Grasia Graha Utama sebanyak 35.795 (tiga puluh lima ribu tujuh ratus sembilan puluh lima) saham atau sebesar Rp 35.795.000.000 (tiga puluh lima miliar tujuh ratus sembilan puluh lima juta rupiah).

Akta Pernyataan Keputusan Para Pemegang Saham PT. Dyandra Promosindo ini telah mendapatkan pengesahan dari Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia dalam Surat Keputusan No. AHU-AH.01.03-0126047 tanggal 11 April 2017.

1. Berdasarkan Akta Notaris Ulfah Latifah, S.H., M.Kn, Nomor 01 tanggal 03 April 2017

Akta Pernyataan Keputusan Rapat PT Dyandra Amaradana memutuskan sebagai berikut:

• Menyetujui dan menerima dengan baik atas laporan Direksi mengenai keadaan dan jalannya Perseroan, hasil yang telah dicapai selama tahun 2014 sampai dengan tahun buku 2016;

• Menyetujui dan mengesahkan atas laporan keuangan, terdiri dari neraca dan perhitungan laba rugi Perseroan tahun buku 2014 sampai dengan tahun 2016 berikut penjelasan atas dokumen tersebut serta memberikan persetujuan pembebasan tanggung jawab (aquit et de charge) kepada Direksi dan Dewan Komisaris Perseroan atas kewajiban kepengurusan dan pengawasan selama tahun 2014 sampai dengan tahun buku 2016;

• Menyetujui untuk menurunkan modal dasar Perseroan yang semula berjumlah Rp62.000.000.000 (enam puluh dua miliar rupiah) menjadi Rp12.800.000.000 (dua belas miliar delapan ratus juta rupiah) dan menyetujui penurunan modal ditempatkan Perseroan yang semula berjumlah Rp 15.500.000.000 (lima belas miliar lima ratus juta rupiah) menjadi sejumlah Rp 12.800.000.000 (dua belas miliar delapan ratus juta rupiah);

• Menyetujui untuk membubarkan Perseroan Terbatas PT Dyandra Amaradana untuk selanjutnya Direktur Utama akan bertindak selaku likuidator untuk menyelesaikan segala hutang piutang atas nama Perseroan dan hal-hal lain yang dipandang perlu sesuai dengan ketentuan hukum yang berlaku;

• Mengalihkan merek “DYANDRA ENTERTAINMEN” yang terdaftar atas nama Perseroan Terbatas PT Dyandra Amaradana tersebut kepada PT Dyandra Promosindo tersebut;

• Melakukan penutupan rekening-rekening atas nama Perseroan, dan sisa dana Perseroan yang masih ada akan dititipkan kepada Perseroan Terbatas PT Dyandra Promosindo tersebut, dan Perseroan Terbatas PT Dyandra Promosindo tersebut akan melaporkan ke likwidator penggunaan sisa Perseroan setiap 6 (enam) bulan sekali;

• Sehubungan dengan pembubaran Perseroan, maka segala dampak dari penutupan Perseroan menjadi tanggung jawab bersama Para Pemegang Saham secara proporsional.

JANUARI FEBRUARI APRIL

JANUARY

Based on Notarial Deed of Yulia, S.H., Number 61 dated January 24th 2017 Deed of Decision of Shareholders of PT. Dyandra Promosindo has changed Article 12 paragraph 2 of the Articles of Association concerning the Duties and Authority of the Board of Directors.

Deed of Shareholders Decision of PT. Dyandra Promosindo has been approved by the Minister of Justice and Human Rights of the Republic of Indonesia in the Decision Letter no. AHU-AH.01.03-0036296 dated January 27th 2017.

FEBRUARY

Based on the Notarial Deed of Angela Meilany Basiroen, S.H Number 54 dated March 31st 2017 Deed of Meeting Results of PT. Medialand International Exhibition stated the following decisions:Approve all shares of the Company owned by PT. Nusa Dua Indonesia with a total of 35,795 (thirty-five thousand seven hundred ninety-five) shares to PT. Grasia Graha Utama, located in Bandar Lampung. With purchase of these shares, the composition of the Company’s Shareholders becomes as follows:a. PT Permata Medialand

own 632,958 (six hundred thirty-two thousand nine hundred and fifty-eight) shares or amounting to Rp

632,958,000,000 (six hundred thirty-two billion nine hundred fifty-eight million rupiah).

b. PT Grasia Graha Utama own 35,795 (thirty-five thousand seven hundred ninety-five) shares or amounting to Rp 35,795,000,000 (thirty-five billion seven hundred ninety-five million rupiah).

Deed of Decision for Shareholders of PT. Dyandra Promosindo has been approved by the Minister of Justice and Human Rights of the Republic of Indonesia in the Decision Letter no. AHU-AH.01.03-0126047 dated April 11th 2017.

APRIL1.Based on the Deed of Notary of Ulfah Latifah, S.H., M.Kn, No. 01 dated April 3rd 2017, the Deed of PT Dyandra Amaradana Meeting Decision Statement is as follows:• Approve and accept the

Board of Directors’ report on the circumstances and progress of the Company, the results achieved during 2014 to the fiscal year 2016;

• To approve and accept the financial statements, comprising the balance sheet and profit and loss of the Company for fiscal year 2014 up to 2016 with explanation of the document and grant approval

of the aquit et de charge to the Board of Directors and the Board of Commissioners of the Company for the management and supervision during 2014 to the fiscal year 2016;

• Approve to reduce the authorized capital of the Company which originally amounted to Rp62,000,000,000 (sixty-two billion rupiah) to become Rp12,800,000,000 (twelve billion eight hundred million rupiah) and approve the decrease of the Company’s original issued capital of Rp 15,500,000,000 (fifteen billion five hundred million

rupiah) to a total of Rp 12,800,000,000 (twelve billion eight hundred million rupiah);

• Approve to dissolve PT Dyandra Amaradana Limited Liability Company where subsequently the President Director shall act as liquidator to settle all accounts payable on behalf of the Company and other matters deemed necessary in accordance with applicable laws;

• Switch “DYANDRA ENTERTAINMEN” brand registered under the name of PT Dyandra Amaradana Limited Liability Company to

PT Dyandra Promosindo;• To close the accounts on

behalf of the Company, and the remaining balance of the Company’s funds will be deposited to the Limited Liability Company of PT Dyandra Promosindo, and the Limited Liability Company of PT Dyandra Promosindo will report to the liquidators of its usage to the Company once every 6 (six) months;

• In regards to the dissolution of the Company, all impacts of the Company’s closure shall be the joint responsibility of the Shareholders in proportion.

58 59





APRIL MEI

5. Berdasarkan Akta Notaris Ardi Kristiar berdasarkan Surat Keputusan Majelis Pengawas Daerah Notaris Jakarta Selatan nomor 05/MPDN.JKT.SELATAN/CT/II/2017 tanggal 27 Februari 2017

Telah ditunjuk sebagai pengganti dari Yulia, S.H notaris di Kota Jakarta Selatan No. 124 tanggal 18 Mei 2017 Akta Pernyataan Keputusan Rapat PT Kerabat Dyan Utama menyatakan sebagai berikut:

Menyetujui untuk melakukan likuidasi terhadap penyertaan di dalam anak Perseroan yaitu PT Dyandra UBM International.

4. Berdasarkan Akta Notaris Ulfah Latifah, S.H., M.Kn No. 17 tanggal 28 April 2017 Akta Pernyataan Keputusan Rapat PT. Debindo Mitra Tama telah merubah susunan pengurusan Dewan Komisaris dan Direksi menjadi sebagai berikut:

Komisaris Utama Tuan Insinyur Raden Budiarto Linggo Wijono

Komisaris Tuan Daswar MarpaungDirektur Utama Tuan Mochamad KushendarmanDirektur Tuan Insinyur Budiono, MBA

Akta Pernyataan Keputusan Rapat PT Debindo Mitra Tama ini telah mendapatkan pengesahan dari Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia dalam Surat Keputusan No. AHU-AH.01.03-0139842 tanggal 26 Mei 2017.

3. Berdasarkan Akta Notaris Ulfah Latifah, S.H., M.Kn Nomor 19 tanggal 28 April 2017 Akta Pernyataan Keputusan Rapat PT Sinar Dyandra Abadi telah merubah susunan pengurusan Dewan Komisaris dan Direksi menjadi sebagai berikut:

Komisaris Utama Tuan Ery ErlanggaKomisaris Tuan Muhammad RizaKomisaris Tuan Rivelino VivekanandaDirektur Utama Tuan Indra WibowoDirektur Tuan Addy Damarwulan Gunadi, S.H

Akta Pernyataan Keputusan Rapat PT Sinar Dyandra Abadi ini telah mendapatkan pengesahan dari Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia dalam Surat Keputusan No. AHU-AH.01.03-0139839 tanggal 26 Mei 2017.

2. Berdasarkan Akta Notaris Ulfah Latifah, S.H., M.Kn No. 10 tanggal 27 April 2017 Akta Pernyataan Keputusan Rapat PT. Sinar Dyandra Abadi menyatakan Keputusan Berita Acara Rapat Umum Pemegang Saham Tahunan sebagai berikut:

Menyetujui rencana pengambilan saham Perseroan secara bertahap di dalam PT Dyamall Graha Utama oleh Tuan Indra Wibowo tersebut sebesar total 24% (dua puluh empat persen) saham dengan harga Rp 3.120.000.000 (tiga miliar seratus dua puluh juta rupiah) dengan sebelumnya telah menawarkan terlebih dahulu kepada para pemegang saham lainnya.

2. Berdasarkan Akta Notaris Ulfah Latifah, S.H., M.Kn No. 05 tanggal 24 Mei 2017

Akta Pernyataan Keputusan Rapat PT Dyamall Graha Utama telah merubah susunan pengurusan Dewan Komisaris dan Direksi menjadi sebagai berikut:

Komisaris Utama Tuan Andy WidjanarkoKomisaris Tuan Ery ErlanggaDirektur Utama Tuan Soehoed KosasihDirektur Tuan Hendra Noor Saleh

Akta Pernyataan Keputusan Rapat PT Dyamall Graha Utama ini telah mendapatkan pengesahan dari Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia dalam Surat Keputusan No. AHU-AH.01.03-0145476 tanggal 13 Juni 2017.

1. Berdasarkan Akta Notaris Ulfah Latifah, S.H., M.Kn No. 04 tanggal 23 Mei 2017

Akta Pernyataan Keputusan Rapat PT Dyandra Amaradana menyatakan sebagai berikut:

• Menyetujui menurunkan modal dasar Perseroan dari semula berjumlah Rp 62.000.000.000 (enam puluh dua miliar rupiah) menjadi Rp 12.800.000.000 (dua belas miliar delapan ratus juta rupiah);

• Menyetujui menurunkan modal ditempatkan/disetor dari semula sebesar Rp 15.000.000.000 (lima belas miliar) menjadi Rp 12.800.000.000 (dua belas miliar delapan ratus juta rupiah) dengan cara: Menarik kembali saham oleh Perseroan (sesuai dalam Pasal 47 ayat (1) dan ayat (2) Undang-Undang Nomor 40 Tahun 2007 tentang Perseroan Terbatas). Sehingga untuk selanjutnya berdasarkan keputusan-keputusan di atas, maka ditegaskan bahwa susunan Pemegang Saham menjadi sebagai berikut:

a. Tuan Ery Erlagga tersebut diatas sebanyak 3.988 (tiga ribu sembilan ratus delapan puluh delapan) lembar saham atau senilai Rp 3.988.000.000 (tiga miliar sembilan ratus delapan puluh delapan juta rupiah);

b. Perseroan Terbatas PT Amarada Lestari tersebut di atas sebanyak 6.379 (enam ribu tiga ratus tujuh puluh sembilan) lembar saham atau senilai Rp 6.379.000.000 (enam miliar tiga ratus tujuh puluh sembilan juta rupiah);

c. Perseroan Terbatas PT Dyandra Promosindo tersebut di atas sebanyak 2.433 (dua ribu empat ratus tiga puluh tiga) lembar saham atau senilai Rp 2.433.000.000 (dua miliar empat ratus tiga puluh tiga juta rupiah).

Akta Pernyataan Keputusan Rapat PT Dyandra Amaradana ini telah mendapatkan pengesahan dari Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia dalam Surat Keputusan No. AHU-0015015.AH.01.02.TAHUN 2017 tanggal 16 Juli 2017.

2. Based on the Notarial Deed of Ulfah Latifah, S.H., M.Kn No. 10 dated April 27th 2017, the Deed of Meeting Resolution PT. Sinar Dyandra Abadi states the Decision of Minutes of the Annual General Meeting of Shareholders as follows:

Approve the acquisition of the Company’s shares in PT Dyamall Graha Utama by Mr. Indra Wibowo amounting to a total of 24% (twenty four percent) of the shares at a price of Rp 3,120,000,000 (three billion one hundred twenty million rupiah) by previously offerring to other shareholders in advance.

3. Based on Notarial Deed of Ulfah Latifah, S.H., M.Kn Number 19 dated April 28th 2017, the Deed

of Meeting Decision Statement of PT Sinar Dyandra Abadi changed the composition of the Board of Commissioners and Board of Directors as follows:

President Commissioner:Mr. Ery ErlanggaCommissioner:Mr. Muhammad RizaCommissioner: Mr. Rivelino VivekanandaPresident Director:Mr. Indra WibowoDirector: Mr. Addy Damarwulan Gunadi, S.H

The Deed of Meeting Statement of PT Sinar Dyandra Abadi Meeting has been approved by the Minister of Justice and Human Rights of the Republic of Indonesia in the Decision Letter

No. AHU-AH.01.03-0139839 dated May 26th 2017.

4. Based on the Notarial Deed of Ulfah Latifah, S.H., M.Kn No. 17 dated April 28th 2017, the Deed of Meeting Resolution of PT. Debindo Mitra Tama changed the composition of the Board of Commissioners and Board of Directors as follows

President Commissioner:Mr. Insinyur Raden Budiarto Linggo WijonoCommissioner: Mr.Daswar MarpaungPresident Director:Mr.Mochamad KushendarmanDirector: Mr.Insinyur Budiono, MBA

Deed of Statement of Meeting

Resolution of PT Debindo Mitra Tama has been approved by the Minister of Justice and Human Rights of the Republic of Indonesia in the Decision Letter No. AHU-AH.01.03-0139842 dated May 26th 2017.

5. Based on Notarial Deed of Ardi Kristiar based on the Decision Letter of South Jakarta District Notary Board No. 05 / MPDN.JKT.SELATAN / CT / II / 2017 dated February 27th 2017, the replacement of Yulia, S.H notary in South Jakarta No. 124 dated May 18th 2017 Deed of Meeting Decision Statement of PT Kerabat Dyan Utama states:

Approve to liquidate the participation in the subsidiary of PT Dyandra UBM International.

MAY1. Based on the Notarial Deed of Ulfah Latifah, S.H., M.Kn No. 04 dated May 23rd 2017 Deed of Meeting Decision Statement of PT Dyandra Amaradana states below:

• Approve the reduction of the authorized capital of the Company from Rp 62,000,000,000 (sixty-two billion rupiah) to Rp 12,800,000,000 (twelve billion eight hundred million rupiah);

• Approve to reduce the issued / fully paid capital from Rp 15,000,000,000 (fifteen billion) to Rp 12,800,000,000 (twelve billion eight hundred million rupiah) by a way of:Withdraw shares by the Company (in accordance with Article 47 paragraph (1) and

paragraph (2) of Law Number 40 Year 2007 regarding Limited Liability Company).

Based on the decisions above, it is affirmed that the composition of Shareholders is as followsa. Mr. Ery Erlagga as much

as 3,988 (three thousand nine hundred eighty-eight) shares or equivalent to Rp 3,988,000,000 (three billion nine hundred eighty-eight million rupiah);

b. PT Amarada Lestari Limited Liability Company as much as 6,379 (six thousand three hundred seventy-nine) shares or equivalent to Rp 6,379,000,000 (six billion three hundred seventy-nine million rupiah);

c. PT Dyandra Promosindo

Limited Company as much as 2,433 (two thousand and four hundred thirty-three) shares or equivalent to Rp 2,433,000,000 (two billion four hundred thirty-three million rupiah);

Deed of Meeting Decision Statement of PT Dyandra Amaradana has been approved by the Minister of Justice and Human Rights of the Republic of Indonesia in his Decision Letter No. AHU-0015015.AH.01.02.TAHUN 2017 dated July 16th 2017.

2. Based on the Notarial Deed of Ulfah Latifah, S.H., M.Kn No. 05 dated May 24th 2017 Deed of Meeting Decision Statement of PT Dyamall Graha Utama has changed the composition of the

Board of Commissioners and Board of Directors as follows:

President Commissioner:Tuan Andy WidjanarkoCommissioner: Tuan Ery ErlanggaPresident Director: Tuan Soehoed KosasihDirector: Tuan Hendra Noor Saleh

Deed of Meeting Decision Statement of PT Dyamall Graha Utama has been approved by the Minister of Justice and Human Rights of the Republic of Indonesia in the Decision Letter No. AHU-AH.01.03-0145476 dated June 13th 2017.

60 61





3. Berdasarkan Akta Notaris Ardi Kristiar berdasarkan Surat Keputusan Majelis Pengawas Daerah Notaris Jakarta Selatan nomor 05/MPDN.JKT.SELATAN/CT/II/2017 tanggal 27 Februari 2017

Telah ditunjuk sebagai pengganti dari Yulia, S.H notaris di Kota Jakarta Selatan No. 40 tanggal 07 Juni 2017 Akta Pernyataan Keputusan Rapat PT Dyandra Media International Tbk telah merubah susunan pengurusan Dewan Komisaris dan Direksi menjadi sebagai berikut:

Komisaris Utama Tuan Lilik OetomoKomisaris Tuan Lo StefanusKomisaris Tuan Emmanuel ErnawanKomisaris Independen Tuan Bambang TrisuloKomisaris Independen Nyonya AvilianiDirektur Utama Nyonya Rina RA. H.

Radinal MaksumDirektur Tuan Ery ErlanggaDirektur Tuan Daswar MarpaungDirektur Tuan Andy WidjanarkoDirektur Tuan Sri MulyaniDirektur Independen Nyonya Dian Budikartono

Akta Pernyataan Keputusan Rapat PT Dyandra Media International Tbk ini telah mendapatkan pengesahan dari Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia dalam Surat Keputusan No. AHU-AH.01.03-0146155 tanggal 15 Juni 2017.

MEI NOVEMBERJULI

Berdasarkan Akta Notaris Ardi Kristiar berdasarkan Surat Keputusan Majelis Pengawas Daerah Notaris Jakarta Selatan nomor 05/MPDN.JKT.SELATAN/CT/II/2017 tanggal 27 Februari 2017

Telah ditunjuk sebagai pengganti dari Yulia, S.H notaris di Kota Jakarta Selatan No. 64 tanggal 18 Juli 2017 Akta Pernyataan Keputusan Para Pemegang Saham PT Nusa Dua Indonesia sebagai berikut:

• Menurunkan modal dasar Perseroan yang semula berjumlah Rp 1.400.000.000.000 (satu triliun empat ratus miliar rupiah) menjadi Rp 1.191.000.000.000 (satu triliun satu miliar sembilan puluh satu miliar rupiah) dan menyetujui penurunan modal ditempatkan dan disetor Perseroan yang semula berjumlah Rp 374.909.918.600 (tiga ratus tujuh puluh empat miliar sembilan ratus sembilan juta sembilan ratus delapan belas ribu enam ratus rupiah) menjadi Rp 297.909.918.600 (dua ratus sembilan puluh tujuh miliar sembilan ratus sembilan juta sembilan ratus delapan belas ribu enam ratus rupiah).

• Susunan Para Pemegang Saham Dari modal ditempatkan sebagaimana dimaksud dalam Pasal 4 ayat 2 telah diambil bagian oleh Para Pemegang Saham:

a. PT Dyandra Media International Tbk sejumlah 2.978.801.276 (dua miliar sembilan ratus tujuh puluh delapan juta delapan ratus satu ribu dua ratus tujuh puluh enam) saham atau dengan nilai nominal seluruhnya sebesar Rp 297.880.127.600 (dua ratus sembilan puluh tujuh miliar delapan ratus delapan puluh juta seratus dua puluh tujuh ribu enam ratus rupiah).

b. PT Dyandra Promosindo sejumlah 297.910 (dua ratus sembilan puluh ribu sembilan ratus sepuluh) saham atau dengan nilai nominal seluruhnya sebesar Rp 29.791.000 (dua puluh sembilan juta tujuh ratus sembilan puluh satu ribu rupiah). Sehingga seluruhnya berjumlah 2.979.099.186 (dua miliar sembilan ratus tujuh puluh sembilan juta sembilan puluh sembilan ribu seratus delapan puluh enam) saham atau dengan nomial seluruhnya Rp 297.909.918.600 (dua ratus sembilan puluh tujuh miliar sembilan ratus sembilan juta sembilan ratus delapan belas ribu enam ratus rupiah). Akta Pernyataan Keputusan Rapat PT Nusa Dua Indonesia ini telah mendapatkan pengesahan dari Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia Republik Indonesia dalam Surat Keputusan No. AHU-0018248.AH.01.02.TAHUN 2017 tanggal 05 September 2017.

Berdasarkan Kesepakatan Jual Beli antara PT Dyandra Promosindo dengan PT Lotus Andalan Sekuritas Unit Kantor di The City Tower, 7th Floor pada tanggal 17 November 2017, dinyatakan sebagai berikut.

a. Objek KesepakatanObjek dalam Kesepakatan ini adalah “Unit Kantor” sebagaimana diuraikan sebagai berikut:

Gedung The City TowerAlamat Jalan M.H Thamrin No. 81,

Kelurahan Menteng, Kecamatan Menteng Jakarta Pusat

Zone/Lantai Low Zone/7Unit 01/Seluruh LantaiLuas Semi Gross 1.598,09 m2

Luas Sertipikat 1.403 m2

b. Harga Objek Kesepakatan sebesar Rp 74.710.707.500 (tujuh puluh empat miliar tujuh ratus sepuluh juta tujuh ratus tujuh ribu lima ratus rupiah).

3. Based on the Deed of Ardi Kristiar based on the Decision Letter of South Jakarta District Notary Board No. 05 / MPDN.JKT.SELATAN / CT / II / 2017 dated February 27th 2017, the replacement of Yulia, S.H notary in South Jakarta No. 40 dated June 7th 2017 Deed of Meeting Decision Statement of PT Dyandra Media International Tbk has changed the composition of the Board of Commissioners and Board of Directors as follows:

President Commissioner: Mr. Lilik OetomoCommissioner: Mr. Lo StefanusCommissioner: Mr. Emmanuel ErnawanIndependent Commissioner:Mr. Bambang TrisuloIndependent Commissioner:

Mrs. AvilianiPresident Director: Mrs. Rina RA. H. Radinal MaksumDirector: Mr. Ery ErlanggaDirector: Mr. Daswar MarpaungDirector: Mr. Andy WidjanarkoDirector: Mr. Sri MulyaniIndependent Director:Mrs. Dian Budikartono

Deed of Meeting Decision Statement of PT Dyandra Media International Tbk has been approved by the Minister of Justice and Human Rights of the Republic of Indonesia in the Decision Letter No. AHU-AH.01.03-0146155 dated June 15th 2017.

JULYBased on the Deed of Ardi Kristiar based on the Decision Letter of South Jakarta District Notary No. 05 / MPDN.JKT.SELATAN / CT / II / 2017 dated February 27th 2017, the replacement of Yulia, S.H notary in South Jakarta City No. 64 dated July 18th 2017 Deed of Statement of Shareholder Resolution of PT Nusa Dua Indonesia is as follows:

• Lower the authorized capital of the Company which originally amounted to Rp 1,400,000,000,000 (one trillion and four hundred billion rupiahs) to Rp 1,191,000,000,000 (one trillion one billion and ninety one billion rupiah) and agree the decrease to the original issued and paid share capital of the Company amounting to

Rp 374,909,918,600 (three hundred seventy four billion nine hundred nine million nine hundred eighteen thousand six hundred rupiah) to Rp 297,909,918,600 (two hundred ninety seven billion nine hundred nine million nine hundred eighteen thousand six hundred rupiah)

• Shareholder CompositionFrom the issued capital as referred to in Article 4 paragraph 2, has been taken part by the Shareholders:

a. PT Dyandra Media International Tbk as much as 2,978,801,276 (two billion nine hundred seventy-eight million eight hundred one thousand

two hundred seventy-six) shares or with a total value of Rp 297,880,127,600 (two hundred ninety-seven billion eight hundred eighty million one hundred twenty-seven thousand six hundred rupiah)

b. PT Dyandra Promosindo as much as 297,910 (two hundred ninety thousand nine hundred and ten) shares or with a total value of Rp 29,791,000 (twenty nine million seven hundred and ninety one thousand Rupiah).

Total shares amount to 2,979,099,186 (two billion nine hundred seventy nine million ninety-nine thousand one hundred eighty six) shares or with a total nominal

of Rp 297,909,918,600 (two hundred ninety seven billion nine hundred nine million nine hundred eighteen thousand six hundred rupiah).

Deed of Meeting Decision Statement of PT Nusa Dua Indonesia has been approved by the Minister of Justice and Human Rights of the Republic of Indonesia in the Decision Letter No. AHU-0018248.AH.01.02.TAHUN 2017 dated September 5th 2017.

NOVEMBERBased on the Sale and Purchase Agreement between PT Dyandra Promosindo and PT Lotus Andalan Sekuritas Office Unit at The City Tower, 7th Floor on November 17th 2017, is stated as follows.

a. Object of AgreementThe objects in this Agreement are “Office Units” as described below:

Office: The City TowerAddress: Jalan M.H Thamrin No. 81, Kelurahan Menteng,Kecamatan Menteng Jakarta PusatZone/Floor: Low Zone/7Unit: 01/All floorsArea of Semi Gross: 1.598,09 m2

Certificate Area: 1.403 m2

b. Price of Object of Agreement as much as Rp 74,710,707,500 (seventy-four billion seven hundred ten million seven hundred seven thousand five hundred rupiah).

62 63





Nama dan Alamat Lembaga/Profesi Penunjang Pasar ModalName and Address of Institutions/ Capital Market Supporting Professionals

Akuntan PublikPublic Accountant

KAP NURDIYAMAN, MULYADI, TJAHJO & REKAN Member Of Crowe Howarth International

Cyber 2 Tower 21st Floor, Unit F H.R. Blok X-5, Jl. H.R. Rasuna Said, Jakarta Selatan, Daerah Khusus Ibukota Jakarta

Biro Administrasi EfekShare Register

PT RAYA SAHAM REGISTRA Plaza Sentral Building. 2nd Floor, Jl. Jenderal Sudirman 47-48, Daerah Khusus Ibukota Jakarta

NotarisNotary

NOTARIS YULIA SH Multivision Tower 3rd Floor Suite 05, Jl. Kuningan Mulia Kav. 9B, RT.6/RW.1, Menteng Atas, Kota Jakarta Selatan, Daerah Khusus Ibukota Jakarta 15412

Muslim Fashion Festival 2017


62


64 65




T i n j a u a n B i s n i sB u s i n e s s R e v i e w

4Tinjauan

Bisnis

Business Review


65

Synchronize Festival 2017

66 67





PT Dyandra Media International, Tbk sebagai induk perusahaan dari beberapa entitas anak perusahaan penyelenggara MICE terdepan saat ini, memiliki peran yang penting dalam pemgembangan industri MICE di Indonesia. Hal tersebut tidak hanya ditunjukkan dengan perkembangan jumlah event dan pameran yang diselenggarakan, tetapi juga ditunjukkan dengan makin beragamnya jenis event dan pameran baik yang berskala nasional maupun yang berskala internasional. Sebagai induk perusahaan PT Dyandra Media International, Tbk mengelompokkan bisnis yang dijalankan menjadi 4 (empat) pilar bisnis yang dibagi berdasarkan jenis bisnis yang dijalankan oleh entitas anak-anak perusahaan yang ada di dalam masing-masing pilar bisnis tersebut. Empat sub-holding atau pilar bisnis tersebut adalah:

1. Bisnis Penyelenggara Event / Pameran2. Bisnis Pendukung Event3. Bisnis Ruang Konvensi dan Pameran4. Bisnis Hotel

Dua pilar pertama yaitu Bisnis Penyelenggara Event dan Bisnis Pendukung Event termasuk dalam Event and Exhibition Business sedangkan Bisnis Ruang Konvensi / Pameran dan Bisnis Hotel termasuk dalam Property Based Business. Bisnis Penyelenggara Event / Pameran dijalankan di bawah PT Dyandra Promosindo. Sedangkan Bisnis Pendukung Event dikelola oleh PT Dyamall Graha Utama. Bisnis Ruang Konvensi dan Ruang Pameran berada di bawah PT Nusa Dua Indonesia dan Bisnis Hotel dioperasikan dalam di bawah PT Graha Multi Utama.

Perseroan telah merancang strategi untuk menghadapi tahun 2017 agar dapat menghasilkan kinerja yang lebih baik dibanding tahun sebelumnya. Namun demikian tahun 2017 ini Perseroan tidak dapat mencapai target yang telah ditentukan sebelumnya karena beberapa faktor, terutama faktor yang bersifat force majeure yaitu erupsi Gunung Agung di Bali yang dimulai sejak Semester ke-2 tahun 2017. Kejadian ini cukup menghantam industri pariwisata di Bali sehingga penurunan pendapatan cukup signifikan terjadi di Ruang Konvensi yang dimiliki Perseroan di Bali. Lain halnya dengan pilar bisnis Event/Exhibition Organizer yang mulai menunjukan perbaikan kinerja sepanjang tahun 2017.

Gambaran berikut memberikan pemahaman yang lebih mendalam mengenai tiap bisnis Perseroan.

Bisnis penyelenggaraan event/pameran dijalankan oleh entitas anak perusahaan yang berada di bawah sub–holding PT Dyandra Promosindo. Hingga akhir tahun 2017 terdapat 10 entitas anak perusahaan yang berada di bawah sub-holding PT Dyandra Promosindo yaitu sebagai berikut :


• PT Debindo Mitra Tama• PT Debindo Mitra Dyantama• PT Dyandra Communication• PT Dyandra Konvensi Indonesia• PT Fasen Creative Quality• PT Visicita Imaji Semesta


Bisnis Penyelenggara Event / PameranEvent and Exhibition Business

PT Dyandra Media International, Tbk as the holding company of several leading subsidiaries of MICE organizers, has an important role in developing the MICE industry in Indonesia. This is not only shown by the development of the number of events and exhibitions held, but also by the increasing variety of events and exhibitions held both nationally and internationally. As the holding company, PT Dyandra Media International, Tbk classifies the business into 4 (four) business pillars divided by the type of business run by entities of

subsidiaries within each pillar of the business. The four sub-holding or business pillars are:

1. Event / Exhibition Organizer Business

2. Supporting Event Business 3. Venue and Hall Business 4. Hotel Business

The first two pillars of Event Organizer Business and Supporting Event Business are included in Event and Exhibition Business while Venue and Hall Business and Hotel Business includes in Property Based

Business. Event / Exhibition Organizer Business is run under PT Dyandra Promosindo. Supporting Event Business is managed by PT Dyamall Graha Utama. Venue and Hall Business is under PT Nusa Dua Indonesia and the Hotel Business is operated under PT Graha Multi Utama.

The Company has designed a strategy for 2017 in order to produce better performance than the previous year. However, in 2017, the Company was unable to achieve predetermined targets due to several factors, particularly

force majeure factors, namely the eruption of Gunung Agung in Bali, which began in the second semester of 2017. This incident hit the tourism industry in Bali resulting in a significant decline in revenues that was experienced in the Convention Halls owned by the Company in Bali. As for Event / Exhibition Organizer business, it began to show an improvement in performance throughout the year 2017.

The following description provides a deeper understanding of each of the Company’s businesses.

