Chap14 Kewajiban Jangka Panjang

download Chap14 Kewajiban Jangka Panjang

of 37

  • date post

    23-Nov-2015
  • Category

    Documents

  • view

    68
  • download

    3

Embed Size (px)

description

Chap14 Kewajiban Jangka Panjang

Transcript of Chap14 Kewajiban Jangka Panjang

  • BAB 14 KEWAJIBAN JANGKA PANJANG

  • Menguraikan prosedur formal yang berkaitan dengan penerbitan hutang jangka panjang.Mengidentifikasi berbagai jenis penerbitan obligasi.Menguraikan penilaian akuntansi untuk obligasi pada tanggal penerbitan.Menerapkan metoda amortiasi diskonto dan premi obligasi.Setelah mempelajari bab ini, anda harus mampu:Bab 14 Kewajiban jangka panjang

  • Menguraikan prosedur akuntansi untuk pelunasan hutang lebih awal.Menguraikan prosedur akuntansi untuk wesel bayar jangka panjang.Menjelaskan pelaporan perjanjian pembiayaan di luar neraca.Menguraikan bagaimana hutang jangka panjang disajikan dan dianalisis.Bab 14 Kewajiban jangka panjang

  • Kewajiban jangka panjang berisi pengorbanan yang mungkin terjadi di masa depan. Kewajiban tersebut berisi perjanjian (covenants) atau pembatasan (restrictions) untuk proteksi terhadap pemberi pinjaman (lender) dan penerima pinjaman (borrower). Perjanjian mencakup jangka waktu penerbitan dan pembatasan-pembatasan. Kewajiban jangka panjang

  • Kewajiban jangka panjang yang paling umum adalah obligasi.Suatu bond indenture suatu janji (oleh lender kepada borrower) untuk membayar:Sejumlah uang yang ditetapkan pada tanggal jatuh tempo, danBunga periodik pada tingkat tertentu atas jumlah jatuh tempo (face value).Penerbitan obligasi

  • Obligasi berjamin dan tanpa jaminan (Secured and unsecured bonds)Obligasi berjangka atau obligasi berseri (Term or serial bonds)Obligasi yang dapat ditebus (Callable bonds)Obligasi konvertibel (Convertible bonds)Obligasi atas unjuk (Bearer bonds)Obligasi dengan diskonto besar (Deep discount)Obligasi yang didukung komoditas (Commodity-backed)Jenis-jenis obligasi

  • Penerbit obligasiPemegang obligasiMeminjamkan uang1. Sertifikat obligasi2. Pembayaran bunga periodikPihak-pihak yang mengadakan kontrak pada penerbitan obligasi

  • Harga penerbitan obligasi ditentukan oleh:Present value pembayaran bunga, danPresent value nilai jatuh tempo,Keduanya (tingkat bunga pasar atau efektif) didiskonto pada tanggal penerbitan. Pembayaran bunga oleh peminjam dihitung sbb:Nilai jatuh tempo obligasi x tingkat bunga yang dinyatakan (dihadapi)Penilaian obligasi: Penentuan harga obligasi

  • Diketahui:Nilai jatuh tempo obligasi: $100,000Masa jatuh tempo: 5 tahunTingkat bunga obligasi: 9% per tahun, dibayar tahunan pada akhir tahunTingkat bunga pasar:11% Berapakah harga penerbitan obligasi?Contoh Penentuan harga obligasi

  • $100,000Nilai jatuh tempoPelunasan saat jatuh tempo ==>Beban bunga = $100,000 x 9% (bunga obligasi)Contoh Penentuan harga obligasi: aliran kas

  • $100,000Diskonto pada bunga pasar, 11%$100,000 x 0.59345$ 59,345tambah=$92,608 adalah harga penerbitan obligasiContoh Penentuan harga obligasi: : Present value aliran kas

  • Hubungan Hubungan antara antaraBunga obligasi (SR)harga penerbitan (issue) dgn bunga pasar (mkt rate)dgn nilai nominal (FV)S.R. = Mkt RateIssue Price = F.V.S.R. < Mkt RateIssue Price < F.V.S.R. > Mkt RateIssue Price > F.V.Konsep penentuan harga penerbitan obligasi