Events / exhibitions business is run by subsidiaries under sub-holding of PT Dyandra Promosindo. Until the end of 2017 there are 10 subsidiaries under PT Dyandra Promosindo as listed below:


• PT Debindo Mitra Tama• PT Debindo Mitra Dyantama• PT Dyandra Communication• PT Dyandra Konvensi Indonesia• PT Fasen Creative Quality• PT Visicita Imaji Semesta


Garuda Travel Fair 2017

68 69





diikuti oleh hampir seluruh pelaku utama industri mebel dan kerajinan nasional. Tercatat lebih dari 600 perusahaan mebel dan kerajinan ikut berpartisipasi dalam IFEX 2017 yang menempati lahan seluas 60.000 m2 di JIExpo Kemayoran Jakarta. Total pengunjung/buyer baik dari dalam maupun luar negeri ada lebih dari 11.000 orang. Pameran ini menampilkan produk inovatif dengan desain terbaru dari masing-masing perusahaan seperti produk mebel dan kerajinan berbasis rotan, outdoor furniture, bedroom, living room, dining room, office furniture, classic furniture, serta home decor.

B. Garuda Indonesia Travel Fair

Salah satu industri yang saat ini tengah berkembang pesat di Indonesia adalah Pariwisata. Oleh karena itu Perseroan mengambil peluang tersebut melalui kerjasama dengan Garuda Indonesia Airlines sebagai maskapai terbesar di Indonesia dalam menyelenggarakan Garuda Travel Fair. Pameran ini diselenggarakan 2 kali dalam 1 tahun, yang pertama pada tanggal 10-12 Maret 2017 dan yang kedua pada tanggal 22-24 September 2017. Dilaksanakan di Jakarta Convention Center dengan menggunakan lahan seluas 9000m2, acara ini berhasil mendatangkan pengunjung sebanyak hampir 150 ribu orang.

C. Moslem Fashion Festival Indonesia (MUFEST)

Pameran di bidang Fashion Muslim ini adalah kedua kalinya diselenggarakan oleh Perseroan. Dilaksanakan pada tanggal 6-9 April 2017 dengan menempati area seluas 3500m2, pameran ini sukses menarik peminat industri fashion Tanah Air sebanyak hampir 50 ribu pengunjung.

D. Indonesia International Motor Show 2017(IIMS)

Pameran Otomotif yang rutin digelar oleh PT Dyandra Promosindo diselenggarakan tanggal 27 April - 7 Mei 2017, di Jakarta International Expo (JIExpo) Kemayoran, Jakarta dengan menempati area seluas 105.000m2.

IIMS kali ini mengusung tema “The Essence of Motor Show”, dan hadir dengan sisi unik dari industri otomotif dengan konsep carnaval. Konsep ini berhasil mendatangkan lebih dari 500ribu pengunjung dalam 11 hari penyelenggaraan Pameran. Hal ini menjadi daya tarik tersendiri dibandingkan pameran otomotif lainnya yang pernah diselenggarakan di Indonesia.

E. The 2nd IESE (Indonesia E-Commerce Summit & Expo)

Tahun 2017, untuk kedua kalinya Perseroan bekerjasama dengan Asosiasi IDEA menggelar The 2nd IESE (Indonesia E-Commerce Summit & Expo). IESE ini diadakan guna mendukung bisnis e-commerce di Indonesia yang semakin berkembang pesat. Diselenggarakan pada tanggal 9 - 11 Mei 2017 di ICE BSD. pameran diikuti oleh lebih dari 100 exhibitor yang beasal dari bisnis e-commerce dan bisnis pendukungnya. Selain pameran, pada event IESE 2017 ini juga diselenggarakan conference dan summit dengan pembicara-pembicara dari bisnis e-commerce internasional.

F. The 41st Indonesian Petroleum Association (IPA) Convention & Exhibition 2017

IPA Convex diselenggarakan hasil kerjasama dengan Indonesia Petroleum Association. Pameran ini adalah pameran bidang industri minyak dan gas. Diselenggarakan pada tanggal 17-19 Mei 2017 di Jakarta Convention Center (JCC), IPA 2017, menggunakan seluruh hall dan ruangan yang ada di Jakarta Convention Center seluas kurang lebih 14.000 m². IPA 2017 yang mengusung tema ”Accelerating Reform to Re-attract Investement to Meet the Economic Growth Target” ini berhasil mendatangkan 22.000 pengunjung.

G. Happy Birthday Indonesia / Indonesia Great Sale (HIPINDO)

Pameran Happy Birthday Indonesia (HBDI) adalah Pameran hasil kerjasama Perseroan dengan HIPPINDO.

Pameran ini dilaksanakan sebagai salah satu rangkaian Acara kemerdekaan RI yang dicanangkan oleh Himpunan Pengusaha Retail Indonesia. Diselenggarakan di Gambir Expo Kemayoran pada tanggal 15-27 Agustus 2017, acara ini juga dimeriahkan oleh artis-artis dan band-band ternama Indonesia.

H. Indonesia Future City (IFC) & REI EXPO 2017

Pameran di bidang properti ini adalah kali pertama diselenggarakan oleh Perseroan, Pameran ini diselenggarakan di Indonesia Convention Center BSD pada tanggal 14-24 September 2017. Pameran yang menampilkan rancangan smart city dan conference terkait smart city ini, berhasil menarik pengunjung sebanyak 30.000 orang.

I. The 5th Indonesia International Geothermal Convention & Exhibition

Pameran hasil kerjasama dengan Asosiasi Panas Bumi Indonesia ini mengusung tema “Moving Forward Under Current Challenges, Obstacles and Opportunities Toward Achieving Geothermal Development 2025 Target”, dan dilaksanakan di Jakarta Convention Center pada tanggal 5-8 September 2017. Pameran yang dibuka oleh Wakil Presiden Bapak Jusuf Kalla ini diikuti oleh 32 Perusahaan yang bergerak dalam bidang Industri Panas Bumi dan pendukungnya.

J. Jatim Fair

Pameran multiproduk terbesar di Jawa Timur, Jatim Fair, kedelapan kalinya diselenggarakan di Surabaya. Bertempat di Grand City pada tanggal 5-15 Oktober 2017, acara ini berhasil menarik pengunjung sebanyak 220 ribu orang. Jatim Fair kali ini menampilkan berbagai produk unggulan, hasil prestasi dan potensi sektor pemerintahan, BUMN/BUMD, perusahaan swasta menengah dan besar, UMKM, serta aneka hiburan anak anak dan keluarga.

Throughout 2017, the business units of the Company engaged in Event / Exhibition Organizer held more than 30 exhibitions and 300 events / brand activation. The number of events organized is in accordance with the Company’s strategy that will continue to innovate and develop creativity in this industry, in order to stay ahead as an integrated event management.Below we will outline some of the Exhibitions and Events held by the Company in 2017:

1. ExhibitionsIn the Event / Exhibition Business pillar, the business units that organize events / exhibitions are PT Dyandra Promosindo, PT Debindo Mitra Tama and PT Fasen Creative Quality. Throughout the year 2017 there are 3 new exhibitions organized by the Company. This is in line with the Company’s target that to create

a new exhibition in an industry that has not yet been explored.

Detailed explanations regarding the exhibition which the Company holds are as follows.

A. Indonesia International Furniture Expo (IFEX)B2B (Business to Business) Exhibition in the field of furniture was held on March 11th - 14th 2017 at JIExpo Kemayoran Jakarta. The exhibition was designed to be the largest furniture and handicraft exhibition in Indonesia as well as region, participated by almost all major players of the national furniture and handicraft industry. More than 600 furniture and craft companies participated in IFEX 2017 which occupies a land area of 60,000 m2 in JIExpo Kemayoran Jakarta. Total visitors / buyers both from within and outside the country amounted to more than 11,000 people. The exhibition

features innovative products with the latest designs of each company such as rattan furniture and handicraft products, outdoor furniture, bedroom, living room, dining room, office furniture, classic furniture, and home decor.

B. Garuda Indonesia Travel FairOne of the industries that is currently growing rapidly in Indonesia is Tourism. Therefore, the Company took the opportunity through cooperation with Garuda Indonesia Airlines as the largest airline in Indonesia in organizing Garuda Travel Fair. The exhibition was held 2 times in 1 year, the first on March 10th – 12th 2017 and the second on September 22nd – 24th 2017. Held at the Jakarta Convention Center covering an area of 9000m2, this event managed to bring in visitors as much as nearly 150 thousand people .

C. Moslem Fashion Festival Indonesia (MUFEST)This Muslim Fashion Exhibition is the second time organized by the Company. Held on April 6th – 9th 2017 and occupying an area of 3500m2, this exhibition successfully attracted the fashion industry enthusiasts of the country as much as approximately 50 thousand visitors.

D. Indonesia International Motor Show 2017(IIMS)The regular automotive exhibition organized by PT Dyandra Promosindo was held on April 27th - May 7th 2017, at Jakarta International Expo (JIExpo) Kemayoran, Jakarta in an area of 105,000m2. IIMS this time carried the theme “The Essence of Motor Show”, and came with a unique side of the automotive industry with the concept of a carnaval. This concept succeeded in bringing more than 500

thousand visitors in 11 days of exhibition. This was the main attraction compared to other automotive exhibitions that was ever held in Indonesia.

E. The 2nd IESE (Indonesia E-Commerce Summit & Expo)In 2017, for the second time the Company collaborated with IDEA Association and held The 2nd IESE (Indonesia E-Commerce Summit & Expo). IESE is held to support rapidly growing e-commerce businesses in Indonesia. Held on May 9th - 11th 2017 at ICE BSD, the exhibition was attended by more than 100 exhibitors who came from e-commerce business and its supporting business. Besides an exhibition, IESE 2017 also held a conference and summit with speakers from international e-commerce businesses.

F. The 41st Indonesian Petroleum Association (IPA)

Convention & Exhibition 2017IPA Convex was held in collaboration with Indonesia Petroleum Association. The exhibition is an expo of the oil and gas industry. Held on May 17th -19th 2017 at the Jakarta Convention Center (JCC), IPA 2017, covered the entire hall and room at the Jakarta Convention Center of approximately 14,000 m². IPA 2017, carrying the theme “Accelerating Reform to Re-attract Investement to Meet the Economic Growth Target” successfully brought 22,000 visitors.

G. Happy Birthday Indonesia / Indonesia Great Sale (HIPINDO)Happy Birthday Indonesia Exhibition (HBDI) is an Exhibition of the Company’s cooperation with HIPPINDO. The exhibition was held as one of a series of Indonesia’s Independence Events by the Indonesian Retail Business Association. Held at

Gambir Expo Kemayoran on August 15th – 27th 2017, this event was also enlivened by famous Indonesian artists and bands.

H. Indonesia Future City (IFC) & REI EXPO 2017This exhibition in the field of property is the first time held by the Company. The exhibition is held at the Indonesia Convention Center BSD on September 14th – 24th 2017. The exhibition that featured designs for smart city and a conference design related with smart city, attracted 30,000 visitors.

I. The 5th Indonesia International Geothermal Convention & ExhibitionThe exhibition in cooperation with the Indonesian Geothermal Association carrie the theme “Moving Forward Under Current Challenges, Obstacles and Opportunities Toward Achieving Geothermal Development 2025

Target”, held at the Jakarta Convention Center on September 5th – 8th 2017. The exhibition that was opened by Vice President Mr. Jusuf Kalla, was participated by 32 companies engaged in the field of Geothermal Industry and its support sectors.

J. Jatim Fair The largest multiproduk exhibition in East Java, Jatim Fair. It was the eighth time held in Surabaya. Held in Grand City on 5th – 15th October 2017, this event managed to attract visitors as much as 220 thousand people. Jatim Fair this time showcased various superior products, achievements and government potential sector, BUMN / BUMD, medium and big private companies, UMKM, and various entertainment for children and family.

Sepanjang tahun 2017 unit bisnis Perseroan yang bergerak di bidang Penyelenggara Event/Pameran menyelenggarakan lebih dari 30 Pameran dan 300 event/brand activation. Banyaknya event yang diselenggarakan ini sesuai dengan strategi Perseroan yang akan terus melakukan inovasi dan mengembangkan kreativitas pada industri ini, agar tetap terdepan sebagai event management yang terpadu.

Di bawah ini kami akan sampaikan secara garis besar beberapa Pameran dan Event yang diselenggarakan Perseroan pada tahun 2017:

1. Pameran

Di pilar Bisnis Penyelenggara Event/Pameran, unit bisnis yang menyelenggarakan event/pameran adalah PT Dyandra Promosindo, PT Debindo Mitra Tama dan PT Fasen Creative Quality. Sepanjang tahun 2017 ada 3 pameran baru yang diselenggarakan oleh Perseroan. Hal ini sejalan dengan target Perseroan yang akan membuat pameran baru di industri yang selama ini belum pernah dijajaki.

Penjelasan terperinci terkait pameran yang Perseroan selenggarakan adalah sebagai berikut.

A. Indonesia International Furniture Expo (IFEX)

Pameran B2B (Business to Business) di bidang furniture ini diselenggarakan pada tanggal pada tanggal 11 – 14 Maret 2017 di JIExpo Kemayoran Jakarta. Pameran ini dirancang menjadi pameran mebel dan kerajinan terbesar di Indonesia serta di kawasan regional, yang

70 71





2. Event dan Brand Activation

PT Dyandra Communication, PT Fasen Creative Quality, PT Visicita Imaji Semesta, dan PT Idea Besar Komunika adalah entitas bisnis PT Dyandra Promosindo yang bergerak di bidang penyelenggara event atau brand activation agency dengan berbagai event yang dilaksanakan untuk berbagai klien korporat/pemerintahan, antara lain:

• Trade and Sales Promotion• Event Management• Exhibition• Conference• Sampling• Product Merchandising• Public Relations

Event dan Brand Activation adalah bisnis yang secara terus menerus berkembang, dan kompetitor-kompetitor baru lebih cepat hadir dalam industri ini. Namun demikian, Perseroan terus mengembangkan bisnisnya dengan mencari klien-klien baru yang selama ini belum menjadi market dari Perseroan.Lebih dari 300 event diselenggarakan pada tahun 2017 dari berbagai industri. Masing-masing unit bisnis terus menggarap pasarnya, di antaranya:

• Dyandra Communication yang terus mengembangkan klien di bidang Perbankan, pada tahun 2017 berhasil menyelenggarakan CIMB Niaga Xtra Expo dan BRIFEST BRI HUT Ke 122.

• Visicita Imaji Semesta terus menggarap industri telco dan consumer good. Dua industri ini kini memiliki budget promosi yang cukup besar. Acara yang di selenggarakan di antaranya adalah launching Samsung J Series, event launching, gathering dari group Loreal dan beberapa produk kosmetik lainnya, serta beberapa konser musik sebagai bentuk promosi dari brand klien.

• Fasen Creative Quality fokus pada klien-klien di industri minyak bumi dan gas. Pada tahun 2017, tercatat Eni Muara Bakau, Chevron Indonesia, Exxonmobil menjadi klien setianya.

• Idea Besar Komunika tetap konsisten menggarap pasar baru di bidang industri digital di Nusantara. Tahun 2017 Ideacomm menyelenggarakan event-event Gojek dan Yonder Music Digital.

Selain pameran dan event, unit bisnis di bawah Dyandra Promosindo juga ada yang secara khusus menjalankan bisnis convex/conference, yaitu Dyandra Konvensi International. Sepanjang tahun 2017 setidaknya ada 3 acara Conference besar yang diselenggarakan, yaitu:

A. World Press Freedom Day diselenggarakan pada tanggal 1-4 Mei 2017 di Jakarta Convetion Center. Konferensi ini adalah hasil kerjasama dengan UNESCO, dihadiri oleh masyarakat pers khususnya Pers Indonesia (wartawan, pemilik perusahaan media, pengamat media), UNESCO, Negara Anggota UNESCO, Penggiat Lembaga Swadaya dan Akademisi Luar Negeri.

B. Indonesia Development Forum 2017 diselenggarakan pada tanggal 9-10 Agustus 2017 di The Westin Jakarta. Conference ini merupakan hasil kerjasama dengan Kementerian Perencanaan Pembangunan Nasional/BAPPENAS Republik Indonesia UNESCO, dihadiri Pemerintahan, Akademisi, Institusi Penelitian, NGO, dan Perusahaan Swasta

C. The 2nd Indonesia Human Capital Summit (IHCS) 2017, diselenggarakan pada tanggal 9-10 November 2017 di Ritz Carlton Jakarta, Conference ini adalah hasil kerjasama dengan Forum Human Capital Indonesia (FHCI) dihadiri oleh HR & HC Division dari BUMN dan Non-BUMN.

Event yang bersifat entertainment dan musik diselenggarkan oleh unit bisnis Dyandra Promosindo dan Dyanmas Entertainmen. Sepanjang 2017 ada 3 acara besar yang diselenggarakan, yaitu:

A. Disney On IceAcara yang bekerjasama dengan Disney ini dilaksanakan pada tanggal 20-23 April 2017 di Indonesia Convention and Exhibition, BSD. Disney on Ice adalah acara yang menggabungkan beberapa karakter legendaris Disney dalam pertunjukan secara langsung.

B. Market x Komunitas (MARKAS)Acara ini adalah hasil kerjasama dengan platform online KASKUS yang diselenggarakan pada tanggal 26-27 Agustus 2017 di Bintaro Exchange, Event Markas hadir di tengah-tengah para Kaskuser Indonesia. Dengan slogan The Happiest Community Marketplace, Markas menghadirkan beragam hiburan menarik mulai dari bazaar, foodtruck, konser musik, talkshow.

C. Syncronize FestivalAcara ini merupakan festival musik pertama di Indonesia yang menggabungkan berbagai genre musik dan tahun 2017 ini adalah yang kedua kalinya diselenggarakan. Syncronice Festival bekerjasama dengan label Dmajors, diselenggarakan di Gambir Expo Kemayoran pada tanggal 6-8 Oktober dengan total pengunjung mencapai 50.000 orang.

3. Convex 4. Entertainment

2. Event and Brand Activation

PT Dyandra Communication, PT Fasen Creative Quality, PT Visicita Imaji Semesta, and PT Idea Besar Komunika are business entities of PT Dyandra Promosindo engaged in the event organizer or brand activation agency with various events implemented for various corporate / government clients, among others:• Trade and Sales Promotion• Event Management• Exhibition• Conference• Sampling• Product Merchandising• Public Relations

Event and Brand Activation is a business that is constantly

evolving, and new competitors are quickly present in this industry. However, the Company continues to expand its business by finding new clients that have not been a market of the Company.

More than 300 events are held in 2017 from various industries. Each business unit continues to work on its market:• Dyandra Communication, which

continues to develop its clients in Banking, in 2017 successfully held CIMB Niaga Xtra Expo and BRIFEST BRI HUT Ke 122.

• Visicita Imaji Semesta continues to work on the telco and consumer good industries. These two industries now have a considerable promotional budget. The event that was held

in between was the launching of Samsung J Series, event launching, gathering of Loreal group and some other cosmetic products, as well as music concerts as a form of promotion from the client’s brand.

• Fasen Creative Quality focuses on clients in the petroleum and gas industries. In 2017, Eni Muara Bakau, Chevron Indonesia, Exxonmobil became its loyal clients.

• Idea Besar Komunika remained consistent working on new markets in the digital industry in the archipelago. In 2017 Ideacomm hosted Gojek and Yonder Music Digital events.

3. Convex

Besides exhibitions and events, business units under Dyandra Promosindo also specifically run convex / conference business, namely Dyandra Konvensi International. Throughout 2017, at least 3 major conference events were held:

A. World Press Freedom Day held on May 1st – 4th 2017 at the Jakarta Convetion Center. This conference was a result of collaboration with UNESCO and attended by the press community especially Indonesian Press (journalists, media company owners, media observers), UNESCO, Member State of UNESCO, NGO activists and foreign academics.

B. Indonesia Development Forum 2017 held on August 9th – 10th 2017 at The Westin Jakarta. This conference is a collaboration with the Ministry of National Development Planning / BAPPENAS of the Republic of Indonesia UNESCO, attended by Government, Academicians, Research Institutions, NGOs, and Private Companies.

C. The 2nd Indonesia Human Capital Summit (IHCS) 2017, held on November 9th – 10th 2017 at Ritz Carlton Jakarta. This Conference is a result of collaboration between Forum Human Capital Indonesia (FHCI) and attended by HR & HC Division from BUMN and Non-BUMN.

4. Entertainment

Entertainment and music events are hosted Dyandra Promosindo and Dyanmas Entertainmen by business unit. Throughout 2017, 3 major events were held:

A. Disney On IceThe event in collaboration with Disney was held on April 20th – 23th 2017 in Indonesia Convention and Exhibition, BSD. Disney on Ice is an event that combines several Disney’s legendary characters in a live performance.

B. Market x Komunitas (MARKAS)This event is a collaboration with KASKUS online platform which was held on 26-27 August 2017 in Bintaro Exchange, MARKAS event

was present in the midst of the Kaskuser Indonesia. Carrying the slogan The Happiest Community Marketplace, MARKAS presented a variety of exciting entertainment ranging from bazaars, foodtrucks, music concerts, talk shows.

C. Syncronize FestivalThis event is the first music festival in Indonesia that combines various genres of music and in 2017 was the second time it was held. Syncronice Festival is a collaboration with Dmajors label, held at Gambir Expo Kemayoran on October 6th – 8th 2017 with total visitors reaching 50.000 people.

72 73





Bisnis Pendukung Event dijalankan oleh entitas anak perusahaan di bawah sub-holding PT Dyamall Graha Utama. PT Dyamall Graha Utama merupakan perusahaan investasi dalam bidang usaha pendukung event dan partner bagi perusahaan event organizer. Entitas anak perusahaan yang berada di bawah PT Dyamall Graha Utama yaitu :

Bisnis Pendukung AcaraSupporting Event Business

1. PT Samudra Dyan Praga

PT Samudra Dyan Praga merupakan perusahaan kontraktor pameran ataupun event yang menyediakan berbagai layanan pendukung event mulai dari konsep desain, perencanaan proyek hingga implementasi, baik untuk entitas anak perusahaan lainnya maupun untuk event organizer lain serta untuk exhibitor pameran pihak ketiga. Perusahaan ini mengoperasikan tiga divisi yaitu divisi tenda, divisi pameran dan divisi special event.Hingga akhir tahun 2017, PT Samudra Dyan Praga selalu menjadi official contractor untuk pameran-pameran yang diselenggarakan oleh PT Dyandra Promosindo dan entitas anak perusahaannya. Seperti untuk pameran IIMS, IFEX, IPA, GATF dan sebagainya. Selain itu perusahaan ini juga terlibat di pameran-pameran dari exhibition organizer lain seperti Indobuildtech Expo dan Pekan Raya Indonesia.

Sebagai official contractor, PT Samudra Dyan Praga menyediakan jasa untuk pembangunan booth atau stand standard, pembangunan welcome gate,,signing pemasangan kebutuhan listrik tiap stand dan hal-hal lain yang dibutuhkan disetiap pameran yang diselenggarakan.Selain menjadi kontraktor dalam penyelenggaraan Pameran, sepanjang 2017 PT Samudra Dyan Praga juga mengerjakan beberapa project terkait Asian Games yang akan diselenggarakan di Jakarta-Palembang pada tahun 2018. Project tersebut di antaranya adalah pembuatan maskot Asian Games, Look of the Games, dan City Beautification untuk Jakarta dan Palembang.

2. PT Sinar Dyandra Abadi

PT Sinar Dyandra Abadi yang didirikan pada tahun 2012 sebagai penyedia lighting dan rigging membagi bisnisnya menjadi empat kategori ,yaitu menyediakan jasa untuk event, pagelaran musik, untuk pesta pernikahan dan untuk pameran. Beberapa event yang menggunakan jasa PT Sinar Dyandra Abadi di tahun 2017 di antaranya adalah: Penutupan dan Pembukaan

Pasar Modal Bursa Efek Indonesia 2017, Samsung Press Launch, Lauching Porche, Java Jazz Booth BNI, Raisyana Tour 2017, IIMS 2017 – BMW, IIMS 2017 – Mitsubishi, Press Conference Bebelac, VIXX Fan Meeting, Countdown to Asian Games, Kompas Travel Fair 2017, HUT TNI, Syncronize Fest 2017, dan Youtube Fanfest.

1. Bali Nusa Dua Convention Center

Bali Nusa Dua Convention Center (BNDCC) terletak di dalam area Nusa Dua yang merupakan daerah resor utama di Bali. Menempati area seluas 70.000 m2, dengan arsitektur bangunan khas Bali, BNDCC memiliki total ruang konvensi atau ruang pameran seluas 25.000m2 yang saling terintegrasi dengan infrastruktur yang lengkap untuk berbagai jenis kegiatan.

Beberapa ruang yang ada di BNDCC 1 yaitu Nusa Dua Hall seluas 4.400 m2 dengan lobby seluas 1.820 m2, Kintamani Hall seluas 1.016 m2, Uluwatu Halldan Singaraja Hall seluas 1.720 m2 dengan lobby seluas 900 m2. Sedangkan ruang lain yang ada diBNDCC 2 yaitu Pecatu Hall seluas 1.946 m2 dengan lobby seluas 1.008 m2, Mengwi Hall, Legian Hall dan Tanjung Benoa Hall. Selain itu ada pula outdoor venue yaitu Taman Jepun yang merupakan outdoor space seluas 1.500 m2 dan Singaraja Terrace.

Tahun 2017, BNDCC mengalami penurunan pendapatan yang cukup signifikan, disebabkan oleh kondisi erupsi Gunung Agung sehingga beberapa event nasional maupun internasional dibatalkan atau ditunda ke tahun 2018. Namun demikian, Perseroan optimis tahun 2018 BNDCC akan kembali memberikan kinerja yang lebih baik.

Bisnis Ruang Konvensi dan PameranVenue and Hall Business

Sampai dengan akhir tahun 2017, PT Nusa Dua Indonesia memiliki dan mengelola 2 (dua) Ruang Konvensi dan Pameran yaitu Bali Nusa Dua Convention Center (BNDCC), yang di dalamnya terdapat hotel bintang lima yaitu Bali Nusa Dua Hotel and Convention serta Dyandra Convention Center Surabaya yang berlokasi di jalan Basuki Rahmat Surabaya, yang sebelumnya bernama Gramedia Expo.

Adapun acara-acara yang diselenggarakan di BNDCC pada tahun 2017 di antaranya adalah:

• Indonesia-EU Comprehensive Economic Partnership Agreement dilaksanakan pada tanggal 23- 27 Januari 2017 dengan dihadiri oleh 250 peserta

• Oriflame Annual Conference dilaksanakan pada tanggal 18-20 Februari 2017 dengan dihadiri oleh 2000 peserta

• Bali Interfood Expo dilaksanakan pada tanggal 14-18 Maret 2017 dengan dihadiri oleh 1000 peserta

• Global Venture Summit dilaksanakan pada tanggal 19-21 April 2017 dengan dihadiri oleh 1500 peserta

• LPA Conference 2017 dilaksanakan pada tanggal 12-14 Mei 2017 dengan dihadiri oleh 1500 peserta

• Bali and Beyond Travel Fair (BBTF) 2017 dilaksanakan pada tanggal 6-10 Juni 2017 dengan dihadiri oleh 1000 peserta

• Dirgahayu Bhayangkara dilaksanakan pada tanggal 1-3 Juli 2017 dengan dihadiri oleh 1500 peserta

• Pertemuan Rektor Perguruan Tinggi Se-Indonesia, dilaksanakan pada tanggal 25 September 2017 dengan dihadiri oleh 3000 peserta

• Advertising Asia (ADASIA) 2017 dilaksanakan pada tanggal 8-10 November 2017 dengan dihadiri oleh 1000 peserta.

The Supporting Event Business is run by a subsidiary entity under the sub-holding of PT Dyamall Graha Utama. PT Dyamall Graha Utama is an investment company in the business of supporting events and partners for event organizer companies. Subsidiaries that are under PT Dyamall Graha Utama are:

1. PT Samudra Dyan PragaPT Samudra Dyan Praga is an exhibition or event contractor company that provides a variety of event support services ranging from design concepts, project planning to implementation provided to other subsidiaries and other event organizers as well

as to third party exhibitors. The company operates three divisions: tent division, exhibition division and special event division.Until the end of 2017, PT Samudra Dyan Praga has always been an official contractor for exhibitions organized by PT Dyandra Promosindo and its subsidiaries for exhibitions such as IIMS, IFEX, IPA, GATF and so on. The company is also involved in exhibitions from other exhibition organizers such as Indobuildtech Expo and Pekan Raya Indonesia.As an official contractor, PT Samudra Dyan Praga provides services for booth development, standard stands, construction

of welcome gates, signings, electrical installation of each stand and other things needed in every exhibition.

In addition to being a contractor in the implementation of the exhibitions, throughout 2017 PT Samudra Dyan Praga also worked on several projects related to the Asian Games which will be held in Jakarta-Palembang in 2018. The projects included creating Asian Games mascots, Look of the Games, and City Beautification for Jakarta and Palembang.

2. PT Sinar Dyandra Abadi PT Sinar Dyandra Abadi was

established in 2012 as a lighting and rigging provider, divides its business into four categories: providing services for events, musical performances, for weddings and exhibitions. Some events that use the services of PT Sinar Dyandra Abadi in 2017 include: Closing and Opening of Indonesia Capital Market Market 2017, Samsung Press Launch, Lauching Porche, Java Jazz Booth BNI, Raisyana Tour 2017, IIMS 2017 - BMW, IIMS 2017 - Mitsubishi, Bebelac Press Conference, VIXX Fan Meeting, Countdown to Asian Games, Kompas Travel Fair 2017, TNI Anniversary, Syncronize Fest 2017, and Youtube Fanfest

Until the end of 2017, PT Nusa Dua Indonesia owns and manages 2 (two) Convention and Exhibition Rooms, namely Bali Nusa Dua Convention Center (BNDCC) where inside holds a five star hotel Bali Nusa Dua Hotel and Convention and Dyandra Convention Center Surabaya located at Jalan Basuki Rahmat Surabaya, that was formerly known as Gramedia Expo.

1. Bali Nusa Dua Convention CenterBali Nusa Dua Convention Center (BNDCC) is located within Nusa Dua which is the main resort area in Bali. BNDCC occupies an area of 70,000 m2, with typical Balinese architecture, has a total of 25,000m2 of convention or exhibition space and is integrated

with a complete infrastructure for various types of activities.

Some of the space in BNDCC 1 in Nusa Dua Hall covers 4,400 m2 with a lobby area of 1,820 m2, Kintamani Hall covers 1,016 m2, Uluwatu Hall and Singaraja Hall covers 1,720 m2 with a lobby area of 900m2. While other spaces in BNDCC 2 is Pecatu Hall of 1,946 m2 with a lobby area of 1.008 m2, Mengwi Hall, Legian Hall and Benoa Hall. Also there is an outdoor venue, Taman Jepun, with a space of 1,500m2 and Singaraja Terrace.

In 2017, BNDCC experienced significant decline in revenue, caused by the eruption of Mount Agung resulting several national

and international events to be canceled or postponed to 2018. However, the Company is optimistic that in 2018 BNDCC will provide a better performance.

Events held at BNDCC in 2017 amongst other are:• Indonesia-EU Comprehensive

Economic Partnership Agreement held on 23 - 27 January 2017 and attended by 250 participants

• Oriflame Annual Conference held on 18-20 February 2017 attended by 2000 participants

• Bali Interfood Expo held on 14-18 Maret 2017 attended by 1000 participants

• Global Venture Summit held on 19-21 April 2017 attended

by 1500 participants• LPA Conference 2017 held

on 12-14 May 2017 attended by 1500 participants

• Bali and Beyond Travel Fair (BBTF) 2017 held on 6-10 June 2017 attended by 1000 participants

• Bhayangkara Anniversary held on 1-3 July 2017 and attended by 1500 participants

• Meeting of Rector of Higher Education in Indonesia, held on September 25th 2017 with 3000 attendees

• Advertising Asia (ADASIA) 2017 held on November 8-10 2017 attended by 1000 participants.

74 75





2. Bali Nusa Dua Hotel and Convention (BNDHC)

Hotel ini merupakan hotel bintang lima yang berada di komplek yang sama dengan BNDCC, dan menjadi satu-satunya hotel yang terhubung langsung dengan BNDCC. BNDHC dibangun di tanah seluas 2000 m2 dan terdiri 90 kamar. Pembangunan BNDHC diharapkan dapat memenuhi kebutuhan delegasi yang melaksanakan konferensi di BNDCC.

3. Dyandra Convention Center Surabaya (DCCS)

Dyandra Convention Center Surabaya (DCCS) adalah gedung konvensi dan pameran yang sebelumnya bernama Gramedia Expo Surabaya. Pada tahun 2013 Perseroan mengubah konsep DCCS yang semula hanya berfungsi sebagai gedung pameran (exhibition hall) menjadi gedung serbaguna (multifunction hall) sehingga menghadirkan keragaman baru di bisnis penyediaan tempat dan ruang (venue and hall).

DCSS pada tahun 2017 memberikan kinerja yang lebih baik dari tahun 2016, Event yang diselenggarakan di DCCS didominasi oleh acara pernikahan, ulang tahun, gathering dan acara graduation.

Bisnis HotelHotel Business

PT Graha Multi Utama yang didirikan pada tahun 2008 adalah sub–holding dari PT Dyandra Media International, Tbk yang mengoperasikan Bisnis Hotel. PT Graha Multi Utama dan entitas anak perusahaan di bawahnya, memiliki jaringan hotel bintang 2–4 yang tersebar di beberapa daerah di Indonesia. Hingga akhir tahun 2017, entitas anak perusahaan yang beroperasi di bawah sub–holding PT GrahaMulti Utama adalah :

• PT Griya Nusa Kencana• PT Grha Mahaatman• PT Sima Graha Utama• PT Graha Bersama Utama• PT Graha Amaradana Benoa• PT Central Indah Palace• PT Cipta Graha Perkasa

Selama tahun 2017, Perseroan fokus untuk mengembangkan hotel-hotel yang telah beroperasi, sehingga di tahun 2017 Perseroan tidak melakukan ekspansi dengan membuka hotel baru. Hingga akhir tahun 2017 tercatat ada 4 (empat) hotel Santika dan 5 (tujuh) hotel Amaris yang dioperasikan Perseroan, yaitu:

Unit Usaha Group GGroup G Business Unit

Nama Perusahaan Company Name

Nama HotelHotel Name

Jumlah KamarNumber of Rooms

PT Graha Multi Utama Amaris Bandara 118

Amaris Panglima Polim 2 38

Santika Cikarang 120

PT Griya Nusa Kencana Santika Siligita 153

Amaris Pratama 130

PT Grha Mahaatman Amaris pekanbaru 99

PT Sima Graha Utama Santika Kelapa Gading 151

Santika Pekalongan 109

PT Central Indah Palace Amaris Thamrin City 197

Selain hotel yang sudah beroperasi sebagaimana yang telah di sebutkan diatas, Perseroan juga memiliki land bank di beberapa wilayah di Indonesia yaitu di Cilacap, Karawang, Jakarta, dan Bali. Strategi bisnis yang dilakukan oleh Group Hotel pada tahun 2017 adalah dengan ekspansi penjualan kamar melalui travel-travel agent yang berada di luar negeri, dengan target utamanya pasar Tiongkok dan Rusia.

2. Bali Nusa Dua Hotel and Convention (BNDHC)This five-star hotel is located in the same complex as the BNDCC, and is the only hotel directly linked to BNDCC. BNDHC is built

on 2000 m2 of land and consists of 90 rooms. The development of BNDHC is expected to meet the needs of delegates conducting conferences at BNDCC.

3. Dyandra Convention Center Surabaya (DCCS)Dyandra Convention Center Surabaya (DCCS) is a convention and exhibition building previously named Gramedia Expo Surabaya. In 2013, the Company changed the concept of DCCS which originally served as an exhibition hall into

a multipurpose hall to present a new diversity in the business providing venues and hall.

DCSS in 2017 made a better performance than 2016. Events held at DCCS weredominated by weddings, birthdays, gatherings and graduation events.

PT Graha Multi Utama was established in 2008 is a sub-holding of PT Dyandra Media International, Tbk that operates in hotel business. PT Graha Multi Utama and its subsidiaries, own a 2-4 star hotel chain spread across several regions in Indonesia. Until the end of 2017, subsidiaries operating under PT Graha Multi Utama sub-holding are:

1. • PT Griya Nusa Kencana2. • PT Grha Mahaatman3. • PT Sima Graha Utama

4. • PT Graha Bersama Utama5. • PT Graha Amaradana Benoa6. • PT Central Indah Palace7. • PT Cipta Graha Perkasa

During 2017, the Company focused on developing hotels that are already in operation, so in 2017 the Company will not expand by opening new hotels. Until the end of 2017, 4 (four) Santika hotels and 5 (seven) Amaris hotels were operated by the Company:

(See Group G Business Unit Table)

Apart from the the hotels that are already in operation, the Company also own land banks in several areas in Indonesia, namely Cilacap, Karawang, Jakarta and Bali. The business strategy made by Hotel Group in 2017 is by the expansion of room sales through oversea travel agents, with a main markets target of China and Russia.

Dyandra Convention Center Surabaya

76 77




A n a l i s i s D a n P e m b a h a s a n M a n a j e m e n A t a s K i n e r j a P e r s e r o a nM a n a g e m e n t D i s c u s s i o n A n d A n a l y s i s

Analisis dan Pembahasan

Manajemen atas Kinerja Perseroan

5

Management Discussion and Analysis


77

World Press Freedom Day 2017

78 79





Ulasan KeuanganFinancial Review

Pembahasan dan analisis keuangan di bawah ini dibuat berdasarkan laporan keuangan konsolidasian untuk tahun-tahun yang berakhir pada Desember 2017 dan 2016, yang telah diaudit oleh Kantor Akuntan Publik Kosasih, Nurdiyaman, Mulyadi, Tjahjo & Rekan, anggota dari Crowe Horwath International dengan pendapat Wajar Tanpa Pengecualian.

1. Perbandingan Pendapatan Neto Tahun 2017 dan Tahun 2016

Dibandingkan dengan tahun sebelumnya, pendapatan bersih Perseroan pada tahun 2017 menurun 4% atau sebesar Rp37 Miliar dari Rp899 Miliar menjadi Rp861 Miliar. Komposisi pendapatan Perseroan masih didominasi oleh segmen Penyelenggara Event/Pameran yaitu PT Dyandra Promosindo beserta anak usahanya dengan kontribusi sebesar 59% dari total pendapatan bersih Perseroan. Kontribusi dari segmen Pendukung Event, segmen Ruang Konvensi dan Pameran, dan segmen Hotel, masing-masing memberikan kontribusi pendapatan sebesar 16%, 13% dan 12%.Penjelasan lebih rinci mengenai pendapatan dari masing-masing segmen usaha Perseroan adalah sebagai berikut:

a. Segmen Penyelenggara Event/Pameran (PT Dyandra Promosindo dan anak usahanya)

Pendapatan dari segmen Penyelenggara Event/Pameran pada tahun 2017 mengalami kenaikan 1% atau sebesar

Rp5 Miliar dari Rp528 Miliar pada tahun 2016 menjadi Rp534 Miliar di tahun 2017. Peningkatan ini dikarenakan kinerja keuangan beberapa pameran yang pada tahun sebelumnya belum memberikan kontribusi positif, di tahun 2017 sudah membaik. Selain, itu, peningkatan kinerja juga karena terdapat beberapa event baru, seperti Disney on Ice, Muslim Fashion Festival, Happy Birthday Indonesia, dan Indonesia Future City.

b. Segmen Penunjang Event (PT Dyanmall Graha Utama dan anak usahanya)

Tahun 2017, pendapatan dari segmen ini meningkat sebesar 6% atau Rp8.2 Miliar dari Rp130 Miliar di tahun 2016 menjadi Rp139 Miliar di tahun 2017. Peningkatan tersebut didukung oleh diselenggarakannya beberapa event besar seperti persiapan menuju penyelenggaraan ASIAN GAMES 2018 yaitu Look of The Games di Jakarta dan City Beautification Jakarta dan Palembang, Event Pekan Raya Indonesia, dan Event Toyota di beberapa lokasi di Indonesia.

c. Segmen Ruang Konvensi dan Pameran (PT Nusa Dua Indonesia dan anak usahanya)

Di tahun 2017, pendapatan dari segmen Ruang Konvensi dan Pameran menurun 35% atau sebesar Rp62 Miliar,dari Rp176 Miliar tahun 2016 menjadi Rp114 Miliar di tahun 2017. Penyebab utama dari penurunan pendapatan tersebut adalah pembatalan atau penundaan event atau conference yang seharusnya diselenggarakan di BNDCC sehubungan dengan adanya erupsi Gunung Agung di Bali sejak awal semester dua. Sejalan dengan penurunan pendapatan di BNDCC, Kinerja Bali Nusa Dua Hotel and Covention juga mengalami penurunan sebesar 47% dibandingkan tahun 2016. Berbeda

dengan Dyandra Convention Center Surabaya (DCCS), venue ini mengalami kenaikan pendapatan sebesar 15% pada tahun 2017, karena segmen pasar untuk acara pernikahan di DCCS semakin meningkat setiap tahunnya.

d. Segmen Hotel (PT Graha Multi Utama dan anak usahanya)

Pendapatan dari segmen Hotel pada tahun 2017 meningkat 3% atau sebesar Rp3 Miliar menjadi Rp104 Miliar jika dibandingkan dengan pendapatan tahun 2016 yang jumlahnya sebesar Rp101 Miliar. Peningkatan ini didorong oleh beberapa hotel yang bisnisnya mulai tumbuh karena telah beroperasi lebih dari dua tahun.

2. Perbandingan Beban Usaha Tahun 2017 dan Tahun 2016

Beban pokok pendapatan Perseroan turun 5%, dari Rp678 Miliar tahun 2016 menjadi sebesar Rp644 Miliar di tahun 2017. Di sisi lain, beban operasi juga turun sebesar 15%, dari Rp260 Miliar tahun 2016 menjadi sebesar Rp221 Miliar di tahun 2017. Kondisi ini didorong oleh beberapa faktor, di antaranya efisiensi yang dilakukan Perseroan pada berbagai aspek sejak tahun 2017.

3. Perbandingan Laba/Rugi Operasional Tahun 2017 dan Tahun 2016

Pada tahun 2017, rugi operasional Perseroan menurun 88% atau sebesar Rp35.6 Miliar dari Rp40.3 Miliar menjadi rugi sebesar Rp4.7 Miliar. Penurunan ini disebabkan karena adanya program efisiensi dan pengendalian biaya pada berbagai aspek di seluruh unit bisnis Perseroan.

4. Perbandingan Laba/Rugi Bersih Tahun 2017 dan Tahun 2016

Laba tahun 2017 sebesar Rp5,5 Miliar mengalami peningkatan 109% dari rugi tahun 2016 sebesar Rp61.5 Miliar. Peningkatan laba ini selain dipengaruhi oleh efisiensi dan pengendalian biaya pada berbagai aspek di seluruh unit bisnis, juga dipengaruhi oleh penjualan aset bangunan Perseroan.

Ke depannya, tahun 2018 Perseroan berkomitmen akan terus memperbaiki kinerja dan peningkatan penjualan melalui berbagai aspek, di antaranya menghadirkan inovasi pada event dan pameran, berkompetisi dalam bisnis digital, penyelenggaraan event internasional di ruang konvensi milik Perseroan dan akan tetap mencanangkan efisiensi dalam menjalankan bisnis Perseroan untuk mencapai target laba yang lebih baik.

The following financial discussions and analysis are prepared based on the consolidated financial statements for the years ending December 2017 and 2016, that have been audited by the Public Accounting Firm Kosasih, Nurdiyaman, Mulyadi, Tjahjo & Partners, members of Crowe Horwath International with reasonable opinions without exception.

1. Comparison of Net Income in 2017 and 2016

Compared to the previous year, the Company’s net income in 2017 decreased 4% or Rp37 Billion from Rp899 Billion to Rp861

Billion. The Company’s revenue composition is still dominated by the Event / Exhibition Organizer segment, namely PT Dyandra Promosindo and its subsidiaries with a contribution of 59% of the Company’s total net income. Contributions from the Supporting Event segment, the Venue and Hall segment, and Hotel segment contributed 16%, 13% and 12%.

A more detailed description of the revenues from each of the Company’s business segments is as follows:

a. Segment of Event / Exhibition Organizer (PT Dyandra Promosindo and its subsidiaries)

Income from the Event / Exhibition Organizer segment in 2017 increased 1% or Rp 5 Billion from Rp528 Billion in 2016 to Rp534 Billion in 2017. This increase is due to the financial performance of several exhibitions which in the previous year did not contribute positively but improved in 2017. The performance improvement was also due to several new events, such as Disney on Ice, Muslim Fashion Festival, Happy Birthday Indonesia, and Indonesia Future City.

b. Supporting Event Segment (PT Dyanmall Graha Utama and its subsidiaries) In 2017, revenues from this

segment increased by 6% or Rp8.2 Billion from Rp130 Billion in 2016 to Rp139 Billion in 2017. The increase was supported by the holding of several major events such as preparations for the ASIAN GAMES 2018: Look of The Games in Jakarta and City Beautification Jakarta and Palembang, Indonesia Fair Event, and Toyota Event in several locations in Indonesia.

c. Venue and Hall Segment (PT Nusa Dua Indonesia and its subsidiaries)In 2017, revenues from the Venue and Hall segment decreased 35% or Rp62 Billion, from Rp176 Billion in 2016 to Rp114 Billion in 2017. The main cause of the decrease

in revenues was the cancellation or postponing of events and conferences that should be held at BNDCC in regards of the eruption of Mount Agung in Bali since the beginning of second semester. In line with the decrease in revenue at BNDCC, Bali Nusa Dua Hotel and Covention Performance also decreased by 47% compared to 2016. Meanwhile Dyandra Convention Center Surabaya (DCCS) increased revenue by 15% in 2017, due to market segments for wedding events at DCCS that increase every year.

d. Hotel Segment (PT Graha Multi Utama and its subsidiaries)Revenues from the hotel segment

in 2017 increased 3% or Rp3 Billion to Rp104 Billion when compared with the revenues in 2016 amounting to Rp101 Billion. The increase was driven by several hotels whose businesses began to grow as they have been in operation for more than two years.

2. Comparison of Operating Expenses in 2017 and 2016

The Company’s cost of revenue decreased by 5% from Rp678 Billion in 2016 to Rp644 Billion in 2017. Operating expenses also decreased by 15%, from Rp260 Billion in 2016 to Rp221 Billion in 2017. This condition was driven by several factors, including the

efficiency of the Company on various aspects since 2017.

3. Comparison of Operational Profit / Loss in 2017 and 2016

In 2017, the Company’s operational loss decreased by 88% or Rp35.6 Billion from Rp40.3 Billion to Rp4,7 Billion. This decrease was due to the efficiency and cost control programs in various aspects across all business units of the Company.

4. Comparison of Net Profit / Loss Year in 2017 and 2016

The profit in 2017 as much as Rp5.5 Billion increased 109% from the loss in 2016 of Rp61.5

Billion. This increase in profit was influenced by efficiency and cost control in various aspects across all business units, as well as the sale of the Company’s building assets.

The Company in 2018 is committed to continuously improve performance and increase sales through various aspects, such as innovation in events and exhibitions, competing in digital business, organizing international events in the halls and venues of the Company and continue to provide efficiency in running the Company’s business to achieve better profit targets.

80 81





1. Perbandingan Jumlah Aset Tahun 2017 dan Tahun 2016

Secara umum, total aset Perseroan tahun 2017 mengalami penurunan 6% atau sebesar Rp85 Miliar dari Rp1.5 Triliun tahun 2016 menjadi Rp1.45 Triliun di tahun 2017.

a. Perbandingan Jumlah Aset Lancar Tahun 2017 dan Tahun 2016

Total aset lancar Perseroan pada tahun 2017 mengalami kenaikan 5% atau sebesar Rp14.6 Miliar, dari Rp295.8 Miliar tahun 2016 menjadi Rp310.4 Miliar tahun 2017. Peningkatan aset lancar ini antara lain disebabkan oleh kas dan setara kas, piutang usaha dan piutang lain-lain masing-masing sebesar 8%, 20% dan 8%.

b. Perbandingan Jumlah Aset Lidak Lancar Tahun 2017 dan Tahun 2016

Jika dibandingkan dengan tahun 2016, aset tidak lancar Perseroan pada tahun 2017 mengalami penurunan 8% atau sebesar Rp100 Miliar,dari Rp1,24 Miliar tahun 2016 menjadi Rp1,14 Miliar tahun 2017. Penurunan ini antara lain terjadi sebagai akibat penurunan saham Perseroan di PT. Nusa Dua Indonesia dan penjualan aset bangunan Perseroan.

2. Perbandingan Jumlah Liabilitas Tahun 2017 dan Tahun 2016

Pada tahun 2017 jumlah liabilitas Perseroan menurun 12% atau sebesar Rp87,6 Miliar dari Rp749 Miliar menjadi Rp661 Miliar. Penurunan ini terjadi karena berkurangnya pinjaman bank sepanjang tahun 2017 senilai Rp102 Miliar.

a. Perbandingan Jumlah Liabilitas Jangka Pendek Tahun 2017 dan Tahun 2016

Jumlah liabilitas jangka pendek Perseroan tahun 2017 menurun 15% atau sebesar Rp60 Miliardari Rp394 Miliar menjadi Rp334 Miliar. Penurunan ini disebabkan antara lain penurunan atas utang kepada pihak berelasi, liabilitas yang masih harus dibayar dan pinjaman bank jangka pendek.

b. Perbandingan Jumlah Liabilitas Jangka Panjang Tahun 2017 dan Tahun 2016

Jumlah liabilitas jangka panjang pada tahun 2017 menurun 8% atau sebesar Rp27 Miliardari Rp354 Miliar menjadi sebesar Rp327 Miliar. Hal ini terjadi karena penurunan jumlah pinjaman bank jangka panjang Perseroan menurun 12% atau sebesar Rp38 Miliar dari Rp327 Miliar menjadi Rp289 Miliar.

c. Perbandingan Jumlah Ekuitas Tahun 2017 dan Tahun 2016

Tahun 2017, total ekuitas Perseroan tercatat mengalami peningkatan 0,3% atau sebesar Rp2 Miliar,dari Rp789 Miliar menjadi Rp791 Miliar, Peningkatan tersebut disebabkan oleh laba perusahaan yang meningkat pada tahun 2017 sebesar Rp9,1 Miliar.

Analisis NeracaBalance Sheet Analysis

1. Perbandingan Arus Kas dari Aktivitas Operasi Tahun 2017 dan Tahun 2016

Arus kas dari aktivitas operasi pada tahun 2017 tercatat sebesar Rp37 Miliar, dibandingkan dengan pada tahun 2016, jumlah arus kas dari aktivitas operasi tersebut meningkat disebabkan karena efisiensi dan pengendalian biaya seluruh unit bisnis Perseroan.

2. Perbandingan Arus Kas dari Aktivitas Investasi Tahun 2017 dan Tahun 2016

Sebagian besar penerimaan kas dari aktivitas investasi diperoleh dari penjualan aset Perseroan dan penjualan saham.

3. Perbandingan Arus Kas dari Aktivitas Pendanaan Tahun 2017 dan Tahun 2016

Arus kas Perseroan yang diperoleh dari aktivitas pendanaan pada tahun 2017 adalah sebesar Rp114,6 Miliar. Jumlah ini meningkat 248% atau sebesar Rp81,7 Miliar dari tahun 2016. Hal ini disebabkan pelunasan utang atas pinjaman bank Perseroan.

Analisis Laporan Arus KasCash Flow Statement Analysis

Kemampuan Perseroan untuk melunasi kewajiban jangka pendek mengalami peningkatan. Sebelumnya rasio lancar (current ratio) dan rasio cepat (quick ratio) Perseroan tahun 2016 adalah 75% dan 69%. Pada tahun 2017 rasio lancar dan rasio cepat naik menjadi 93% dan 87%, yang berarti total aset lancar jumlahnya lebih besar dibanding total liabilitas lancar. Dengan demikian, dapat disimpulkan bahwa Perseroan mempunyai kemampuan untuk melunasi liabilitas jangka pendeknya.

Berkaitan dengan hutang Perseroan, rasio hutang terhadap ekuitas Perseroan (Debt to Equity Ratio) menunjukan penurunan dari 95% di tahun 2016 menjadi 84% pada tahun 2017 yang menunjukkan tahun ini lebih baik dari tahun sebelumnya. Dengan besaran rasio tersebut, semakin rendah Debt to Equity Ratio Perseroan menunjukkan kemampuan Perseroan untuk melunasi liabilitasnya.

Sementara itu, perputaran piutang sedikit menurun menjadi 6,57 kali per tahun 2017 dibandingkan dengan tahun sebelumnya yang jumlahnya 6,73 kali per tahun. Namun Perseroan masih berkeyakinan bahwa seluruh piutang dapat tertagih.

Analisis Likuiditas PerseroanCompany Liquidity Analysis

1. Comparison of Total Assets in 2017 and 2016

In general, the total assets of the Company in 2017 decreased 6% or Rp85 Billion from Rp1.5 Trillion in 2016 to Rp1.45 Trillion in 2017.

a. Comparison of Current Assets in 2017 and 2016The Company’s total current assets in 2017 increased 5% or Rp14.6 Billion, from Rp295.8 Billion in 2016 to Rp310.4 Billion in 2017. The increase in current assets is due, among others, to cash and cash equivalent, accounts receivable and others receivables as much as 8%, 20% and 8%.

b. Comparison of Total Current Assets in 2017 and 2016Compared to 2016, the Company’s non-current assets in 2017 decreased 8% or Rp100 Billion, from Rp1.24 Billion in 2016 to Rp1.14 Billion in 2017. This decrease, among others, occurred as a result of the decline of the Company’s shares in PT. Nusa Dua Indonesia and the sale of the Company’s building assets.

2. Comparison of Total Liabilities in 2017 and 2016

In 2017, the Company’s liabilities decreased by 12% or Rp87.6 Billion from Rp749 Billion to Rp661 Billion.

This decline occurred due to the reduction in bank loans throughout 2017 worth Rp102 billion.

a. Comparison of Short-Term Total Liabilities in 2017 and 2016The amount of short-term liabilities of the Company in 2017 decreased by 15% or Rp60 billion from Rp394 billion to Rp334 billion. The decrease was due to, among other matters, the decline of debt to related parties, accrued liabilities and short-term bank loans.

b. Comparison of Total Long-Term Liabilities in 2017 and 2016Total long-term liabilities in 2017 decreased by 8% or Rp27 billion

from Rp354 billion to Rp327 billion. This is due to the decline in the Company’s long-term bank loans decreased by 12% or Rp38 Billion from Rp327 Billion to Rp289 Billion.

c. Comparison of Total Equity in 2017 and 2016In 2017, the Company’s total equity increased by 0.3% or Rp2 Billion, from Rp789 Billion to Rp791 Billion. This increase was due to the increase in corporate profit in 2017 of Rp9.1 Billion.

1. Comparison of Cash Flows from Operating Activities in 2017 and 2016 Cash flows from operating activities in 2017 amounted to Rp37 billion, compared to 2016, the amount of cash flows from operating activities increased due to efficiency and cost control of all business units of the Company.

2. Comparison of Cash Flows from Investment Activities in 2017 and 2016Most of the cash acceptance from investment activities

were obtained from the sale of the Company’s assets and the sale of shares

3. Comparison of Cash Flows from Financing Activities in 2017 and 2016The Company’s cash flows generated from financing activities in 2017 amounted to Rp114.6 Billion. This amount increased 248% or Rp81.7 Billion from 2016. This is due to the debt repayment of the Company’s bank loans.

The Company’s ability to pay off short-term liabilities has increased. Formerly, the current ratio and quick ratio of the Company in 2016 was 75% and 69%. In 2017, the current ratio and the quick ratio rose to 93% and 87%, meaning the total current assets are greater than the total current liabilities. Thus, it can be concluded that the Company has the ability to pay its short-term liabilities.

In relation to the Company’s debt, the Debt to Equity Ratio represents

a decline from 95% in 2016 to 84% in 2017 which shows that 2017 was better than the previous year. By this ratio, the lower the Company’s Debt to Equity Ratio indicates the Company’s ability to pay its liabilities.

Meanwhile, the receivable turnover slightly decreased to 6.57 times per year in 2017 compared to the previous year which amounted to 6.73 times per year. However, the Company still believes that all receivables are collectible.

82 83





Utang usaha Perseroan terutama sehubungan dengan penyelenggaraan acara terkait sewa venue, acara/program, kontraktor, tenaga kerja. Jangka waktu kredit yang timbul dari penyelenggaraan acara tersebut berkisar antara 14 hari sampai dengan 45 hari.

Dari hasil perhitungan current ratio Perseroan yang mengalami peningkatan, dapat disimpulkan kemampuan Perseroan untuk memenuhi finansial jangka pendek semakin besar. Sedangkan dari hasil perhitungan rasio

kredit Perseroan, risiko kredit maksimum Perseroan untuk komponen dalam laporan posisi keuangan konsolidasian pada tanggal 31 Desember 2017 dan 2016, manajemen Perseroan berpendapat bahwa cadangan penurunan nilai piutang cukup untuk menutupi kemungkinan kerugian atas tidak tertagihnya piutang usaha.

Tabel berikut ini menunjukkan informasi mengenai eksposur risiko kredit berdasarkan nilai tercatat aset keuangan Perseroan sebagai berikut:

Kemampuan Membayar Utang dan Kolektibilitas PiutangThe Ability to Pay Debts and Collectibility of Account Receivables

Rata-rata periode penagihan piutang usaha Perseroan menurun dari Sekitar 59% tahun 2016 menjadi 37% di tahun 2017. Perseroan terus melakukan upaya yang efektif untuk menurunkan piutang. Diantaranya secara konsisten memonitor dan me-review fungsi penagihan, serta melakukan kunjungan langsung kepada pelanggan yang terlambat membayar.

2017

TotalTotal

Belum jatuh tempo atau

tidak pengalami penurunan nilaiNeither past due

nor impaired

Sampai dengan 3 bulanUp to 3 months

>3-6 bulan>3-6 months

>6 bulan-1 tahun>6 months-1 year

>1 tahun>1 year

Kas di bank dan deposito berjangka 105.799.895.856 69.102.045.856 36.697.850.000 - - -

Cash in banks and time deposits

Piutang usaha 146.218.829.256 51.552.118.905 57.588.667.563 13.994.019.234 10.251.949.720 12.832.073.744 Trade receivables

Piutang lain-lain 11.783.562.496 3.564.400.436 - - - 8.219.162.060 Other receivables

Piutang dari pihak-pihak berelasi 11.420.381.355 11.420.381.355 - - - -

Due from related parties

Kas di bank yang dibatas penggunaannya 2.492.310.322 - - - - 2.492.310.322

Restricted cash in banks

Aset lain-lain - uang jaminan 2.017.964.367 - - - - 2.017.964.367

Other assets - security deposit

Total 279.732.943.652 135.638.946.552 94.286.517.563 13.994.019.324 10.251.949.720 25.561.510.493 Total

0%

20%

40%

60%

80%

100%

120%

Kolektabilitas Piutang

Kurang dari 31 hari

31-90 hari 91-180 hari 181-360 hari Lebih dari 360 hari

2016, 18%

2017, 14%

Struktur modal adalah komposisi dan proposi utang jangka panjang dan ekuitas (saham preferen dan saham biasa) yang digunakan Perseroan. Liabiltas jangka panjang menyumbang 29% terhadap jumlah sumber pendanaan jangka panjang Perseroan, sementara sekitar 71% berbentuk ekuitas. Perbedaan dibandingkan tahun lalu terletak pada penurunan persentasi liabiltas jangka panjang dari 31% menjadi 29% dan peningkatan modal dari 69% menjadi 71%.

Struktur Modal dan Kebijakan Manajemen atas Struktur ModalCapital Structure and Management Policy on Capital Structure

Kebijakan Manajemen atas Struktur Modal

Konsep penting manajemen modal adalah masalah sumber dana dan penggunaan dana. Perseroan berkomitmen mengadakan keseimbangan finansial antara aset dengan kewajiban tersebut dengan sebaik–baiknya. Perseroan terus berupaya memperbaiki rasio laba terhadap ekuitas (Return on Equity), dari tahun 2016 (7,8%) menjadi sebesar 0,96% di tahun 2017, atau mengalami penurunan persentase sebesar 8,76%.

Dalam Jutaan Rupiah / in Millions of Rupiah

Struktur ModalCapital Structure

2017 Kontribusi 2016 Kontribusi PertumbuhanGrowth

Liabilitas Jangka PanjangLong Term Liability 326.853 25% 354.286 31% 21,433

EkuitasEquity 791.311 71% 789.033 69% (2.278)

Jumlah Sumber Dana Jangka PanjangLong Term Total Funding Service 1.118.164 100% 1.143.319 100% 25.155

The Company’s business debt is mainly related to the holding of venue-related events, events / programs, contractors, manpower. The loan period that arises from the holding of the event ranges from 14 days to 45 days.

From the calculation of the current ratio of the Company which increased is concluded that the Company’s ability to fulfill the short-term finance has

improved. As for the calculation of the Company’s loan ratio, the Company’s maximum credit risk for the components in the consolidated statement of financial position as of December 31st 2017 and 2016, the Company’s management believes that the allowance for impairment of receivables is adequate to cover possible losses from non-collection of accounts receivable.

The following table sets forth the information on credit risk exposure based on the carrying amount of the Company’s financial assets as follows:

The average collection period of the Company’s trade receivables decreased from approximately 59% in 2016 to 37% in 2017. The Company continues to make effective efforts to reduce account receivables. Actions amongst

others are consistent monitoring and review billing functions, as well as making direct visits to customers who are late to pay.

The capital structure is the composition and proportion of long-term debt and equity (preferred stock and common stock) used by the Company. The long-term liabilities contribute 29% of the Company’s long-term funding sources, while approximately 71% are in the form of equity. The difference over the last year lies in the decline in the percentage of long-term

liabilities from 31% to 29% and capital increase from 69% to 71%.

Management Policy on Capital StructureAn important concept of capital management is the issue of sources of funds and the use of funds. The Company is committed to perform a financial balance between the asset and the obligation as well as possible. The

Company continues to improve its Return on Equity ratio, from 2016 (7.8%) to 0.96% in 2017, or decrease in percentage by 8.76%.

84 85





Realisasi pendapatan tahun 2017 mengalami penurunan Rp294 Miliar. Pertumbuhan ini di bawah target perseroan sebesar 34%. Pendapatan belum mencapai angka yang ditargetkan karena berbagai kendala makro ekonomi yang belum kembali normal, serta erupsi Gunung Agung di Bali yang berdampak cukup signifikan kepada industri MICE (Meeting, Incentive, Conference, Event).Realisasi laba bersih setelah pajak setelah minoritas tahun 2017 belum dapat membukukan laba sebagaimana yang ditargetkan sebesar Rp27 Miliar dikarenakan pada tahun 2017 ada beberapa asumsi penjualan aset yang belum dapat direalisasikan.

Berbagai tantangan internal dan eksternal Perseroan terus dilalui dengan optimisme yang tinggi, dengan sebuah keyakinan akan prospek usaha tahun 2018 makin baik dibanding 2017, walaupun tetap disadari masih banyaknya tekanan ekternal ekonomi yang kuat. Untuk tahun 2018 Perseroan telah menyusun strategi sehingga i pendapatan diproyeksikan sebesar Rp1.069 Miliar, laba usaha Rp47 Miliar dan laba bersih setelah pajak Rp19,5 Miliar. Segala daya upaya akan dilakukan Perseroan untuk mencapai proyeksi target-target tersebut baik melalui ekspansi pasar, efisiensi biaya dan juga restrukturisasi aset yang tidak produktif untuk mencapai kinerja yang lebih baik.

Ikatan MaterialMaterial Bond

Tidak terdapat ikatan material untuk investasi barang modal pada tahun 2017.