  • Diskonto diamortisasi dengan metoda garis lurus atau metoda bunga efektif.Metoda bunga efektif lebih disukai oleh GAAP.Beban bunga diakui dengan cara: Jumlah tunai bunga yang dibayarkan $XXX +: diskonto yang diamortisasi pada perioda tersebut: $XXX Beban bunga yang diakui: $XXXDiskonto atas utang obligasi

  • Premi diamortisasi dengan metoda garis lurus atau metoda bunga efektif.Beban bunga diakui dengan cara: Jumlah tunai bunga yang dibayarkan :$XXX -: premi yang diamortisasi pada perioda tersebut: $XXX Beban bunga yang diakui: $XXXPremi atas utang obligasi

  • Dengan menggunakan metoda amortisasi ini, jumlah beban bunga dan amortisasi diskonto atau premi adalah sama setiap perioda.Jumlah yang diamortisasi setiap perioda = Total diskonto atau premiTotal jumlah periodaMetoda garis lurus

  • Metoda ini menghasilkan jumlah beban bunga dan amortisasi diskonto/premi yang berbeda setiap perioda.Beban bunga obligasi =Nilai tercatat awal perioda x tingkat bunga efektif pada saat penerbitanAmortisasi diskonto/premi =Perbedaan antara beban bunga dengan bunga yang dibayarkanMetoda bunga efektif

  • Perhitungan diskonto dan premi obligasi

    Sheet1

    Beban bunga obligasiBunga obligasi dibayar

    Nilai tercatatTingkatNilaiTingkatJumlah

    obligasixbunga-nominalxbunga=Amortisasi

    pada awal periodaefektifobligasiditetapkan

    Sheet2

    Sheet3

  • Diskonto atas utang obligasi merupakan akun kontra terhadap kewajiban dan disajikan sbb: Hutang obligasi (nominal) : $ XXX - diskonto yang blm diamortisasi : ($ XX) Hutang obligasi (nilai tercatat) $ XXXKlasifikasi diskonto atas utang obligasi

  • Premi atas utang obligasi merupakan akun ajun (adjunct account) dan disajikan sbb: Hutang obligasi (nominal) : $ XXX +: premi yang blm diamortisasi : ($ XX) Hutang obligasi (nilai tercatat) $ XXXKlasifikasi premi atas utang obligasi

  • Metoda garis lurus mengalokasikan jumlah diskonto (premi) dalam jumlah yang sama untuk masing-masing perioda bunga.Metoda bunga efektif mengalokasikan jumlah diskonto atau premi dalam jumlah yang meningkat selama umur obligasi.Namun demikian, total diskonto atau premi yang diamortiasi adalah sama untuk kedua metoda tersebut (garis lurus dan bunga efektif)Catatan atas metoda amortisasi

  • Bisa diterbitkan pada nilai pari/nominal:Kas$ xxHutang obligasi$ xxBisa diterbitkan pada diskonto:Kas$ xxDiskonto atas hutang obligasi$ xxHutang obligasi$ xxBisa diterbitkan pada premi:Kas$ xxPremi atas hutang obligasi$ xxHutang obligasi$ xxPenerbitan obligasi pada tanggal bunga

  • Obligasi bisa diterbitkan diantara tanggal bunga.Beban bunga, untuk perioda antara tanggal penerbitan dengan tanggal bunga terakhir, ditagih bersamaan dengan harga penerbitan obligasi (bunga akrual).Pada tanggal bunga yang ditentukan, bunga dibayarkan untuk seluruh perioda pembayaran bunga (semesteran atau tahunan).Premi atau diskonto juga diamortisasi dari tanggal penerbitan obligasi sampai dengan akhir perioda bunga. Penerbitan obligasi di antara tanggal bunga

  • Kos/harga perolehan penerbitan harus diamortisasi selama umur penerbitan obligasi.Meskipun kedua metoda amortisasi bisa diterima, metoda garis lurus lebih banyak digunakan. Akuntansi perolehan (cost) penerbitan obligasi

  • Jika pelunasan utang pada saat jatuh tempo tidak ada pengakuan untung atau rugi.Pada saat utang dilunasi lebih awal:Amortisasi harus dihitung sampai tanggal tsb., danBiaya penerbitan harus diamortisasi sampai dengan tanggal pelunasan obligasi.