Investasi Barang Modal 2017Capital Goods Investment 2017

Ikatan Material untuk Investasi Barang ModalMaterial Bond for Capital Goods Investments

Investasi Tujuan InvestasiInvestment Objectives

Nilai Investasi (Rp juta)Investment Value (Million Rupiah)

Investment

Kepemilikan Langsung Direct Ownership

Tanah Pendukung Operasional 101.205.199.079 Land

Bangunan dan Prasarana Pendukung Operasional 87.131.894.159 Building and Infrastructure

Kendaraan BermotorPeningkatan Kapasitas

Armada Transportasi 36.646.153.117 Vehicle

Peralatan Kantor Pendukung Operasional 36.129.960.328 Office Equipment

Perabot dan Perlengkapan Pendukung Operasional 96.601.041.571 Furniture and Supplies

Peralatan dan Perlengkapan Pendukung Operasional 59.646.894.070 Equipment and Supplies

Tenda Pendukung Operasional 16.063.589.882 Tent

Aset Bangun Serah Terima Pendukung Operasional 933.838.568.380 Build Up Assets

Aset Dalam Penyelesaian Pendukung Operasional 7.081.944.122 In-Settlement Assets

Jumlah 1.374.345.244.708 Total

Perbandingan Target dan RealisasiComparison of Target and Realization

Uraian Budget 2017 % RealisasiRealization 2017

% SelisihDifference Rp

Budget 2018 % Description

Pendapatan 1.155.419 100% 861.194 100% 294.225 1.069.422 100% Profit

Harga Pokok Penjualan 841.232 73% 644.419 75% 196.813 767.428 72% Cost of Revenue

Laba Kotor 314.187 27% 216.775 25% 97.412 301.994 28% Gross Profit

Biaya Operasional 256.867 22% 221.533 26% 35.334 254.995 24% Operating Expense

Laba/Rugi Operasi 57.320 5% (4.758) -1% 62.078 46.999 4% Profit Loss

Pendapatan (Biaya) lain-lain (19.086) -2% 13.904 2% (32.990) -20.888 -2%

Other revenue/(expense)

Laba Sebelum Pajak 38.234 3% 9.146 1% 29.088 26.111 2% Profit Before Tax

Pajak 11.707 1% (1.582) 0% 13.289 -6.528 -1% Tax

Laba Bersih Setelah Pajak 26.527 2% 7.563 1% 18.964 19.583 2% Profit After Tax

Hak Minoritas 610 0% 1.615 0% (1.005) -165 0%

Laba Setelah Minoritas 27.137 2% 9.179 1% 17.958 19.418 2% Profit After minority

There is no material bond for capital goods investment in 2017.

Tidak terdapat peristiwa kejadian penting setelah periode pelaporan.

Informasi Mengenai Peristiwa yang Terjadi Setelah Periode PelaporanInformation Regarding Events Occurring After the Reporting Period

There were no major event events after the reporting period.

Realization of revenue in 2017 decreased Rp294 billion. This growth is below the company’s target of 34%. Revenue has not reached the targeted figures due to various macroeconomic constraints that have not returned to normal, as well as the eruption of Gunung Agung in Bali which significantly effected the MICE industry (Meeting, Incentive, Conference, Event). The realization of net profit

after tax after minority of 2017 has not been able to book the targeted profit of Rp27 billion because in 2017 there were several asset sales assumptions that could not yet be realized.

The Company’s internal and external challenges has continued to faced with high optimism, with confidence to the better business prospects in 2018 compared to 2017, however we still recognized

the many strong external economic pressures. For 2018, the Company has developed a strategy so that revenue is projected at Rp1,069 billion, operating profit of Rp47 billion and net profit after tax of Rp19.5 billion. All efforts will be made by the Company to achieve its targeted projection through market expansion, cost efficiency as well as restructuring of non-productive assets to achieve a better performance.

86 87





ESOP (Employee Stock Option Program)

Berdasarkan Akta Pernyataan Keputusan Para Pemegang Saham Perseroan No.110 tanggal 26 November 2012, para pemegang saham Perseroan telah menyetujui rencana Program ESOP. Program ESOP ini dialokasikan sebesar 5% (lima persen) dari jumlah saham yang ditawarkan dalam Penawaran Umum atau sejumlah 64.100.000 (enam puluh empat juta seratus ribu) saham.

Program alokasi saham pegawai (ESOP) adalah program pemberian jatah saham yang merupakan bagian dari Penawaran Perdana Saham Perseroan kepada pegawai Perseroan yang telah memenuhi kualifikasi dari Perseroan.

Tujuan pelaksaan program ESOP adalah:1. Retensi

Mempertahankan pegawai yang ada dan berkualitas akan menjadi lebih mudah jika mereka memiliki penyertaan modal.

2. Motivasi dan Kinerja Ekuitas hanya akan bernilai jika kinerja Perseroan membuatnya bernilai. Oleh karena itu, pegawai yang memiliki kepentingan modal signifikan dalam Perseroannya akan memiliki motivasi yang kuat untuk mencurahkan karya terbaiknya dan memaksimalkan kinerja Perseroan dan nilai saham.

3. Pengembangan Budaya Kelompok Dengan dilibatkannya pegawai dalam program ESOP, akan meningkatkan jiwa kebersamaan dan kerja tim, dimana seluruh pegawai bekerjasama memfokuskan pada tujuan kinerja Perseroan. Pegawai akan menjadi lebih peka terhadap kebutuhan Perseroan dan mulai memikirkan bertindak seperti seorang pemilik.

Bentuk saham untuk program ESOP ini terdiri dari:1. Saham Penghargaan yaitu pemberian saham

kepada pegawai sebagai Penghargaan.2. Saham Jatah Pasti yaitu jumlah total saham

untuk program ESOP dikurangi jumlah saham untuk Saham Penghargaan.

Dasar perhitungan yang digunakan Perseroan untuk perhitungan program ESOP (alokasi Saham Penghargaan dan Saham Jatah Pasti) adalah Besaran Gaji Pokok, Peringkat Jabatan, Prestasi Kerja, dan Masa Kerja Pegawai.

Pegawai yang dapat diikutsertakan dalam program ESOP adalah pegawai yang memenuhi persyaratan kepesertaan sebagai berikut:1. Berstatus pegawai tetap dan masih aktif

bekerja pada tanggal 31 Desember 2012.2. Memenuhi tingkat pencapaian kinerja

tertentu sesuai dengan standar penilaian kinerja yang ditetapkan oleh Perseroan.

3. Memiliki masa kerja minimum 3 (tiga) tahun pada saat program ESOP dilaksanakan

4. Tidak dalam status terkena sanksi administrative pada saat implementasi program ESOP.

Ketentuan pelaksanaan program ESOP

Saham penghargaan dan saham jatah pasti adalah merupakan saham penjatahan pasti. Alokasi saham penghargaan dan saham jatah pasti masing masing adalah sejumlah 17.200.000 lembar dan 46.900.000 lembar.

Saham Penghargaan

1. Saham Penghargaan diberikan oleh Perseroan secara cuma-cuma kepada seluruh pegawai peserta program ESOP yang memenuhi persyaratan atas nama masing masing peserta.

2. Perhitungan pengalokasian Saham Penghargaan berdasarkan penilaian kinerja tertentu, gaji pegawai, peringkat jabatan dan masa kerja peserta.

3. Saham Penghargaan memiliki lock-up period selama 24 (dua puluh empat) bulan.

4. Selama masa lock-up, bilamana pegawai mengundurkan diri, diberhentikan atau terlibat perkara kriminal, maka hak atas Saham Penghargaan menjadi gugur. Demikian pula halnya jika pegawai peserta program ESOP menyerahkan hak kepesertaannya kepada Perseroan atas kemauan sendiri.

5. Peserta tidak dikenakan biaya atas kepemilikan Saham Penghargaan.

6. Apabila terdapat porsi saham dalam program ESOP yang tidak teralokasikan karena hak dari pegawai telah gugur, maka Perseroan berhak menentukan peserta program ESOP yang memenuhi ketentuan sebagaimana disebutkan diatas sebagai pengganti penerima hak pegawai yang telah gugur.

Saham Jatah Pasti

1. Saham Jatah Pasti diberikan kepada seluruh peserta program ESOP yang memenuhi persyaratan atas nama masing masing peserta.

2. Perhitungan pengalokasian dan penjatahan saham jatah pasti berdasarkan gaji pegawai, peringkat jabatan dan masa kerja pegawai peserta.

3. Saham Jatah Pasti memiliki lock-up period selama 3 (tiga) bulan.

4. Saham Jatah Pasti yang dibeli akan dibayar sepenuhnya oleh peserta program ESOP.

5. Apabila terdapat sisa alokasi jatah Saham Jatah Pasti yang disebabkan saham tidak dibeli oleh peserta, maka kelebihan saham yang tidak dibeli oleh Pegawai akan dijual ke masyarakat.

MSOP (Management Stock Option Program)

Pada saat ini, PT Dyandra Media International Tbk tidak memiliki Skema Program Kepemilikan Saham oleh Manajemen (Management Stock Option Program).

Program Kepemilikan Saham oleh KaryawanEmployee Stock Option Program (ESOP)

Based on the Deed of Statement of Shareholder Resolution No.110 dated November 26th 2012, the shareholders of the Company have approved the ESOP Program plan. The ESOP program is allocated at 5% (five per cent) of the total shares offered in the Public Offering or 64,100,000 (sixty four million one hundred thousand) shares.The Employee Stock Allocation Program (ESOP) is a shareholding program that is part of the Company’s Initial Public Offering to qualified employees of the Company.

The objectives of the ESOP program are:1. Retention

Maintaining existing and qualified employees will be easier if they have equity.

2. Motivation and Performance Equity will only be valuable if the performance of the Company makes it worth. Therefore, employees with significant capital interests in the Company will have strong motivation to devote their best work and maximize the Company’s performance and share values.

3. Development of Group Culture With the involvement of employees in the ESOP program, it will increase the team’s spirit in teamwork, where all employees work together to focus on the Company’s performance objectives.

Employees will become more sensitive to the needs of the Company and start thinking of acting like an owner.

The forms of shares for this ESOP program consist of:1. Awarded Shares are shares

that are given to the employees as rewards.

2. Allotment Share is the total number of shares for the ESOP program minus the number of shares for the Award Shares.

The calculation basis used by the Company for the calculation of the ESOP program (the allocation of Awarded Shares and Allotment Shares) is the amount of basic salary, job rank, job performance,

and employee service period.

Employees who may be included in the ESOP program are those who meet the following membership requirements:1. A permanent employee

and active since December 31st 2012.

2. Meets a certain level of performance achievement in accordance with the performance appraisal standards set by the Company.

3. Has a minimum of 3 (three) years of service at the time the ESOP program is implemented

4. Not in the status of administrative sanctions imposed upon implementation of the ESOP program.

Terms of implementation of ESOP programThe Awarded Shares and Alloment Shares are defined as the exact allotment shares. The allocation of the Awarded Shares and Allotment Shares are 17,200,000 shares and 46,900,000 shares.

Awarded Shares 1. The Awarded Shares are granted

by the Company free of charge to all ESOP program participants who meet the requirements on behalf of each participant.

2. Calculation of the allocation of Awarded Shares is based on certain performance appraisals, staff salaries, job rank and period of employment.

3. The Awarded Shares have

a lock-up period for 24 (twenty four) months.

4. During the lock-up period, when an employee resigns, dismissed or involved in a criminal case, then the right to own the Awarded Share shall be void. Similarly, if the ESOP program participants submit their membership rights to the Company on their own will.

5. Participants are not charged the ownership of the Awarded Shares

6. If there is a portion of unallocated shares in an ESOP program because the rights of the employee has been terminated, the Company is entitled to determine the participants

of the ESOP program that fulfill the provisions above to replace the recipient of the employee’s rights that is void.

Allotment Shares 1. The Allotment Shares shall

be granted to all ESOP program participants who meet the requirements on behalf of each participant.

2. Calculation of the allocation of Allotment Shares is based on certain performance appraisals, staff salaries, job rank and period of employment.

3. The Allotment Shares have a lock-up period for 3 (three) months

4. The Allotment Shares that are purchased will be paid fully by

ESOP program participants5. If there is any remaining

allocation of Allotment Shares that is caused by unpurchased by the participants, then the excess of unpurchased shares will be sold to the public

Management Stock Option Program (MSOP)PT Dyandra Media International Tbk does not currently own a Management Stock Option Program.

88 89





Selama tahun 2017, Perseroan telah melakukan aksi korporasi (corporate action) sebagai berikut:

1. Pada 5 Juli 2017, entitas anak usaha Perseroan yakni PT. Nusa Dua Indonesia (NDI) melakukan perubahan atas penurunan Modal Dasar dari semula Rp1.400.000.000.000 (satu triliun empat miliar rupiah) menjadi Rp1.191.000.000.000 (satu triliun seratus sembilan puluh satu miliar rupiah) dan penuruan Modal Ditempatkan dari Rp374.909.918.600 (tiga ratus tujuh puluh empat miliar sembilan ratus sembilan juta sembilan ratus delapan belas ribu enam ratus rupiah) menjadi Rp297.909.918.600 (dua ratus sembilan puluh tujuh miliar sembilan ratus sembilan juta sembilan ratus delapan belas ribu enam ratus rupiah). Sesuai ketentuan Undang-Undang Nomor 40 Tahun 2007 tentang Perseroan Terbatas, terhadap penurunan modal NDI tersebut, NDI telah melakukan pengumuman di surat kabar nasional Harian Neraca pada hari Kamis, 6 Juli 2017. Penurunan Modal Dasar dan Modal Disetor ini bertujuan untuk restrukturisasi Perseroan pada entitas anak Perseroan.

2. Pada 17 November 2017, Perseroan melalui entitas anak usaha Perseroan yakni PT. Dyandra Promosindo menandatangani Kesepakatan Jual Beli aset dengan PT Lotus Andalan Sekuritas berupa penjualan unit kantor di The City Tower lantai 7, Jl. MH. Thamrin No. 81, Jakarta Pusat, dengan luas semi gross 1.598,09 m² (seribu lima ratus sembilan puluh delapan koma nol sembilan meter persegi) (selanjutnya disebut “Aset”). Aset tersebut tercatat dalam Sertifikat Hak Milik Atas Satuan Rumah

Susun Nomor 282/VIII sebesar 1.403 m² (seribu empat ratus tiga meter persegi). Harga transaksi penjualan Aset termasuk PPN (Pajak Pertambahan Nilai) disepakati sebesar total Rp74.710.707.500 (tujuh puluh empat miliar tujuh ratus sepuluh juta tujuh ratus tujuh ribu lima ratus rupiah) dengan mekanisme pembayaran sebagai berikut:• Pembayaran uang tanda jadi sebesar

Rp2.000.000.000 (dua miliar rupiah) dilakukan pada tanggal 20 November 2017;

• Pelunasan pembayaran sebesar Rp72.710.707.500 (tujuh puluh dua miliar tujuh ratus sepuluh juta tujuh ratus tujuh ribu lima ratus rupiah) dibayarkan pada saat penandatanganan Akta Jual Beli (AJB) atau selambat-lambatnya tanggal 21 Desember 2017.

Kesepakatan Jual Beli tersebut dilanjutkan dengan penandatanganan Perjanjian Jual Beli pada tanggal 17 Desember 2017 yang dilakukan di hadapan Buntario Tigris Darmawang, SH, SE, MH., Notaris dan PPAT di Kota Jakarta Pusat. Bahwa transaksi tersebut di atas bukan merupakan transaksi afiliasi, yang mana pembeli aset yakni PT Lotus Andalan Sekuritas tidak mempunyai hubungan afiliasi dengan Perseroan dan/atau entitas anak usaha Perseroan sebagaimana diatur dalam Peraturan Bapepam No. IX.E.1 Lampiran Keputusan Ketua Bapepam Nomor: Kep-412/BL/2009 tanggal 25 Nopember 2009 tentang Transaksi Afiliasi dan Benturan Kepentingan Transaksi Tertentu.

Informasi Investasi, Ekspansi, Divestasi, Penggabungan/Peleburan Usaha, Akuisisi, Restrukturisasi Utang/ModalInvestment Information, Expansion, Divestment, Business Merger, Acquisition, Debt / Capital Restructuring

During 2017, the Company has taken a list of corporate actions:

1. On July 5th 2017, the Company’s subsidiary, PT. Nusa Dua Indonesia (NDI) made a downturn in the decrease of its Authorized Capital from Rp1,400,000,000,000 (one trillion and four billion rupiah) to Rp1,191,000,000,000 (one trillion one hundred and ninety-one billion rupiah) and decreased its Issued Capital from Rp374,909,918 .600 (three hundred seventy-four billion nine hundred nine million nine hundred eighteen thousand six hundred rupiahs) to Rp297,909,918,600 (two hundred ninety-seven billion nine hundred nine million nine hundred eighteen thousand six hundred rupiah). In accordance with the provisions of Law Number 40 Year 2007 regarding Limited

Liability Companies, referring to the NDI’s capital downturn, NDI has made an announcement in the national newspaper Harian Neraca dated Thursday, July 6th 2017. The decrease of Authorized and Paid-in Capital was made for the restructuring of the Company to its subsidiaries.

2. On November 17th 2017, the Company through its subsidiary, PT. Dyandra Promosindo signed a Sale and Purchase Agreement with PT Lotus Andalan Sekuritas in the form of office unit sales at The City Tower 7th floor, Jl. MH. Thamrin No. 81, Central Jakarta, with a semi gross area of 1,598.09 m² (one thousand five hundred ninety-eight point zero nine square meters) (hereinafter referred to as “Asset”). The Asset is listed in the Certificate of Property of Unit

Number 272 / VIII covering 1,403 m² (one thousand four hundred and three square meters). The sale price of Assets including VAT (Value Added Tax) is agreed at a total amount of Rp74,710,707,500 (seventy-four billion seven hundred and ten million seven hundred and seven thousand and five hundred rupiah) with the following payment mechanisms:• Payment in advance of

Rp2,000,000,000 (two billion rupiah) that was done iinn November 20th 2017;

• Settlement of payment of Rp72,710,707,500 (seventy-two billion seven hundred and ten million seven hundred and seven thousand and five hundred rupiah) paid at the signing of the Deed of Sale & Purchase (AJB) or not later than December 21st 2017.

The Sale and Purchase Agreement was followed by the signing of the Sale and Purchase contract on December 17th 2017, which was conducted in the presence of Buntario Tigris Darmawang, SH, SE, MH., Notary and PPAT in Central Jakarta. The above transaction is not an affiliate transaction, in which the purchaser of assets of PT Lotus Andalan Sekuritas has no affiliation relationship with the Company and / or its subsidiaries as stipulated in Bapepam Regulation no. IX.E.1 Attachment of Decision of the Chairman of Bapepam Number: Kep-412 / BL / 2009 dated 25 November 2009 regarding Affiliate Transactions and Conflict of Interest on Certain Transactions.

Transaksi Afiliasi Affiliate Transactions

Selama tahun 2017, tidak terdapat transaksi afiliasi sebagaimana ditetapkan peraturan Bapepam Nomor IX. E. I tentang Transaksi Afiliasi dan Benturan Kepentingan Transaksi Tertentu.

During 2017, there were no affiliate transactions as stipulated by Bapepam Rule Number IX. E. I concerning Affiliate Transactions and Conflict of Interest of Certain Transactions.

Perubahan peraturan perundang undangan yang berpengaruh signifikan terhadap PerseroanChanges in Legislation That Have Significant Effect on the Company

Perseroan tidak memiliki pengaruh atas perubahan peraturan perundang-undangan yang dapat berdampak signifikan terhadap kinerja Perusahaan, sebab itu informasi mengenai hal ini tidak dapat ditampilkan dalam laporan tahunan ini.

The Company has no influence over changes in legislation that can have a significant impact on the Company’s performance, therefore information on this matter can not be shown in this annual report.

JATIM Expo 2017

90 91





Amandemen PSAK 71 - “Instrumen Keuangan tentang Fitur Percepatan Pelunasan dengan Kompensasi Negatif”.Perusahaan sedang menganalisa dampak penerapan standar akuntansi dan interpretasi tersebut di atas terhadap laporan keuangan konsolidasian Perusahaan.

Perseroan menerapkan penyesuaian-penyesuaian tahun 2016, berlaku efektif 1 Januari 2017 sebagai berikut:

Amandment PSAK 71 - “Financial Instruments on Acceleration of Redemption Fees with Negative Compensation”The Company is currently analyzing the impact of the implementation of the accounting standards above towards the Company’s consolidated financial statements.

The Company implemented the following adjustments in 2016, effective on January 1st 2017:

a. ISAK No. 31 - “Interpretasi atas Ruang Lingkup PSAK 13: Properti Investasi” ISAK No. 31 memberikan interpretasi atas karakteristik bangunan yang digunakan sebagai bagian dari definisi properti investasi dalam PSAK No. 13: Properti Investasi. Bangunan sebagaimana dimaksud dalam definisi properti investasi mengacu pada struktur yang memiliki karakteristik fisik yang umumnya diasoasiasikan dengan suatu bangunan yang mengacu pada adanya dinding, lantai, dan atap yang melekat pada aset.

a. ISAK No. 31 - “Interpretation of Scope of SFAS 13: Investment Property”

ISAK No. 31 provides an interpretation of the building characteristics used as part of the definition of investment property in PSAK No. 13: Investment Property. The building referred to in the definition of investment property refers to structures that have physical characteristics generally associated with a building that refers to the existence of walls, floors and roofs attached to the asset.

b. ISAK No. 32 - “Definisi dan Hierarki Standar Akuntansi Keuangan (SAK)” ISAK No. 32 mengklarifikasi definisi dan hierarki SAK, khususnya ketika peraturan pasar modal bertentangan dengan pengaturan dalam PSAK/ISAK.

b. ISAK No. 32 - “Definition and Hierarchy of Financial Accounting Standards (SAK)”

ISAK No. 32 clarify the definition and hierarchy of SAK, especially when capital market regulations conflict with the arrangements in PSAK / ISAK.

c. PSAK 3 (Penyesuaian 2016) - “Laporan Keuangan Interim” Penyesuaian ini mengklarifikasi bahwa pengungkapan interim yang dipersyaratkan harus dicantumkan dalam laporan keuangan interim atau melalui referensi silang dari laporan keuangan interim, seperti komentar manajemen atau laporan risiko yang tersedia untuk pengguna laporan keuangan interim dan pada saat yang sama. Jika pengguna laporan keuangan tidak dapat mengakses informasi yang ada pada referensi silang dengan persyaratan dan waktu yang sama, maka laporan keuangan interim entitas dianggap tidak lengkap.

c. PSAK 3 (Penyesuaian 2016) - “ Interim Financial Report” This adjustment clarifies that the required interim

disclosures should be included in the interim financial statements or through cross-references of the interim financial statements, such as management comments or risk reports available to users of the interim financial statements and at the same time. If users of financial statements are unable to access information contained in cross-references with the same terms and times, the interim financial statements of entities are considered incomplete.

d. PSAK 24 (Penyesuaian 2016) - “Imbalan Kerja” Penyesuaian ini mengklarifikasi bahwa pasar obligasi korporasi berkualitas tinggi dinilai berdasarkan denominasi mata uang obligasi tersebut dan bukan berdasarkan negara di mana obligasi tersebut berada.

d. PSAK 24 (Adjustment 2016) - “Employee Benefits” This adjustment clarifies that the high-quality

corporate bond market is valued based on the denomination of the bond’s currency and not on the country in which the bond is located.

e. PSAK 58 (Penyesuaian 2016) - “Aset Tidak Lancar yang Dimiliki Untuk Dijual dan Operasi yang Dihentikan” Penyesuaian ini mengklarifikasi bahwa perubahan dari satu metode pelepasan ke metode pelepasan lainnya dianggap sebagai rencana awal yang berkelanjutan dan bukan sebagai rencana pelepasan baru. Penyesuaian ini juga mengklarifikasi bahwa perubahan metode pelepasan ini tidak mengubah tanggal klasifikasi sebagai aset atau kelompok lepasan.

e. PSAK 58 (Adjustment 2016) - “ Non-current Assets Held for Sale and Discontinued Operations “

This adjustment clarifies that the change from one method of release to another is considered a sustainable starting plan and not as a new release plan. This adjustment also clarifies that this change of release method does not alter the classification date as an asset or removable group.

f. PSAK 60 (Penyesuaian 2016) - “Instrumen Keuangan - Pengungkapan” Penyesuaian ini mengklarifikasi bahwa entitas harus menilai sifat dari imbalan kontrak jasa sebagaimana dalam paragraf PP30 dan paragraf 42C untuk menentukan apakah entitas memiliki keterlibatan berkelanjutan dalam aset keuangan dan apakah persyaratan pengungkapan terkait keterlibatan berkelanjutan terpenuhi. Penerapan dari penyesuaian-penyesuaian tahunan 2016 tidak memiliki dampak signifikan terhadap laporan keuangan konsolidasian.

f. PSAK 60 (Adjustment 2016) - “Financial Instruments - Disclosure”

This adjustment clarifies that the entity shall assess the nature of the rewards of the contract as refferred in paragraph PP30 and paragraph 42C to determine whether the entity has a continuing involvement in the financial asset and whether the disclosure requirements related to ongoing engagement are met. The adoption of the 2016 annual adjustments have no significant impact on the consolidated financial statements.

Kebijakan AkuntansiAccounting Policies

Standar baru, amandemen dan interpretasi yang telah diterbitkan, namun belum berlaku efektif untuk tahun buku yang dimulai pada 1 Januari 2017 yang mungkin berdampak pada laporan keuangan konsolidasian adalah sebagai berikut:

Efektif berlaku pada atau setelah 1 Januari 2018Effective on or after January 1st 2018

PSAK 69 - “Agrikultur”; PSAK 69 - “Agriculture”;

Amandemen PSAK 2 (2016): “Laporan Arus Kas tentang Prakarsa Pengungkapan”;

Amendment PSAK 2 (2016): “Cash Flow Statement on Disclosure Initiatives”;

Amandemen PSAK 13: “Properti Investasi”, Amandment PSAK 13: “Property Investments”,

Amandemen PSAK 16 (2015) - “Agrikultur: Tanaman Produktif”;

Amandment PSAK 16 (2015) - “Agriculture: Productive Plants”;

Amandemen PSAK 46 (2016): “Pajak Penghasilan tentang Pengakuan Aset Pajak Tangguhan untuk Rugi yang Belum Direalisasi”;

Amandment PSAK 46 (2016): “Income Tax on Deferred Tax Assets Recognition for Unrealized Losses”;

Amandemen PSAK 53: “Pembayaran Berbasis Saham: Klasifikasi dan Pengukuran Transaksi Pembayaran Berbasis Saham”;

Amandment PSAK 53: “Share-Based Payment: Classification and Measurement of Stock-Based Payment Transactions”;

PSAK 15 (Penyesuaian 2017) - “Investasi pada Entitas Asosiasi dan Ventura Bersama”;

PSAK 15 (Adjustment 2017) - “Investments in Associated Entities and Joint Venture”;

Efektif berlaku pada atau setelah 1 Januari 2019Effective on or after January 1st 2019

ISAK 33 - “Transaksi Valuta Asing dan Imbalan di Muka”; ISAK 33 - “Foreign Exchange Transactions and Advances”;

Efektif berlaku pada atau setelah 1 Januari 2020:Effective on or after January 1st 2020:

PSAK 71 - “Instrumen Keuangan”; PSAK 71 - “Financial Instruments”;

PSAK 72 - “Pendapatan dari Kontrak dengan Pelanggan”; PSAK 72 - “Revenue from Contract with Customer”;

PSAK 73 - “Sewa”; PSAK 73 - “Rent”;

Amandemen PSAK 15 - “Investasi pada Entitas Asosiasi dan Ventura Bersama tentang Kepentingan Jangka Panjang pada Entitas Asosiasi dan Ventura Bersama”;

Amandment PSAK 15 - “Investment in Joint Associate and Ventures on Long-term Interests in Associated Entity and Venture Associations”;

Amandemen PSAK 62 - “Kontrak Asuransi - Menerapkan PSAK 71: Instrumen Keuangan dengan PSAK 62: Kontrak Asuransi”;

Amandment PSAK 62 - “Insurance Contract - Implement PSAK 71: Financial Instruments with PSAK 62: Insurance Contracts”

New standards, amendments and interpretations that have been issued but not yet effective for the financial year beginning on January

1st 2017 which may have an impact on the consolidated financial statements are as follows:

92 93




T a t a K e l o l a P e r u s a h a a nG o o d C o r p o r a t e G o v e r n a n c e

Tata Kelola Perusahaan

6Good Corporate Governance


93

94




95


Prinsip Tata KelolaGood Corporate Governance Principles

Pelaksanaan Tata Kelola Perusahaan yang Baik (Good Corporate Governance/GCG) merupakan hal yang fundamental bagi Perseroan. Penerapan praktik GCG secara konsisten dan simultan diharapkan dapat menciptakan reformasi dalam pengelolaan Perseroan serta meningkatkan kepercayaan stakeholder terhadap Perseroan. Penerapan GCG secara berkesinambungan juga akan mendorong keberhasilan pencapaian rencana bisnis sekaligus meningkatkan nilai kompetitif Perseroan di kalangan industri MICE di Tanah Air.

Perseroan memahami pentingnya menjadikan GCG sebagai acuan dari setiap kegiatan Perseroan. Oleh karena itu, Perseroan memiliki organ perusahaan, komite-komite, sistem, dan satuan kerja guna memastikan penerapan tata kelola yang transparan dan terukur. GCG merupakan bagian dari tanggung jawab bersama yang dijadikan sebagai budaya yang mewujud dalam perilaku sehari-hari bagi seluruh tingkatan dan jenjang organisasi.

Prinsip-prinsipThe Principles

Transparansi

Transparansi bermakna keterbukaan bagi seluruh pemangku kepentingan. Untuk menjaga obyektivitas dalam menjalankan usahanya, Perseroan senantiasa menyediakan informasi berupa laporan keuangan, laporan tahunan serta informasi lain yang relevan dengan akurat, jelas dan tepat waktu secara terbuka kepada pemegang saham serta kepada pemangku kepentingan. Perseroan menyampaikan seluruh informasi tersebut dalam bentuk yang mudah dimengerti dan dipahami.

Independensi

Pengelolaan bisnis Perseroan selalu dilakukan secara profesional, mandiri sesuai fungsi dan peran masing-masing, tanpa adanya benturan kepentingan dan tekanan dari pihak manapun.Independensi usaha tersebut juga menjadi wujud kepatuhan pada peraturan perundang-undangan yang berlaku serta prinsip-prinsip korporasi yang sehat.

Akuntabilitas

Perseroan memastikan bahwa seluruh keputusan yang dituangkan dalam tindakan strategis yang dijalankan dapat dipertanggungjawabkan secara jelas dan terukur.Hal ini dituangkan dalam bentuk laporan pengukuran kinerja, laporan pertanggungjawaban dan laporan pengendalian internal sebagai bentuk akuntabilitas nyata.

Tanggung Jawab

Dalam menjalankan usahanya, Perseroan selalu berpegang teguh pada prinsip kehati-hatian dan memastikan kepatuhan padaperaturan perundang-undangan, AnggaranDasar, praktik korporasi yang berlaku,serta melakukan pemenuhan tanggungjawab sosialnya terhadap masyarakat.

Kewajaran dan Kesetaraan

Prinsip kewajaran dijabarkan dengan melakukan praktik-praktik bisnis yang wajar dan jujur, serta mengutamakan kepentingan para pemegang saham dan pemangku kepentingan lainnya.Perseroan senantiasamemastikan bahwa usaha yang dijalankan tidak merugikan pihak lain.The implementation of Good

Corporate Governance (GCG) is fundamental to the Company. The consistent and simultaneous implementation of GCG practices is expected to create reformation in managing the Company and increase the stakeholder’s trust

in the Company. By continuously implementing a sustainable GCG, the impact will drive success in achieving business plans while enhancing the Company’s competitive value in the Indonesian MICE industry.

The Company understands the importance of GCG as the reference for the Company’s every activity. Therefore, the Company owns its organs, committees, systems and work units to ensure a transparent and measurable governance

implementation. GCG is part of a shared responsibility that is made as a culture which manifests in everyday behavior for all levels and levels of the organization.

TransparencyTransparency means openness to all stakeholders. In order to maintain objectivity in running the business, the Company constantly provides open information for shareholders and stakeholders in the form of financial statements, annual reports and other relevant information that are made accurately, clearly and punctual. The Company delivers all information in a form that is easily understood.

Accountability The Company ensures that all decisions put forth in undertaken strategic actions can be clearly and measurably accountable. This is delivered in a form of work performance reports, accountability reports and internal control reports as a form of true acountability.

Responsibility In running the business, the Company has always held strong to the principles of prudence and ensured compliance to

the laws and regulations, Articles of Association, prevailing corporate practices and the fulfillment of social responsibility to the community.

Independency The Company’s business management is performed professionally and independently in accordance to the function of each role, minus any conflict of interest and pressure from any party. The independence of the business is also a form of compliance to the prevailing

laws and regulations as well as the compliance to wholesome corporate principles.

Fairness and EqualityThe principles of fairness is defined by performing fair and honest business practices and prioritizing the concerns of shareholders and stakeholders. The Company is constantly ensuring that the business does not bring disadvantageous to other parties.

Kompas CEO Forum

96 97





Dengan mengedepankan prinsip-prinsip GCG dalam rangka mekanisme utama perlindungan dan pelaksanaan hak-hak pemegang saham, maka pelaksanaan Rapat Umum Pemegang Saham (RUPS) adalah hal yang esensial.Sebagai organ GCG yang menjadi wadah para pemegang saham untuk mengambil keputusan, RUPS mempunyai wewenang yang tidak diberikan kepada Direksi atau Dewan Komisaris.Berdasarkan Anggaran Dasar Perusahaan dan Undang-Undang No. 40 tahun 2007 tentang Perseroan Terbatas dan Peraturan Otoritas Jasa Keuangan No. 32/POJK.04/2014 tentang Rencana dan Penyelenggaraan Rapat Umum Pemegang Saham, RUPS terdiri dari RUPS Tahunan dan RUPS Luar Biasa yang dapat diadakan sewaktu-waktu berdasarkan kebutuhan. Baik RUPS Tahunan dan RUPS Luar Biasa memiliki wewenang tertinggi dalam struktur tata kelola Perseroan, sekaligus merupakan forum utama bagi para pemegang saham untuk menggunakan hak dan wewenangnya terhadap manajemen Perseroan.

Rapat Umum Pemegang SahamGeneral Meeting of Shareholders

By upholding GCG principles as the main mechanisms for protection and implementation of the shareholder rights, the implementation of General Meeting of Shareholders (GMS) is essential. As a GCG structure that becomes a forum for shareholders to make decisions, the GMS owns the authority that is not given to the Board of Directors or the Board of Commissioners. Based on the Company’s Articles of Association and Law no. 40 of 2007 on Limited Liability Companies and Regulations of the Financial Services Authority

no. 32 / POJK.04 / 2014 regarding Plans and Execution of the General Meeting of Shareholders, the GMS consists of the Annual General Meeting of Shareholders and Extraordinary General Meeting of Shareholders which may be held at all times based on requirement. Both the Annual GMS and Extraordinary GMS own the highest authority in the Company’s corporate governance structure as well as the being the main forum for shareholders to use their rights and authority over the management of the Company.

The Execution of GMS

Throughout 2017, the Company has held 1 (one) General Meeting of Shareholders (GMS), namely the Annual General Meeting of Shareholders (AGM) as described below.

Annual General Meeting of Shareholders (AGM)

The Company’s AGM of the Company was held on Monday, May 22nd 2017 at Hotel Santika Kelapa Gading, North Jakarta and attended by 2.859.536.937

(two billion eight hundred and fifty-nine million five hundred and thirty-six thousand and nine hundred and thirty-seven) shares or representing 66.92% (sixty-six point ninety-two percent) from 4.272.964.279 (four billion two hundred and seventy-two million nine hundred and sixty-four thousand and two hundred and seventy-nine) shares that are issued by the Company with a valid vote. The summary of decisions made by the shareholders is as follows:

Pelaksanaan RUPS

Sepanjang 2017, Perseroan telah menyelenggarakan RUPS sebanyak 1 (satu) kali, yaitu RUPS Tahunan (RUPST) yang akan dijelaskan lebih lanjut di bawah ini.

RUPS Tahunan

RUPST Perseroan telah diselenggarakan pada Senin, 22 Mei 2017 bertempat di Hotel Santika Kelapa Gading, Jakarta Utara dengan dihadiri sebanyak 2.859.536.937 (dua miliar delapan ratus lima puluh sembilan juta lima ratus tiga puluh enam ribu sembilan ratus tiga puluh tujuh) saham atau mewakili 66,92% (enam puluh enam koma sembilan dua persen) dari 4.272.964.279 (empat miliar dua ratus tujuh puluh dua juta sembilan ratus enam puluh empat ribu dua ratus tujuh puluh sembilan) saham yang dikeluarkan oleh Perseroan dengan hak suara yang sah. Ringkasan keputusan Pemegang Saham adalah sebagai berikut:

Rapat Umum Pemegang Saham Tahun Buku 2016

98 99





No. Mata AcaraAgenda

Hasil RUPS Tahunan 2017AGM 2017 Result

RealisasiRealization

1. Persetujuan dan pengesahan atas Laporan Direksi mengenai jalannya usaha Perseroan dan tata usaha keuangan Perseroan untuk tahun buku yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2016 serta persetujuan dan pengesahan atas Laporan Keuangan Perseroan termasuk didalamnya Neraca dan Perhitungan Laba/Rugi Perseroan untuk tahun buku yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2016 yang telah diaudit oleh Akuntan Publik Independen, dan persetujuan atas Laporan Tahunan Perseroan, laporan tugas pengawasan Dewan Komisaris Perseroan untuk tahun buku yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2016, serta memberikan pelunasan dan pembebasan tanggung jawab sepenuhnya (acquit et de charge) kepada seluruh anggota Direksi dan Dewan Komisaris Perseroan atas tindakan pengurusan dan pengawasan yang telah dilakukan dalam tahun buku yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2016;

Menyetujui dan mengesahkan Laporan Direksi mengenai jalannya usaha Perseroan dan tata usaha keuangan Perseroan untuk tahun buku yang berakhir pada tanggal 31 (tiga puluh satu) Desember 2016 (dua ribu enam belas) serta persetujuan dan pengesahan atas Laporan Keuangan Perseroan termasuk di dalamnya Neraca dan Perhitungan Laba/Rugi Perseroan untuk tahun buku yang berakhir pada tanggal 31 (tiga puluh satu) Desember 2016 (dua ribu enam belas) yang telah diaudit oleh Akuntan Publik Independen, dan menyetujui Laporan Tahunan Perseroan, laporan tugas pengawasan Dewan Komisaris Perseroan untuk tahun buku yang berakhir pada tanggal 31 (tiga puluh satu) Desember 2016 (dua ribu enam belas), serta memberikan pelunasan dan pembebasan tanggung jawab sepenuhnya (acquit et de charge) kepada seluruh anggota Direksi dan Dewan Komisaris Perseroan atas tindakan pengurusan dan pengawasan yang telah dilakukan dalam tahun buku yang terakhir pada tanggal 31 (tiga puluh satu) Desember 2016 (dua ribu enam belas).

100%

Approval and ratification for the Report of the Board of Directors concerning the business of the Company and the financial administration of the Company for the fiscal year ending December 31st 2016 as well as the approval and ratification of the Company’s Financial Statement including the Company’s Balance Sheet and Profit / Loss for the financial year ended December 31 2016 audited by an Independent Public Accountant, and approval of the Company’s Annual Report, the Supervisory Report of the Board of Commissioners of the Company for the fiscal year ending December 31st 2016, and granted the acquit et de charge to all members The Board of Directors and the Board of Commissioners of the Company for the management and supervision actions made in the fiscal year ending December 31 2016;

Approve and validate the Report of the Board of Directors regarding the business of the Company and the financial administration of the Company for the fiscal year ending on 31 (thirty-first) December 2016 (two thousand and sixteen) as well as approval and ratification of the Company’s Financial Statement including the Balance Sheet and Profit Calculation / Loss of the Company for the fiscal year ending on 31 (thirty-first) December 2016 (two thousand and sixteen) audited by an Independent Public Accountant, and approving the Company’s Annual Report, the Supervisory Report of the Board of Commissioners for the financial year ended 31 (thirty-first) December 2016 (two thousand and sixteen), and fully redeeming the acquit et de charge to all members of the Board of Directors and the Board of Commissioners of the Company for the management and supervisory actions taken during the fiscal year last on 31 (thirty-first) December 2016 (two thousand and sixteen) .

100%

2 Persetujuan atas rencana penggunaan laba bersih Perseroan untuk tahun buku yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2016;

Menerima dengan baik dan menyetujui penetapan atas Penggunaan Laba Perseroan untuk Tahun Buku yang berakhir pada tanggal 31 (tiga puluh satu) Desember 2016 (dua ribu enam belas).

100%

Approval on the plan to use the Company’s net profit for the fiscal year that ended on 31 December 2016.

Agree to accept and approved the plan to use the Company’s net profit for the fiscal year that ended on December 31 (thrity-first) 2016 (two thousand sixteen).

100%

3 Penetapan gaji dan tunjangan bagi anggota Direksi dan gaji atau honorarium dan tunjangan bagi anggota Dewan Komisaris Perseroan untuk tahun buku 2017;

Menyetujui untuk menerima dengan baik dan menyetujui penetapan gaji dan tunjangan bagi anggota Direksi dan gaji atau honorarium dan tunjangan bagi Anggota Dewan Komisaris Perseroan untuk tahun buku 2017 (dua ribu tujuh belas).

100%

Determination of salaries and allowances for members of the Board of Directors and salaries or honorarium and allowances for members of the Board of Commissioners for the fiscal year 2017.

Agree to accept and approve the determination of salaries and allowances for members of the Board of Directors and the salary or honorarium and allowances for the members of the Board of Commissioners of the Company for the fiscal year 2017 (two thousand and seventeen).

100%




4 Penunjukan Kantor Akuntan Publik Independen yang akan melakukan audit atas buku-buku Perseroan untuk tahun buku yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2017 dan pemberian wewenang kepada Direksi Perseroan untuk menetapkan jumlah honorarium Akuntan Publik Independen tersebut serta persyaratan lain penunjukkannya;

Memberikan kuasa dan wewenang kepada Dewan Komisaris Perseroan untuk :1. Menunjuk Akuntan Publik di Indonesia dengan kriteria

sebagai berikut :a. Kantor Akuntan Publik telah terdaftar di Otoritas

Jasa Keuangan, dan dapat melaksanakan tugas audit sesuai dengan standar akuntansi dan ketentuan perundangan yang berlaku, termasuk peraturan di bidang pasar modal, peraturan Bapepam dan LK dan/atau Peraturan OJK.

b. Tidak memiliki benturan kepentingan dengan Perseroan, independen, tidak tersangkut perkara dengan Perseroan, anak perusahaan, afiliasi, induk perusahaan, Direktur atau Komisaris Perseroan.

2. Menetapkan honorarium dan persyaratan-persyaratan lain penunjukan Akuntan Publik tersebut.

3. Menunjuk Kantor Akuntan Publik pengganti bilamana Kantor Akuntan Publik tersebut tidak dapat melaksanakan tugas auditnya sesuai dengan standar akuntansi dan ketentuan perundangan yang berlaku, termasuk peraturan di bidang pasar modal dan peraturan Bapepam dan LK dan/atau Peraturan OJK.

100%

Appointing of an Independent Public Accounting Firm that will audit the Company’s reports for the financial year ending on 31 December 2017 and give authorization to the Board of Directors to determine the honorarium of the Independent Public Accountant as well as other terms of requirements.

Hand authorization to the Board of Commissioners to:1. Appoint a Public Accountant in Indonesia

with the following criteria:a. The Public Accounting Firm has been registered

with the Financial Services Authority, and may perform audit tasks in accordance with applicable accounting standards and laws, including capital market regulations, Bapepam and LK regulations and / or OJK Rules.

b. Has no conflict of interest with the Company, independent, has no cases with the Company, its subsidiaries, affiliates, holding companies, Directors or Commissioners.

3. Determine honorarium and other requirements for the appointment of the Public Accountant.

4. Appoint a substitute Public Accounting Firm when the Public Accounting Firm can not perform its audit duties in accordance with applicable accounting standards and laws, including capital market regulations and Bapepam and LK regulations and / or OJK Rules

100%

100 101








5. Persetujuan atas perubahan susunan anggota Direksi dan Dewan Komisaris Perseroan.

Mengangkat nyonya SRI MULYANI sebagai Direktur Perseroan, dengan masa jabatan mengikuti masa jabatan Direksi dan Dewan Komisaris lainnya, dan tanpa mengesampingkan hak dan wewenang Pemegang Saham untuk memberhentikan sewaktu-waktu, sehingga untuk selanjutnya terhitung sejak ditutupnya Rapat tersebut, susunan anggota Dewan Komisaris dan Direksi Perseroan akan menjadi sebagai berikut :

DEWAN KOMISARIS:

Komisaris Utama: Tuan LILIK OETOMO; Komisaris: Tuan EMANUEL ERNAWAN;Komisaris: Tuan LO STEFANUS; Komisaris Independen: Tuan Insinyur Haji BAMBANG

TRISULO;Komisaris Independen: Nyonya Doktoranda AVILIANI,

Master of Science ;DIREKSI:

Direktur Utama: Nyonya RINA REINA ANDAYANI HIDAYAH RADINAL MAKSUM;

Direktur: Tuan ERY ERLANGGA;Direktur: Tuan DASWAR MARPAUNG; Direktur: Tuan ANDY WIDJANARKO; Direktur Tuan SRI MULYANI; Direktur Independen: Nyonya DIAN BUDIKARTONO.

2. Memberi kuasa dan wewenang dengan kepada salah seorang anggota Direksi Perseroan untuk menyatakan kembali keputusan tersebut dalam suatu akta notaris, melaporkan perubahan susunan pengurus ini kepada pihak yang berwenang dan melakukan tindakan lain yang dipandang perlu, tidak ada yang dikecualikan.

100%

Approval for changes to the composition of the members of the Board of Directors and Board of Commissioners.

To appoint SRI MULYANI as the Director of the Company, with a length of service following the term of the Board of Directors and Board of Commissioners, and without ignoring the right and authority of Shareholders to dismiss at any time, therefore since the closing of the Meeting, the composition of the Board of Commissioners and Board of Directors of the Company is as follows:

BOARD OF COMMISSIONERS:

President Commissioner: Mr. LILIK OETOMO;

Commissioner: Mr. EMANUEL ERNAWAN;Commissioner: Mr. LO STEFANUS; Independent Commissioner: Mr. Ir. Haji BAMBANG

TRISULO;Independent Commissioner: Mrs. Dra. AVILIANI,

Master of Science ;

BOARD OF DIRECTORS:

President Director: Mrs. RINA REINA ANDAYANI HIDAYAH RADINAL MAKSUM;

Director Mr. ERY ERLANGGA;Director Mr. DASWAR MARPAUNG; Director Mr. ANDY WIDJANARKO; Director Mr. SRI MULYANI; Independent Director: Mrs. DIAN BUDIKARTONO.

Give authorization to one of the members of the Board of Directors to restate the decision in a notarial deed, report changes in the composition of the board to the authorities and to take other necessary actions, none of which shall be exempted.

Dewan KomisarisBoard of Commissioners

Dewan Komisaris adalah organ dalam struktur Tata Kelola Perusahaan yang memiliki peran dan kewajiban dalam melakukan fungsi pengawasan, memberikan saran atau pengarahan kepada Direksi, serta bertanggung jawab secara kolektif kepada para pemegang saham.Dewan Komisaris juga memiliki kewenangan untuk memastikan Perseroan melaksanakan tata kelola perusahaan dengan baik pada seluruh tingkatan atau jenjang.

Komposisi Dewan Komisaris

Komposisi Dewan Komisaris sesuai dengan Akta Pernyataan Keputusan Rapat PT Dyandra Media International Tbk No.40 Tgl 7 Juni 2017 sebagaimana telah mendapat pengesahan dari Menteri Hukum dan HAM No AHU-AH.01.03-0146155 tanggal 15 Juni 2017 adalah sebagai berikut:

Komisaris Utama Lilik OetomoKomisaris Emmanuel Ernawan Komisaris Lo Stefanus Komisaris Independen Dra. Aviliani, S.E, MSi Komisaris Independen Bambang Trisulo

Pengangkatan dan Pemberhentian Dewan Komisaris

Anggota Dewan Komisaris diangkat dan diberhentikan dengan keputusan RUPS setelah melalui proses pencalonan sesuai dengan Anggaran Dasar dan perundang-undangan yang berlaku.

Tugas dan Wewenang Dewan Komisaris

Dewan Komisaris memiliki hak dan wewenang untuk melakukan pengawasan terhadap kebijakan manajemen Perseroan yang dilaksanakan oleh Direksi meliputi rencana pengembangan, rencana bisnis dan anggaran tahunan, pelaksanaan dan kepatuhan pada ketentuan Anggaran Dasar, serta keputusan RUPS dan peraturan perundang-undangan yang berlaku. Tugas dan tanggung jawab Dewan Komisaris Perseroan sesuai dengan Board Manual dan ketentuan POJK adalah sebagai berikut:

1. Melakukan pengawasan atas kebijakan Direksi dalam menjalankan Perseroan;

2. Menyelenggarakan Rapat Umum Pemegang Saham (RUPS)dan mengawasi pelaksanaan RUPS oleh dewan Direksi.

3. Membentuk komite-komite untuk membantu tugas dalammelakukan pengawasan, seperti Komite Audit dan komitelainnya.

4. Memantau efektivitas praktik tata kelola Perseroan.5. Melakukan penilaian secara berkala dan

memberikan rekomendasi tentang risiko usaha dan mengevaluasi sistem manajemen risiko yang telah dijalankan Perseroan.

The Board of Commissioners is an organ within the Corporate Governance structure with roles and duties to perform supervisory functions, provide advise or suggestions to the Board of Directors, and is collectively responsible to the shareholders. The Board of Commissioners also hold authority to ensure that the Company complies good corporate governance at all levels.

Composition of The Board of Commissioners

The Composition of the Board of Commissioners is in accordance to the Meeting Statement Deed of PT Dyandra Media International Tbk No. 40 dated June 7th 2017 as approved by the Minister

of Law and Human Rights No. AHU-AH. 01.03-0146155 dated June 15th 2017, as follows:

President Commissioner Lilik OetomoCommissionerEmmanuel Ernawan CommissionerLo Stefanus Independent CommissionerDra. Aviliani, S.E, MSi Independent CommissionerBambang Trisulo

Appointment and Dismissal of the Board of Commissioners

Members of the Board of Commissioners are appointed and dismissed by the resolution of the GMS after the nomination

process in accordance with the Articles of Association and the applicable legislation.

Duties and Authority of the Board of Commissioners

The Board of Commissioners own the right and authority to oversee the Company’s management policies implemented by the Board of Directors covering the development plans, business plans and annual budgets, the implementation and compliance with the Articles of Association, as well as the resolution of the GMS and prevailing laws and regulations. The duties and responsibilities of the Board of Commissioners that is in accordance with the

Board Manual and the POJK provisions are as follows:1. To supervise the policies

of the Board of Directors in running the Company;

2. Hold the General Meeting of Shareholders (GMS) and oversee the execution of the GMS by the Board of Directors.

3. Establish committees to assist tasks of supervision, such as the Audit Committee and other committees.

4. Monitor the effectiveness of corporate governance practices

5. Conduct periodic assessments and provide recommendations on business risks and evaluate the risk management system that has been implemented by the Company

102 103





Pernyataan Mengenai Pedoman Kerja Dewan Komisaris

Dewan Komisaris dalam menjalankan tugas pengawasan dan pemberian saran atas pengelolaan Perseroan mengacu pada Pedoman Kerja. Pedoman Kerja berisi tentang petunjuk tata laksana kerja Dewan Komisaris serta menjelaskan tahapan aktivitas secara terstruktur, sistematis, mudah dipahami dan dapat dijalankan dengan konsisten untuk menjadi acuan bagi Dewan Komisaris dalam melaksanakan tugas sesuai dengan standar prinsip GCG untuk mencapai visi misi Perseroan.

Frekuensi dan Tingkat Kehadiran Rapat Dewan Komisaris

Untuk meningkatkan pengawasan Dewan Komisaris terhadap kinerja Perseroan maka secara berkala mengadakan rapat internal. Dewan Komisaris juga mengadakan rapat koordinasi dengan Direksi secara berkala tentang kinerja Perseroan secara menyeluruhpaling sedikit 2 bulan sekali atau sesuai kebutuhan. Mekanisme pengambilan keputusan dalam rapat Dewan Komisaris berdasarkan pada musyawarah untuk mufakat. Apabila mufakat tidak dapat dicapai, maka pengambilan keputusan didasarkan pada suara setuju lebih dari ½ (satu per dua) bagian dari jumlah anggota Dewan Komisaris yang hadir atau diwakili pada rapat.

Sepanjang tahun 2016, Dewan Komisaris telah mengadakan lima kali rapat, dengan tanggal pelaksanaan dan catatan kehadiran seperti ditunjukkan pada tabel berikut.

Independensi Komisaris Independen

Setiap anggota Dewan Komisaris bertindak secara independen dalam menjalankan tugas dan tanggung jawab pengawasannya. Masing-masing anggota Dewan Komisaris tidak mencampuri keputusan dan pendapat lainnya, tidak memberi dan mendapat tekanan yang mengarah pada benturan kepentingan, serta tidak terikat secara moral dan material kepada pihak-pihak tertentu yang dapat memengaruhi independensinya. Masing-masing anggota tidak memiiki hubungan kekeluargaan dan finansial dengan anggota Dewan Komisaris lainnya hingga derajat ketiga.Seluruh anggota Dewan Komisaris telah menandatangani pakta integritas yang menyatakan bahwa setiap anggota tersebut memiliki komitmen dan tugas, dan untuk anggota Komisaris Independen dapat mempertanggungjawabkan independensinya. Kriteria Komisaris Independen telah sesuai dengan peraturan OJK maupun BEI sebagai berikut:

• Bukan merupakan orang yang bekerja atau mempunyai wewenang dan tanggung jawab untuk merencanakan, memimpin, mengendalikan, atau mengawasi kegiatan emiten atau perusahaan publik tersebut dalam waktu 6 (enam) bulan terakhir, kecuali untuk pengangkatan kembali sebagai Komisaris Independen emiten atau perusahaan publik pada periode berikutnya;

• Tidak mempunyai saham baik langsung maupun tidak langsung pada emiten atau perusahaan publik tersebut;

• Tidak mempunyai hubungan afiliasi dengan emiten atau perusahaan publik, anggota Dewan Komisaris, anggota Direksi, Pemegang Saham Utama/Saham Mayoritas atau Pemegang Saham Pengendali (Controlling Shareholders) emiten atau perusahaan publik tersebut; dan

• Tidak mempunyai hubungan usaha baik langsung maupun tidak langsung yang berkaitan dengan kegiatan usaha emiten atau perusahaan publik tersebut.

• Komisaris Independen tidak memiliki kedudukan rangkap pada perusahaan lainnya yang terafiliasi dengan emiten atau perusahaan publik tersebut;

• Komisaris Independen harus mengerti peraturan perundang-undangan di bidang pasar modal; Pernyataan tentang Independensi Komisaris Independen untuk Kedua Komisaris Independen, yaitu Bambang Trisulo dan Aviliani telah memenuhi kriteria independensi sebagaimana disebutkan di atas dan telah dinyatakan oleh masing-masing Komisaris Independen tersebut dengan menandatangani surat pernyataan.

The Independence of Independent Commissioners

Each member of the Board of Commissioners acts independently in performing supervisory duties and responsibilities. Each member of the Board of Commissioners will not interfere with the decisions and opinions of other members, will not impose and pressure one another leading to a conflict of interest, and is not morally and materially related to certain parties which may affect its independence. Each member does not have family or financial relationship with other members of the Board of Commissioners until the third degree. All members

of the Board of Commissioners have signed an integrity pact stating that each member holds commitments and duties, and that the Independent Commissioners can be held accountable for their independence. The criteria of Independent Commissioners are in compliance with FSA and IDX regulations as follows:

• Independent Commissioner does not have the authority and responsibility to plan, direct, control or supervise the activities of the issuer or public company within the last 6 (six) months, except for a re-appointment as Independent Commissioner

of the issuer or public company in the next period ;

• Independent Commissioner does not own shares directly or indirectly in the issuer or the public company;

• Independent Commissioner has no affiliation with the public company or issuers, members of the Board of Commissioners, members of the Board of Directors, major Shareholders / major Controlling Shareholders of the issuers or the public company;

• Independent Commissioner has no business relationship either directly or indirectly related to the business activities of the issuer or the public company.

• Independent Commissioner has no double position at any other company affiliated with the issuer or public company;

• Independent Commissioners must understand the laws and regulations of the capital market; The Statement of the Independency of Independent Commissioner for both Independent Commissioners, Bambang Trisulo and Aviliani, have fulfilled the independence criteria above and declared by each Independent Commissioner by signing the statement.

Jumlah Rapat dan Tingkat KehadiranNumber of Meeting and Attendance Rate

NamaName

Jumlah RapatMeetings

KehadiranAttendance

AbsenAbsence

% Kehadiran% Attendance

Lilik Oetomo 9 9 0 100

Emmanuel Ernawan 9 9 0 100

Lo Stefanus 9 9 0 100

Aviliani 9 9 0 100

Bambang Trisulo 9 9 0 100

The Board of Commissioners Duty Guideline Statement

In conducting supervisory duties and providing advise for the management, the Board of Commissioners refer to the Duty Guideline. The Duty Guideline consists of guidance and direction on the duties of the Board of Commissioners and explain the stages of activities in a structured, systematic, understandable, and

consistent manner to be used as a reference for the Board of Commissioners in performing their duties in accordance with GCG principles due to achieve the vision and mission of the Company.

Frequency and Attendance of the Board of Commissioners Meetings

Periodic internal meetings are performed to increase the Board of Commissioners’ supervision

towards the performance of the Company. The Board of Commissioners hold internal meetings at least every 2 months or as required. The decision-making mechanism in the Board of Commissioners’ meetings is based on deliberations for consensus. If a consensus can not be reached, then the decision is based on a vote of more than ½ (half) of the total members of the Board of Commissioners present

or represented at the meeting.

Throughout 2017, the Board of Commissioners held five meetings. Frequency and attendance records is shown in the following table.

(See Table: Number of Meeting and Attendance Rate)

104 105





Penilaian terhadap Kinerja Komite di bawah Dewan Komisaris

Saat ini Perseroan baru memiliki Komite Audit yang berada di bawah Dewan Komisaris. Komite Audit telah menjalankan tugasnya dengan baik, dilihat dari terselenggaranya rapat Komite Audit yang telah dijalankan sesuai peraturan perundang-undangan yang berlaku dan pelaksanaan yang telah dilakukansesuai dengan rekomendasi dan masukan dari Komite Audit. Perseroan saat ini sedang dalam tahap untuk membentuk Komite Nominasi dan Remunerasi.Namun, dalam penetapan remunerasi, Dewan Komisaris telah membuat pedoman yang menjadi dasar pertimbangan pelaksanaan nominasi dan pemberian remunerasi tersebut.

Peningkatan Kompetensi Dewan Komisaris

Sepanjang tahun 2017, Dewan Komisaris melakukan berbagai kegiatan pelatihan untuk meningkatkan fungsi dan tanggungjawab pengawasannya terhadap Perseroan. Kegiatan tersebut yaitu:1. Kunjungan kerjasama seminar dan pameran antara

Direktorat Jenderal ILMATE (Industri Logam Mesin Alat Transport & Elektronika) – Kementerian Perindustrian RI dengan Goverment Fukuoka Prefecture mengenai Industri Menengah.

2. Ceramah Digital Economics Versus National Economics3. Ceramah Ekonomi Regional dan Isu Global4. Simposium Nasional Sistem Perekonomian Nasional

untuk Mewujudkan Kesejahteraan Sosial 5. Ceramah Ekonomi 6. Ceramah Isu-Isu Strategis Nasional Bidang Ekonomi.

The Board of Commissioners Competence Enhancement

Throughout 2017, the Board of Commissioners participated in various activities to improve its supervisory functions and responsibilities to the Company. Such activities are listed below:1. Visit to seminar and exhibition

coorperation between Directorate General of ILMATE (Metal Machinery Industry of Transport Equipment & Electronics) - Ministry of

Industry Republic of Indonesia with Government Fukuoka Prefecture concerning medium industries.

2. Digital Economics Versus National Economics Lecture

3. Regional Economies and Global Issue Lecture

4. National Symposium on National Economic System to Achieve Social Welfare

5. Economics Lecture 6. National Strategic Issues in

the Economic Sector Lecture.

Performance Assessment of the Committees under the Board of Commissioners

The Company currently owns an Audit Committee under the Board of Commissioners. The Audit Committee has performed its duties well, judging from the implementation of Audit Committee meetings that have been implemented in accordance with applicable laws and regulations and the

implementation that has been done in accordance with the recommendations and input from the Audit Committee. The Company is currently in the stage of establishing the Nomination and Remuneration Committee. However, in the appointment of remuneration, the Board of Commissioners has developed guidelines on which the nomination and remuneration is based upon.

Direksi merupakan organ Perseroan yang bertugas dan bertanggung jawab secara kolegial dalam mengelola Perseroan. Tugas utama Direksi adalah bertindak dan mewakili untuk dan atas nama Perseroan. Direksi juga bertanggung jawab melaksanakan tugasnya mencapai visi dan misi dengan memastikan aktivitas kinerja Perseroan dilakukan secara optimal.

Komposisi Direksi

Komposisi Direksi sesuai dengan Akta Pernyataan Keputusan Rapat PT Dyandra Media International Tbk No.40 Tgl 7 Juni 2017 sebagaimana telah mendapat pengesahan dari Menteri Hukum dan HAM No AHU-AH.01.03-0146155 tanggal 15 Juni 2017 adalah sebagai berikut:

Direktur Utama Rina R.A. H. Radinal MaksumDirektur Ery ErlanggaDirektur Daswar MarpaungDirektur Andy WidjanarkoDirektur Sri MulyaniDirektur Alm. Dian Budikartono

Tugas dan Tanggung Jawab Masing-Masing Direksi

Berdasarkan Anggaran Dasar Perseroan, tugas pokok Direksi adalah menjalankan dan bertanggung jawab atas pengurusan Perseroan untuk kepentingan Perseroan sesuai dengan maksud dan tujuan Perseroan. Direksi berwenang untuk melakukan segala tindakan pengurusan maupun mengenai pemilikan kekayaan Perseroan, termasuk mengikat Perseroan dengan pihak lain dan/atau pihak lain dengan Perseroan, sesuai pembatasan yang ditetapkan dalam Anggaran Dasar Perseroan. Secara hukum, Direksi mewakili Perseroan baik di dalam maupun di luar pengadilan.Pembagian tugas di antara para anggota Direksi harus ditentukan oleh RUPS dan jika RUPS tidak menentukan pembagian tugas, maka pembagian tugas harus ditetapkan dalam suatu keputusan Direksi. Direksi menetapkan pembagian tugas dan tanggung jawab masing-masing anggota Direksi sesuai dengan keahliannya masing-masing, yang akan ditinjau dan diperbarui dari waktu ke waktu.

DireksiThe Board of Directors

The Board of Directors is an organ of the Company which is responsible and collegial in managing the Company. The main duties of the Board of Directors are to act and represent for and on behalf of the Company. The Board of Directors is also responsible for performing its duties to achieve its vision and mission by ensuring that the Company’s performance is performed optimally.

Composition of the Board of Directors

The composition of the Board of Directors is in accordance to the Minutes of Meeting Deed of PT Dyandra Media International

Tbk No.40 dated June 7th 2017 as approved by the Minister of Law and Human Rights No AHU-AH.01.03-0146155 dated June 15th 2016, with the following composition:

President DirectorRina R.A. H. Radinal MaksumDirectorEry ErlanggaDirectorDaswar MarpaungDirectorAndy WidjanarkoDirectorSri MulyaniDirectorLate Dian Budikartono

Duties and Responsibilities of Members of The Board of Directors

Based on the Company’s Articles of Association, the main duty of the Board of Directors is to responsibly run the management of the Company for the Company’s concerns in accordance to its purposes and objectives. The Board of Directors is authorized to realize all management actions and organize the ownership of the Company’s assets, including binding the Company with other parties and / or other parties with the Company, in accordance with the restrictions set out in the Company’s Articles of Association. By law, the Board

of Directors represents the Company inside and outside the court. The distribution of duties among the members of the Board of Directors are determined by the GMS. However, if the GMS does not specify the duties, then the distribution of duties shall be decided by the Board of Directors. The Board of Directors determines the distribution of duties and responsibilities of each member of the Board of Directors according to their respective expertise, which will be reviewed and updated periodically.