    Pelunasan utang

  • Wesel bayar dan utang obligasi memiliki kesamaan dalam hal: Keduanya memiliki tanggal jatuh tempo yang tetap Keduanya memiliki tingkat bunga yang dinyatakan atau tingkat bunga implisitSeperti halnya obligasi, wesel bayar dinilai pada present value dari pembayaran bunga dimasa depan dan nilai nominalnya (face value) pada tanggal jatuh temponya.Perbandingan: utang wesel jangka panjang dengan utang obligasi

  • Jika wesel bayar berbunga nol diterbitkan secara tunai:Present value diukur dari jumlah uang tunai yang diterima.Tingkat bunga implisit adalah tingkat bunga yang sama dengan kas yang diterima jumlah pembayaran dimasa depan.Diskonto atau premi diamortisasi selama umur wesel bayar tersebut.Wesel bayar berbunga nol (zero-interest bearing notes)

  • Jika wesel bayar berbunga nol diterbitkan secara tunai akuntansinya adalah sama dengan utang obligasi. Diskonto atau premi diamortisasi selama umur wesel bayar tersebut.Wesel bayar dikredit sama halnya dengan utang obligasi.Wesel berbunga nol

  • Wesel bisa diterbitkan dengan pos-pos selain secara tunai.Tingkat bunga yang dinyatakan (nominal) diasumsikan sebelumnya adalah wajar (dan wesel dicatat pada nilai nominal (face value), kecuali:Tidak ada suku bunga yang dinyatakan, atauTingkat bunga yang dinyatakan tidak beralasan/tidak layak, atauJumlah nilai nominal berbeda secara material dengan nilai wajar saat ini.Wesel diterbitkan untuk properti, barang-barang, atau jasa

  • Jika suku bunga yang ditetapkan tidak wajar:Present value wesel sama dengan nilai wajar pos-pos lain (properti) yang diterima.Elemen bunga (lebih dan diatas suku bunga yang ditetapkan) adalah perbedaan antar jumlah nominal wesel dengan nilai wajar properti.Wesel diterbitkan untuk properti, barang-barang, atau jasa

  • Pendanaan diluar neraca menyatakan perjanjian peminjaman yang tidak dicatat/dibukukan.Jumlah hutang yang dilaporkan dalam neraca tidak memasukkan perjanjian pendanaan yang demikian tersebut.Tujuannya adalah untuk meningkatkan/memperbaiki rasio keuangan secara pasti (mis: rasio utang terhadap modal) Jenis-jenis yang termasuk didalamnya:Anak perusahaan yang tidak dikonsolidasiPerusahaan yang dibentuk dengan tujuan khusus Lease operasiPendanaan di luar neraca (off-balance sheet financing)

  • Contoh soalPT X mengeluarkan obligasi nominal 1jt umur 5 th, bunga 10% per th dibyr tiap th. Obligasi tsb dijual dg hrg: a) 1.050.000 ; b) 925.0001. Buat jurnal penjualan obligasi tsb.2. Buat tabel amortisasi agio dan disagio dg metode: a) Garis lurus; b) Bunga efektif (8%) utk Agio dg nilai jual 1.081105.

  • Jawaban 1a,b Kas 1.050.000 Utang obligasi 1.000.000 Agio obligasi 50.000

    Kas 925.000 Disagio obligasi 75.000 Utang obligasi 1.000.000

  • Jawaban 2a (Agio)

    Tahun ke Pemby bunga keBunga yg dibyr 5%X 1.000. 000Amortisasi Agio1/10 X 50.000Bunga efektif 50.000-5.000Agio obligasiNilai