Happy Birthday Indonesia Festival 2017

107



Tanggung jawab khusus dari masing-masing Direktur diuraikan sebagai berikut.

Tanggung Jawab Direksi

Rina R.A. H. Radinal Maksum

Direktur UtamaPresident Director

Bertanggung jawab untuk memimpin dan mengkoordinasikan seluruh kegiatan usaha Perseroan sehingga tujuan usaha yang telah ditetapkan oleh Perseroan dapat tercapai dengan baik.

Responsible to lead and coordinate all business activities of the Company so that the business objectives set by the Company is well achieved.

Ery Erlangga

Direktur Business DevelopmentDirector of Business Development Responsibility

Bertanggung jawab atas seluruh kegiatan pengembangan bisnis Perseroan.

Responsible for all business development activities

Daswar Marpaung

Direktur Operasional & CorsecDirector of Operational & Corporate SecretaryResponsibility

Bertanggung jawab atas seluruh kegiatan operational Perseroan khususnya di bidang Event Organizer sehingga berjalan sesuai dengan rencana yang telah ditetapkan, serta bertangung jawab atas kegiatan Corporate Secretary.

Responsible of all operational activities within the Company, especially in the Event Organizer segment in order to run according to established plans as well as being responsible for activities as Corporate Secretary.

Sri Mulyani

Direktur KeuanganDirector of Finance

Bertanggung jawab atas seluruh kegiatan terkait keuangan dan akuntansi/pembukuan Perseroan.

Responsible of all the Company’s finance and accounting/ Company accountancy

Andy Widjanarko

Direktur OperasionalDirector of Operational

Bertanggung jawab atas seluruh kegiatan operational Perseroan khususnya di bidang properti sehingga berjalan sesuai dengan rencana yang telah ditetapkan.

Responsible of all operational activities within the Company, especially in property in order to run according to established plans.

Alm. Dian Budikartono Late Dian Budikartono

Direktur Sumber Daya ManusiaDirector of Human ResourcesResponsibility

Bertanggung jawab terhadap seluruh aspek Sumber Daya Manusia yang ada di Perseroan, sehingga dapat menunjang Perseroan dalam pencapaian hasil yang maksimal.

Responsible for all aspects of Human Resources in the Company in supporting the Company in achieving maximum results.

Pernyataan mengenai Pedoman Kerja Direksi

Direksi memiliki pedoman kerja untuk menjalankan fungsi dan perannya dalam mengelola Perseroan serta menjalin hubungan harmonis dengan Dewan Komisaris.Pedoman Kerja berisi pedoman praktis dan tata laksana kerja Direksi agar berjalan sesuai dengan prinsip GCG.

Rapat Direksi

Perseroan melaksanakan rapat pada hari Selasa setiap minggunya, atau sewaktu-waktu jika diperlukan.Selain rapat mingguan tersebut, Direksi Perseroan melakukan evaluasi bisnis dan unit bisnis, yaitu dengan mengadakan rapat dengan para Direksi Unit Bisnis.Rapat tersebut diselenggarakan setiap 3 bulan.

Rapat Direksi dianggap sah dan berhak mengambil keputusan yang mengikat apabila lebih dari setengah bagian dari jumlah anggota Direksi hadir atau diwakilkan dalam rapat tersebut. Keputusan rapat Direksi harus diambil berdasarkan musyawarah mufakat. Apabila tidak tercapai, maka keputusan diambil dengan pemungutan suara berdasarkan suara setuju paling sedikit lebih dari setengah bagian dari jumlah suara yang dikeluarkan dalam rapat.

The Board of Directors Duty Guideline Statement

The Board of Directors owns a Duty Guideline to perform its functions and roles in managing the Company and establishing harmonious relationships with the Board of Commissioners. The Duty Guideline consists of the the Directors’ practical guidance

and working procedures to run in line with GCG principles.

The Board of Directors Meetings

The Board of Directors conduct meetings every Tuesday, or at any necessary time. In addition to these weekly meetings, the Board of Directors make business evaluations in business

units by holding meetings with business unit directors. This meeting is held every 3 months.

The meeting of the Board of Directors is considered valid and entitled to take binding decisions if more than half of the total members of the Board of Directors are present or represented in the meeting. The decision of the

meeting of the Board of Directors is decided by pursuant to the consensus deliberation. If there has not reached a consensus, then the decision shall be taken by vote based on the agreement of at least more than half of the total votes cast in the meeting.

International Franchise, License & Business Concept Expo & Conference 2017


106


108 109





Penilaian Kinerja terhadap Dewan Komisaris dan DireksiPerformance Evaluation of the BOC and BOD

Evaluasi kinerja Dewan Komisaris dan Direksi Perseroan ditetapkan berdasarkan pada target kinerja dan pencapaian yang dicapai selama 1 (satu) tahun. Kinerja dan pencapaian Dewan Komisaris dan Direksi dievaluasi setiap tahun dan mendapatkan persetujuan oleh pemegang saham dalam Rapat Umum Pemegang Saham (RUPS).

Program Pelatihan dan Pengembangan Kompetensi Direksi

Direksi Perseroan senantiasa mengembangkan kompetensinya melalui beberapa kegiatan dan pelatihan untuk mendukung pelaksanaan tugasnya dalam pengelolaan Perseroan. Pada tahun 2017, program pengembangan kompetensi yang dilakukan Direksi adalah:

Hasil evaluasi kinerja tersebut merupakan salah satu dasar pertimbangan bagi pemegang saham untuk melakukan penunjukan kembali maupun penggantian anggota Dewan Komisaris maupun anggota Direksi Perseroan. Hasil evaluasi kinerja ini merupakan bagian yang tidak terpisahkan dalam skema remunerasi untuk Dewan Komisaris dan Direksi.

No SeminarTraining

Tempat dan TanggalPlace & Date

PenyelenggaraOrganizer

1. Fraud Master Class 10 Agustus 2017 Grant Thronton

2. Digital Transformation Kompas Gramedia Palmerah,16 Maret 2017

Kompas Gramedia

3. Transformasi di PT Pos Indonesia beserta - kiat sukses dalam bertransformasiTransformation at PT Pos Indonesia and tips for success in transformation

Kompas Gramedia Palmerah, 4 Sept. 2017

Kompas Gramedia

4. Seminar Disruption Kompas Gramedia Palmerah, 30 Nov. 2017

Kompas Gramedia

5. Consumer Shiftt Kompas Gramedia Palmerah, 4 Des. 2017

Kompas Gramedia

6. Antisipasi Tahun Politik Tahun 2018Anticipation of the Political Year 2018

Kompas Gramedia Palmerah, 14 Des. 2017

Kompas Gramedia

Kebijakan remunerasi dan fasilitas lainnya bagi Dewan Komisaris dan Direksi mengacu pada keputusan dari pemegang saham yang ditetapkan dalam Rapat Umum Pemegang Saham (RUPS). Besar remunerasi dan fasilitas lainnya bagi Dewan Komisaris dan Direksi ditentukan dengan mempertimbangkan pencapaian target usaha dan kondisi keuangan Perseroan.

Remunerasi Dewan Komisaris dan DireksiRemuneration of the Board of Commissioners and the Board of Directors

Jumlah remunerasi untuk Dewan Komisaris dan Direksi pada tahun buku 2017 adalah sebesar Rp.5.018.490.000 (lima miliar delapan belas juta empat ratus sembilan puluh ribu rupiah).

Remuneration policies and other facilities for the Board of Commissioners and Board of Directors refer to the decision of the shareholders set forth in the General Meeting of

Shareholders (GMS). The amount of remuneration and other facilities for the Board of Commissioners and the Board of Directors is determined by taking into account the achievement

of the Company’s business targets and financial condition.

The total remuneration amount for the Board of Commissioners and Board of Directors in fiscal

year 2017 is Rp.5,018,490,000 (five billion eighteen million four hundred ninety thousand rupiah).

Performance evaluation of the Board of Commissioners and Board of Directors is determined based on performance targets and achievements throughout 1 (one) year. The performance and achievements of the Board of Commissioners and Board of Directors are evaluated annually and must be approved by the

shareholders at the General Meeting of Shareholders (GMS).

The results of performance evaluation is one of the basic considerations for shareholders to reappoint or replace members of the Board of Commissioners and members of the Board of Directors. The result of this performance

evaluation is an integral part of the remuneration scheme for the Board of Commissioners and the Board of Directors.

Directors Training and Competency Development Program

The Board of Directors continue to develop competence through

activities and trainings to support the implementation of its duties in managing the Company. The competency development programs participated by the Board of Directors in 2017 are as follows:

(See table above)

Indonesia International Motor Show 2017

110 111





Informasi Hubungan Afiliasi Dewan Komisaris dan DireksiInformation on Affiliated Relations of the BOC and BOD

NONamaName

JabatanPosition

Hubungan Afiliasi DenganAffiliate Relationship With

DireksiBoard of Directors

Dewan KomisarisBoard of

Commissioners

Pemegang SahamShareholder

YaYes

TidakNo

YaYes

TidakNo

YaYes

TidakNo

1 Rina R.A. H. Radinal MaksumDirektur UtamaPresident Director

• • •

2 Ery ErlanggaDirekturDirector

• • •

3 Daswar MarpaungDirekturDirector

• • •

4 Andy WidjanarkoDirekturDirector

• • •

5 Dian BudikartonoDirektur IndependenIndependent Director

• • •

6 Lilik OetomoKomisaris UtamaPresident Commissioner • • •

7 Lo StefanusKomisarisCommissioner

• • •

8 Emmanuel ErnawanKomisarisCommissioner

• • •

9 AvilianiKomisaris IndependenIndependent Commissioner

• • •

10 Bambang TrisuloKomisaris IndependenIndependent Commissioner

• • •

Sampai dengan Desember 2017, 1 (satu) orang Direksi, 2 (dua) orang Dewan Komisaris dan 1 (satu) Pemegang Saham mempunyai hubungan afiliasi. Sedangkan 4 (empat) orang Direksi dan 4 (empat) orang Dewan Komisaris lainnya tidak mempunyai hubungan afiliasi.

Fungsi Sekretaris Perusahaan

Sekretaris Perusahaan bertujuan untuk memelihara citra dan melindungi kepentingan Perseroan melalui terbentuknya komunikasi dan hubungan yang baik dengan segenap stakeholder.

Sekretaris PerusahaanCorporate Secretary

Kedudukan Sekretaris Perusahaan

Sekretaris Perusahaan ditunjuk dan diangkat oleh Direksi dan bertanggung jawab kepada Presiden Direktur yang membidangi Sekretaris Perusahaan. Dalam menjalankan tugasnya, Sekretaris Perusahaan harus dapat melakukan komunikasi dengan seluruh anggota Direksi.

Fungsi, Tugas, dan Tanggung Jawab Utama Sekretaris Perusahaan:

1. Mengikuti perkembangan pasar modal khususnya peraturan-peraturan yang berlaku di bidang pasar modal, dan memberi masukan kepada Direksi Perseroan untuk mematuhi peraturan tersebut dan peraturan pelaksanaannya.

2. Memberi pelayanan kepada masyarakat atas setiap informasi yang dibutuhkan pemodal yang berkaitan dengan kondisi Perseroan.

3. Sebagai penghubung atau liaison officer atau contact person antara Perseroan dengan Otoritas Jasa Keuangan (OJK), Otoritas Bursa Efek (IDX) dan masyarakat.

4. Mendukung penerapan dan pelaksanaan nilai-nilai GCG di Perseroan.

5. Mendukung dan memastikan penyelenggaraan Perseroan oleh Direksi dan Dewan Komisaris sesuai dengan Anggaran Perseroan, Peraturan OJK dan peraturan terkait lainnya.

6. Melakukan aktivitas yang mendukung pelaksanaan prinsip keterbukaan, terutama menyangkut kinerja Perseroan melalui komunikasi kepada pihak-pihak yang berkepentingan.

7. Mempersiapkan pelaksanaan serta mengoordinasikan Rapat Umum Pemegang Saham (RUPS), Public Expose dan berbagai Tindakan Korporasi (Corporate Action) melalui koordinasi dengan pihak-pihak terkait, baik internal maupun eksternal.

8. Memelihara serta mengelola citra positif dan identitas Perseroan di hadapan publik eksternal dengan menyelenggarakan kegiatan hubungan masyarakat melalui media massa dan aktivitas eksternal lainnya, di kalangan internal melalui kegiatan kehumasan, serta melaksanakan kegiatan tanggung jawab sosial perusahaan (Corporate Social Responsibility,/CSR).

9. Memberikan saran-saran kepada Dewan Komisaris dan Direksi apabila diperlukan dan melaksanakan berbagai kegiatan untuk mendukung Dewan Komisaris dan Direksi termasuk korespondensi, protokoler dan kelogistikan yang terkait dengan Dewan Komisaris dan Direksi.

Until December 2017, 1 (one) member of the Board of Directors, 2 (two) members of the Board of Commissioners, and 1 (one) shareholder made an affiliate

relationship. However 4 (four) members of the Board of Directors and 4 (four) other members of Board of Commissioners did not have an affiliate relationship.

Function of the Corporate Secretary

The Corporate Secretary works to maintain the image and protect the Company’s concerns and interest through the establishment of a good communication and relationship with all stakeholders.

The Position of the Corporate Secretary

The Corporate Secretary is appointed and assigned by the Board of Directors and reports to the President Director that takes charge of the Corporate Secretary. In performing its duties, the Corporate Secretary must be able to communicate with all members of the Board of Directors.

Main Function, Duty, and Responsibility of the Corporate Secretary

1. Update to the development of the capital market, particularly the regulations applicable in the capital market, and provide input to the Board of Directors to comply to the rules and regulations of its implementation.

2. Serve the public regarding information required by investors that is related to the condition of the Company.

3. Act as a liaison officer or contact person between the Company and the Financial Services Authority (FSA), the Stock Exchange Authority (IDX), and public.

4. Support the implementation

and compliance of GCG values in the Company.

5. Support and ensure that the operation of the Company by the Board of Directors and Board of Commissioners is in accordance with the Company’s budget, FSA Regulations and other related regulations.

6. Conduct activities that support the implementation of the principle of transparency, particularly concerning the performance of the Company through communication to concerned parties.

7. Prepare the implementation and coordinate the General Meeting of Shareholders (GMS), Public Expose and various Corporate Actions through coordination with related parties, both internal and external.

8. Maintain and manage the Company’s identity and positive image in the presence of the external public by organizing public relations activities through mass media and other external activities. Internally, through public relations activities, and implement Corporate Social Responsibility (CSR) activities.

9. Provide advice to the Board of Commissioners and the Board of Directors if necessary and implement various activities to support the Board of Commissioners and the Board of Directors including correspondency, protocol and logistic issues associated with the Board of Commissioners and the Board of Directors.

112 113





Laporan Sekretaris Perusahaan Tahun 2017

Sepanjang tahun 2017, Sekretaris Perusahaan telah melaksanakan kegiatan-kegiatan berikut:

1. Mengikuti perkembangan peraturan pasar modaluntuk memastikan kepatuhan Perseroan terhadap semua peraturan relevan yang berlaku.

2. Penerbitan 4 (empat) Laporan Keuangan danLaporan Tahunan 2016.

3. Korespondensi dengan regulator pasar modal(OJK dan BEI) serta lembaga penunjang lainnya.

4. Menyampaikan keterbukaan informasi terkaitkinerja dan perkembangan Perseroan.

5. Mengkoordinasi penyelenggaraan RUPS Tahunan pada tanggal 22 Mei 2017

6. Mengkoordinasi penyelenggaraan paparan publik tahunan Perseroan yang diselenggarakan pada tanggal 8 Desember 2017

Profil Sekretaris Perusahaan

Daswar Marpaung, Warga Negara Indonesia, lahir di Jakarta tanggal 20 April 1965. Sebelum bergabung dengan Dyandra Group di tahun 2013, ia bekerja sebagai Associate Director di PT Barata Sayan Utama tahun 2003-2007 dan Deputi Direktur di Bank Mizuho Indonesia di 2007-2013. Dengan pengalaman yang dia miliki, Sekarang dia memegang beberapa jabatan sebagai Direktur di Dyandra Grup Anak Perusahaan. Beliau memperoleh gelar Sarjana dari Universitas of Southern Colorado, Amerika Serikat (1998) dan gelar Master di bidang Administrasi Bisnis (MBA) dari Northrop University, Los Angeles, Amerika Serikat (1989). Selain menjadi Corporate Secretary, Beliau juga menjabat sebagai direksi dan komisaris dibeberapa unit bisnis Perseroan, dan juga sebagai Direktur Operasional Perseroan.

Program Pelatihan dan Pengembangan Kompetensi Sekretaris Perusahaan Tahun 2017

Sepanjang tahun 2017, unit kerja Sekretaris Perusahaan telah mengikuti berbagai pelatihan, sosialisasi, seminar maupun workshop yang diadakan oleh Otoritas Jasa Keuangan (OJK), Bursa Efek Indonesia (BEI), Indonesia Corporate Secretary Assosiation (ICSA), Asosiasi Emiten Indonesia (AEI), Kustodian Sentral Efek Indonesia (KSEI) maupun pelatihan internal yang diadakan oleh Perseroan.

Dasar Hukum untuk Pembentukan Komite Audit

Komite Audit didirikan atas dasar sebagai berikut:

1. Undang-undang Nomor 40 Tahun 2007 tentang Perseroan Terbatas;

2. Undang-undang Nomor 8 tahun 1995 tentang Pasar Modal;

3. Peraturan Otoritas Jasa Keuangan Nomor 55/POJK.04/2015 tentang Pembentukan dan Pedoman Pelaksanaan Kerja Komite Audit;

4. Peraturan Otoritas Jasa Keuangan Nomor 56/POJK.04/2015 tentang Pembentukan dan Pedoman Penyusunan Piagam Unit Audit Internal;

5. Pembentukan Bursa Efek Jakarta Nomor Kep-305/BEJ/07-2004 tanggal 19 Juli 2004;

6. Surat Keputusan Dewan Komisaris No. 001/SK/DMI-DEKOM/V/2013 tentang Pengangkatan Ketua dan Anggota Komite Audit tertanggal 1 Mei 2013;

7. Surat Keputusan Dewan Komisaris No. 077/SK/DMI Tbk-DEKOM/XII/16 tentang Pemberhentian dan Pengangkatan Anggota Komite Audit tertanggal 14 Desember 2016.

Komite AuditAudit Committee

Susunan Komite Audit

Anggota Komite Audit diangkat oleh Direksi berdasarkan keputusan rapat Dewan Komisaris.Kriteria umum diangkat menjadi Komite Audit adalah memiliki integritas, akhlak dan moral yang baik.

Susunan Komite Audit Perseroan saat ini adalah sebagai berikut:

No NamaName

JabatanPosition

1 IR. H. BAMBANG TRISULOKetua Komite Audit Chairman of Audit Committee

2 DRA. AVILIANI, M.SI.Anggota Komite Audit Member of Audit Committee

3 LEDYA AKMAL, SB., S.E., M.M.Anggota Komite AuditMember of Audit Committee

Komite Audit merupakan Komite di bawah Dewan Komisaris.Komite Audit dibentuk oleh Dewan Komisaris untuk membantu dalam mengawasi Direksi dan Tim Manajemen serta memastikan penerapan prinsip-prinsip Tata Kelola Perusahaan yang baik.

Corporate Secretary Report 2017

Throughout 2017, the Corporate Secretary has run the following activities:1. Followed the development

of capital market regulations to ensure the Company’s compliance with all applicable relevant regulations.

2. Issuance of 4 (four) Financial Statements and Annual Report 2016.

3. Correspondence with capital market regulator (OJK and BEI) and other supporting institutions.

4. Delivered information disclosure

related to the performance and development of the Company.

5. Coordinated the holding of the AGMS on May 22nd 2017

6. Organized the implementation of the Company’s annual public exposure held on December 8th 2017

Profile of the Corporate Secretary

Daswar Marpaung, Indonesian citizen, born in Jakarta, April 20th 1965. Prior to joining Dyandra Group in 2013, Daswar positioned Associate Director at PT Barata Sayan Utama from 2003-2007 and Deputy Director of Bank Mizuho

Indonesia in 2007-2013. With his experience, he now holds several positions as Director at Dyandra Group Subsidiary. Daswar holds a Business Administration degree from the University of Southern Colorado, USA (1988) and a Master of Business Administration (MBA) degree from Northrop University, Los Angeles USA (1989). Alongside to serving as Corporate Secretary, Daswar serves as Director and Commissioner in several business units of the Company, and also positions the Company’s Director of Operational.

Corporate Secretary Competence Training and Development Program 2017

Throughout 2017, the Corporate Secretary’s work unit has participated in various trainings, socializations, seminars and workshops organized by the Financial Services Authority (FSA), Indonesia Stock Exchange (IDX), Indonesia Corporate Secretary Association (ICSA), Indonesian Issuers Association (AEI) Kustodian Sentral Efek Indonesia (KSEI) as well as internal trainings held by the Company.

The Audit Committee is a committee under the Board of Commissioners. The Audit Committee is established by the Board of Commissioners to assist in supervising the Board of Directors and the Management Team as well as ensuring the implementation of Good Corporate Governance principles.

Legal Basis for the Establishment of the Audit Committee

The Audit Committee was established on the following basis:

1. Law Number 40 Year 2007 regarding Limited Liability Company;

2. Law Number 8 Year 1995 regarding the Capital Market

3. Financial Services Authority Regulation Number 55 / POJK.04 / 2015 on the Establishment and Implementation Guidelines of the Audit Committee

4. Financial Services Authority Regulation Number 56 / POJK.04 / 2015 on the Establishment and Guidelines on Forming the Charter of the Internal Audit Unit

5. The establishment of the Jakarta Stock Exchange No. Kep-305 / BEJ / 07-2004 dated July 19th 2004;

6. Decree of the Board of Commissioners No. 001 / SK / DMI-DEKOM / V / 2013 concerning Appointment of the Chairman and Members of the Audit Committee dated May 1st 2013;

7. Decree of the Board of Commissioners No. 077 / SK / DMI Tbk-DEKOM / XII / 16 concerning Dismissal and Appointment of Audit Committee Members dated

December 14th 2016.Composition of the Audit Committee

Members of the Audit Committee are appointed by the Board of Directors based on the decision of the Board of Commissioners’ meeting. The general criteria to be appointed as Audit Committee is to own moral and integrity.The current composition of the Audit Committee is as follows:

(See Susunan Komite Audit table above)

Bekraf Festival 2017

114 115





Kualifikasi Pendidikan dan Pengalaman Kerja

Periode Jabatan Komite Audit

Adapun periode jabatan Komite Audit Perseroan adalah sebagai berikut:

No NamaName

JabatanPosition

Periode JabatanPeriod of Work

1 IR. H. BAMBANG TRISULO Ketua Komite AuditChairman of The Audit Committee

1 Mei 2013 sampai dengan sekarang1 May 2013 - present

2 DRA. AVILIANI, M.SI. Anggota Komite Audit Member of The Audit Committee

1 Mei 2013 sampai dengan sekarang1 May 2013 - present

3 LEDYA AKMAL, SB., S.E., M.M. Anggota Komite AuditMember of The Audit Committee

14 Desember 2016 sampai dengan sekarang14 December 2016 - present

Ledya Akmal, SB., S.E., M.M.

Ditunjuk dan diangkat sebagai Anggota Komite Audit PT Dyandra Media International Tbk pada tahun 2014. Beliau telah menempati berbagai posisi di Kompas Gramedia sebagai Staff Internal Audit, Internal Audit Section Head untuk Publishing, Internal Audit Section Head untuk Service & Manufacturing, Internal Audit Manager Group I untuk Hospitality, Property, MICE dan TV. Beliau mendapat gelar Sarjana dari STIE YKPN Yogyakarta dan mendapat gelas Magister di bidang Manajemen dari Universitas Budi Luhur Jakarta.

Dra. Aviliani, M.Si.

Ditunjuk dan diangkat sebagai Anggota Komite Audit PT Dyandra Media International Tbk pada tahun 2013. Beliau saat ini menjabat sebagai Komisaris Indepeden di PT.Dyandra Media International Tbk. Beliau telah menempati berbagai posisi strategis dan Dewan Komisaris di berbagai Perusahaan antara lain Peneliti INDEF Institute for Development of Economics and Finance, Sekertaris Komite Ekonomi Nasional, Komisaris Independen PT Bank Mandiri (Persero) Tbk. Beliau mendapat gelar Sarjana di bidang Manajemen dari Universitas Atmajaya, gelar Magister di bidang Administrasi Niaga dari Universitas Indonesia, serta gelar Doktor di bidang Manajemen Bisnis dari Institut Pertanian Bogor.

Ir. H. Bambang Trisulo

Ditunjuk dan diangkat sebagai Ketua Komite Audit PT. Dyandra Media International, Tbk pada tahun 2013. Beliau saat ini menjabat sebagai Komisaris Independen PT Dyandra Media International Tbk. Beliau telah menempati berbagai posisi Direksi dan Dewan Komisaris di berbagai Perusahaan antara lain PT Astra International MVD, PT. Multi France Motor (Peugeot & Renault), PT Astra Daihatsu Motor (Daihatsu), PT Tjahja Sakti Motor (BMW). PT Astra Nissan Diesel Indonesia (UD Nissan Diesel), PT Isuzu Motor Indonesia (Isuzu), PT Fuji Technica Indonesia (Die & Mold Manufacturer) – Jakarta, PT Astra Mitra Ventura – Jakarta, PT Astra Multi Trucks Indonesia dan PT Astra Otopart Tbk. Beliau meraih gelar Sarjana di bidang Mechanical Engineering dari Institut Teknologi Bandung (ITB).

Independensi Anggota Komite Audit

Komite Audit secara kolektif mempunyai kompetensi dan pengalaman dalam bidang akutansi dan keuangan.Seluruh anggota Komite Audit bersifat Independen, baik terhadap Direksi maupun Satuan Pengawas Internal (SPI). Seluruh anggota Komite Audit yang berasal dari pihak independen tidak memiliki hubungan keuangan, kepengurusan, kepemilikan saham dan/atau hubungan keluarga dengan Dewan Komisaris, Direksi dan/atau Pemegang Saham yang dapat memengaruhi kemampuan bertindak Independen.

Piagam Komite Audit

Hasil kerja Komite AAudit mengacu pada Piagam Komite Audit, yang menetapkan tujuan pembentukan, kedudukan, komposisi dan kriteria keanggotaan, masa kerja, wewenang, tugas dan tanggung jawab, rapat, laporan, konflik dan kode etik, amandemen dan performa.

Uraian Tugas dan Tanggung Jawab

Tugas dan tanggung jawab Komite Audit ditetapkan dalam Piagam Komite Audit. Tugas dan Tanggung Jawab Komite Audit adalah sebagai berikut:

1. Komite Audit bertugas untuk memberikan pendapat kepada Dewan Komisaris terhadap laporan atau hal-hal yang disampaikan oleh Direksi, mengidentifikasi hal-hal yang memerlukan perhatian Komisaris dan melaksanakan tugas-tugas lain yang berkaitan dengan tugas Dewan Komisaris lain, meliputi:1. Memastikan bahwa telah terdapat prosedur

review yang memuaskan terhadap informasi yang dikeluarkan Perseroan antara lain laporan keuangan berkala, proyeksi/forecast dan informasi keuangan lainnya yang disampaikan kepada Pemegang Saham;

2. Menilai perencanaan, pelaksanaan serta hasil audit yang dilakukan oleh Satuan Pengawas Internal (SPI) maupun auditor eksternal untuk memastikan bahwa pelaksanaan dan pelaporan audit memenuhi standar audit;

3. Memberikan rekomendasi mengenai penyempurnaan sistem pengendalian intern perusahaan serta pelaksanaannya;

4. Melaksanakan tugas lain yang diberikan oleh Dewan Komisaris sepanjang masih dalam lingkup tugas dan kewajiban Komisaris.

2. Komite Audit membuat program/rencana kerja tahunan berisi rencana jadual kerja dan penggunaan sumber daya yang diperlukan;

3. Komite Audit wajib menjaga kerahasiaan dokumen, data dan informasi mengenai Perseroan yang diperoleh selama menjalankan tugas sebagai Komite Audit; dan

4. Komite Audit harus melaksanakan tugasnya sesuai dengan kode etik PT Dyandra Media International Tbk.

Education & Work Experience Qualification

Ir. H. Bambang TrisuloAssigned as chairman of the Audit Committee of PT Dyandra Media International Tbk in 2013. Bambang is currently serving as Independent Commissioner of PT Dyandra Media International Tbk. He has served several positions of the Board of Directors and Board of Commissioners at various companies, including PT Astra International MVD, PT Multi France Motor (Peugeot & Renault), PT Astra Daihatsu Motor (Daihatsu), PT Tjahja Sakti Motor (BMW), PT Astra Nissan Diesel Indonesia, PT Isuzu Motor Indonesia (Isuzu),

PT Fuji Technica Indonesia (Die & Mold Manufacturer) - Jakarta, PT Astra Mitra Ventura - Jakarta, PT Astra Multi Trucks Indonesia and PT Astra Otopart Tbk. Bambang holds a Bachelor degree in Mechanical Engineering from Bandung Institute of Technology.

Dra. Aviliani, M.Si.Assigned as member of the Audit Committee of PT Dyandra Media International Tbk in 2013. Currently serving as Independent Commissioner at PT Dyandra Media International Tbk, Aviliani also holds various strategic positions and is a member of the Board of Commissioners in various companies, namely

INDEF Researcher (Institute for Develompment of Economics and Finance), Secretary for National Economic Committee, Independent Commissioner of PT Bank Mandiri (Persero) Tbk. Aviliani holds a Bachelor degree in Management from Atmajaya University, a Master degree in Business Administration from University of Indonesia, and a Doctorate degree in Business Management from Bogor Agricultural Institute.

Ledya Akmal, SB., S.E., M.M.Assigned as member of the Audit Committee of PT Dyandra Media International Tbk in 2014. Ledya holds various positions such as Internal Audit Staff of Kompas

Gramedia, Internal Audit Section Head - Publishing at Kompas Gramedia, Internal Audit Section Head - Service & Manufacturing at Kompas Gramedia, Internal Audit Manager Group 1 - Hospitality, Property, Mice & TV at Kompas Gramedia. Ledya earned a Bachelor degree from STIE YKPN Yogyakarta and holds a Master of Management degree from Budi Luhur University Jakarta.

Audit Committee Period of Work

The period of work for the Company’s Audit Committee is as follows:

(See table above)

Independency of the Members of the Audit Committee

The Audit Committee collectively owns the competence and experience in accounting and finance. All members of the Audit Committee are independent to both the Board of Directors and Internal Control Unit (SPI). All members of the Audit Committee who come from independent parties do not have financial, management, share ownership and / or family relations with the Borad of Commissioners, the Board of Directors and / or shareholders which may affect their ability to act independently.

Charter of the Audit CommitteeThe work of the Audit Committee refers to the Charter of the Audit Committee, which sets out the

objectives of the formation, status, composition and criteria of membership, term of employment, authority, duties and responsibilities, meetings, reports, conflicts and codes of conduct, amendments and performance.

Duties and Responsibilities

The duties and responsibilities of the Audit Committee is stipulated in the Audit Committee Charter. The duties and responsibilities of the Audit Committee are as follows:

1. The Audit Committee should provide advice to the Board of Commissioners regarding reports or issues submitted by the Board of Directors, to identify matters which require the attention of the Board

of Commissioners, and to implement other tasks related to the duties of the Board of Commissioners, which include:1. Ensuring a satisfactory

review of information, consisting of periodic financial reports, projections / forecasts and other financial information that will be issued and submitted to the shareholders;

2. Evaluate planning, implementation, and audit results conducted by the Internal Supervisory Unit (SPI) and external auditors to ensure that the audit implementation and reporting meet audit standards;

3. Provide recommendation for the improvement of the Company’s internal control system and its

implementation;4. Execute other duties

handed by the Board of Commissioners within the scope of duties and obligations of the Commissioner.

2. The Audit Committee should create an annual work program/ plan containing work schedules and usage of necessary resources;

3. 3. The Audit Committee is obligated to maintain the confidentiality of the Company documents, data, and information that is obtained during performing duties as Audit Committee; and

4. 4. The Audit Committee must perform its duties in accordance with the code of ethics of PT Dyandra Media International Tbk

116 117





Laporan singkat pelaksanaan kegiatan Komite Audit Frekuensi Pertemuan dan tingkat kehadiran Komite Audit

Komite Audit membantu Dewan Komisaris dalam melaksanakan fungsi pengawasan yang independen bagi PT Dyandra Media International Tbk. Dalam rangka memastikan efektivitas implementasi Good Corporate Governance (GCG) dan pengawasan terhadap manajemen yang bertanggung jawab atas pengelolaan risiko dan pelaksanaan pengendalian internal Perusahaan.Dalam melaksanakan tugas-nya Komite Audit berkoordinasi dengan Auditor Internal, Auditor Eksternal serta jajaran Manajemen Perusahaan.

Keanggotaan

Komite Audit dibentuk oleh dan melapor langsung kepada Dewan Komisaris.Komite Audit dipimpin oleh Komisaris Independen yang memberikan jaminan tentang independensi dan obyektivitas dari Komite Audit. Sedangkan 2 (dua) Anggota Komite lainnya berasal dari pihak eksternal.Sepanjang tahun 2017 Komite Audit tidak mengalami perubahan keanggotaan dari periode sebelumnya, yaitu:

No NamaName

JabatanPosition

1 IR. H. BAMBANG TRISULO

Ketua Komite Audit (merangkap sebagai Komisaris Independen)Chairman of Audit Committee (also positioning as Independent Commissioner)

2 DRA. AVILIANI, M.SI.

Anggota (merangkap sebagai Komisaris Independen)Member (also positioning as Independent Commissioner)

3 LEDYA AKMAL, SB., S.E., M.M.AnggotaMember

Rapat Komite Audit

Selama tahun 2017 Komite Audit telah mengadakan 4 (empat) kali rapat dengan tingkat kehadiran rata-rata 100% (seratus persen) yang diantaranya termasuk 1 (satu) kali rapat yang mengundang auditor eksternal.Dalam setiap Rapat Komite Audit selalu dibuat risalah rapat yang mencantumkan tanggal rapat, kehadiran anggota Komite Audit, agenda rapat dan materi rapat.Risalah rapat tersebut ditandatangani oleh seluruh Anggota Komite Audit dan disampaikan kepada Dewan Komisaris.

Kegiatan Komite Audit

Komite Audit secara konsisten dan berkelanjutan melakukan tugas-tugasnya dalam fungsi pengawasan. Berikut ini penyajian secara ringkas aktivitas Komite Audit untuk tahun buku 2017 yang dikelompokkan dalam beberapa fungsi:

1. Informasi Keuangan Komite Audit melakukan kajian terhadap informasi keuangan tahunan maupun kuartalan yang akan dikeluarkan kepada publik atau pihak otoritas untuk memastikan kualitas dan kecukupan informasi dalam Laporan Keuangan Perusahaan. Komite memastikan tidak terdapat kelemahan yang material dalam Laporan Keuangan yang dikeluarkan, kemungkinan terjadinya kecurangan atau penyimpangan yang signifikan, berkaitan dengan proses akuntansi dan pelaporan keuangan Perusahaan.

2. Audit Internal Dalam menjalankan tugasnya, Komite Audit bekerjasama dengan Audit Internal untuk mengkaji dan membahas mengenai perencanaan audit tahunan.

Pimpinan Audit Internal selalu memberikan penjelasan dan pelaporan atas setiap fase dari pekerjaannya. Komite juga melakukan pengawasan terhadap pelaksanaan tindak lanjut dari rekomendasi dan saran atas temuan Auditor Internal yang disepakati oleh Manajemen. Komite Audit mengidentifikasi setiap penyimpangan atau temuan berdasarkan Laporan Audit Internal, dan hal-hal yang dipandang signifikan oleh Komite Audit kemudian didiskusikan dengan Pimpinan Audit Internal dan ManajemenUnit terkait untuk melakukan tindakan perbaikan.

3. Audit Eksternal Komite Audit memberikan rekomendasi kepada Dewan Komisaris mengenai penunjukan Auditor Eksternal yang didasarkan kepada independensi, kompetensi dan ruang lingkup penugasannya.Untuk tahun buku 2017, KAP Kosasih, Nurdiyaman, Tjahjo & Rekan (anggota dari Crowe Horwath) telah ditunjuk mengaudit Laporan Keuangan Perusahaan. Komite Audit telah melakukan penelaahan atas kecukupan pemeriksaan yang dilakukan oleh Auditor Eksternal.

4. Manajemen Risiko Komite Audit melakukan penelaahan atas pelaksanaan pengelolaan risiko yang dilakukan oleh Manajemen.Komite bersama dengan Manajemen termasuk Direksi melakukan indentifikasi atas risiko-risiko yang signifikan dan langkah yang dilakukan untuk mengawasi dan mengendalikan risiko tersebut.

5. Lain-lain Komite Audit menelaah dan memberikan saran kepada Dewan Komisaris terkait dengan adanya potensi benturan kepentingan.Komite juga menjaga kerahasiaan dokumen, data dan informasi Perusahaan.

A Brief Report on the Activities of the Audit Committee, Meeting Frequency, and Attendance

The Audit Committee assists the Board of Commissioners in performing its independent supervision function for PT Dyandra Media International Tbk. The Audit Committee also

ensures the effectiveness of Good Corporate Governance (GCG) implementation and the supervision of a responsible risk management and implementation of the Company’s internal control.In performing its duties, the Audit Committee coordinates with the Internal Auditor, External Auditor as well as the Management.

Membership

The Audit Committee is established and reports directly to the Board of Commissioners. The Audit Committee is chaired by an Independent Commissioner who guarantees the independence and objectivity of the Audit Committee. Whereas 2 (two) other committee

members are from external parties.Throughout 2017, the Audit Committee did not experience a change of membership from the previous period.

(See table above)

Audit Committee Meetings

During 2017, the Audit Committee has held 4 (four) meetings with an average attendance rate of 100% (one hundred percent) in which 1 (one) meeting included an external auditors. Minutes of meetings consist the dates of the meeting, the presence of the Audit Committee members, agenda and meeting materials that are always noted at every Audit Committee meeting. The minutes of the meeting are signed by all members of the Audit Committee and submitted to the Board of Commissioners.

Activities of the Audit Committee

The Audit Committee constantly and continuously perform its function to supervise. Below is a brief summary of the activities of the Audit Committee for fiscal year 2017, which are grouped into several functions:

1. Financial Information

The Audit Committee reviews the yearly and quarterly financial information to ensure quality and adequacy of information in the Company’s financial statements that is planned to be released to public and authorities..

The committee ensures that there are no material weaknesses in the issued financial statement, no possibilities of significant fraud or deviation that is related to the Company’s accounting and reporting process.

2. Internal Audit

In performing its duties, the Audit Committee works with the Internal Audit to review and discuss the annual audit planning. Head of Internal Audit always provides explanation and reporting on every phase of work.

The Committee also monitors the follow-up of recommendations and suggestions on the Internal Auditors’ findings which is agreed by the management. The Audit Committee identifies irregularities or findings based on the Internal Audit Report, and matters that seem significant are then discussed with the Head of Internal Audit and related management unit to perform a corrective action.

3. External Audit

The Audit Committee provides recommendations to the Board of Commissioners regarding the appointment of an External Auditor based on independency, competence, and scope of the assignment. For the fiscal year 2017, KAP Kosasih, Nurdiyaman, Tjahjo & Rekan (members of Crowe Horwath) was appointed to audit the Company’s financial statements. The Audit

Committee has reviewed the adequacy of audits conducted by the External Auditor.

4. Risk Management

The Audit Committee evaluated the implementation of risk management performed by the Management. The Committee and the Management including the Board of Directors, identifies significant risks, and determines the actions made in order to monitor and control those risks.

5. Others

The Audit Committee reviews and advises the Board of Commissioners regarding the potential conflict of interest. The Committee must also maintain confidentiality of the Company’s documents, data, and information.

Avolution - Soundrenaline

118 119





Definisi

1. Komite Nominasi dan Remunerasi adalah komite yang dibentuk oleh dan bertanggung jawab kepada Dewan Komisaris dalam membantu melaksanakan fungsi dan tugas Dewan Komisaris terkait Nominasi dan Remunerasi terhadap anggota Direksi dan anggota Dewan Komisaris.

2. Nominasi adalah pengusulan seseorang untuk diangkat dalam jabatan sebagai anggota Direksi atau anggota Dewan Komisaris.

3. Remunerasi adalah imbalan yang ditetapkan dan diberikan kepada anggota Direksi dan anggota Dewan Komisaris karena kedudukan dan peran yang diberikan sesuai dengan tugas, tanggung jawab, dan wewenang anggota Direksi dan anggota Dewan Komisaris.

4. Direksi adalah organ Emiten atau Perusahaan Publik yang berwenang dan bertanggung jawab penuh atas pengurusan Emiten atau Perusahaan Publik untuk kepentingan Emiten atau Perusahaan Publik, sesuai dengan maksud dan tujuan Emiten atau Perusahaan Publik serta mewakili Emiten atau Perusahaan Publik, baik di dalam maupun di luar pengadilan sesuai dengan ketentuan Anggaran Dasar.

5. Dewan Komisaris adalah organ Emiten atau Perusahaan Publik yang bertugas melakukan pengawasan secara umum dan atau khusus sesuai dengan Anggaran Dasar serta memberi nasihat kepada Direksi.

6. Komisaris Independen adalah anggota Dewan Komisaris yang berasal dari luar Emiten atau Perusahaan Publik dan memenuhi persyaratan sebagai komisaris independen.

Komite Nominasi dan RemunerasiNomination and Remuneration Committee

Landasan Hukum

Peraturan yang menjadi dasar penyusunan Pedoman dan Tata Tertib Kerja Komite Nominasi dan Remunerasi adalah:1. Undang-Undang Republik Indonesia No.40 Tahun 2007

tanggal 16 Agustus 2007 tentang Perseroan Terbatas.2. Peraturan Otoritas Jasa Keuangan (POJK) No.34/

POJK.04/2014 tentang Komite Nominasi dan Remunerasi Emiten atau Perusahaan Publik.

Tujuan

Pedoman dan Tata Tertib Kerja Komite Nominasi dan Remunerasi ini bertujuan untuk:1. Memberikan batasan yang jelas dan transparan

mengenai tugas, tanggung jawab dan wewenang Anggota Komite Nominasi dan Remunerasi dalam bertugas dan bertindak.

2. Mempermudah Komite Nominasi dan Remunerasi dalam proses mengambil keputusan strategis terkait pelaksanaan tugasnya.

3. Menerapkan ketentuan baku terkait pelaksanaan Prinsip Good Corporate Governance terutama dalam hal penentuan kriteria Nominasi dan Remunerasi bagi anggota Dewan Komisaris dan Dewan Direksi.

Keanggotaan

Komite Nominasi dan Remunerasi paling kurang terdiri dari 3 (tiga) orang anggota, dengan ketentuan sebagai berikut:

1. 1 (satu) orang ketua merangkap anggota, yang merupakan Komisaris Independen

2. Anggota lainnya yang dapat berasal dari:a. Anggota Dewan Komisarisb. Pihak yang berasal dari luar Perusahaan, atauc. Pihak yang menduduki jabatan managerial dibawah

Direksi yang membidangi sumber daya manusia.3. Anggota Komite Nominasi dan Remunerasi

yang berasal dari luar Emiten atau Perusahaan Publik wajib memenuhi syarat:a. Tidak mempunyai hubungan afiliasi dengan

Emiten atau Perusahaan Publik, anggota Direksi, anggota Dewan Komisaris, atau Pemegang Saham Utama Emiten atau Perusahaan Publik tersebut.

b. Memiliki pengalaman terkait Nominasi dan atau Remunerasi.

c. Tidak merangkap jabatan sebagai anggota komite lainnya yang dimiliki Emiten atau Perusahaan Publik tersebut.

4. Anggota Direksi Emiten atau Perusahaan Publik tidak dapat menjadi anggota Komite Nominasi dan Remunerasi.

Komposisi Komite Nominasi Dan Remunerasi adalah sebagai berikut:

Ketua Dra. Aviliani, S.E, M.Si.Anggota Bambang TrisuloAnggota Alm. Dian Budikartono

Masa Jabatan dan Tata Cara Penggantian Anggota Komite Nominasi dan Remunerasi adalah sebagai berikut.

1. Anggota Komite Nominasi dan Remunerasi diangkat dan diberhentikan berdasarkan keputusan rapat Dewan Komisaris.

2. Anggota Komite Nominasi dan Remunerasi diangkat untuk masa jabatan tertentu dan dapat diangkat kembali.

3. Masa jabatan anggota Komite Nominasi dan Remunerasi tidak lebih lama dari masa jabatan Dewan Komisaris sebagaimana diatur dalam anggaran dasar.

4. Penggantian anggota Komite Nominasi dan Remunerasi yang bukan berasal dari Dewan Komisaris dilakukan paling lambat 60 (enam puluh) hari sejak anggota Komite Nominasi dan Remunerasi dimaksud tidak dapat lagi melaksanakan fungsinya.

Membership

The Nomination and Remuneration Committee shall consist of at least 3 (three) members, subject to the following conditions:

1. 1 (one) Chairman concurrently member, who is an Independent Commissioner

2. Other members who may come from:a. Members of the Board

of Commissionersb. Parties from outside

the Company, or c. Parties that occupy

managerial position under the Board of Directors in charge of human resources.

3. Members of the Nomination and Remuneration Committee from outside the Issuer or Public Company must qualify the following requirements:a. Has no affiliation with the

Issuer or Public Company, any member of the Board of Directors, any member of the Board of Commissioners, or the Principal Shareholder of the Issuer or Public Company.

b. Own Nomination and / or Remuneration related experience.

c. Not concurrently another member of the committee owned by the Issuer or Public Company.

4. 4. Members of the Board of Directors of Issuers or Public Companies may not be members of the Nomination and Remuneration Committee.

Composition of the Nomination and Remuneration Committee

Chairman: Dra. Aviliani, S.E, M.Si.Member: Bambang TrisuloMember: Late Dian Budikartono

The period of duty and procedures for the replacement of the Nomination and Remuneration Committee Members are as follows:

1. Members of the Nomination and Remuneration Committee are appointed and dismissed based on the decision of the Board of Commissioners’ meeting.

2. Members of the Nomination and Remuneration Committee shall be appointed for a certain term of service and may be re-appointed.

3. The term of service of the member of the Nomination and Remuneration Committee shall not be longer than the term of service of the Board of Commissioners as stipulated in the articles of association.

4. The replacement of the members of the Nomination and Remuneration Committee

which is not from the Board of Commissioners should be done not later than 60 (sixty) days after the member of the Nomination and Remuneration Committee can no longer perform its functions.

Definition

1. The Nomination and Remuneration Committee is a committee established by and reports to the Board of Commissioners in assisting in carrying out the functions and duties of the Board of Commissioners regarding Nomination and Remuneration towards members of the Board of Directors and members of the Board of Commissioners.

2. Nomination is the suggestion of a person to be appointed in a position as a member of the Board of Directors or a member of the Board of Commissioners.

3. Remuneration is the reward granted to members of the Board of Directors and members of the Board of Commissioners for their position and role given in accordance with the duties, responsibilities and authority.

4. The Board of Directors is the organ of the Issuer or Public Company that it authorized and fully responsible for the administration of Issuers or Public Companies for the interest of Issuers or Public Companies, in accordance with the purpose of Issuers or Public Companies and to represent Issuers or Public Companies, both inside and outside of court in accordance with the provisions of the Articles of Association.

5. The Board of Commissioners is an organ of Issuers or Public Companies that is in charge of general supervision and or especially in accordance with the Articles of Association and provide advice to the Board of Directors.

6. Independent Commissioner is a member of the Board of Commissioners from

outside the Issuer or Public Company and qualifies as an independent commissioner.

Legal Foundation

The rules that underlie the Nomination and Remuneration Committee’s Guidelines and Code of Conduct are defined below:

1. Law of the Republic of Indonesia No.40 of 2007 dated August 16th 2007 on Limited Liability Company.

2. Financial Services Authority Regulation (POJK) No.34 / POJK.04 / 2014 concerning the Nomination and Remuneration Committee of Issuers or Public Companies

Objective

The Nomination and Remuneration Committee’s Guidelines and Code of Conduct aim to:

1. Provide clear and transparent restrictions on the duties, responsibilities and authorities of the Nomination and Remuneration Committee members in performing their duty.

2. Simplify the Nomination and Remuneration Committee in the process of making strategic decisions related to the implementation of its duties.

3. Apply standard provisions relating to the implementation of Good Corporate Governance Principles, especially in the determination of Nomination and Remuneration criteria for members of the Board of Commissioners and Board of Directors.

120 121





Tugas, Tanggung Jawab dan Wewenang

Tugas, Tanggung Jawab dan Wewenang Bidang Nominasi

1. Mengevaluasi dan memberikan rekomendasi kepada Dewan Komisaris mengenai:a. Sistem serta prosedur pemilihan dan atau

penggantian anggota Dewan Komisaris dan Direksi untuk disampaikan kepada Rapat Umum Pemegang Saham (RUPS).

b. Calon anggota Dewan Komisaris dan Direksi untuk disampaikan kepada Rapat Umum Pemegang Saham (RUPS).

c. Calon Pihak Independen yang akan menjadi anggota Komite

2. Komite menentukan kriteria untuk diimplementasikan dalam mengidentifikasi para calon, mempertimbangkan dan menyetujui nominasi, dan dalam melakukan hal tersebut Komite akan menerapkan prinsip-prinsip sebagai berikut:a. Dewan Komisaris wajib mematuhi peraturan,

perundang-undangan serta prinsip-prinsip lainnya yang berlaku sesuai dengan ketentuan regulator.

b. Komite harus merasa yakin bahwa setiap calon mampu dan layak untuk jabatan/kedudukan yang bersangkutan dan merupakan calon terbaik dan yang paling memenuhi syarat untuk posisi atau kedudukan tersebut.

3. Melakukan evaluasi atas kinerja anggota Direksi dan atau anggota Dewan Komisaris serta menyusun program pengembangan kemampuan anggota Direksi dan atau anggota Dewan Komisaris.

4. Wewenang yang dilimpahkan kepada Komite bersifat independen terhadap dan tanpa mengurangi, wewenang yang telah atau sewaktu waktu secara khusus dilimpahkan kepada pejabat tertentu atau komite lain dibawah Dewan Komisaris.

Tugas, Tanggung Jawab dan Wewenang Bidang Remunerasi

1. Melakukan evaluasi terhadap kebijakan remunerasi dan memberikan rekomendasi kepada Dewan Komisaris mengenai:a. Kebijakan remunerasi bagi Dewan Komisaris

dan Direksi untuk disampaikan kepada Rapat Umum Pemegang Saham.

b. Kebijakan remunerasi bagi Pejabat Eksekutif dan pegawai secara keseluruhan untuk disampaikan kepada Direksi.

c. Kebijakan remunerasi bagi anggota Dewan Komisaris.d. Pelaksanaan evaluasi ini dilakukan paling

kurang 1 (satu) kali dalam 1 (satu) tahun.2. Komite wajib menjalankan prosedur Remunerasi

bagi anggota Dewan Komisaris, Direksi dan atau Komite Dewan Komisaris sebagai berikut:a. Menyusun struktur Remunerasi berupa

gaji, honorarium, insentif dan tunjangan yang bersifat tetap dan variable.

b. Menyusun kebijakan atas struktur Remunerasic. Menyusun besaran atas struktur Remunerasi.

3. Kebijakan, besaran dan struktur Remunerasi sebagaimana dimaksud harus memiliki kelayakan, kepatutan, serta tolok ukur yang wajar dengan mempertimbangkan:a. Kinerja keuangan dan pemenuhan cadangan

(sebagaimana diatur dalam Undang-Undang tentang Perseroan Terbatas).

b. Kinerja, tugas, tanggung jawab dan wewenang anggota Dewan Komisaris dan Direksi.

c. Kewajaran.d. Tujuan dan pencapaian kinerja jangka pendek atau

panjang yang sesuai dengan kebutuhan Perusahaan.4. Komite membuat rekomendasi kepada Dewan

Komisaris mengenai kompensasi bagi anggota Dewan Komisaris, Direksi dan Komite Dewan Komisaris setelah pengangkatan mereka secara periodik.

5. Komite akan mempertimbangkan hal-hal lain yang dianggap perlu oleh Dewan Komisaris.

Nilai dan Etika Kerja

Dalam menjalankan tugas, tanggung jawab dan wewenangnya, Komite Nominasi dan Remunerasi wajib memenuhi nilai dan etika kerja sesuai dengan ketentuan yang ada, yaitu:

1. Anggota Komite wajib memiliki integritas, akhlak dan moral yang baik serta mamatuhi kode etik.

2. Anggota Komite wajib menjaga kerahasiaan dokumen, data dan informasi yang ada dalam Perusahaan.

3. Pelaksanaan fungsi terkait Remunerasi dan Nominasi dilakukan secara transparan dan akuntabel.

4. Dalam hal terjadi benturan kepentingan antara Perusahaan dengan anggota Komite, maka anggota Komite dilarang mengambil tindakan yang dapat merugikan Perusahaan atau mengurangi keuntungan Perusahaan dan wajib mengungkapkan benturan kepentingan yang dimaksud dalam setiap keputusan.

5. Pengungkapan benturan kepentingan dituangkan dalam risalah rapat yang paling kurang mencakup nama pihak yang memiliki benturan kepentingan, masalah pokok benturan kepentingan dan dasar pertimbangan pengambilan keputusan.

Penyelenggaraan Rapat

Dalam pelaksanaan tugas dan kewajibannya, Komite Nominasi dan Remunerasi dapat menjalankan rapat secara berkala dengan ketentuan sebagai berikut:

1. Rapat Komite Nominasi dan Remunerasi diselenggarakan secara berkala paling kurang 1 (satu) kali dalam 4 (empat) bulan.

2. Rapat Komite Nominasi dan Remunerasi hanya dapat diselenggarakan apabila:a. dihadiri oleh mayoritas dari jumlah anggota

Komite Nominasi dan Remunerasi danb. salah satu dari mayoritas jumlah anggota

Komite Nominasi dan Remunerasi sebagaimana dimaksud pada huruf a merupakan Ketua Komite Nominasi dan Remunerasi.

3. Keputusan rapat Komite Nominasi dan Remunerasi dilakukan berdasarkan musyawarah mufakat.

4. Dalam hal keputusan berdasarkan musyawarah mufakat tidak tercapai, pengambilan keputusan dilakukan berdasarkan suara terbanyak.

5. Jika dalam pengambilan keputusan yang dilakukan dengan cara pemungutan suara terjadi suara yang sama banyaknya, keputusan diambil melalui mekanisme yang diatur dalam pedoman Komite Nominasi dan Remunerasi.

6. Dalam hal proses pengambilan keputusan terdapat perbedaan pendapat, perbedaan pendapat tersebut wajib dimuat dalam risalah rapat beserta alasan perbedaan pendapat tersebut.

7. Hasil rapat Komite Nominasi dan Remunerasi dituangkan dalam risalah rapat dan didokumentasikan oleh Perusahaan.

8. Risalah rapat Komite Nominasi dan Remunerasi disampaikan secara tertulis kepada Dewan Komisaris

Duties, Responsibilities and Authority

Duties, Responsibilities and Authority in the Nomination Area

1. Evaluate and provide recommendations to the Board of Commissioners regarding:a. The system and election or

replacement procedure of members of the Board of Commissioners and Board of Directors to be submitted to the General Meeting of Shareholders (GMS).

b. Candidate members of the Board of Commissioners and Board of Directors to be submitted to the General Meeting of Shareholders (GMS)

c. Candidates of Independent Parties who will become members of the Committee

2. The Committee shall determine the criteria to be implemented in identifying candidates, consider and approve nominations, and

in doing so the Committee shall apply the following principles:a. The Board of Commissioners

is required to comply with the regulations, legislation and other principles in accordance with the provisions of the regulator.

b. The Committee must be confident that the candidate is capable and qualified for the relevant position and is the best and most qualified candidate for such position.

3. Evaluate the performance of members of the Board of Directors and / or members of the Board of Commissioners and develop a capacity building program for members of the Board of Directors and / or members of the Board of Commissioners.

4. The authority delegated to the Committee shall is independent and without prejudice to the authority which has been or specifically transferred to certain officers

or other committees under the Board of Commissioners

Duties, Responsibilities and Authority in the Remuneration Area

1. Evaluate the remuneration policy and provide recommendations to the Board of Commissioners regarding:a. Remuneration policy for the

Board of Commissioners and Board of Directors to be submitted to the General Meeting of Shareholders.

b. Remuneration policy for Executive Officers and employees as a whole to be submitted to the Board of Directors.

c. Remuneration policy for members of the Board of Commissioners

d. Implementation of this evaluation performed at least 1 (once) in 1 (one) year.

2. The Committee must implement the Remuneration procedure for members of

the Board of Commissioners, Board of Directors and / or Board of Commissioners Committee as follows:a. Formulate the structure of

Remuneration in the form of salary, honorarium, incentives and allowances that are fixed and also variable

b. Formulate the policy on Remuneration structure

c. Arrange the amount of Remuneration structure

3. The policies, amount and structure of the Remuneration as referred to must have reasonable feasibility, appropriateness, and benchmarks by considering the following:a. Financial performance

and reserve fulfillment (as stipulated in the Law on Limited Liability Companies).

b. The performance, duties, responsibilities and authority of members of the Board of Commissioners and Board of Directors.

c. Fairness.d. Goals and achievements

of short or long term performances that meet the needs of the Company

4. The Committee make periodic recommendations to the Board of Commissioners regarding compensation for members of the Board of Commissioners and Directors and Committees of the Board of Commissioners after their appointment.

5. The Committee must consider other matters necessary by the Board of Commissioners.

Values and Work Ethics

In performing its duties, responsibilities and authorities, the Nomination and Remuneration Committee must fulfill the values and work ethics in accordance with the existing provisions:1. The members of the Committee

must have good integrity, moral and obey the code of ethics.

2. Members of the Committee must maintain the confidentiality of documents, data and information of the Company

3. Implementation of functions related to Remuneration and Nomination is done transparently and accountably.

4. In the event of a conflict of interest between the Company and the members of the Committee, the Committee members are prohibited from taking any action that may harm the Company or reduce the Company’s profits and must disclose the conflict of interest in any decision.

5. Disclosure of conflicts of interest is set forth in minutes of meetings which at least include names of parties with conflict of interest, conflict of interest issues and basic decision-making considerations.

Organizing Meetings

In the performance of its duties and obligations, the Nomination and Remuneration Committee may conduct regular meetings with the following conditions:1. Meetings of the Nomination and

Remuneration Committee shall be held periodically at least once every 4 (four) months.

2. Nomination and Remuneration Committee Meetings can only be held if: a. attended by a majority of the

members of the Nomination and Remuneration Committee and

b. one of the majority of the members of the Nomination and Remuneration Committee as referred to the point above is the Chairman of the Nomination and Remuneration Committee.

3. The decision of the Nomination and Remuneration Committee meetings shall be based on consensus agreement.

4. In the case of a decision based on consensus and is not reached, decision-making is done by majority vote.

5. If decision-making by vote takes place in an equal number of votes, decisions are made through mechanisms set out in the Nomination and Remuneration Committee guidelines.

6. When in decision-making process occur differences of opinion, the different opinions shall be contained in the minutes of the meeting and the reasons for the difference of opinion.

7. The results of the Nomination and Remuneration Committee meetings are set forth in minutes of meetings and documented by the Company.

8. The minutes of the Nomination and Remuneration Committee meetings shall be submitted in writing to the Board of Commissioners

122 123





Peran Audit Internal adalah memonitor pemenuhan Perseroan terhadap kebijakan dan prosedur yang diambil berdasarkan peraturan dan perundang-undangan yang berlaku. Audit Internal wajib memberikan laporan setelah audit dilaksanakan dan melaporkan temuan-temuannya kepada Direksi. Audit Internal juga memberikan Laporan Komite Audit setiap 3 bulan sekali yang dikemukakan pada Rapat Komite Audit dan Rapat Komisaris.

Kualifikasi Auditor Internal

Seluruh personel Audit Internal Perseroan telah memenuhi kualifikasi yang sebagaimana ditetapkan dalam Peraturan Otoritas Jasa Keuangan No. 56/POJK.04/2015 yaitu sebagai berikut:1. Memiliki integritas dan profesionalisme, independen,

jujur dan objektif dalam melaksanakan tugasnya.2. Memiliki pengetahuan dan pengalaman

teknis audit dan disiplin ilmu lainnya yang relevan dengan tugasnya.

3. Memiliki pengetahuan tentang perundang-undangan di bidang pasar modal dan peraturan perundangan-undangan terkait lainnya.

4. Memiliki kecakapan untuk berinteraksi dan berkomunikasi secara efektif.

5. Mematuhi standar profesi yang dikeluarkan oleh asosiasi audit internal.

6. Mematuhi kode etik audit internal.7. Menjaga kerahasiaan informasi dan/

atau data perusahaan.8. Memahami prinsip tata kelola perusahaan

yang baik dan manajemen risiko.

Tugas dan Tanggung Jawab Audit Internal

Dalam menjalankan tugasnya, Divisi Audit Internal melakukan audit kinerja secara berkala terhadap departemen-departemen fungsional dan melaporkan hasil audit kepada Direksi.Selain itu, Audit Internal juga membantu Komite Audit dengan memberikan laporan-laporan Audit Internal dan rencana perbaikan atas temuan audit. Pelaksanaan fungsi Audit Internal, antara lain meliputi:1. Evaluasi atas efektivitas pelaksanaan pengendalian

intern, manajemen risiko, dan proses tata kelola perusahaan sesuai dengan peraturan perundang-undangan dan kebijakan Perseroan.

2. Pemeriksaan dan penilaian atas efisiensi dan efektivitas di bidang keuangan, operasional, sumber daya manusia, teknologi informasi, dan kegiatan lainnya

Unit Audit InternalInternal Audit Unit

Rapat Komite Nominasi Dan Remunerasi

Selama tahun 2017, Komite Nominasi Dan Remunerasi mengadakan 5 kali rapat dengan tingkat kehadiran sebagai berikut:

NamaName

JabatanPosition

Jumlah RapatNumber of Meetings

KehadiranAttendance

Dra. Aviliani, S.E, M.Si. KetuaChairman

5

5

Alm.Dian Budikartono AnggotaMember

3

Bambang Trisulo AnggotaMember

5

Pelaporan Kegiatan Komite Nominasi dan Remunerasi

Komite Nominasi dan Remunerasi wajib melaporkan pelaksanaan tugas, tanggung jawab dan prosedur Nominasi dan Remunerasi yang dijalankan kepada Dewan Komisaris.

Nomination and Remuneration Committee Meetings

During 2017, the Nomination and Remuneration Committee held 5 meetings with the following attendance:

(See table above)

Report on the Activities of the Nomination and Remuneration Committee

The Nomination and Remuneration Committee must report to the Board of Commissioners on the implementation of Nomination and Remuneration duties, responsibilities and procedures carried out.

The role of the Internal Audit Unit is to monitor the Company’s compliance with policies and procedures adopted under applicable laws and regulations. The Internal audit unit is required to report after the audit and report its findings to the Board of Directors. Internal Audit also provides an Audit Committee Report once every 3 months that is presented at Audit Committee Meeting and Board of Commissioner Meeting.

Internal Auditor Qualification

All of the Internal Audit personnel have fulfilled the qualifications as

stipulated in Financial Services Authority Regulation No. 56 / POJK.04 / 2015 as follows:1. Own integrity and

professionalism, independent, honest and objective in performing their duties.

2. Own the knowledge and technical experience of audit and other disciplines relevant to their duties.

3. Own knowledge of legislation in the field of capital market and other related laws.

4. Have the ability to interact and communicate effectively.

5. Comply with the professional standards issued by the internal audit association.

6. Comply with the internal audit ethics code.

7. Maintain confidentiality of company information and / or data.

8. Understand the principles of good corporate governance and risk management.

Duties and Responsibilities of Internal Audit Unit

In performing its duties, the Internal Audit Unit conducts periodic performance audits to functional departments and report the audit results to the Board of Directors. The Internal Audit also assists the Audit

Committee by providing Internal Audit reports and improvement plans based on audit findings. The implementation of Internal Audit functions, among others include:1. Evaluation on the effectiveness

of the implementation of internal control, risk management, and corporate governance in accordance with the laws and regulations of the Company.

2. Examination and assessment on the efficiency and effectiveness in finance, operational, human resources, information technology, and other activities

Anlene Festival Komunitas

124 125





Sistem pengendalian internal (SPI) merupakan rangkaian proses dan sistem kerja yang dirancang untuk menciptakan keandalan pelaporan kinerja keuangan, memastikan bahwa tata kelola perusahaan sesuai dengan peraturan dan perundang-undangan yang berlaku serta meningkatkan efektivitas dan efisiensi atas sistem itu sendiri. Pelaksanaan sistem pengendalian internal merupakan tanggung jawab Direksi dengan pengawasan Dewan Komisaris.

Selama tahun 2017, evaluasi penerapan sistem pengendalian internal di lingkungan Perseroan menunjukkan perlunya penyempurnaan pengelolaan risiko, pengendalian dan tata kelola menjadi lebih baiksesuai dengan lingkungan bisnis dan operasi masing-masing unit usaha. Sistem ini juga perlu ditingkatkan terus-menerus sejalan dengan perkembangan teknologi yang ada. Sementara itu, fungsi pengendalian internal harus berjalan sesuaidengan kebijakan yang ditetapkan guna menunjangsetiap unit usaha dalam hal evaluasi, pengendalian dan monitoring risiko usaha.

Sistem Pengendalian InternalInternal Control System

Bisnis Perseroan dan entitas anak mencakup aktivitas pengembalian risiko dengan sasaran tertentu dengan pengelolaan yang profesional. Fungsi utama manajemen risiko Perseroan dan entitas anak adalah untuk mengidentifikasi seluruh risiko kunci, mengukur risiko-risiko tersebut dan mengelola posisi risiko. Perseroan dan entitas anak secara rutin menelaah kebijakan manajemen risiko untuk menyesuaikan dengan perubahan di pasar, produk dan praktik pasar terbaik. Perseroan dan entitas anak mendefinisikan risiko keuangan sebagai kemungkinan kerugian atau laba yang hilang, yang disebabkan oleh faktor internal dan eksternal yang berpotensi negatif terhadap pencapaian tujuan Perseroan dan entitas anak.

Risiko utama yang timbul dari instrumen keuangan Perseroan dan entitas anak adalah risiko kredit, risiko mata uang asing, risiko suku bunga dan risiko likuiditas. Tujuan manajemen risiko Perseroan dan entitas anak secara keseluruhan adalah untuk secara efektif mengelola risiko-risiko tersebut dan meminimalkan dampak yang tidak diharapkan pada kinerja keuangan Perseroan dan entitas anak.

Direksi menganalisa dan menyetujui semua kebijakan untuk mengelola setiap risiko yang dijelaskan secara rinci sebagai berikut:

1. Risiko Kredit

Aset keuangan Perseroan yang memiliki potensi konsentrasi risiko kredit secara signifikan pada dasarnya terdiri dari piutang usaha dan piutang dari pihak-pihak berelasi, kas di bank yang dibatasi penggunaannya, dan aset lain-lain - uang jaminan. Grup memiliki kebijakan kredit dan prosedur untuk memastikan berlangsungnya evaluasi kredit dan pemantauan akun secara aktif. Risiko kredit Perseroan timbul dari kegagalan bayar pihak lain, dengan risiko maksimum sama dengan jumlah tercatat instrumen tersebut. Pada tanggal laporan posisi keuangan konsolidasian, tidak terdapat konsentrasi risiko kredit secara signifikan dikarenakan piutang usaha berasal dari jumlah pelanggan yang banyak.

Sehubungan dengan risiko kredit yang timbul dari aset keuangan kas dan setara kas, risiko kredit yang dihadapi Grup timbul karena wanprestasi dari counterparty. Grup memiliki kebijakan untuk tidak menempatkan investasi pada instrumen yang memiliki risiko kredit tinggi dan hanya menempatkan investasinya pada bank-bank dengan peringkat kredit yang tinggi.

2. Risiko Mata Uang Asing

Perseroan terekspos terhadap perubahan nilai tukar mata uang asing terutama dalam Dolar Amerika Serikat pada biaya-biaya tertentu, yang timbul dari operasi sehari-hari. Perseroan menggunakan aset dalam mata uang asing sebagai lindung nilai alami terhadap liabilitas dalam mata uang asing. Pada tanggal laporan posisi keuangan konsolidasian, eksposur Perseroan untuk risiko nilai tukar mata uang asing adalah tidak signifikan dikarenakan sebagian besar transaksi mereka adalah dalam mata uang rupiah yang merupakan mata uang fungsional Perseroan dan Entitas Anak. Dan terlebih pada saat ini Perseroan tidak memiliki pinjaman dalam valuta asing.

Sistem Manajemen ResikoRisk Management System

The internal control system (SPI) is a set of processes and work systems designed to create financial reporting performance reliability, ensuring that corporate governance complies with applicable laws and regulations and improves the effectiveness

and efficiency of the system itself. The implementation of the internal control system is the responsibility of the Board of Directors with the supervision of the Board of Commissioners.

During 2017, the evaluation of the

implementation of internal control systems within the Company showed the need for an improved risk management, better control and good governance to suit the business environment and operations of each business unit. This system also needs to

be improved continuously in line with the development of existing technology. In the meantime, the internal control function should run in accordance with the established policy to support each business unit in terms of evaluation, control and monitoring business risks.

The Company’s business and subsidiaries include risk-bearing return activities with specific targets and professional management. The main function of risk management of the Company and its subsidiaries is to identify all key risks, measure those risks and manage the position of the risks. The Company and its subsidiaries routinely review risk management policies to adapt to changes in the best markets, products and market practices. The Company and its subsidiaries define financial risk as a possible loss or lost profit, caused by internal and external factors that

have negative potential to the achievement of objectives of the Company and its subsidiaries.

The main risks arising from financial instruments of the Company and its subsidiaries are credit risk, foreign currency risk, interest rate risk and liquidity risk. The overall objective of risk management of the Company and its subsidiaries is to effectively manage these risks and minimize adverse impacts on the financial performance of the Company and its subsidiaries.

The Board of Directors analyzes

and approves all policies to manage each of the risks described in detail as follows:

1. Credit RiskDue to credit risks arising from cash and cash equivalent assets, the credit risk faced by the Group arises from default from counterparty. The Group has a policy of not placing investments in instruments with high credit risk and only placing its investments in banks with high credit ratings.

2. Foreign Currency RiskThe Company is exposed to changes in foreign currency

exchange rates, especially in United States Dollars, on certain expenses incurred from day-to-day operations. The Company uses foreign currency assets as a natural protector against liabilities denominated in foreign currencies. At the consolidated statements of financial position date, the Company’s exposure to foreign exchange rate risk is not significant since most of its transactions are denominated in rupiah that is in the functional currency of the Company and Subsidiaries. And especially at this time when the Company does not have any loans in foreign currency.

Synchronize Festival 2017

126



3. Risiko Suku Bunga

Perseroan dalam operasional dan pengembangan usahanya menggunakan sumber- sumber dana dari pinjaman bank jangka pendek dan jangka panjang dan pinjaman lainnya, seperti kredit dan uang muka dari pihak ketiga dan pihak-pihak berelasi. Perseroan berusaha untuk mengelola risiko suku bunga melalui bauran pinjaman dari beberapa bank, agar dapat menghasilkan biaya danadan risiko yang lebih terkelola. Perseroan menganalisis tingkat suku bunga mereka secara dinamis.Berbagai skenario simulasi dengan mempertimbangkan pembiayaan kembali, pembaharuan posisi yang ada dan pendanaan alternatif. Berdasarkan skenario tersebut, Perseroan menghitung dampak pada laporan laba rugi dan penghasilan komprehensif lain konsolidasian dari perubahan suku bunga yang ditetapkan. Pinjaman jangka pendek dan jangka panjang dan pinjaman lainnya Grup adalah dalam mata uang Rupiah.

4. Risiko Likuiditas

Manajemen risiko likuiditas yang hati-hati berarti mempertahankan kas dan setara kas yang memadai

untuk mendukung kegiatan bisnis secara tepat waktu. Perseroan menjaga keseimbangan antara kesinambungan penagihan piutang serta melalui fleksibilitas penggunaan pinjaman bank dan pinjaman lainnya.

5. Risiko Manajemen Modal

Perseroan bertujuan mencapai struktur modal yang optimal untuk memenuhi tujuan usaha, di antaranya dengan mempertahankan rasio modal yang sehat dan maksimalisasi nilai pemegang saham. Manajemen memantau modal dengan menggunakan beberapa ukuran leverage keuangan seperti rasio utang terhadap ekuitas.

6. Risiko Market

Risiko market adalah sebuah risiko yang dihadapi Perseroan atas penurunan nilai investasi karena faktor pasar yang bisa disebabkan karena inflasi, nilai tukar mata uang, interest rate, kondisi makro ekonomi yang menyebabkan harga komoditas turun dan juga berbagai faktor makro lainnya yang terjadi secara sendiri sendiri mapun serempak karena saling berpengaruh dan berkorelasi.

Perseroan telah menunjuk Kantor Akuntan Publik (KAP) Kosasih, Nurdiyaman, Tjahjo & Rekan (Anggota dari Crowe Howarth) untuk melakukan audit secara independen atas Laporan Keuangan Tahunan Perusahaan, untuk tahun yang berakhir pada 31 Desember 2017, yang meliputi Laporan Posisi Keuangan Konsolidasian, Laporan Laba Rugi Komprehensif Konsolidasian, Laporan Perubahan Ekuitas Konsolidasian, dan Laporan Arus Kas Konsolidasian untuk tahun yang berakhir pada tahun buku tersebut. Berdasarkan laporan No.KNMT&R-19.03.2018/01 tanggal 19 Maret 2018 Kantor Akuntan Publik (KAP) Kosasih, Nurdiyaman, Tjahjo & Rekan (Anggota dari Crowe Howarth) telah memberikan pendapat wajar tanpa pengecualian atas Laporan Keuangan Konsolidasian PT Dyandra Media International Tbk dan entitas anak untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2017.

Kantor Akuntan PublikPublic Accounting Firm

Efektivitas Manajemen Resiko

Evaluasi proses Manajemen Risiko dilakukan secara berkalaoleh fungsi Audit Internal bersama-sama dengan Kepala Departemen di dalam struktur Perseroan. Kegiatan evaluasi dimaksudkan untuk melakukan penilaian atas efektivitas penerapan manajemen risiko serta memastikan bahwa pengelolaan risiko dimasing-masing Departemen terukur dan terkendali sejalan dengan mitigasi (tindak lindung) yang telah dijabarkan didalam kebijakan Perseroan.Selama tahun 2017 Unit Audit Internal telah mempersiapkan alat ukur efektivitas manajemen risiko.

3. Interest Rate RiskThe Company in its operations and business development uses the sources of funds from short-term and long-term bank loans and other loans, such as credit and down payments from third parties and related parties. The Company seeks to manage interest rate risks through the loan mix of several banks, in order to generate higher cost and much more manageable risks.

The Company analyzes their interest rates dynamically. Various simulation scenarios by considering refinancing, renewal of existing positions and alternative funding. Under the scenario, the Company calculates the impact

on the consolidated statement of income and other consolidated income from the changes in the determined interest rate. The short-term and long-term loans and other loans of the Group are denominated in Indonesian Rupiah.

4. Liquidity RiskA careful liquidity risk management means maintaining adequate cash and cash equivalents to support business activities in a timely manner. The Company maintains a balance between the sustainability of collection of receivables as well as through the flexibility of the use of bank loans and other loans.

5. Capital Management RiskThe Company aims to achieve

optimal capital structure to meet business objectives, among others, by maintaining a healthy capital ratio and maximizing shareholder value. Management monitors capital by using several measures of financial leverage such as debt to equity ratio.

6. Market RiskMarket risk is a risk faced by the Company for the decline in value of investments due to market factors that could be caused by inflation, currency exchange rate, interest rate, macroeconomic conditions that cause commodity prices to fall as well as various other macro factors that occur alone and simultaneously because they are mutually influential and correlated.

Effectiveness of Risk Management

Evaluation of the Risk Management process is conducted periodically by the Internal Audit function together with the Head of Department within the Company structure. Evaluation activities are intended to assess the effectiveness of risk management implementation and ensure that risk management in each department is measurable and controlled in line with the mitigation (actions) described in the Company policy. During 2017 the Internal Audit Unit has prepared a measure of risk management effectiveness.

The Company has appointed a Public Accounting Firm (KAP) Kosasih, Nurdiyaman, Tjahjo & Rekan (Member of Crowe Howarth) to conduct an independent audit of the Company’s Annual Financial Report for the year

ended December 31st 2017, which includes Consolidated Statements of Financial Position, Consolidated Comprehensive Income, Consolidated Statements of Changes in Equity, and Consolidated Statements of

Cash Flows for the year ended. Based on the report No.KNMT & R-19.03.2018 / 01 dated March 19th 2018, Public Accounting Firm (KAP) Kosasih, Nurdiyaman, Tjahjo & Rekan (Member of Crowe Howarth) have provided reasonable

opinion without exception on PT Dyandra Media International Tbk Consolidated Financial Statements and subsidiary for the year ended December 31st2017.

BRI Pekan Pancasila

127



128 129





Perseroan memperlakukan seluruh Pemegang Saham secara adil dan merata dan menjaga agar semua Pemegang Paham, publik serta para pemangku kepentingan lainnya, dapat memperoleh informasi secara tepat waktu dan konsisten terutama mengenai kegiatan Perseroan, termasuk perubahan-perubahan dalam Perseroan atau kegiatan usaha Perseroan yang mungkin dapat memengaruhi harga atau nilai saham Perseroan.Berbagai informasi mengenai Perseroan dapat diakses melalui situs web Perseroan yaitu www.dyandramedia.com,ataupun melalui situs Bursa Efek Indonesia yaitu www.idx.co.id. Selain itu, Pemegang Saham, masyarakat, serta para pemangku kepentingan lainnya juga dapat menghubungi Perseroan di Kantor Pusat, yang ditujukan kepada:

Corporate SecretaryPT Dyandra Media International TbkGedung The City Tower Lantai 7Jalan MH Thamrin No. 81Jakarta PusatTelp: 021 – 31996077 ext: 555Fax: 021 – 31996177Email: [email protected]

Keterbukaan InformasiInformation Disclosure

Perkara Penting yang sedang dihadapi Direksi dan Dewan Komisaris yang sedang Menjabat

Selama periode tahun 2017, tidak ada anggota Direksi dan Dewan Komisaris PT. Dyandra Media International, Tbk yang sedang menjabat memiliki permasalahan hukum, baik perdata maupun pidana.

Pengungkapan Sanksi Administrasi dari OJKSelama tahun 2017, tidak terdapat sanksi administratif material yang memengaruhi kelangsungan usaha PT Dyandra Media International Tbk dan juga tidak terdapat sanksi administratif yang dikenakan kepada anggota Direksi maupun anggota Dewan Komisarisari Perseroan.

Kasus Litigasi dan Perkara PentingCase of Litigation and Important Matters

The Company treats all Shareholders fair and equal and make sure that all shareholders, stakeholders and public are able to obtain information in a timely and consistent manner, especially regarding the Company’s activities, including changes in the Company or the Company’s business activities that may affect price or value of shares of the

Company. Various information on the Company can be accessed through the Company’s website, www.dyandramedia.com, or through the Indonesia Stock Exchange website, www.idx.co.id. Further on, shareholders, stakeholders and public may also contact the Company at the Head Office, addressed to:

Corporate SecretaryPT Dyandra Media International TbkThe City Tower Building 7th FloorMH Thamrin Road No. 81Central Jakarta Telp: 021 – 31996077 ext: 555Fax: 021 – 31996177Email: [email protected]

Important Cases faced by the Board of Directors and the Board of Commissioners During the period of 2017, no member of the Board of Directors and Board of Commissioners of PT. Dyandra Media International Tbk experienced any legal issues, both civil or criminal.

Disclosure of Administrative Sanctions from FSA During 2017, there were no material administrative sanctions affecting the business of PT Dyandra Media International Tbk and there were no administrative sanctions imposed on any member of the Board of Directors or the Board of Commissioners of the Company.

CIMB Niaga Expo

129



130 131





PT Dyandra Media International Tbk sebagai Perusahaan Terbuka yang bergerak di bidang penyelenggaraan Event, Hotel, Ruang Konvensi, dan beberapa usaha pendukung lainnya, menyadari bahwa untuk menjamin kelanggengan usaha, dibutuhkan pengelolaan perusahaan yang baik dan beretika.Perseroan berkomitmen menjadi penggerak industri MICE (Meeting, Incentive, Conference, and Exhibition) yang diperhitungkan di Asia Tenggara, tempat pilihan berkarya bagi tenaga muda dan para eksekutif yang dedikatif untuk mengembangkan karir dan kreativitasnya, partner terpercaya bagi para stakeholders, dan berkontribusi tinggi bagi bangsa dan Negara.

Untuk itu, Perseroan membutuhkan sistem danstandar tata kelola perusahaan yang baku dan berlandaskan etika, yang menjadi pegangan dan mengikat seluruh karyawan di semua level jabatan. Atas dasar pemikiran ini, maka Perseroan menyusun Pedoman Perilaku Perseroan (Code of Conduct) untuk menjadi acuan mengenai perilaku yang baik dan benar, agar senantiasa dapat menjaga citra Perseroan di mata stakeholders, menaikkan daya saing, dan mencegah Perseroan melakukan praktik bisnis yang dapat merugikan dirinya dan atau menimbulkan masalah dengan lingkungan.

Pedoman Perilaku bagi karyawan disusun dan disetujui oleh manajemen Perseroan, dan terdiri dari:1. Karyawan wajib menjaga, mengamankan

data/informasi/dokumen milik Perseroan dari kehilangan, kerusakan, dan atau penggunaan yang tidak sepatutnya;

2. Karyawan dilarang secara sengaja maupun tidak sengaja melibatkan diri dengan kegiatanbisnis pesaing atau mitra kerja Perseroan;

3. Karyawan wajib memanfaatkan aset dan sumber daya Perseroan lainnya secara bertanggung jawab, efisien dan efektif;

4. Karyawan wajib patuh terhadap hukum danperaturan perundang-undangan, hal ini untuk menciptakan dan menjaga citra Perseroanyang bersih, profesional, dan terpercaya.

5. Karyawan wajib menjaga perilaku yang beretika di dalam lingkungan maupun di luar lingkungan Perseroan;

6. Karyawan dilarang melakukan kegiatan politik di lingkungan Perseroan atau di dalam jam kerja;

7. Karyawan dilarang mengedarkan, menggunakandan menyimpan segala hal yang berkaitan dengan narkotika, obat terlarang, minuman keras,di dalam maupun di luar lingkungan Perseroan;

Kode Etik dan Budaya PerusahaanCode of Conduct and Corporate Culture

Tujuan Pedoman Perilaku

Penyusunan Pedoman Perilaku Perseroan bertujuan untuk:1. Mendorong peningkatan kepatuhan insan

Perseroan dan Pemangku Kepentingan terhadap peraturan perundang–undangan;

2. Menciptakan budaya dan lingkungan kerja yang beretika dan berintegritas;

3. Menciptakan proses pengelolaan Perseroan yang lebih efektif dalam mencapai Visi dan Misi sertadalam meningkatkan nilai Pemegang Saham;

4. Meningkatkan reputasi Perseroan dengan tetap memperhatikan kepentingan Pemangku Kepentingan.

Budaya Perseroan

Guna mendukung pencapaian visi dan misi Perseroan, disusun Budaya Perseroan yang mencerminkan sikap-sikap dasar untuk menjadi pegangan bersama dan menjadi landasan pembentukan budaya perusahaan (Corporate Culture).

Nilai-nilai Budaya Perseroan tersebut adalah :1. Caring (Perhatian pada manusia dan lingkungan)2. Credible (Berintegritas dan beretika)3. Competence (Profesional)4. Competitive (Mencapai yang terbaik)5. Customer Delight (Berorientasi

pada kepuasan pelanggan)

Pernyataan Kepatuhan Terhadap KodeEtik

Perseroan menegaskan komitmen untuk senantiasa menjunjung tinggi Kode Etik yang ditetapkan dengan mematuhi semua hukum dan peraturan yang berlaku di Indonesia. Kode Etik diberlakukan bagi seluruh karyawan Perseroan, termasuk Dewan Komisaris, Direksi, dan manajemen tanpa terkecuali dan merupakan bagianintegral dari program orientasi karyawan. Setiap pelanggaran terhadap pedoman tingkah laku ini akandikenakan sanksi yang ditetapkan sesuai dengan peraturanperusahaan dan perundang-undangan yang berlaku. Dengandemikian, Kode Etik harus diketahui, dipahami dan dijalankan oleh seluruh karyawan, termasuk jajaran Direksi, Dewan Komisaris serta manajemen.

PT Dyandra Media International Tbk as an Public Company engaged in Event, Hotel, Convention Halls, and other supporting business, realizes that to ensure continuity of business, a good and ethical management is required. The Company is committed to be the considered driving force of the MICE industry (Meeting, Incentive, Conference, and Exhibition) in Southeast Asia, a work place chosen for young people and dedicated executives to develop their careers and creativity, a trusted partner for stakeholders, and contribute highly to the nation and the state. Therefore, the Company requires standardized values of corporate

governance based on ethical standards to become a guide and tie all employees at all levels of office together. On this note, the Company has developed a Code of Conduct as a reference for good and right behavior, in order to maintain the Company’s image in the eyes of stakeholders, increase competitiveness, and prevent the Company from doing business practices that can harm itself and or cause problems with the environment.

The Code of Conduct for employees is prepared and approved by the management, consisting of the following:

1. Employees are required to safeguard, secure the Company’s data / information / documents from loss, damage and / or improper use;

2. Employees are prohibited to intentionally or unintentionally involve themselves with the business activities of competitors or partners of the Company;

3. Employees are required to use the assets and other resources of the Company responsibly, efficiently and effectively;

4. Employees must comply with laws and regulations, in order to create and maintain a clean, professional, and trusted Company image.

5. Employees are required to maintain an ethical conduct within the environment and outside the Company’s environment;

6. Employees are prohibited from engaging in any political activity within the Company or within work hours;

7. Employees are prohibited from circulating, using and storing all things related to narcotics, drugs, liquor, inside or outside the Company’s environment;

Objective of the Code of Conduct

The formulation of the Company’s Code of Conduct aims to:1. Encourage the improvement

of the Company’s and Stakeholder’s compliance with laws and regulations;

2. Create an ethical and integrity work culture and environment;

3. Create a more effective management process in achieving the Company’s vision and mission and increase value to the sharholders;

4. Enhance the reputation of the Company while maintaining the interest of the Stakeholders.

Corporate Culture

In order to support the achievement of the Company’s vision and mission, the Company’s Culture is formulated reflecting basic attitudes to become a guidance and foundation for the establishment of corporate culture.

The Company’s Cultural Values are:1. Caring (Caring for the

people and environment)2. Credible (Own integrity

and ethics)3. Competence (Proffessional)4. Competitive (Achieve the best)5. Customer Delight (Oriented

to customer satisfaction)

Statement of Compliance to the Code of Conduct

The Company affirms its commitment to always uphold the Code of Conduct stipulated by complying with all applicable laws and regulations in Indonesia. The Code of Ethics applies to all employees of the Company, including the Board of Commissioners, Board of Directors, and management

without exception and is an integral part of the employee orientation program. Any violation of these codes of conduct shall be subject to sanctions established in accordance with applicable rules and regulations. In such a way, the code should be known, understood and implemented by all employees, including Board of Directors, Board of Commissioners and management.

132 133





Perseroan belum secara khusus merancang sistem pelaporan terhadap peristiwa pelanggaran yang terjadi di lingkungan kerja perusahaan. Saat ini mekanisme yang diterapkan oleh Perseroan terhadap pelaporan pelanggaran adalah bahwa Perseroan akan menindaklanjuti setiap pelaporan pelanggaran yang diterima dan memberikan sanksi yang sesuai dengan bobot pelanggaran yang dilakukan terhadap setiap tindakan pelanggaran yang dapat dibuktikan. Tindakan pelanggaran yang dimaksudkan di sini termasuk antara lain pelanggaran kode etik perusahaan dan pelanggaran terhadap kebijakan dan/atau ketentuan peraturan perundang-undangan yang berlaku

Implementasi Whistleblowing SystemImplementation of Whistleblowing System

Perseroan berkomitmen bahwa dalam menjalankan usahanya, keseimbangan kepentingan bisnis dengan pemberdayaan masyarakat dan lingkungan harus selalu terjaga secara harmonis.Tanggung jawab sosial perusahaan (corporate social responsibility/ CSR) merupakan upaya Perseroan untuk menyelaraskan strategi bisnis perusahaan dengan tanggung jawab kepada masyarakat yang bertujuan untuk meningkatkan kualitas kehidupan, baik bagi Perseroan sendiri, komunitas setempat, maupun masyarakat pada umumnya. Hal ini tertuang dalam Undang-Undang No. 40 tahun 2007 Pasal 74 tentang Perseroan Terbatas terkait pelaksanaan Tanggung Jawab Sosial Perusahaan. Dengan demikian, kegiatan CSR merupakan suatu rangkaian kegiatan tak terpisahkan dari program kerja Perseroan yang dilakukan secara rutin dan berkesinambungan.

Dalam rangka mewujudkan komitmen atas tanggung jawab sosial, Perseroan memiliki program-program CSR sehingga dapat berkontribusi terhadap terhadap masyarakat, Fokus Perseroan diutamakan kepada program sosial kemasyarakatan dan pendidikan. Sepanjang 2017, kegiatan yang CSR yang dilakukan oleh Perseroan antara lain:

1. Bidang Sosial Kemasyarakatan

• Memberikan bingkisan untuk keperluan sekolah, konsumsi dan santunan kepada 100 anak yatim dari Yayasan Al-Khairiyah dari Tanjung Priok

• Dalam rangka peringatan hari jadi Bali Nusa Dua Convention Center & Hotel mengunjungi dan memberikan bantuan ke Panti Asuhan Sunya Giri di pinggiran kota Denpasar yang memiliki 30 anak asuh.

• Berkenaan dengan bencana Gunung Agung yang mengeluarkan semburan, beberapa desa yang terkena dampak bencana tersebut harus mengungsi ke lokasi-lokasi yang lebih aman.

Bali Nusa Dua Convention Center & Hotel memberikan bantuan untuk masyarakat di lokasi pengungsian Desa Kesimpar yang berjarak kurang lebih 9 km dari puncak Gunung Agung. Tercatat ada 316 orang pengungsi pada lokasi tersebut.

2. Bidang Keagamaan

• Memperingati Idul Adha, Perseroan menyebar hewan kurban melalui seluruh unit bisnis yang tersebar di berbagai provinsi di Indonesia, Hewan kurban yang disembelih dibagikan kepada karyawan dan penduduk di sekitar cabang. Melalui acara ini, diharapkan dapat mempererat hubungan yang sudah terjalin antara karyawan dengan penduduk di sekitar lokasi kantor.

• Pada saat Bulan Ramadhan, Perseroan mengadakan kegiatan buka puasa bersama dan pemberian santunan kepada200 anak yatim piatu, janda dan dhuafa.

• Perseroan turut berpartisipasi dalam kegiatan Galungan dan Kuningan di wilayah sekitar Bali Nusa Dua Convention Center dan Hotel Santika Siligita

3. Bidang Pendidikan

Perseroan selalu memberikan kesempatan kepada beberapa sekolah/universitas untuk turut serta dalam student day, yang diselenggarakan pada beberapa Pameran di Indonesia, diantaranya adalah:

• Program MICE Politeknik Jakarta, pada Pameran Indonesia International Motorshow 2017

• Program MICE Vokasi universitas Indonesia, pada Pameran Garuda Travel Fair Phase 2

• Mahasiswa STP Bandung pada Pameran Indonesia Future City Expo

• Mahasiswa STP Bandung pada Syncronize Festival

CSRCorporate Social Responsibility

The Company has not specifically designed a reporting system for violation events occurring in the company’s work environment. Currently, the mechanism applied

by the Company is to guarantee follow up to individuals who report violations and provide appropriate sanctions performed for any action that can be proven. The offense

actions herein include among others violations of the company’s code of conducts and violations of applicable laws or regulations.

The Company is committed that in running its business, the balance of business interests with the empowerment of society and the environment must always be maintained harmoniously. Corporate social responsibility (CSR) is an effort of the Company to align its business strategy with responsibility to the community aiming to improve the quality life, both for the Company itself, the local community, and society in general. This is stated in Law No. 40 of 2007 Article 74 regarding Limited Liability Companies related to the implementation of Corporate Social Responsibility. Thus, CSR activities constitute a series of inseparable activities of the Company’s work program conducted routinely and continuously.In order to realize its commitment to social responsibility, the Company implements CSR

programs that contribute to the community, whereas the Company focuses on social and educational programs. Throughout 2017, CSR activities performed by the Company are as follows:

1. Social Community Sector• Provide parcels for school

needs, consumption and compensation to 100 orphans from the Al-Khairi Foundation from Tanjung Priok

• In commemoration of the anniversary of Bali Nusa Dua Convention Center & Hotel the Company visited and provided support to Sunya Giri Orphanage in the suburb of Denpasar which has 30 foster children

• In regards to the eruption of Mount Agung that affected villages and required evacuation to safer locations, Bali Nusa Dua Convention Center & Hotel handed aid and

donations to the community at the refugee location in Kesimpar Village approximately 9 km from the peak of Mount Agung. A number of 316 refugees where at the site.

2. Religious Sector• Commemorating Eid al-Adha,

the Company distributed the sacrificial meat through all business units spread in various provinces in Indonesia. The sacrificial meat was distributed to employees and residents surrounding the branch. Through this event, the Company expects to strengthen the relationships that have been established between employees and residents surrounding the office location.

• During Ramadhan, the Company organized fast-breaking rituals events as well as handing out donations to 200 orphans,

widows and the poor• The Company also participated

in Galungan and Kuningan activities in the area around Bali Nusa Dua Convention Center and Hotel Santika Siligita

3. Educational SectorThe Company always provides opportunity for schools / universities to participate in student day, which is held at several Exhibitions in Indonesia. Amongst others are:• MICE Program Polytechnic

Jakarta, at the Exhibition of Indonesia International Motorshow 2017

• MICE Program of Vocational University of Indonesia, at Garuda Travel Fair Phase 2 Exhibition

• STP Bandung Students at the Indonesia Future City Expo Expo

• STP Bandung Students at Syncronize FestivalWorld Parliamantary Forum 2017 Bali Nusa Dua Convention Center

134 135




L a p o r a n K e u a n g a n K o n s o l i d a s i a n B e s e r t a L a p o r a n A u d i t o r I n d e p e n d e nC o n s o l i d a t e d F i n a n c i a l S t a t e m e n t s A n d I n d e p e n d e n t

Laporan Keuangan Konsolidasian

Beserta Laporan Auditor Independen

7

Consolidated Financial Statements and Independent


135

Garuda Travel Fair 2017

PT Dyandra Media International Tbk

Head Office: The City Tower 7th Floor. Jalan M.H. Thamrin 81. Jakarta Pusat - Indonesia

p. + 62 21 3199 6077 m. + 62 812 9511 5530f. + 62 21 3199 6227 e. [email protected]

www.dyandramedia .com

Patience Persistence Progression - dyandramedia.com Report DMI 2017.pdf · Adakalanya kata...

Documents

Transcript of Patience Persistence Progression - dyandramedia.com Report DMI 2017.pdf · Adakalanya kata...